Вопросы по драгоценным металлам поступают каждый день. Волнение инвесторов растет, ведь золото постоянно пробивает исторические максимумы (>2800$ за унцию и >8600₽ за гр.).
В личный портфель золото купил на постоянной основе весной 2020 г. В марте того года грамм стоил <3500₽. С тех пор золото всегда есть в портфеле и выполняет важную стабилизирующую функцию, а в текущем году оно действительно «золотое», так как приносит основную прибыль.
Вице-премьер Марат Хуснуллин четко дал понять, что ипотеку с господдержкой не будут развивать до охлаждения инфляции. Выступая на Московском международном жилищном конгрессе он отметил, что инфляция в строительстве выше, чем по стране.
Недвижимость имеет много очевидных плюсов, но главный недостаток у нее низкая ликвидность. За последние полгода цены на «бетон» не растут. В то время, как ставки по вкладам выросли очень сильно.
Льготная ипотека очень сильно подстегивала строительный сектор и цены на квадратные метры росли. Этот класс активов в последние годы был одним из лучших по доходности. Но времена изменились, прибыль нужно/надо вчера/сегодня частично зафиксировать.
А если в портфеле сбережений большая часть или все в недвижимости, то это большой риск. Так же как распределение активов в любом другом только одном классе активов (депозиты, акции, золото и тд.).
Распределяя деньги по всем основным рынкам капитала: долговой (облигации/депозиты), долевой (акции), товарный (золото) и по возможности частично в недвижимость, инвестор не только снижает риски (диверсифицируя их), но и на длинном горизонте увеличивает доходность.
Герман Оскарович Греф на Финансовом Конгрессе Банка России очень четко и своевременно дал разъяснения по текущей ситуации (видео) с ценами на недвижимость и как на них влияет льготная ипотека.
Особенно понравилось сравнение ипотеки со стимулирующими препаратами в спорте и последствиями от них.
Цены на недвижимость действительно сейчас в космосе и дальнейший рост приведет к тому, что квадратные метры будут недоступны даже для семей со средним и выше среднего уровня достатка. Не хотелось бы повторения ошибок Китая в этом вопросе.
Анализируя слова главы Сбера получается, что перспективы инвестиций в этот класс активов на ближайшие пару лет под большим вопросом, но для тех кто хочет инвестировать в недвижимость наступает самое интересное время ожидания. Хотя, многие могут со мной не согласится, ведь в нашей стране верят, что «бетон» всегда растет.
🏦 2025-27 гг. РФ будет выделять 51,5 млрд рублей в год на закупку драгметаллов в Госфонд.
Бюджет увеличен и расширена номенклатура драгоценных металлов. Зачем?
«Формирование запаса аффинированных драгоценных металлов в составе Госфонда России будет способствовать обеспечению сбалансированности федерального бюджета и стабильности развития экономики, а также обеспечению промышленных потребностей Российской Федерации при возникновении чрезвычайных ситуаций», — считает Минфин.
Драгоценные металлы (особенно золото и серебро) — это актив, который выполняет стабилизирующий функцию в кризисное время в любой стране. В России также и защитную функцию от девальвации рубля, так как котировки фактически привязаны к доллару.
Никакие акции, депозиты, облигации и недвижимость не помогут, если в движение придут товарные рынки и национальная валюта сильно ослабнет по любой причине.
Отсутствие золота и серебра в портфеле уже сильно «аукнулось» по доходности в текущем году.За пять лет в долларах золото и серебро +75%. Накладываем сюда девальвацию рубля к доллару +50% и получаем весьма впечатляющий результат👇.
🏦 2025-27 гг. РФ будет выделять 51,5 млрд рублей в год на закупку драгметаллов в Госфонд.
Бюджет увеличен и расширена номенклатура драгоценных металлов. Зачем?
«Формирование запаса аффинированных драгоценных металлов в составе Госфонда России будет способствовать обеспечению сбалансированности федерального бюджета и стабильности развития экономики, а также обеспечению промышленных потребностей Российской Федерации при возникновении чрезвычайных ситуаций», — считает Минфин.
Драгоценные металлы (особенно золото и серебро) — это актив, который выполняет стабилизирующий функцию в кризисное время в любой стране. В России также и защитную функцию от девальвации рубля, так как котировки фактически привязаны к доллару.
Никакие акции, депозиты, облигации и недвижимость не помогут, если в движение придут товарные рынки и национальная валюта сильно ослабнет по любой причине.
Отсутствие золота и серебра в портфеле уже сильно «аукнулось» по доходности в текущем году.За пять лет в долларах золото и серебро +75%. Накладываем сюда девальвацию рубля к доллару +50% и получаем весьма впечатляющий результат👇.
Свой первый ИИС, открытый в 2016 году закрыл в марте 2022 года. В спешке закрывая позиции по иностранным акциям и продавая доллары, после закрытия счёта по типу А, был очень даже удивлен суммой налогов, которые нужно было уплатить государству.
Появление ИИС-3 — оченьпозитивное событие. Однако, есть нюанс для тех, у кого уже были открыты инвестиционные счета ранее. Сам переоткрыл ИИС в том же 2022 году.
Трансформировать инвестиционные счета I/II-типа в ИИС III можно и большинство брокеров по запросу это делает, но есть нюансы по налоговой.
Таким образом, можно снять ограничения по заводу в один миллион в год и открыть еще два ИИС. Кто-нибудь уже воспользовался этой возможностью?
Когда мы говорим о инвестициях в Китай, то чаще всего мы обсуждаем гонконгские акции или юань, как будущую резервную валюту. Однако, сам Китай усиленно добывает золото и обладает громадными запасами металла.
🎙️Президент China National Gold Group Сун Жаоксу отметил в центральной партийной газете «Жэньминь Жибао»: «Увеличение золотого запаса должно стать одной из ключевых стратегий Китая независимо от того, требуется это для экономической безопасности государства или для ускорения интернационализации юаня».
Китайцы наращивают производство как в своих золотодобывающих регионах, так и импортируя сырье при падении внутреннего потребления золота, удивительно не правда ли?
Золото защищает вложения при дальнейшем ослаблении рубля, так как базовые активы номинированы в долларах США. Именно поэтому держу в своем портфеле биржевое металлическое золото, номинированное в рублях. Можно использовать вечный фьючерс на золото в отечественной инфраструктуре.
Можно купить квартиру в Москве за 20 млн. И сдавать ее за 80 тыс. В регионах стоимость недвижимости меньше, но аренда составит те же ~4-5%. Еще нужно заплатить налоги (13%, лучше не рисковать) и оставить про запас на амортизацию и мелкий ремонт.
Можно зарегистрироваться как самозанятый, но реальная доходность все равно останется неизменной…
Рубль упал > 50% сейчас… и если недвижимость в $ будет окупаться 10 лет? А если больше?
При всем при этом у богатых людей недвижимости (коммерческой, жилой) 70-99%. Меня всегда интересовал вопрос, а почему? Привычка? Безопасность? Уже нет желания активно управлять капиталом и так проще, в чем причина? Думаю их много, но интересно узнать все…
Можно купить квартиру в Москве за 20 млн. И сдавать ее за 80 тыс. В регионах стоимость недвижимости меньше, но аренда составит те же ~4-5%. Еще нужно заплатить налоги (13%, лучше не рисковать) и оставить про запас на амортизацию и мелкий ремонт.
Можно зарегистрироваться как самозанятый, но реальная доходность все равно останется неизменной…
Рубль упал > 50% сейчас… и если недвижимость в $ будет окупаться 10 лет? А если больше?
При всем при этом у богатых людей недвижимости (коммерческой, жилой) 70-99%. Меня всегда интересовал вопрос, а почему? Привычка? Безопасность? Уже нет желания активно управлять капиталом и так проще, в чем причина? Думаю их много, но интересно узнать все…
Девальвация рубля и повышение цен на нефть похоже действительно стабилизировали бюджет. Второе полугодие будет более сильным по сравнению с началом года, но впереди полная неизвестность….
Текущие высокие процентные ставки по идее должны меньше привлекать частного инвестора в акции, но этого не происходит и видимо без ярко негативных событий не произойдет….
«Повышай быстро, снижай медленно» — эмпирическое правило для центробанков
Есть мнение, что для экономики полезно более резкое поднятие ставки, чтобы потом долго можно ее снижать, приводя ключевые параметры в равновесное состояние. Как бы там не было, сейчас ключевая 13%.
Ожидать укрепления рубля быстро не стоит. В октябре-ноябре вполне можно увидеть заветные 85-90₽ за единицу американской валюты, но это с учетом ~таких же цен на нефть и отсутствия негативных новостей. Тоже самое касается динамики и дивидендов по российским акциям. Уверен, Лукойл и Сургутнефтегаз (преф) покажут сильное полугодие и порадуют двухзначной дивидендной доходностью инвесторов.
🏦 Министерство экономического развития заложило в новый макропрогноз курс доллара в диапазоне 85,2 рубля в 2023 году. В 2024 году он ожидается на уровне 90,1 рубля.
Греф назвал справедливым и достижимым курс на уровне 80-85 рублей за доллар. Об этом он заявил в интервью Наиле Аскер-заде в программе «Вести» на телеканале «Россия-1».
«Мы сделали детальный анализ фундаментальной стоимости рубля — мы видим, что справедливый курс должен быть на уровне 80-85 рублей. То есть, примерно на 10-15 рублей дешевле, чем это есть сегодня. И я думаю, что при соответствующих шагах со стороны правительства и нахождении механизма регулирования этой ситуации мы выйдем примерно на такие уровни», — сказал он.
Пока мы видим укрепление рубля с максимальных величин (101,7356₽) в начале августа до 94,9425₽ на конец торговой сессии 12 сентября. Это значимое укрепление с марта текущего года, но пока укладывается в рамки технической коррекции.
А вот когда курс опуститься в диапазон Германа Оскаровича (80-85₽), то можно будет добрать валютную позицию и скорее всего через золото.
