Полиметалл акции

Полиметалл шорт

✅Взгляните на скрин моей сделки по Полиметаллу а в частности на точку выхода из нее, выход идеальный!

Хотите понять как правильно расставлять цели в сделке?

Обязательно посмотрите это видео!!!

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Открываем торговую идею на покупку акций Полиметалла

Во втором полугодии компания смогла восстановить объемы производства и реализации золота, благодаря чему выручка выросла на 8% год к году (в первом полугодии 2022-го было -18% г/г).


Однако динамика других важных финансовых показателей выглядела заметно хуже. Так, скорректированная EBITDA упала на 27% год к году в связи с увеличением общих денежных затрат на одну унцию (в золотом эквиваленте) на 33% год к году. Они, в свою очередь, увеличились из-за высокой инфляции в России и Казахстане, укрепления рубля, логистических трудностей на фоне антироссийских санкций.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Сидеть в Полине может быть смертельно для капитала) В любой день можно проснутся с нулем.Так что дерзайте)

Юрий Синицын,
То что написали, не повлияет на ваши хотелки
Там по другой причине Роly растёт быстрее Полюс

Дмитрий, Если бы ты головой подумал немного, то понял бы что Несис прогнал пургу по поводу разделения и т.д. с позволения англицких акционеров, чтобы еще какое то время на плаву продержатся и попытаться спастись от поглощения.Англоидам ой как не хочется тут терять пирог, а придется.Именно поэтому котировки так и различаются на мамбе и лондоне.А поглощать его конечно будут совсем по другим ценам за копейки.Ровно так же как и икеи и энел и прочие.Вот тебе и весь секрет.Дальше думай сам сидеть тут или нет)Куда они его отвезли в апреле и есть его цена, но отожмут его наши все равно раза в два дешевле.По 115 где то, а может и через банкротство за 1 рубль как обычно))) Колу вроде за рубль и выкупили

Юрий Синицын,
То что написали, не повлияет на ваши хотелки
Там по другой причине Роly растёт быстрее Полюс

Дмитрий, То что написано это как раз таки действительность, а вот на хотелках то как раз тут народец глупенький и засаживают.Кому надо тот прочитал и понял

Отчёт Полиметалл – результаты куда хуже, чем у Полюса. Вся проблема в себестоимости

Отчитался второй по размеру золотодобытчик в России. Во...

Юрий Синицын,
То что написали, не повлияет на ваши хотелки
Там по другой причине Роly растёт быстрее Полюс

Дмитрий, Тут уж решать тебе)) Патриот или не патриот

Юрий Синицын,
Ну судя по вашему настрою, вы Бункер себе строите где то в Гималаях.Желаю удачи

Юрий Синицын, а в итоге какое резюме? 🤔 Валить из рашки и забыть все?

Дмитрий, Тут уж решать тебе)) Патриот или не патриот

Дмитрий, Я тебе и без скользящих твоих могу сказать, что чем теплее становится погода, тем больше риска в Мамбе.Потому что активизация боев ...

Юрий Синицын, а в итоге какое резюме? 🤔 Валить из рашки и забыть все?
PS чем теплее, тем меньше желания сидеть и пялиться в монитор, и больше желание отдыхать на свежем воздухе после трудового дня

Юрий Синицын,
Посмотрите мой прогноз ниже

Дмитрий, Я тебе и без скользящих твоих могу сказать, что чем теплее становится погода, тем больше риска в Мамбе.Потому что активизация боев происходить будет.Так что прогноз погоды более точно покажет направление, чем ваши графики циганские.Поэтому ее так спешно и задирали перед распутицей

Дмитрий, Да эти все каракули пыль! Когда до вас дойдет уже что все ваши ЕМА скользяшки и прочая лабуда это производные графика, а не наоборо...

Юрий Синицын,
Армагедонщик? 🤔📽️
Но я из минус 45 % получил +25% по итогу года, и не сидел тупо на попе ровно, а сделал оборот в 8 раз больше чем было на счёте актива
Под лежащий камень вода не течёт

Юрий Синицын,
Посмотрите мой прогноз ниже

Дмитрий, Да эти все каракули пыль! Когда до вас дойдет уже что все ваши ЕМА скользяшки и прочая лабуда это производные графика, а не наоборот.Это как следы на снегу.Ваши скользяшки вам говорили про обвал 24 числа.Конечно нет.И перестроились они все после обвала.Так что каракули для циган в телеге оставь

Завтра кукл обьяснит с чем коррелирует Полина))) Тем временем на эйфории происходят взрывы в Курске

Юрий Синицын,
Посмотрите мой прогноз ниже.
Я вас конечно понимаю, что вы не в бумаге, и покупать её не собираетесь, раз вышли не совсем вовремя. А входить на этих уровнях и подавно не будете. Вот и пишите всякую без основатеьную чушь(Гадание на звездах)

Юрий Синицын, не для тех у кого он по 1500!)) вопрос только один или ждать погоды, возможно дело выгорит, или продовать с убытком 70%.

Евгений Галеев, А по поводу той партии что сидит с -70% купленными по 1500, то скоро судя по всему и вторая партия будет сидеть с теме же -70%))) Только от текущих

Юрий Синицын, а куда деваться, ориентир не ориентир!)) у многих он был куплен до февраля 2022г!)) так и сотались потому как возможности прод...

Евгений Галеев, Может так, а может вариант как у CDE Couer Mining будет, это амерский серебродобытчик.Низходящая пила лет 20 уже или больше.Лезут пока наивно полагая что это защитный актив от амерских банков, но это скорее прямопротивоположно.Поля так то далеко не золото физическое, а фонда так себе защита от рецессии))) Да и вообще то война идет и конец ей один Бог знает когда будет.А основные акционеры недружественные(прямые враги) государства.В том числе и из их капитала снаряды шлют и затягивают конфликт

Юрий Синицын, не для тех у кого он по 1500!)) вопрос только один или ждать погоды, возможно дело выгорит, или продовать с убытком 70%.

Евгений Галеев, Да и к тому же почему то все на золото смотрят, хотя Полик к золоту сбоку припеку) Серебродобытчик ведь в основном.Ну чему удивляться, Мамба же где даже Газик запампить могут на 40% в день без инорезов.Вот и тут с отстойными показателями и сомнительным будущим вырос на 150% за год) Когда до людей расклады дойдут, то побегут от сюда сверкая задницей бабуина)

Юрий Синицын, не для тех у кого он по 1500!)) вопрос только один или ждать погоды, возможно дело выгорит, или продовать с убытком 70%.

Евгений Галеев, То была совсем другая история.Тогда он и дивы платить нормально мог и т.п.А сейчас у большинства брокеров даже не доступен к покупке.Да и рынок тогда запамплен был по самые помидоры на печатном станке.Так что те цены это далеко не ориентир в современных реалиях

Как бы гэп на 283 не просто так оставили, для тех до кого еще не дошло, что в конторке то и без разделений т.п. не так то радужно.Даже при текущем золоте) Так что лезьте в пузырь дальше.Хотя дело хозяйское конечно

1. Компания снизила прогноз по производству на 2 года вперед (точнее просто заморозила объем производства 2022 года, видимо им вообще будет не до развития в ближайшие 2 года). То есть рост выручки может быть только по двум причинам: рост стоимости золота в рублях и реализация запасов 2022 года.

2. Polymetal может завершить процесс перерегистрации компании в дружественной юрисдикции до конца 2023 года, а в первом полугодии 2024 года — разделить российские и казахстанские активы. Консультации с акционерами и завершение процесса регистрации в Астане запланированы на первый квартал 2023 года. Общее собрание для утверждения перерегистрации — на второй квартал 2023 года. В четвертом квартале текущего года компания может провести собрание акционеров для утверждения разделения активов — неизвестность данных событий делает инвестиции в данную компанию одними из самых рисковых среди компаний индекса Мосбиржи.

3. Дивиденды в лучшем случае возобновятся только в 2024 году, поэтому основная динамика стоимости акции в краткосрочной перспективе придется на события, которые невозможно спрогнозировать.

В общем эта история все-таки будет невероятно рисковой

Отчёт Полиметалл – результаты куда хуже, чем у Полюса. Вся проблема в себестоимости

Отчитался второй по размеру золотодобытчик в России. Вот кратко результаты (позже сравним их с Полюсом):

📍Выручка снизилась на 3% до 2,8 b$
📍Скорр. EBITDA упала на 31% г/г до 1 b$
📍Чистый убыток составил 288 m$ против прибыли 904 m$ годом ранее

Операционные показатели:

📍Производство золота 1,5 млн унций (+2% г/г)
📍Производство серебра 21 млн унций (+3% г/г)
📍Реализация золота 1,4 млн унций (-1% г/г)
📍Реализация серебра 18,5 млн унций (+6% г/г)
📍Средняя цена реализации золота 1764 $/oz (-2% г/г)
📍TTC 942 $/oz (+29% г/г)
📍AISC 1344 $/oz (+31% г/г)

Если сравнивать с отчётом Полюса, то, с точки зрения абсолютных показателей, Полиметалл выглядит выигрышнее. Как минимум: выручка просела куда меньше; реализация почти не снизилась, а запасы копятся только из-за роста производства; сам рост производства тоже плюс.

Полиметаллу удалось в самый последний момент в 2022 году найти рынок сбыта накопившихся запасов. Также сообщали, что нашли выгодные условия для продажи на внутренний рынок, поэтому нет нужды работать на экспорт в 2023. Это сильно упрощает логистику, остаётся лишь вопрос в цене реализации (но вряд ли ситуация с дисконтами у российских банков повторится).

Тем не менее, всё это не спасло от убытков. И проблема, как вы уже могли догадаться, в себестоимости производства. У Polymetal AISC даже выше, чем у американского Newmont (1271 $/oz). У Полюса, напомним, он 981 $/oz.

Полиметалл в долларовом выражении не смог быть прибыльным даже в период сравнительно высоких цен на золото. Цена реализации почти не изменилась по отношению к крайне благоприятному 2021. Если бы золото продолжило падение, Полиметаллу было бы совсем сложно. Но ситуация с американскими и европейскими банками временно внесла свои коррективы, и теперь перспективы золота в первом полугодии выглядят более позитивно.

Пока оценка высоковата. Текущий P/E отрицательный. Если в 2023 удастся восстановить прибыль до уровней 2021 (что с учетом роста себестоимости – маловероятно), то P/E составит около 4. Но это в идеальных условиях – таких же, какие были в 2020-21. В реальности прибыль будет меньше, а P/E составит 7-8. А это уже не так приятно, учитывая менее качественный бизнес в сравнении с Полюсом. Тем более у Полиметалла есть риски разделения бизнеса, что ставит российских акционеров в невыгодное положение. Также от Полюса уже в скором времени можно ждать дивидендов, в отличие от POLY. Поэтому выбор между двумя золотодобывающими компаниями однозначный – PLZL.

RAZB0RKA отчета POLYMETAL по МСФО 2п'22. А можно как в Астане по 360 руб?

t.me/razb0rka/1045

Полиметалл

Dmitry, Угадай какая из бумаг будет лидером падения?!

Юрий Синицын, видимо я тебе случайно ответил, и защемил самолюбие, но свой ответ я не меняю, прогноз среднесрочный, а то что будет завтра, или через неделю, мне фиолетово, изучай тех анализ и тайм фреймы для начала, прежде чем писать набор текста из букв

Dmitry, на +19%?)) это вам что, какой-нибудь KROT что ли или АМЕЗ-ЗАМЕС. вы что??!!!...

✔ ⓈⒺⓇⒼⒾⓄ:Ⓩ, изучай тех анализ, глупина, прогноз среднесрочный

Юрий Синицын, изучай тех анализ, глупина, прогноз среднесрочный

Dmitry, Угадай какая из бумаг будет лидером падения?!

Да и вообще на таких ставках риск великой рецессии в мире наступает.Тут никакая фонда и не золото нах никому не нужны будут.А уж тем паче проблемная Полина)