Блог им. ArMAG

Сколько мне нужно контрактов RVI, чтобы захеджить падение рынка?

    • 11 сентября 2014, 15:18
    • |
    • siva
  • Еще
Есть портфель стоимостью 1 миллион рублей. Чтобы полностью отбить падение рынка, сколько нужно купить контрактов?

Мне нужно посчитать бету портфеля (так как он неполностью копирует micex)? Для простоты положим, что у меня market portfolio.

Если взять презенташку, то за весь период корреляция -66%. То есть мне нужно брать на 1 миллион портфеля в полтора раза больше фьюча?

ГО 66 тысяч, но сколько денег представляет из себя 1 фьючерс? Посчитал — в 2 раза больше. 1 фючерс ~ 123 тысячи.

Итого, мне нужно постоянно держать на фортсе 66 * 13к = 858,000 рублей? Да вы издеваетесь? 

Простой вопрос, ответа нет ни на смарт-лабе, ни на конференции в финаме, ни на презентации.

Это говорит лишь о том, что данный продукт не нужен никому, кроме алготрейдеров и спекулянтов. На ком вы там собираетесь зарабатывать, если эта «страховка» никому не нужна будет — я хз.

Хотя просить плечо 1 к 10 на таком инструменте — это конечно бестолку. Народ в стране шальной и после каждого намкрыша будет сотня-другая бездельников, оказавшихся должными брокерам квартиры.

Удачи!
  • Ключевые слова:
  • RVI
106
30 комментариев
+1
Что такое RVI? )))
avatar
Scorpi_999
-2
Scorpi_999, чувак, вон с рынка же!
avatar
siva
+1
siva, ))))
avatar
Scorpi_999
+1
а чего ты хочешь с RVI думаешь так просто легко деньги даются? и не мечтай даже!
avatar
Фибофан
-2
Деревня, а по теме есть чо сказать?
Мне чужого не надо, своё бы не просрать :D
avatar
siva
+1
siva, так я и сказал вроде как по теме… RIU спасёт
avatar
Фибофан
+1
Если я например покупаю акции Сбера я страхую их от падения продажей фьючерсов Сбера. В чём у вас проблема не понятно? Вы что хотите хеджить то? )))))
avatar
Scorpi_999
-2
Scorpi_999, вы зарабатываете на рынке?
avatar
siva
+1
siva, Я торгую фьючерсами )
avatar
Scorpi_999
-2
Scorpi_999, значит не зарабатываете. Ну ладно, если бы я сливал на рынке — тоже бы на фарт-лабе писал говно-комменты :)

Удачи!
avatar
siva
+1
siva, фьюч на индекс РТС это RIU ))) Зачем вам RVI не понятно ) Он не торгуется ))) Но график для наглядности у него есть ))))))
avatar
Scorpi_999
-2
Scorpi_999, чувак, ты не очень.
avatar
siva
+1
siva, )))))
avatar
Scorpi_999
RVI по своей природе хорошо работает на сильных падениях. при корреляции 0.66, при падении рынка на 10% ( 100 000 убыток от Вашего портфеля в 1М) RVI вырастет на 6.6 пункта, -> 6.6/0.05 *187= 24684 руб/контракт, значит Вам нужно 4 контракта. А скажем 3 марта рынок упал на 12% — убыток 120К, RVI вырос на 30 пунктов, 30/0.05*182 = 109К на контракт
avatar
Orbus
-2
Orbus, рынок может упасть на 10%, а вола вырасти как на 1 пункт, так и на 10.
Сколько нужно контрактов-то? :)
avatar
siva
+1
siva, У каждого контракта указано сколько акций, лотов в него входит ) Посмотрите да и всё )))
avatar
Scorpi_999
siva, для Вашего примера 4 штуки( если верить бирже насчет корреляции ))) проблема в том, что биржа пока не сальдирует риски по rvi и портфелю -> ГО будет больше на позицию
avatar
Orbus
-2
Orbus, а почему при падении рынка на 10% RVI при корреляции 66% вырастет на 6.6 ПУНКТА? Если бы RVI был не 30, а 30000, то он бы вырос не на 6.6 пунктов, инфа 100% :)
avatar
siva
-2
siva, он разве не должен вырасти на 6.6 ПРОЦЕНТА?

Подскажите :)
avatar
siva
+1
siva, Короче страдаете вы какой то уйнёй вот вам никто и не отвечает )))))
avatar
Scorpi_999
-2
Scorpi_999, если я куплю портфель и продам тут же фьюч, то я не вижу смысла в данной операции.
avatar
siva
siva, обычно меряют корреляцию как изменение БА в % к изменению индекса волатильности в пкнктах ( так по крайней мере на S&P и VIX ), а что биржа так намерила я не знаю, сам пока не считал, но похоже на правду.
avatar
Orbus
-2
Orbus, ясно, спасибо!
avatar
siva
+1
siva, Так вам и надо хеджить те акции которые входят в ваш портфель фьючами на них, зачем вам РТС не понятно ))))) РТС это же индекс который показывает общее настроение рынка, он никак не будит коррелировать с вашими акциями )))))
avatar
Scorpi_999
-2
Scorpi_999, мне нужно хеджировать только left-tailed risk.
avatar
siva
+1
siva, так там тоже нужно проводить анализ спота какова вероятность падения ) А если вы продадите РТС просто так, естественно никакого смысла нет )
avatar
Scorpi_999
-2
Scorpi_999, омг чел, выложи свой стейтмент. Хочу посмотреть, как ты там спот анализируешь на вероятность падения ))))))))))) Может дам тебе 50 тыщ в управление, хоть будешь на реальных бабках торговать))
avatar
siva
+1
siva, могу выложить за последний месяц ))) Но это мне надо обратиться в Сбер у них выписка платная ) А вы правда дадите? ))))))))
avatar
Scorpi_999
-2
Scorpi_999, LOL.
avatar
siva
+1
siva, ))))
avatar
Scorpi_999

Читайте на SMART-LAB:
ДОМ.PФ секьюритизирует ипотечные кредиты ВТБ на 1 трлн рублей
ДОМ.РФ и ВТБ договорились секьюритизировать 1 трлн рублей ипотечных кредитов ВТБ на платформе ДОМ.РФ до конца 2030 года.  Таким образом, банк...
Фото
ДОМ.РФ
17:55
Фото
Какая доходность среди облигаций с рейтингом от АА- до АА+ и сроком погашения до 1 года?
Фото
Роман Ранний
14:58
Фото
🌱 Дебют зеленых облигаций АФК «Система»
В этом месяце были размещены два выпуска общим объемом 6,5 млрд рублей . ✔️ Привлеченные средства пошли на рефинансирование расходов, связанных...
Фото
moscow_exchange
10:15

полезные записи за 24 часа

★29 88 Как я вытаскивал маму из цифровой ловушки в Telegram
★9 17 Почему решение ЕС по деньгам не важно и чего мы ждём от рынка акций.
★7 9 🥰 Мой портфель акций на 17 декабря 2025 года. Обгоняю MCFTRR на 22% или +426 000 ₽
★5 24 Вышло полное решение Верховного Суда по Долиной! Разбираем с юристом самое главное
★5 1 Обновление торгового стакана: новые возможности виджета
★5 3 Как устроен «теневой флот» России
★4 18 Запретите посторонним добавлять вас в чаты телеграм
★4 0 Грузоперевозки по ЖД за ноябрь 2025 г. — после октябрьского роста в ноябре снижение, страдают металлурги и нефтяники!
★4 0 Вероятность дефолтов
★3 0 Рынок облигаций. Где наибольшие перспективы?
+287 88 Как я вытаскивал маму из цифровой ловушки в Telegram
+146 88 АКРА - усё понятно с ентой богадельней. Это конец для рынка ВДО
+123 112 За гранью шизофрении: США нашла свою давно потерянную нефть в Венесуэле
+116 33 Свежие идеи Элвиса Марламова в фонде акций Alenka Capital: следим за лучшими управляющими ПИФ в стране
+108 56 Азия. Четверг.
+101 49 ❗️Рейтинг «А» становится мусорным? Монополия сделала первую волну распродаж в ВДО. Уральская сталь – вторую 🔥Кто третий? (вопрос без ответа)
+98 63 Сбер начал обманывать россиян
+95 35 Ребалансировка
+86 48 Индекс МБ сегодня
+84 72 Мужчины на бирже только ради азарта? Вместо закрытых казино?

самые обсуждаемые сегодня

112к За гранью шизофрении: США нашла свою давно потерянную нефть в Венесуэле
102к Метод Геллы. Берем высоту (индекс МБ)
88к Как я вытаскивал маму из цифровой ловушки в Telegram
63к Сбер начал обманывать россиян
56к Азия. Четверг.
48к Индекс МБ сегодня
44к Бриты побрили Абрамовича на 2,5 ярда а потом удивляются что у них недвижка падает😁
33к Свежие идеи Элвиса Марламова в фонде акций Alenka Capital: следим за лучшими управляющими ПИФ в стране
28к Порассуждаем о "репарационном кредите"?
31к Кому на Руси жить хорошо?

теги блога siva

....все тэги



UPDONW
Новый дизайн