SMART-LAB
Новый дизайн
Мы делаем деньги на бирже
Информация
Блог им. MagnitForever
Арбитраж индеска РТС и фьючерса на индес РТС
- 16 марта 2011, 19:01
- |
Многоуважаемые коллеги,
В чате часто слышно про бэквордацию фьючерса на индекс РТС. Сейчас индекс РТС где-то на 3.5% дороже фьючерса на индекс РТС. Соответственно, возникает идея заработать денюжку безо всякого риска, а именно шортить портфель, приблизительно соотвествующий индексу РТС, включающий хотя бы самые тяжелые бумаги (Газпром, Лукойл, Сбербанк, ГМК, ВТБ, Сургутнефтегаз) и покупать фьючерс на индекс РТС и держать позицию до экспирации.
С другой стороны, в связи с приближением отсечек по акциям, брокеры будут принудительно закрывать шорты по акциям. Выходит, что данная беквордация — дело абсолютно нормальное. И ее не нужно учитывать как причину для покупки fRTS.
Вывод: Шортим fRTS на фсё )))!
В чате часто слышно про бэквордацию фьючерса на индекс РТС. Сейчас индекс РТС где-то на 3.5% дороже фьючерса на индекс РТС. Соответственно, возникает идея заработать денюжку безо всякого риска, а именно шортить портфель, приблизительно соотвествующий индексу РТС, включающий хотя бы самые тяжелые бумаги (Газпром, Лукойл, Сбербанк, ГМК, ВТБ, Сургутнефтегаз) и покупать фьючерс на индекс РТС и держать позицию до экспирации.
С другой стороны, в связи с приближением отсечек по акциям, брокеры будут принудительно закрывать шорты по акциям. Выходит, что данная беквордация — дело абсолютно нормальное. И ее не нужно учитывать как причину для покупки fRTS.
Вывод: Шортим fRTS на фсё )))!
193
2 комментария
Если у вас есть шорт, значит брокер дал вам чью-то акицю в долг, а вы ее продали. Получается, что одной и той же акцией одновременно владеют 2 человека, они оба придут на собрание акционеров и проголосуют))) Получается, что голосов может быть намного больше, чем акций. Чтобы этого не происходило, шорты перед отсечкой кроются принудительно.
- 16 марта 2011, 19:49
Поэтому арбитражеры не могут устранить бэквордацию индекса и фьючерса до тех пор пока не пройдут отсечки. В это время года все арбитражеры, должно быть, берут отпуск и уезжают в какое-нибудь тихое местечко, например, Японию.
- 16 марта 2011, 20:26
Читайте на SMART-LAB:
Календарь первички ВДО и розничных облигаций (ПКО Вернём YTM 28,71% | БИЗНЕС АЛЬЯНС YTM 26,2%)
💼 ПКО Вернём 1Р4 ( B|ru| со стабильным прогнозом, 150 млн руб., ставка купона 25,5%, YTM 28,71 % , дюрация 2,14 года до погашения) размещен...
09:45
EUR/USD: гонка ставок регуляторов обрушили пару к минимумам месяца
Евро за прошедший период от коррекционной попытки роста перешел быстрому снижению. Первоначальный рост евро поддерживала статистика региона: ВВП...
16:23
