06 февраля 2020, 23:16
ОПЦИОНЫ РТС, МОЖЕТ БЫТЬ ПОЛЕЗНО...3
Добрый вечер, опционщики, старые и молодые!
А он точно добрый? Ну не злой уж точно!
Кончаю (в хорошем смысле) свою эпопею с РТС! Начало было здесь: https://smart-lab.ru/blog/592335.php и здесь: https://smart-lab.ru/blog/592433.php
На чём остановились?
А ну да: пока утром писал 2-ю часть фьюч упал и сработала заявка на продажу по 3000 157500 пут с экспирацией 20.02.20, который был взят для хеджа по 2990 накануне вечером. Затем был небольшой отскок и я понадеялся, что будем «пилить» страйк 157500 до вечера. Но ведь так жить неинтересно! И рынок/кукл решил, что уж в день экспирации надо продавцов опционов поиметь по-любому!!!
При снижении 2-й раз ниже 156800 захеджил фьючом проданный 157500 пут с экспирацией сегодня, страховку = 152500 пут с экспирацией 20.02.20 не продавал. Ничего интересного, дельту в 0 точно не делал, но она была мала = в целом пофиг.
Однако, движение рынка в 1 сторону возбудило зуд в одном месте! И это очень плохо!
А теперь, ребятишки, готовьтесь к триллеру перед сном!!!
При спуске фьюча ниже 156000 и хорошем «запиле», решил встать спекулятивно в лонг + продать 155000 пут с экспирацией сегодня. См. картинку:
Однако рынок не стал расти, а очень быстро начал снижаться. Раньше V-образные развороты на РТС были не редкостью и я решил усреднить свой лонг, причём достаточно удачно по 155100:
Надежда на возврат к 157500 ещё есть, но уже небольшая, поэтому продажу 10к лонга фьюча выставил по 156000:
В общем радость! Ещё кто-то продал 157500 колл по 10 и позиция моя закрылась. Почему это радость — см. последнюю картинку. (А вот хеджирующий 157500 колл с экспирацией 20.02.20 остался!)
И вдруг мне срочно надо было отойти!!! (Эти живые люди, они всё время чего-то хотят!) Это было очень не вовремя, прямо очень. Но т.к. объём позиции небольшой, ситуация выравнивается, в закрытии половины лонга фьюча был уверен, то отошёл на время. Что может случиться? Итак уже проехали далеко в одном направлении.
И меня задержали...
Вернулся только в начале пятого. Удивлён! Сильно! С матами! Не дошло до заявки 80 пунктов!!! Так потом ещё грохнулись ниже 155000. И по сути у меня приличные лонги, а путы стремятся дорожать всё быстрее!
Хм… посмотрел ОИ по коллам и путам + график. «Экспирация будет на 155000! Ладно. После неё будет отскок вверх и там уже фьючи закрою.»
Решаю ещё 1 раз усредниться по 154000 — это последний раз. Ещё ниже уже полный П… может начаться, а там надо будет продавать фьючи + хеджить проданные путы. И если поедет к 154000, то можно продать ещё немного 155000 пут с экспирацией сегодня.
Важно! Риски возрастают! Надо ограничить себя, т.к. это уже напоминает просто азартную игру. Смотрю на «ГО поз.» в терминале, а там сумма огогошная! Оказывается, ГО под проданные путы почти = ГО фьючу. Вот оно что народ недовольный был по этому поводу. И кстати, зря вы недовольные этим! Иначе крыли бы таких продавцов по рынку, что создавало бы больше проблем в итоге
Ограничиваю сумму под общее ГО всей позиции (в голове). Когда выставляю заявку — смотрю, чтобы не превысило ли мой ограничитель, больше не ставлю. «Ты ж трейдер, а не лудоман!» )))
В итоге купил ещё фьючей 11к по 154000 + продал ещё 10к 155000 пут с экспирацией сегодня. Всё, хорош!
Но фьюч резко проваливается на 153500! Вот так да! Вариационка в моменте показывала неприятную отрицательную величину. В целях сохранения нервов читателей, приводить её здесь не буду.
Т.к. всё развивается быстро, то готовлю план: ниже 153000 крыть все лонги, а на 152500 делать общую дельту в 0.
Повезло! Пошёл хороший отскок. Надеюсь на достижение 155000 к экспирации. Могли ведь, могли! Но не дали! Цену сдерживали явно, чтобы такие как мы испытали всё самое неприятное.
Перед занавесом стало понятно, что все проданные путы предъявят к исполнению. И я стану счастливым обладателем множества фьючей в лонге, почти на сама дне! Это ли не сказка?
Нет, не сказка. Т.к. количество будет большое, то закрываю=откупаю путы, ставлю в бид-аск спреде. Т.к. цена фьюча последние минуты стоит в одном диапазоне, то почти всё исполнилось:
Честно говоря, я не помню когда меня вытаскивали на экспирацию последний раз, т.к. опционы уже очень давно не продавал. Ничего страшного нет:
20 минут на подумать. Смотрю на графики. Вероятен отскок в вечёрку вверх по фьючу. Поэтому подержу лонг и выставлю пока всё на продажу по 155160. Также остались 157500 колл и 152500 пут по 10к — это тот хеджирующий стрэнгл из части №1. Пока выставил вне текущих цен, на них в общем-то плевать.
Аллах услышал мои молитвы и фьюч подрос. Но рост такой вялый, поэтому решаю выходить частями:
Также можно заметить, что колл отказывается расти. Волатильность спадает, а у него ещё большая Вега.
Позже ещё поставил по предыдущему максимуму:
Сейчас стоит на продажу последние 11к по 154950. Эти опционы так и оставлю, за 14 дней думаю продадутся.
Позже напишу некоторые цифры (UPDATE)
UPDATE:
— цена проданного 157500 пута была 1070, на экспирацию 3550 (больше половины удалось закрыть по средней 3360)
— средняя цена проданного 155000 пута была 415, на экспирацию 1050 (почти все удалось закрыть по средней 870)
— «ГО поз.» на максимуме загрузки достигало неприлично много (1600 тыр...)
— чистый убыток всей эпопеи за 2 дня после закрытия всех фьючерсов в вечёрку 06.02.20 составил 44-45 тыр. Но есть ещё длинный стрэнгл 152500 пут + 157500 колл по 10к, экспирация 20.02.20. На эту позицию «ГО поз.» 12 тыр. При закрытии обоих опционов по выставленным заявкам будет ещё +10 тыр.
(Легко отделался, очень легко!)
Ну а теперь все
ВЫВОДЫ:
1. КОНТРОЛИРУЙТЕ РИСКИ! Первое что надо сделать, это посчитать размер позиции относительно счёта. Почему я позволил себе всё это? Потому что изначально была малая позиция. Если размер мал, то волноваться может не получиться. Но если велик, то может быть «маржин колл» очень быстро!
2. КОНТРОЛИРУЙТЕ РИСКИ! Да снова! В этот раз имеющейся позиции. ЧЁТКО ПОНИМАЙТЕ РИСКИ ОТКРЫТОЙ ПОЗИЦИИ!
3. ЧЁТКО ПОНИМАЙТЕ РИСКИ ИНСТРУМЕНТОВ! Для опционов нужен нормальный софт, адекватно работающий в режиме реального времени. Если у вас такого нет — ваши шансы на прибыль резко уменьшаются. И, это, НИКОГДА НЕ ПРОДАВАЙТЕ ОПЦИОНЫ!
4. КОНТРОЛИРУЙТЕ СВОЁ СОСТОЯНИЕ! Нельзя допускать, чтобы эмоции брали верх!
5. РАЗРАБОТАЙТЕ СВОЮ СИСТЕМУ ПРИБЫЛЬНОЙ ТОРГОВЛЮ И ЗАНИМАЙТЕСЬ ТОЛЬКО ЕЙ! Не надо лезть туда, где нет полной уверенности и/или опыта торговли — это убытки с большой вероятностью. Поэтому эту тему для себя закрываю и снова ухожу на нефть! РТС не для меня!
6*. НЕ ОТВЛЕКАЙТЕСЬ НИ НА КОГО/ЧТО ПРИ СПЕКУЛЯТИВНОЙ ТОРГОВЛЕ С «ПЛЕЧАМИ!»
А КРАСИВАЯ КАРТИНКА??? Так вот же она:
Кстати, эти данные будут доступны ещё очень недолго (возможно ещё завтра, я забыл точно). Вот раньше я интересные графики сохранял у себя в картинках (да ладно! И сейчас так делаю!)
ВЫСШИЕ СИЛЫ, СПАСИБО ВАМ, ЧТО СНОВА УКАЗАЛИ МНЕ КАКОЙ ПУТЬ ВЕРНЫЙ, А КАКОЙ НЕТ! АМИНЬ!
А он точно добрый? Ну не злой уж точно!
Кончаю (в хорошем смысле) свою эпопею с РТС! Начало было здесь: https://smart-lab.ru/blog/592335.php и здесь: https://smart-lab.ru/blog/592433.php
На чём остановились?
А ну да: пока утром писал 2-ю часть фьюч упал и сработала заявка на продажу по 3000 157500 пут с экспирацией 20.02.20, который был взят для хеджа по 2990 накануне вечером. Затем был небольшой отскок и я понадеялся, что будем «пилить» страйк 157500 до вечера. Но ведь так жить неинтересно! И рынок/кукл решил, что уж в день экспирации надо продавцов опционов поиметь по-любому!!!
При снижении 2-й раз ниже 156800 захеджил фьючом проданный 157500 пут с экспирацией сегодня, страховку = 152500 пут с экспирацией 20.02.20 не продавал. Ничего интересного, дельту в 0 точно не делал, но она была мала = в целом пофиг.
Однако, движение рынка в 1 сторону возбудило зуд в одном месте! И это очень плохо!
А теперь, ребятишки, готовьтесь к триллеру перед сном!!!
При спуске фьюча ниже 156000 и хорошем «запиле», решил встать спекулятивно в лонг + продать 155000 пут с экспирацией сегодня. См. картинку:
Однако рынок не стал расти, а очень быстро начал снижаться. Раньше V-образные развороты на РТС были не редкостью и я решил усреднить свой лонг, причём достаточно удачно по 155100:
Надежда на возврат к 157500 ещё есть, но уже небольшая, поэтому продажу 10к лонга фьюча выставил по 156000:
В общем радость! Ещё кто-то продал 157500 колл по 10 и позиция моя закрылась. Почему это радость — см. последнюю картинку. (А вот хеджирующий 157500 колл с экспирацией 20.02.20 остался!)
И вдруг мне срочно надо было отойти!!! (Эти живые люди, они всё время чего-то хотят!) Это было очень не вовремя, прямо очень. Но т.к. объём позиции небольшой, ситуация выравнивается, в закрытии половины лонга фьюча был уверен, то отошёл на время. Что может случиться? Итак уже проехали далеко в одном направлении.
И меня задержали...
Вернулся только в начале пятого. Удивлён! Сильно! С матами! Не дошло до заявки 80 пунктов!!! Так потом ещё грохнулись ниже 155000. И по сути у меня приличные лонги, а путы стремятся дорожать всё быстрее!
Хм… посмотрел ОИ по коллам и путам + график. «Экспирация будет на 155000! Ладно. После неё будет отскок вверх и там уже фьючи закрою.»
Решаю ещё 1 раз усредниться по 154000 — это последний раз. Ещё ниже уже полный П… может начаться, а там надо будет продавать фьючи + хеджить проданные путы. И если поедет к 154000, то можно продать ещё немного 155000 пут с экспирацией сегодня.
Важно! Риски возрастают! Надо ограничить себя, т.к. это уже напоминает просто азартную игру. Смотрю на «ГО поз.» в терминале, а там сумма огогошная! Оказывается, ГО под проданные путы почти = ГО фьючу. Вот оно что народ недовольный был по этому поводу. И кстати, зря вы недовольные этим! Иначе крыли бы таких продавцов по рынку, что создавало бы больше проблем в итоге
Ограничиваю сумму под общее ГО всей позиции (в голове). Когда выставляю заявку — смотрю, чтобы не превысило ли мой ограничитель, больше не ставлю. «Ты ж трейдер, а не лудоман!» )))
В итоге купил ещё фьючей 11к по 154000 + продал ещё 10к 155000 пут с экспирацией сегодня. Всё, хорош!
Но фьюч резко проваливается на 153500! Вот так да! Вариационка в моменте показывала неприятную отрицательную величину. В целях сохранения нервов читателей, приводить её здесь не буду.
Т.к. всё развивается быстро, то готовлю план: ниже 153000 крыть все лонги, а на 152500 делать общую дельту в 0.
Повезло! Пошёл хороший отскок. Надеюсь на достижение 155000 к экспирации. Могли ведь, могли! Но не дали! Цену сдерживали явно, чтобы такие как мы испытали всё самое неприятное.
Перед занавесом стало понятно, что все проданные путы предъявят к исполнению. И я стану счастливым обладателем множества фьючей в лонге, почти на сама дне! Это ли не сказка?
Нет, не сказка. Т.к. количество будет большое, то закрываю=откупаю путы, ставлю в бид-аск спреде. Т.к. цена фьюча последние минуты стоит в одном диапазоне, то почти всё исполнилось:
Честно говоря, я не помню когда меня вытаскивали на экспирацию последний раз, т.к. опционы уже очень давно не продавал. Ничего страшного нет:
20 минут на подумать. Смотрю на графики. Вероятен отскок в вечёрку вверх по фьючу. Поэтому подержу лонг и выставлю пока всё на продажу по 155160. Также остались 157500 колл и 152500 пут по 10к — это тот хеджирующий стрэнгл из части №1. Пока выставил вне текущих цен, на них в общем-то плевать.
Аллах услышал мои молитвы и фьюч подрос. Но рост такой вялый, поэтому решаю выходить частями:
Также можно заметить, что колл отказывается расти. Волатильность спадает, а у него ещё большая Вега.
Позже ещё поставил по предыдущему максимуму:
Сейчас стоит на продажу последние 11к по 154950. Эти опционы так и оставлю, за 14 дней думаю продадутся.
Позже напишу некоторые цифры (UPDATE)
UPDATE:
— цена проданного 157500 пута была 1070, на экспирацию 3550 (больше половины удалось закрыть по средней 3360)
— средняя цена проданного 155000 пута была 415, на экспирацию 1050 (почти все удалось закрыть по средней 870)
— «ГО поз.» на максимуме загрузки достигало неприлично много (1600 тыр...)
— чистый убыток всей эпопеи за 2 дня после закрытия всех фьючерсов в вечёрку 06.02.20 составил 44-45 тыр. Но есть ещё длинный стрэнгл 152500 пут + 157500 колл по 10к, экспирация 20.02.20. На эту позицию «ГО поз.» 12 тыр. При закрытии обоих опционов по выставленным заявкам будет ещё +10 тыр.
(Легко отделался, очень легко!)
Ну а теперь все
ВЫВОДЫ:
1. КОНТРОЛИРУЙТЕ РИСКИ! Первое что надо сделать, это посчитать размер позиции относительно счёта. Почему я позволил себе всё это? Потому что изначально была малая позиция. Если размер мал, то волноваться может не получиться. Но если велик, то может быть «маржин колл» очень быстро!
2. КОНТРОЛИРУЙТЕ РИСКИ! Да снова! В этот раз имеющейся позиции. ЧЁТКО ПОНИМАЙТЕ РИСКИ ОТКРЫТОЙ ПОЗИЦИИ!
3. ЧЁТКО ПОНИМАЙТЕ РИСКИ ИНСТРУМЕНТОВ! Для опционов нужен нормальный софт, адекватно работающий в режиме реального времени. Если у вас такого нет — ваши шансы на прибыль резко уменьшаются. И, это, НИКОГДА НЕ ПРОДАВАЙТЕ ОПЦИОНЫ!
4. КОНТРОЛИРУЙТЕ СВОЁ СОСТОЯНИЕ! Нельзя допускать, чтобы эмоции брали верх!
5. РАЗРАБОТАЙТЕ СВОЮ СИСТЕМУ ПРИБЫЛЬНОЙ ТОРГОВЛЮ И ЗАНИМАЙТЕСЬ ТОЛЬКО ЕЙ! Не надо лезть туда, где нет полной уверенности и/или опыта торговли — это убытки с большой вероятностью. Поэтому эту тему для себя закрываю и снова ухожу на нефть! РТС не для меня!
6*. НЕ ОТВЛЕКАЙТЕСЬ НИ НА КОГО/ЧТО ПРИ СПЕКУЛЯТИВНОЙ ТОРГОВЛЕ С «ПЛЕЧАМИ!»
А КРАСИВАЯ КАРТИНКА??? Так вот же она:
Кстати, эти данные будут доступны ещё очень недолго (возможно ещё завтра, я забыл точно). Вот раньше я интересные графики сохранял у себя в картинках (да ладно! И сейчас так делаю!)
ВЫСШИЕ СИЛЫ, СПАСИБО ВАМ, ЧТО СНОВА УКАЗАЛИ МНЕ КАКОЙ ПУТЬ ВЕРНЫЙ, А КАКОЙ НЕТ! АМИНЬ!
Производство грузовых вагонов, 11 месяцев 2024:
• Полувагоны — 26,2 тыс. (+47% г/г),
• Хопперы — 17,6 тыс. (+4% г/г),
• Цистерны — 11,4 тыс. (+49% г/г),
• Вагоны-платформы — 6,8 тыс. (-36% г/г...
YgrOK, вы видите только то, что хотите увидеть. И не зрите в корень.
Там СОВЕРШЕННО иная ситуация была. И акционеры получили 7 бумаг на каждую имеющуюся — это беспрецедентный случай. УК увеличилс...
Elmarit,
Не надо мешать поломникам великого многоходовочника думать иначе, сидя на выгребной яме во дворе их мысли бороздят космос со скоростью 20 махов, ядерные буревестники огибают системы ПВО...
Акции #nknc сформировали законченную фигуру пГИП. В самое ближайшее время при пробое уровня шеи и зеркального уровня 90 ожидаю рост на 112 — т.о. акции догонят рынок, улетевший на 20% за 2 недeли. Зат...
У кого ВТБ, пришли дивы или нет?
23:51
Иван Николаевич, если исходить из этой логики, предыдущие купоны уже не должны были платить.
Коплю на мечту🎩, а в чем экономическая радость то в этой бумаге?
23:39
Alchemist01, хотя бы обозначился — так и так, слава Богу, жив-здоров и т.д.
Просто у нас в 20 квартирном подъезде МКД за последние 4 месяца — двое 200-сотых. У каждого остались по двое несоверше...
Старушки кушают… это
23:34
Иваааныч! Давай прогноз на 90. Руки чешутся прибыль зафиксировать!
И не РТС ваш а самая что ни на есть Амэрика!!!
Заметили, как в газе ММ стал 200х200 держать?
По нефти как скоро ожидать подобный топик?
2 — не, стратегия в идеале должна делать все сама.
Конечно теорию назубок тут без вариантов.
3 — софт это инструмент, зависит от стратегии, там нет проблеммы, когда вы в плюсе вы заимеете любой софт чтоб выжать все до капли, хоть 100% автоматизация легко, (hft и прочее это совсем другое, там война с богами, покарают...)) Продажа опционов мб такой же необходимостью как и покупка, слишком мало вариантов у 100% покупателей, у 100% продавцов думаю их нет вообще))).
4 — Да лучше сразу к врачу, рынок слишком дорог для изучения своих депрессий.