Финаме
БКС Мир ИнвестицийПойдёт в район 20. я лично покупать буду не дороже 17 Р.
Витя, обломишься, я выкуплю ниже 29
| Число акций ао | 11 174 млн |
| Номинал ао | 1 руб |
| Тикер ао |
|
| Капит-я | 351,7 млрд |
| Выручка | 734,0 млрд |
| EBITDA | 130,6 млрд |
| Прибыль | 59,3 млрд |
| Дивиденд ао | 2,494 |
| P/E | 5,9 |
| P/S | 0,5 |
| P/BV | 0,5 |
| EV/EBITDA | 2,6 |
| Див.доход ао | 7,9% |
| ММК Календарь Акционеров | |
| Прошедшие события Добавить событие | |
ММК акции
31.475₽ -4.08%
-
Витя, обломишься, я выкуплю ниже 29
ММК стабильно развивает производственные мощности, но в целом ситуация для нашего рынка акций негативная( либо отмена санкций либо снижение ...
Макс К.,
А вот еще ослабление рубля очень поможет, потому что цены в рублях на металлы пойдут вверх.
Так вот, вчера закончелось действие приказа об обязательной продаже валютной выручки экспортерами, что будет ослаблять рубль, т.е. курс опять пойдет вверх к 100-110, а может выше.(см.текст указа ниже или ищите в сети)
Обязательная репатриация и продажа части валютной выручки экспортерами была введена в октябре 2023 года сроком на полгода, позже действие указа было продлено на год — до 30 апреля 2025 года.
Глобальное производство стали в марте 2025 г. — оживление производства за счёт Китая. В России уже 12 месяцев подряд происходит падение!
🏭 По данным WSA, в марте 2025 г. было произведено 166,1 млн тонн стали (+2,9% г/г), месяцем ранее — 144,7 млн тонн стали (-3,4% г/г) По итогам 3 месяцев — 468,6 млн тонн (-0,2% г/г). Флагман сталелитейщиков (как по производству, так и по потреблению, поэтому от спроса Китая многое зависит) — Китай (55,9% от общего выпуска продукции) произвёл 92,8 млн тонн (+4,6% г/г), Поднебесная задаёт тон в общемировом производстве стали (по оценкам аналитиков S&P Global, производство стали в Китае в 2025 г. сократится на 1% г/г), поэтому произошло восстановление в отрасли, но из топ-10 производителей, только половина в плюсе.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Решение ММК не выплачивать дивиденды за 2024 г. было ожидаемым. Мы сохраняем нейтральный рейтинг, компания торгуется на уровне 2,2x по EV/EBITDA 2025П против 5-летней средней оценки 3,1x - АТОНПо данным портала раскрытия корпоративной информации «Интерфакса», совет директоров ММК рекомендовал не выплачивать дивиденды по итогам 2024 года. Годовое общее собрание акционеров, где будет рассмотрен вопрос о дивидендах, состоится 30 мая. По итогам 1-го полугодия 2024 ММК уже выплатил 2,494 рубля за акцию. Напомним, что дивидендная политика ММК предусматривает распределение на дивиденды не менее 100% FCF при соотношении ЧД/EBITDA ниже 1,0x. На конец 1-го квартала 2025 ММК имел чистую денежную позицию в размере 73 млрд рублей при соотношении ЧД/EBITDA -0,56х. FCF за 2-е полугодие 2024 составил 7,6 млрд рублей, а в 1-м квартале 2025 ушел в отрицательную зону, составив 0,5 млрд рублей.
Данное решение в значительной степени ожидалось рынком и отражает осторожный подход ММК в финансовых вопросах на фоне сокращения выручки и довольно низкого свободного денежного потока, несмотря на сохранение устойчивой чистой денежной позиции. Сохраняем рейтинг НЕЙТРАЛЬНО по ММК, который сейчас торгуется на уровне 2,2x по мультипликатору EV/EBITDA 2025П против 5-летней средней оценки 3,1x.
Авто-репост. Читать в блоге >>>- Как только начинают выбирать цены (25, 17, 2-3 рубля) это хороший знак!
Сергей Хорошавин, как бы не пошли по прошлому сценарию. В 2008 году отскок, потом вниз притормозили и ещё вниз пятиволновка(участок 2011-201...
Макс Пчелкин, это гуд…
Я скинул ММК довольно давно, с неплохим профтом, плюс ранее еще и дивы получил, теперь можно будет восстановить позицию, но по более низкой цене…
И куда теперь упадем?
30? 25? 20?
Какие будут мысли?
Сергей Хорошавин, как бы не пошли по прошлому сценарию. В 2008 году отскок, потом вниз притормозили и ещё вниз пятиволновка(участок 2011-2014). Сейчас такой же фрактал, напрашивается пятерка к 20 (+-) рублям.
Магнитогорский металлургический комбинат (ММК) – Не выплачивать дивы за 2024 год.
Магнитогорский металлургический комбинат (ММК) – рсбу/ мсфо
11 174 330 000 обыкновенных акций
www.mmk.ru/corporate_governance/internal_documents/index.php
Капитализация на 29.04.2025г: 382,162 млрд руб = Forward 1Yr. P/E 16,6
Выручка 1 кв 2023г: 137,670 млрд руб/ мсфо 153,724 млрд руб
Выручка 2023г: 664,531 млрд руб/ мсфо 763,390 млрд руб
Выручка 1 кв 2024г: 166,435 млрд руб/ мсфо 192,949 млрд руб
Выручка 2024г: 655,277 млрд руб/ мсфо 768,466 млрд руб
Выручка 1 кв 2025г: 135,717 млрд руб/ мсфо 158,455 млрд руб
Прибыль 1 кв 2023г: 21,624 млрд руб/ Прибыль мсфо 19,700 млрд руб
Прибыль 2023г: 114,198 млрд руб/ Прибыль мсфо 118,360 млрд руб
Прибыль 1 кв 2024г: 24,826 млрд руб/ Прибыль мсфо 23,746 млрд руб
Прибыль 2024г: 91,148 млрд руб/ Прибыль мсфо 79,740 млрд руб
Прибыль 1 кв 2025г: 2,748 млрд руб/ Прибыль мсфо 3,138 млрд руб
www.e-disclosure.ru/portal/files.aspx?id=9&type=4
ММК – Дивидендная история
Период * Объявлены * Реестр дата * Сумма дивид. * Дивиденд
2024 год * 29.04.2025 ************ дивиденды не выплачивать
6 м 2024 * 25.07.2024 * 17.10.2024 * 27,869 млрд руб * 2,4940 руб
2023 год * 27.04.2024 * 10.06.2024 * 30,752 млрд руб * 2,7520 руб
www.e-disclosure.ru/portal/company.aspx?id=9
ПАО «Магнитогорский металлургический комбинат» $MAGN (ФА)
Оценка компании $MAGN по чек-листу фундаментального анализа с оценкой теоретической справедливой цены:
Net Debt / EBITDA =(-0.44)
ROE (за 5 лет) 2020=12.9% 2021=49.0% 2022=13.1% 2023=17.9% 2024=11.6%
Стоимость чистых активов за 2 года 2023=662.0 2024=688.6
Текущая капитализация 430.5 млрд ₽
Балансовая стоимость 683.2 млрд ₽
Чистый долг за 2 года 2023=(-91.5) 2024= (-67.1)
EPS 2020=3.91 2021=20.5 2022=6.28 2023=10.6 2024=7.15
Р/BV = 0.63
Р/Е = 5.39
Совокупный среднегодовой тем роста EPS= 0.128
Данные взяты из официальных и публичных источников и отражают состояние за базовый 2024 год, а не на момент публикации поста.
1. Высокая рентабельность капитала.
ROE (Return on Equity) — коэффициент рентабельности собственного капитала. Показывает, сколько компания зарабатывает чистой прибыли на 1 рубль собственных средств.
ROE = Чистая прибыль / Собственный капитал компании × 100%.
Если средний ROE > 15% за последние 5 лет
Баллы 0 < 15%
Баллы 1 > 15%
(12.9%+ 49.0%+ 13.1%+ 17.9% +11.6%)/5= 20.9% > 15%
Авто-репост. Читать в блоге >>>Павел, не хочется даже отвечать…
Макс Пчелкин, не нужно расстраиваться)Макс Пчелкин, да тут скорее дело не в жадности, а боязни экономич. неустойчивости в стране, поэтому решили чуть придержать деньжат для более...
Павел, не хочется даже отвечать…Павел, жадный ваш ммк… Зря вы его нахваливали, я же говорю чуть что и дивиденды они не платят, хотя и база по отчетам и деньги на это есть.
Макс Пчелкин, да тут скорее дело не в жадности, а боязни экономич. неустойчивости в стране, поэтому решили чуть придержать деньжат для более устойчивого положения предприятия, да и то еще будет госа, может мажоритарий В.Ф.Рашников скажет, давайте выплатим, ему ведь самому тоже нужны деньги.
Тут еще заканчивают большие стройки, капекс сократиться, хотя его и так урезали, думаю, что во 2-3 квартале свободный денежный поток сильно вырастет и будут платить. А там и ставку будут опускать, думаю, что и рубль ослабнет, может и сво подойдет к своему логическому завершению, в общем дела должны улучшиться, буду ждать.
ММК сообщает о решениях Совета директоровПубличное акционерное общество «Магнитогорский металлургический комбинат» («ММК», «Группа») (MOEX: MAGN) сообщает о решениях Совета директоров ММК, принятых 25 апреля 2025 года.
Совет директоров ММК рекомендовал годовому заседанию общего собрания акционеров («ГОСА») не выплачивать дивиденды по результатам работы за 2024 год.
В рамках повестки среди прочих было принято решение провести ГОСА 30 мая 2025 года и определить:
- способ принятия решений — заседание, голосование на котором совмещается с заочным голосованием;
- дату и время определения (фиксации) лиц, имеющих право голоса при принятии решений ГОСА, – 6 мая 2025 года (на конец операционного дня);
- дату окончания приема бюллетеней при заочном голосовании — 28 мая 2025 года;
- место проведения годового заседания общего собрания акционеров: г. Магнитогорск, ул. Кирова, д. 91, ЦЛК ПАО «ММК»;
- почтовый адрес, по которому могут направляться заполненные бюллетени для голосования: 455000, Челябинская область, г. Магнитогорск, ул. Герцена, д.6, офис 20, Магнитогорский филиал акционерного общества «Регистраторское общество «СТАТУС»;
Авто-репост. Читать в блоге >>>Degun,
Несмотря на неизменность «ключа», регулятор впервые почти за два года дал рынку нейтральный сигнал. Банк России не включил в свой пр...
Павел, жадный ваш ммк… Зря вы его нахваливали, я же говорю чуть что и дивиденды они не платят, хотя и база по отчетам и деньги на это есть.- Это было ожидаемо. Какие дивиденды!? Позже да, будут, когда лучше ситуация станет. А сейчас нет смысла.
СД ММК: ДИВИДЕНДЫ 2024Г НЕ ВЫПЛАЧИВАТЬ
СД ММК: ДИВИДЕНДЫ 2024Г = НЕ ВЫПЛАЧИВАТЬ
Авто-репост. Читать в блоге >>>
ММК - факторы роста и падения акций
- ММК остается фундаментально наиболее дешевой компанией из тройки (17.10.2023)
- Компания имеет низкую интеграцию в коксующийся уголь и железную руду, что плохо сказывается на показателях маржинальности, когда цены на сырье растут (26.12.2017)
⚠️ Если вы считаете, что какой-то фактор роста/падения больше не является актуальным, выделите его и нажмите CTRL+ENTER на клавиатуре, чтобы сообщить нам.
ММК - описание компании
ММКОАО «Магнитогорский металлургический комбинат» (ИНН 7414003633) входит в число крупнейших мировых производителей стали и занимает лидирующие позиции среди предприятий чёрной металлургии России. Активы компании в России представляют собой крупный металлургический комплекс с полным производственным циклом, начиная с подготовки железорудного сырья и заканчивая глубокой переработкой чёрных металлов. ММК производит широкий ассортимент металлопродукции с преобладающей долей продукции глубоких переделов с наибольшей добавленной стоимостью.
ГДР ММК торгуется на Лондонской бирже.
1 ГДР соответствует 13 акциям ММК
IR:
Ярослава Врубель
Илья Нечаев
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера:
