Финаме
БКС Мир ИнвестицийПоглядел свои расчеты в 2021 году.
Кубышка в валюте была 48 млрд. баксов.
Если она в таком виде дожила до сегодняшнего дня, то она дала минус 3,96 рубля на каждый бакс, а в общем 190 млрд.
Проценты по кубышке не снизились и доходы от основной деятельности такие же как в 2021 году ( умеренный прогноз), тогда на 1 преф выйдет где то 1,7 рубля, что по текущим котировкам всего 6,5% до вычета НДФЛ, не густо.
Вся интрига в том, переложился ли Сургут в рубль или другую валюту и по какому курсу? Если например купил ОФЗ в рублях, то убытка от курсовых разниц может и не быть, а доход от % гораздо выше. Тут можно ждать дивиденд от 3 рублей на преф.
А что бы получить 15% о которых тут многие размечтались, надо сочетание благоприятных факторов ( удачная конвертация, доп. доходы от основной деятельности).
Следует помнить, что у компании своя логика принятия решений, дивиденды там не на первом месте.
| Число акций ао | 35 726 млн |
| Число акций ап | 7 702 млн |
| Номинал ао | 1 руб |
| Номинал ап | 1 руб |
| Тикер ао |
|
| Тикер ап |
|
| Капит-я | 1 092,4 млрд |
| Выручка | 2 245,0 млрд |
| EBITDA | – |
| Прибыль | 1 322,0 млрд |
| Дивиденд ао | – |
| Дивиденд ап | – |
| P/E | 0,8 |
| P/S | 0,5 |
| P/BV | 0,2 |
| EV/EBITDA | – |
| Див.доход ао | 0,0% |
| Див.доход ап | 0,0% |
| Сургутнефтегаз Календарь Акционеров | |
| Прошедшие события Добавить событие | |
Сургутнефтегаз акции
ао: 22.31₽ +3.65%ап: 38.35₽ +0.64%
-
Utkonos, на мой взгляд акция неплохо смотрится с точки зрения формальной логики
дивиденднпя отсечка обычно до или в июле месяце
---в средне...
znak, только никто пока не знает не было ли финансовых операций с кубышкой и перевода в другие валюты, а это коренным образом может поменять все расклады и вероятность явно не маленькая что с кубышкой могли что то сделать, так как не по фен-шую в такое время держать все в валютах стран оппонентов
В префах темы нет.
Auximen, она просто рассчитана на длительное время.
Как денежный поток
Переключая каналы, Будем ждать весну. В апреле должны дивы об'явить.
Utkonos, на мой взгляд акция неплохо смотрится с точки зрения формальной логики
дивиденднпя отсечка обычно до или в июле месяце
---в среднем дивы оцениваются участниками в пределах 14-15 процентов
--получить за пол года 15 проц весьма неплохо
однако позиции и ценность акции могут к моменту получения дивидендов
значительно усилиться
поскольку в этому времени будет накоплен приличный дивиденд за пол года 2023 г
и к нему может добавиться сопоставимая по размеру сумма от дополнительной прибыли
в результате переоценки кубышки если если доллар вырастет до 75 рублей ( что вполне вероятно)
( 54 млрд долл *( 75руб-70.375 руб ) — переоценка кубышки по отношению к 31 дек 2022 г)
что в сумме может дать почти дивиденд за 2021 год
а впереди будет еще прибыль за вторую половину 2023 г и возможна еще новая переоценка кубышки
если доллар продолжит рост ( Промсвязьбанк оценивает курс доллара в конце 2023 в районе 78-89 рублей )
и все это на мой взгляд хорошо понимают крупные операторы рынка — типа фондов-- они то считать умеют
и умеют накапливать
Utkonos, если так то примерные дивы примерно 4р на акцию или 15% годовых
Переключая каналы, по моему, шикарно!Utkonos, если так то примерные дивы примерно 4р на акцию или 15% годовых
Переключая каналы, где-то так в первом приближении я также оценивал див доходность
только не забывай что переоценка кубышки в след году судя по заявлению Белоусова
о комфортном курсе 70-80=== средняя 75 а в конце след года ---скорее будет больше 75
поскольку проблемы с дефицитом бюджета — да еще и две гос структуры
с нового года выходят на биржу за валютой
то это даст приличную уже прибавку уже к дивам за 2023
а представляешь если сделают к концу 2023 например курс 79-80
я уже сделал простой расчет
потому даже не загадываю тот дополнит дивиденд из-за такого курса доллара70,3375 курс ЦБ на 31.12.2022
Utkonos, если так то примерные дивы примерно 4р на акцию или 15% годовых- Какое значение доллара использует СНГ для валютной кубышки?
USDRUB_TOD?
USDRUB_TOM? Слишком много оптимизма, а по факту ничего ровным счётом.
Ещё один политический триггер, и можно ждать паритет акций на уровне 15р.
дядя Серёжа, на форуме есть только несколько чел которые могут что -то интересное
и предметное сказать
и это очень хорошо
хорошо образованный чел приводит свои аргументы и оценки
---чел со степенью канд или доктора физмат наук обычно
делает оценки тремя разными способами и потом приводит их к общему знаменателю
Слишком много оптимизма, а по факту ничего ровным счётом.
Ещё один политический триггер, и можно ждать паритет акций на уровне 15р.Юрий Близорукий, согласен, слишком много не известных… допускаю, что Сургут продавал валюту, тем самым летом стабилизировав курс (т.к. была ...
Митя Фриц, согласен с тобой что все может быть
может и так оказаться что продавали значит количество валюты по достаточно высокому курсу
а откупили последние месяцы по весьма низким купсам — поскольку сургут на мой взгляд очень информированная
компания — тогда убыток от валюты может быть минимальныи или даже прибыль
тогда и дивы с учетом ожидания более высокой опер прибыли этого года
могут оказаться выше чем в прошлом году
поэтому при раскладе не очень — ожидаю див доход около 14-15 проц
при нейтральном вблизи около около прошлогодних
ну а если они как ты сказал могли разумно суетиться с кубышкой
как-- на мой взгляд очень знающая и информированная компания
— то это уже хорош сценарий
и тогда дивы ожидаю выше чем за 2021
что на мой взгляд неплохо === поскольку мрск цп --малоликвидная бумага ( оборот только перед закр реестра)
сегодня стоит перед недалекой отсечкой на уровне 0.0305/0.2480=0.123 =12.3 проц--- дивид доходности
,Митя Фриц, «светит не более 14%»… Ох ребята, а не зажрались ли мы все?
Вася Баффет, все может быть — поскольку положит изменения операц приб за 2022 год
могут оказаться и значительными по сравнению с 2021 годом и сильно компенсировать убыток по переоценке
поскольку в ряде нефтяных компаний --за 2022 были сильные положит изменения
тогда на мой взгляд дивы окажутся болизки к дивам прошлого годаЮрий Близорукий, согласен, слишком много не известных… допускаю, что Сургут продавал валюту, тем самым летом стабилизировав курс (т.к. была ...
Митя Фриц, вот инфа о сокращении валютных накоплений крупного бизнеса 1prime.ru/News/20220913/838097727.html
«За январь-июль текущего года объем средств в валюте на счетах крупнейших клиентов Сбера из числа юридических лиц снизился на 94%»znak, если изменений не было, то да, светит не более 14%… Ждем лета. Как говорят, самое сложное в инвестировании это ждать, но если посмотре...
Митя Фриц, «светит не более 14%»… Ох ребята, а не зажрались ли мы все?Юрий Близорукий, средневзвеженная будет с 10 до 15.30 около 70.75
определ убыток по кубышке от 74.29 плюс
на мой взгляд с учетом некоторыъ ...
znak, если изменений не было, то да, светит не более 14%… Ждем лета. Как говорят, самое сложное в инвестировании это ждать, но если посмотреть с другой стороны, то это прекрасная возможность… продолжать покупать акции по хорошим ценам…Переключая каналы, ну смотри:
с математической точки зрения:
USD 31.12.2019 61,90
USD 31.12.2020 73,87
USD 31.12.2021 74,29
USD 30.12.202...
Юрий Близорукий, согласен, слишком много не известных… допускаю, что Сургут продавал валюту, тем самым летом стабилизировав курс (т.к. была информация из Сбера, что вклады в валюте юрлица сократили «у Сургута большая часть волюты была в Сбере») и после июля скорей всего выкупал обратно… поэтому, убытка по году может и не быть, ситуация может быть прямо противоположная, зафиксирована прибыль в валюте «март-июнь» и выкуплена валюта по курсу от 55 до 72 рублей «июль-декабрь» (опять же положительная переоценка). Ждем лета 2023 года, там капнут дивы по их размеру будет видно, что и как…Переключая каналы, ну смотри:
с математической точки зрения:
USD 31.12.2019 61,90
USD 31.12.2020 73,87
USD 31.12.2021 74,29
USD 30.12.202...
Юрий Близорукий, на мой взгляд средневзвеженная будет с 10 до 15.30 около 70.67
определ убыток по кубышке от прошлого года
на мой взгляд с учетом некоторых
добавок по опер прибыли из-за большей средней рублевой цены нефти в этом году
див дох может быть в раййоне 14--15 проц
однако (положительн изменение ) то есть дополнит опер прибыль может быть и значительной по сранению с прошлым годом — поскольку например у газпромнефти --изменеие опер прибыли значительные
у башнефти — также ожидают сильные положит изменение
тогда дивы могут оказаться близки или даже превысить прошлый год
=== просмотрю отчетность за 2021 год и сделаю поквартальные приблизит оценки за 2022
в рамках известных рублевых цен на нефть и нефтепродукты в 2022 г
и все может быть ....
znak, средняя примерно 71р, если не раздвинут диапазон за сегодня получится, это сколько дивы приблизительно получаются?
Переключая каналы, ну смотри:
с математической точки зрения:
USD 31.12.2019 61,90
USD 31.12.2020 73,87
USD 31.12.2021 74,29
USD 30.12.2022 71,97
дивы за 20 год 6,72. разница курсов +12 руб.
дивы за 21 год 4,73 руб. разница курсов + 0,5 руб.
дивы за 22 год ______ разница курсов — 2,32 руб.
итого лишний рубль дивов примерно на +6 рублей курса. Т.е. при падении на 2,32 руб будет минусить примерно 40 копеек в дивах от 4,70 руб «нефтегазовых» доходов.
Итого 4.30 дивов за 2021.
Но:
1. цены не нефть в 2022 были выше, чем за 2020 и 2021
2. мы не знаем осталась ли кубышка в баксах.
поэтому подождем лета.Переключая каналы, средняя за сегодня --это курс на 31 дек который проходит для балансового отчета и учета
валюты--в этом причина поскольку ...
znak, средняя примерно 71р, если не раздвинут диапазон за сегодня получится, это сколько дивы приблизительно получаются?
Сургутнефтегаз - факторы роста и падения акций
- Компания стоит дешевле, чем объем наличных денег на её счетах. Правда у миноритариев пока нет шансов к тому, чтобы получить доступ к этому кэшу, поэтому рынок оценивает бумагу без него. (09.06.2017)
- Любое улучшение т.н. корпоративного управления в компании может вызвать существенную переоценку акций - акции могут вырасти более чем в 2 раза. (29.06.2017)
- Процентные доходы уже полностью перекрывают программу капзатрат Сургута. Есть слабая надежда на то, что Сургут перестанет складировать в кубышку и повысит payout по обычке. (28.01.2025)
- Не ясно кто контролирует 40% уставного капитала Сургутнефтегаза. (29.06.2017)
- Полная информационная закрытость и непрозрачность (13.01.2020)
- Сургутнефтегаз вот уже много лет платит дивиденд 0,60-0,80 руб на обыкновенную акцию (23.05.2023)
⚠️ Если вы считаете, что какой-то фактор роста/падения больше не является актуальным, выделите его и нажмите CTRL+ENTER на клавиатуре, чтобы сообщить нам.
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера:
