фьючерс MIX

Последние дни рынок акций двигался в боковике, однако вчера вечером произошел резкий отскок, и теперь индекс пытается пробиться вверх через локальный нисходящий тренд. Если ему удастся это сделать, то отскок продолжится к уровням выше, но в базовом сценарии более вероятно сохранение нисходящего тренда и новая волна вниз. И полагаю, что решать этот вопрос будет валютный рынок.

Всех приветствую! Я делаю биржевые обзоры с прогнозами по фондовому и валютному рынкам, а также составляю образовательные материалы и еженедельный дайджест с самыми важными и интересными новостями за неделю по экономике и финансам с краткими пояснениями.

Вот уже почти месяц индекс ММВБ пребывает в боковике возле последней сильной поддержки уровня 3025 пунктов. Два раза ее пытались пробить, но быки упорно держат оборону. Такое впечатление, что этот уровень имеет крайне важное значение для рынка, ибо все уровни выше спокойно пробиваются, а вот 3025 уже почти год как не могут пробить.

С начала мая индекс Мосбиржи опустился на 10% и падал до 3 000 пунктов — в основном из-за роста доходностей ОФЗ.

В третьем квартале индекс останется под давлением. В SberCIB ждут, что доходности на долговом рынке будут расти и дальше. К этому может привести увеличение ключевой ставки до 18% в июле.
По расчётам аналитиков, изменение доходности пятилетних ОФЗ на один процентный пункт влияет на оценку индекса Мосбиржи — она меняется на 4–5%.

Кроме того, давить на индекс может и крепкий рубль, а выплаты дивидендов в третьем квартале могут привести к дивидендному гэпу и техническому снижению индекса.
По прогнозам SberCIB, к концу 2024 года индекс Мосбиржи достигнет 3 400 пунктов, доходности пятилетних ОФЗ снизятся до 14,5%, а премия за риск останется около 6%.

Если регулятор повысит ставку на продолжительное время, таргет по индексу может стать ниже.
Аналитики считают, что эффективность повышения ставки упала. Во-первых, у компаний снизилась долговая нагрузка. Это ослабляет эффект роста затрат на обслуживание долга. Кроме того, за последние несколько лет их финансовые показатели стали лучше из-за налоговых стимулов и снижения конкуренции. Во-вторых, инфляцию поддерживает высокий потребительский спрос. Зарплаты растут, и это позволяет перекладывать увеличение затрат на потребителей.

Момент X, который описывалвчера. Пока посмотрю, удержится ли зона, но продажи были хорошие.

Телега: https://t.me/+F6Ka767DDgFhZGQy

💎 я сам торгую внутри дня/часа (скальпинг) только на фьюче и не держу позу долго.

Так что мой анализ адаптируйте к своему стилю ツ

#СБЕРБАНК #SBER

ТФ 4 ч

☑️ Сопротивления: 324≠ (стоим на нём) / 324,85 / 326,4 / 329≠

☑️ Поддержки: 321,5 / 320,5 / 319,5 (основное) / 318 / 317≠ / 316,3 / 315,2 / 314 (возможен пробой) / 313,5 / 312,4 / 311.2 / 310-309 / 307,7 / 305-303

🔥 ситуация такая же: вплотную подошли к основным сопротивлениям, как горизонтальным, так и наклонным. Попытка штурма какая-то наверняка будет, но локально нужна коррекция, безостановочного роста не бывает.

Уже хочется начать отдыхать, но мысле-мешалка все варит и варит. Вот о чем думаю. 

По конкретным бумагам в текущем росте, отсутствует действие крупных игроков. Весь рост идет на малых. То есть накоплений нет. Наш индекс как определяющий фактор и в нем есть две важные точки. Точка 1 укажет путь на 3330, оттуда снижение. Точка 2 на то, что снижение уже начнется.

Судя по фьючу, в обоих случаях пока снижение к диапазону покупок и вот там то все и решится. В любом случае, завтра на эфире еще разберем кучу инструментов и будет более ясная картина.

Телега: https://t.me/+F6Ka767DDgFhZGQy

«Вполне логично, что после прекращения биржевых торгов долларом США и евро накопления в этих валютах будут конвертироваться в рублевые вложения в акции и облигации», — считает эксперт по фондовому рынку «БКС Мир инвестиций» Виталий Манжос. — Среднесрочный спад индекса действительно может создать возможности для покупки новых акций по привлекательным ценам".

Вчера продажи выкупили, но цена попадает в следующую зону. Что интересно, прям бодрых усилий покупок нет. Самому индексу надо бы обновить слегка максимум, раз он к нему подошел, после чего может вновь начать снижаться.

Что интересно, после объемов четверга, на рынке они пропали. Продолжаю делать заготовки на покупку и в моменте купить нечего. Это совсем не похоже на разворот. 

Вообщем по индексу, нужно чуть задернуть, а там уже станет опасно. Зону покупок нормально не затестили, поэтому, жду потом туда.

Телега: https://t.me/+F6Ka767DDgFhZGQy

Весь июнь отечественный рынок неплох так штормит. Судя по тому что пишут на разных платформах, инвесторы смутно понимают что происходит и чем всё это закончится. На их беду, мой предыдущий пост прошёл мимо них, в противном случае они смогли сберечь множество своих нервных клеток, ну и немного капитала. Как говорится: предупреждён, значит вооружён.

По итогу, как и было сказано, индекс дошёл до своей зоны поддержки в районе 300.000 по фьючерсам, откуда бодро отбился 2 раза, сформировывая фигуру двойное дно. Фигура эта является не плохим разворотным сигналом и действительно, с низов, ММВБ выросла на 6.5%, и скорее всего вырастет ещё, но не намного, т.к. впереди маячит сильное сопротивление на уровне 330.000 по фьючерсу. Для подтверждения данной фигуры цене надо закрепляться выше 324.000.

ТФ День

Вплотную подошли к основному сопротивлению и по совместительству — верху канала. Возможен как отбой, как было это уже 2-3 раза, так и пробой, при пробое желателен ретест бывшего сопротивления. Без ретеста велик шанс оформить шип.

ТФ День (каналы)

Портфели растут резко больше индекса.
Опережение индекса полной доходности Мосбиржи уже 6,8% с начала 2024г.

Верхнее окно — индекс Мосбиржи по дневным.
Нижнее окно, оранжевый индикатор — это индекс силы Александра Элдера, приведённый на объём.
Индекс силы растёт.
Т.е. рост с 3030 на более высоких объёмах, чем падение.

Думаю,
на рынке наметились лидеры
БСП
Сургут пр
Лукойл
Роснефть
и др.
Именно эти акции держу в портфеле.

С уважением,
Олег

AALISA, Да! Скажу больше, моя позиция и сейчас в лонг…

Сегодня утром показала пример, как обратный пробой накопления становится сигналом к развороту. Вот вам противоположный пример.

Сразу после санкций Мосбиржа сумела вернуться выше 232.41, но ненадолго. Это и есть подтверждение разворота, когда прошел ретест уровня и мы направляемся к следующей зоне. 

Собственно, дальше жду 203.49 для начала. Надеюсь, вы уже не держите Мосбиржу в портфеле.

Больше идей и готовых сигналов в Телеграм 

Популярные каналы хвастаются тем, что весь кэш уже на рынке и вот-вот начнем взлетать. И как было многие годы подряд, придется им говорить «ничего, бумага сильная, обязательно отрастем». 

А если серьезно, ситуация на рынке складывается отнють не позитивная. Несмотря на объемы откупа бумаг на минимумах дальнейшей динамики мы не увидели. Часть активов уже практически обновила достигнутый минимум — Нор.Никель, Мосбиржа, Магнит и так далее.  

Даже индекс ММВБ не может пройти уровень сопротивления с пятницы. А сможет ли вообще? Пока более вероятен сценарий возврата к 308-309к 

А там вилка — смогут покупатели проявить себя, будем расти до 330к, не смогут — обновлять минимум прямо с текущих. 

 Отсюда, бумаг с потенциалом, даже призрачным типа Сбера — совсем немного, точнее единицы. Остальные формируют поджатия к минимумам, что есть сигналы в шорт. Именно на таких шортах я и планирую сосредоточиться на этой неделе. 

0️⃣ Мосбиржа. Бумага, которая еще не падала, хотя и завершила свой восходящий цикл. Здесь я уже взял шорт, но планирую добавиться в случае локального роста. Работать буду в районе 200.0 

AALISA, Пардон, только освободился… Я не ошибся… Боюсь вас может разочаровать суровая реальность и её искаженность… Биржа это место, где выт...

AALISA, Пардон, только освободился… Я не ошибся… Боюсь вас может разочаровать суровая реальность и её искаженность… Биржа это место, где выт...

На второй день изменений пока нет, продажи с утра тихонько давят, а покупатель не реагирует. Планпо проходу в глубину зоны покупок остается.

Телега: https://t.me/+F6Ka767DDgFhZGQy

#СБЕРБАНК #SBER

ТФ День (каналы)

Отскочив от МА50 и закрывшись доджи, свечой раздумий, цена всё-таки оставила надежду на рост, и вчера сделала первую попытку вернуться наверх — нужно смотреть развитие, сегодняшний день будет показателен.

Данный отскок завершится и снова вниз или всё нормально стало в мире ツи наш паровоз летит вперёд к первой цели 326,5, не обращая внимания на преграду в виде 320≠.

Спойлер: [на рынке всё также масса проблем…] так что думайте.

Предыдущий срез Сводного портфеля PRObonds акцентировал диверсификацию как защиту результатов и возможностей. Он был в конце мая.

За почти месяц после этого валютный отечественные акции и облигации упали (а валютный рынок временно потерял ориентиры).

Однако Сводный портфель остался при своих. -0,3% за последние 30 дней и +12,7% за последние 12 месяцев. Среднегодовая доходность портфеля на всей его истории – 16,5% годовых.

Напомним, Сводный портфель PRObonds в равных долях составлен из трех других наших портфелей – PRObonds ВДО, PRObonds Акции / Деньги, PRObonds РЕПО с ЦК. Динамика всех трех приведена в дополнение к динамике Сводного портфеля.

Диверсификация сыграла. Или сыграла большая денежная позиция. Которая начала наращиваться еще в конце прошлого лета. К тому же мы неплохо определили коррекцию рынка акций. После роста ключевой ставки акций в портфеле было и так немного (корзина акций сформирована по Индексу голубых фишек), а в мае их вес был снижен еще.

В обозримой перспективе мы думаем увеличивать вес ВДО (взаимные доли облигаций соответствуют портфелю PRObonds ВДО).