📰"Озон Фармацевтика" События (действия), оказывающие, по мнению эмитента, существенное влияние на стоимость или котировки его ценных бумаг

2. Содержание сообщения
«Озон Фармацевтика» объявляет финансовые и операционные результаты за 9 месяцев 2025 года

Выручка за 9 месяцев 2025 года увеличилась на 28% г/г, многократно опережая динамику всего рынка, благодаря росту во всех каналах продаж.
Показатель скорректированная EBITDA увеличился на 34% г/г до 7,7 млрд руб., а рентабельность выросла до 36%. Чистая прибыль выросла на 50% г/г до 3,4 млрд руб.
Соотношение чистый долг / 12M EBITDA снизилось до 0,9х.
Соотношение ЧОК / 12М выручка составило 64%.
Компания подтверждает прогноз по росту выручки в 2025 году на уровне ≥25% г/г.

ПАО «Озон Фармацевтика» (далее — «Озон Фармацевтика», «Компания» и совместно с дочерними обществами — «Группа»), ведущий российский производитель воспроизведенных фармацевтических препаратов, объявляет консолидированные финансовые и операционные результаты Группы за 9 месяцев 2025 года.

Основные результаты за 9 месяцев 2025 года:
• По данным независимых агентств, Группа продолжает кратно опережать темпы роста рынка по продажам конечным потребителям (Sell Out).
• Выручка Группы выросла на 28% г/г [1] и составила 21,4 млрд руб. Основными драйверами роста остаются расширение ассортимента и увеличение представленности продукции в аптечных сетях, более активное участие в госзакупках, а также увеличение доли более дорогих препаратов в структуре продаж и рост средней цены упаковки.
• Скорректированная EBITDA [2] увеличилась на 34%, до 7,7 млрд руб., рентабельность по скорректированной EBITDA увеличилась на 1,6 п.п. до 36,1%. Основными факторами, оказавшими влияние на маржинальность, стали эффект масштаба и переход на прямые закупки сырья на фоне роста фонда оплаты труда и инфляционного давления.
• Объем капитальных вложений составил 3,0 млрд руб. и направлен на реализацию стратегии роста Группы. Инвестиции включают регистрацию препаратов дженериков и биосимиляров [3](1,8 млрд руб.), строительство и закупку оборудования для «Озон Медика» (732 млн руб.) и «Мабскейл» (144 млн руб.), а также закупку оборудования и обслуживание на других заводах Группы (294 млн руб.). Увеличение капитальных вложений на 23% в первую очередь связано с отсутствием в составе периметра Группы компаний «Мабскейл» и «Озон Медика» в 1 квартале 2024 года.
• Чистый оборотный капитал (ЧОК) [4] увеличился лишь на 2% до 19,5 млрд руб. с начала года, что связано прежде всего с более эффективным управлением запасами, улучшением условий работы с дистрибьюторами и поставщиками, включая активное использование факторинга. Соотношение ЧОК / 12М выручка улучшилось на 10 п.п. с начала года и составило 64%.
• Свободный денежный поток (FCF) [5] составил 322 млн руб. Растущий операционный денежный поток до изменений в оборотном капитале (7,8 млрд руб.) был распределен на привлечение оборотного капитала (0,2 млрд руб.), процентные выплаты по кредитам и займам и вознаграждение за услуги факторинга (3,2 млрд руб.), реализацию инвестиционной программы (3,0 млрд руб.) и уплату налога на прибыль (1,1 млрд руб.).
• Соотношение Чистый долг / 12M EBITDA снизилось до 0,9х. Средства, привлеченные в результате SPO и дополнительной эмиссии, акций будут отражены в расчете чистого долга [6] после отчетной даты.

Дополнительная информация:
• 9 октября 2025 года Озон Фармацевтика завершила дополнительный выпуск акций, который стал финальным этапом SPO, состоявшегося 20 июня 2025 года. В результате дополнительной эмиссии денежные средства от SPO в полном объеме (2,8 млрд руб.) поступили в ПАО «Озон Фармацевтика». Подробная информация о сделке размещена на странице 11 релиза и на сайте Компании.
• По результатам SPO и увеличения количества акций в свободном обращении на 6.п.п., акции Компании были переведены в Первый котировальный список Московской биржи.
• Совет директоров одобрил продажу квази-казначейских акций Компании. Менеджмент планирует осуществить постепенную продажу акций в рынок в течение 2025 и 2026 года. Подробная информация представлена на странице 12 релиза.
• Рекомендация Совета директоров по дивидендам за 9 месяцев 2025 года будет опубликована отдельным пресс-релизом в течение дня, 25 ноября 2025 года.

Минаков Олег,
Генеральный директор и член Совета директоров ПАО «Озон Фармацевтика»:
«По результатам девяти месяцев мы показали уверенный рост по ключевым операционным и финансовым метрикам. Важно, что это сопровождается лидирующими темпами роста продаж конечным потребителям (Sell Out) среди крупнейших производителей лекарственных препаратов в стране. Высокие темпы роста способствовали более явному проявлению эффекта масштаба и увеличению показателей рентабельности бизнеса.
Параллельно мы продолжили системную работу по повышению операционной эффективности: сохранили контроль за оборотным капиталом и наращивали производственную эффективность. Мы также отмечаем снижение долговой нагрузки в комбинации с меньшей стоимостью обслуживания долга, что позволяет замедлить рост финансовых расходов.
Завершение дополнительной эмиссии стало важным этапом развития инвестиционной привлекательности Компании. Средства от SPO поступили в Компанию в четвертом квартале. В результате размещения мы значительно расширили акционерную базу, повысили ликвидность акций и укрепили свои позиции на рыке акционерного капитала. Мы также рассматриваем постепенную продажу в рынок небольшого пакета квази-казначейских акций на горизонте года с целью дальнейшего увеличения акций в свободном обращении и потенциального роста ликвидности. Интерес инвесторов — это прямое подтверждение доверия к нашей стратегии роста и открытой работе с инвестиционным сообществом.
Мы с оптимизмом смотрим на будущие периоды и подтверждаем наш прогноз на 2025 год, а также своевременный запуск завода Озон Медика и старт продаж первых биосимиляров в 2027 году. Мы сфокусированы на последовательной реализации нашей стратегии и создании дополнительной стоимости для акционеров».
Ознакомиться с полной версией релиза, консолидированной финансовой информацией Группы, презентацией и справочником инвестора можно по ссылке: ozonpharm.ru/investors/reports-and-results/
____________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________
[1] Здесь и далее сравнение показателя за период к сопоставимому периоду прошлого года.
[2] Расчет показателя Скорректированная EBITDA приведен далее по тексту релиза.
[3] Биосимиляр – воспроизведенный биотехнологический препарат.
[4] Расчет показателя «Чистый оборотный капитал приведен» далее по тексту релиза.
[5] Свободный денежный поток (FCF) — чистый денежный поток от операционной деятельности за минусом капитальных затрат на приобретение основных средств и нематериальных активов.
[6] Расчет показателя «Чистый долг» приведен далее по тексту релиза.



Источник:https://www.e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=JRAPyAqRfUuWevhQdvWxag-B-B