ФосАгро акции

наблюдение: перед отчетностью и СД по дивам фосю почему то льют всегда, может набирают шортов, не знаю
должны быстро выкупить просадку, имхо

Фосагро: бизнес пока ещё растёт!
📓 Фосагро в пятницу представила свои операционные результаты за 2 квартал и 6 месяцев 2021 года:



📉 С апреля по июнь компания сократила производство удобрений на 1,0% (г/г) до 2,44 млн тонн, а также снизила продажи на 4,3% до 2,29 млн, что связано «с задержкой начала сезонного спроса в Индии из-за позднего принятия решения по субсидиям и переходом части продаж на 3 квартал». Причём продажи фосфорсодержащих удобрений в натуральном выражении снизились во 2 кв. 2021 года почти на 7% до 1,7 млн тонн, что объясняется высокой базой прошлого периода, в то время как объём реализации азотных удобрений, напротив, вырос на 3% до 0,6 млн тонн, на фоне высокого сезонного спроса.

📈 Однако если посмотреть на операционные результаты Фосагро в масштабе полугодия, то картина представляется уже куда более радужной: производство удобрений выросло на 0,7% до 5,1 млн тонн, а продажи остались практически на прошлогоднем уровне (5,2 млн тонн).

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Продолжаю смотреть на отчетность Фосагро. Компания опубликует отчетность по МСФО за 1 полугодие 27.08.2021. Отчетность по РСБУ за 1 п/г была опубликована сегодня.
Чистая прибыль за 1 п/г про МСФО, по моим оценкам, исходя из прибыли за 1 кв по МСФО и за 2й кв по РСБУ, составит 44 млрд рублей. Это в 6 раз выше чем ч.прибыль про МСФО за 1 п/г 2020 года (там была серьезная корректировка на курсовые разницы) и в 1,5 раза выше чем ч.прибыль за 1 кв 2019 года.

Какая забавная картинка. Компанию кто-то преднамеренно льет.
У Фосагро была ооочень странная выручка про РСБУ за 1 кв 2021г, в размере 33 млн рублей (против обычной выручки в 20 миллиардов р). Из-за этого в 1 кв был отрицательный фин результат, -2млрд рублей.

По РСБУ получаются следующие показатели прибыли за 2й квартал:
РСБУ
/6 мес 2021 /3 мес 2021 (слэшами разделила 1 полугодие и 1й квартал)

млн руб
Выручка /26 215 /33
Себестоимость проданной продукции /-2 259 /-1073

Валовая прибыль /23 956 /-1041


Прибыль / (убыток) до налогообложения /23 678 /-2867

Прибыль / (убыток) за отчетный период /23 958 /-2355

ИТОГО ПРИБЫЛИ ЗАРАБОТАНО ЗА март-июнь 2021: 26 313 млн рублей (посчитала как разницу между 1 п/г и 1 кв)

Ч прибыль на акцию за 2021 год считаем так:
1 кв МСФО: 18 353 млн руб
2 кв РСБУ: 26 313 млн руб
3 кв пусть 25 000 млн руб
4 кв пусть 25 000 млн руб
ИТОГО ЗА ГОД: 94 666 млн руб
Акции, всего: 129,5 млн. шт.
Прибыль / акцию: 728 руб.

P/E forw 4563/728 = 6,2
ЧП/акция 728,2 руб/акцию

В1) Дивиденды на 1 акцию, если направят 50% от ЧП, составят 364,1руб или 8% к цене акции 4560р.
На текущий момент за 1 кв 2021г выплачено 105р, к выплате осталось 259р, из них бОльшая часть к выплате в октябре и декабре.

В2) Дивиденды на 1 акцию, если направят 75% от ЧП, составят 546,15 или 12% к цене акции 4560р.
На текущий момент выплачено за 1 кв 2021г 105р, к выплате осталось 441р, из них бОльшая часть к выплате в октябре и декабре.

В общем, показатели отличные. По теханализу должны скоро отскочить. Я потихоньку начала набирать позицию.

На 4100 смотрит.

Antony_Rain, да ладно верите что ниже 4300 уйдёт?

Прибыль Фосагро 1 п/г РСБУ -20% г/г
Прибыль Фосагро 1 п/г РСБУ составила ₽24 млрд

www.e-disclosure.ru/portal/FileLoad.ashx?Fileid=1716854



Авто-репост. Читать в блоге >>>

редактор Боб, а Вы МСФО что не смотрите? По МСФО прибыль за 1 квартал 2021г 18,3 млрд руб, за 1 кв 2020 года чистый убыток (15) млрд рублей.
Опубликован отчет по производству и продажам за 2 квартал. Есть небольшой спад продаж, но не критичный, из-за Индии. Возросли продажи высокомаржинальных удобрений. При текущих ценах с апсайдом 1,3 к прошлому году, я ожидаю прибыль за 2 квартал на уровне *1,3 от 1 квартала — порядка 23 млрд рублей.
*** Пока я писала этот пост, Фосагро опубликовала отчетность по РСБУ за 1 полугодие. Чистая прибыль за 2й квартал по РСБУ составила 26 млрд рублей. См расчет выше.

Выручка очень сильно просела: 26 млрд за 1 полугодие 2021 года против 40 млрд за 1 полугодие 2020 года. И только из-за того, что прочие расходы существенно снизились с 25 млрд до 9 млрд, прибыль не так сильно упала. Опять прочие расходы. Что там спрятано?

Aleksei_Vladimirovich_T, не смотрите рсбу и все

zzznth, но на рсбу смотри как уронили -2%, прям руки чешутся подобрать а ссыкотно. врятли ниже 4400- 4300 укатают… вот и межуюсь

drumer, она весь день падала

Выручка очень сильно просела: 26 млрд за 1 полугодие 2021 года против 40 млрд за 1 полугодие 2020 года. И только из-за того, что прочие расходы существенно снизились с 25 млрд до 9 млрд, прибыль не так сильно упала. Опять прочие расходы. Что там спрятано?

Aleksei_Vladimirovich_T, не смотрите рсбу и все

zzznth, но на рсбу смотри как уронили -2%, прям руки чешутся подобрать а ссыкотно. врятли ниже 4400- 4300 укатают… вот и межуюсь

Выручка очень сильно просела: 26 млрд за 1 полугодие 2021 года против 40 млрд за 1 полугодие 2020 года. И только из-за того, что прочие расходы существенно снизились с 25 млрд до 9 млрд, прибыль не так сильно упала. Опять прочие расходы. Что там спрятано?

Aleksei_Vladimirovich_T, не смотрите рсбу и все

Выручка очень сильно просела: 26 млрд за 1 полугодие 2021 года против 40 млрд за 1 полугодие 2020 года. И только из-за того, что прочие расходы существенно снизились с 25 млрд до 9 млрд, прибыль не так сильно упала. Опять прочие расходы. Что там спрятано?

кстати по РСБУ не все так плохо 1квартал вообще убыток рисовали.

drumer, убыток был из-за курсовых разниц
скорректированная чистая прибыль в 1м квартале выросла

На 4100 смотрит.

кстати по РСБУ не все так плохо 1квартал вообще убыток рисовали.

Прибыль Фосагро 1 п/г РСБУ -20% г/г
Прибыль Фосагро 1 п/г РСБУ составила ₽24 млрд

www.e-disclosure.ru/portal/FileLoad.ashx?Fileid=1716854



Авто-репост. Читать в блоге >>>

интересно еще 105р дивидендов насыпять? а если третий квартал будет еще и рекордный по продажам да при таких то ценах, за год дд даже к этой цене может получиться более 9%

Объем производства удобрений Фосагро в 1 п/г +0,7% г/г и составил 5,1 млн т
В первом полугодии 2021 года объем производства апатитового и нефелинового концентратов сократился на 1,9% к аналогичному периоду прошлого года и составил 5,8 млн тонн. Во 2 квартале 2021 года объем производства апатитового и нефелинового концентратов сократился на 1,7% и составил 2,9 млн тонн.

Выпуск удобрений в первом полугодии 2021 года вырос на 0,7% и составил 5,1 млн тонн благодаря модернизации мощностей для увеличения производства NPK удобрений. 

Продажи удобрений за первое полугодие 2021 года остались практически на уровне аналогичного периода прошлого года и составили 5,2 млн тонн. При этом продажи азотных удобрений за тот же период выросли на 8% на фоне сильного сезонного спроса.

Продажи удобрений за 2 квартал 2021 года составили 2,3 млн тонн. Снижение к аналогичному периоду прошлого года связано с задержкой начала сезонного спроса в Индии и переходом части продаж на 3 квартал.

На 3-й квартал традиционно прогнозируется пик сезонного спроса на фосфорные удобрения со стороны ключевых мировых рынков.

Операционные результаты за 2 квартал и 6 месяцев 2021 г.: Выпуск готовой продукции за полугодие достиг 5,1 млн тонн, квартальное производство ключевых продуктов (DAP/MAP + NPK) выросло на 8% к аналогичному периоду прошлого года | ФосAгро (phosagro.ru)

Авто-репост. Читать в блоге >>>

«ФосАгро» (MOEX: PHOR) к 2025 году планирует запустить карбоновую ферму в Вологодской области, где расположены основные мощности группы, заявил генеральный директор компании Андрей Гурьев.
По ожиданиям компании, ферма сможет поглощать объем СО2, эквивалентный выбросам при производстве удобрений, поставляемых «ФосАгро» на рынок Евросоюза.

а что коридоры Дарваса у нас до сих пор работают что ли?
да смотрю Фосагро в webqiuk (или как его тама)
расчерчено все по коробкам 3000-3500...3500-4000...4000-4500....4500-5000
и вот значит зашла цена в коробку 3000-3500 и сразу ломанулася вверх..-зашибися..
далее так же стремительно пролетела коробку 3500-4000… вообще зашибися..
в коробке 4000-4500… болталася болталася, но со второй попытки пробила верхушку коридора...- что тоже, в общем, неплохо...
4500-5000 пробило с разбега крышку, но потом сил уже стало не хватать и покатилося вниз...

итого процентов 50 можно было бы взять за 7 месяцев… маловато, конечно… но какие щас времена… энти времена совсем те...
компы душат настоящих трейдеров… прям душат и душат..

один Мальчишка Купи и Продай чего стоит… т.е. стоит — всего...


Авто-репост. Читать в блоге >>>

Некий даун-тренд а-ля Сбер:) в коридор 4200-4500. Боковик. Бумага должна немного отдохнуть.

ФосАгро опубликовал финансовый отчет по МСФО за 1 квартал 2021 года

Группа ФосАгро получила чистую прибыль в размере 18,344 млрд рублей против убытка в 15,588 млрд годом ранее.

EBITDA компании увеличилась на 65,4% по сравнению с 1 кварталом 2020 года до 34,3 млрд рублей.

Рентабельность по EBITDA за квартал увеличилась до 39,2%.

Чистый долг: снизился до 145 млрд рублей (157 млрд рублей в 4 квартале 2020-го) за счет положительного FCF на фоне отсутствия выплаты дивидендов

Скорректированная чистая прибыль составила 21,2 млрд рублей, что на 28,0% выше по сравнению с 1 кварталом 2020 года.

Основным драйвером стал рост на 26% кв/кв продаж удобрений и рост средних цен реализации в долларах США на 18% кв/кв.

Планы: Компания планирует чётко следовать своей стратегии в части ввода новых мощностей, намереваясь в 2021 году дополнительно выпустить 250 т удобрений. На фоне растущих мировых цен на удобрения это позволяет достичь в 2021 году:

EBITDA: 92,1 млрд руб. (+9%)
NetDebt/EBITDA=1,6x (-14%)

Lenskay, забрал приз №2

Сегодня вышел отчет ФосАгро за 1 квартал 2021 года по МСФО.

По сравнению с 1 кварталом 2020 года:

1. Выручка выросла на 36.7%.
2. EBITDA выросла на 65.4%.
3. Чистая прибыль составила 18.3 млрд руб. по сравнению с убытком 15.6 млрд руб. в 1 квартале 2020.

Очень хороший отчет вышел сегодня у ФосАгро. По мнению компании эти результаты получены благодаря стечению двух факторов:
масштабным инвестициям в развитие, которые компания проводит с 2013, плюс благоприятная рыночная конъюнктура в начале 2021.
На сегодняшний день, на мой взгляд, компания ФосАгро является бесспорным лидером в секторе удобрений как по ликвидности,
так и по фундаментальным показателям. Так что если вы планируете приобрести в свой портфель хотя бы одну бумагу из сектора
удобрений, то выбор ФосАгро выглядит наиболее предпочтительным.

AlexChi, окей, взял первый приз тут

#PHOR
⚡️ РАЙФФАЙЗЕНБАНК ПРЕДОСТАВИЛ ГРУППЕ ФОСАГРО (PHOR (https://putinomics.ru/dashboard/PHOR/MOEX)) КРЕДИТ НА $150 МЛН

Роман Ранний, ссылку то на путиномикс можно было и убрать)

#PHOR
⚡️ РАЙФФАЙЗЕНБАНК ПРЕДОСТАВИЛ ГРУППЕ ФОСАГРО КРЕДИТ НА $150 МЛН

Вы видели что сейчас было? Цена за минуту пролетела несколько сотен рублей (до 4470).
Жаль лимитной заявкой заходил, а то бы подешевле купил.

Зураб Иванович, как бы ещё ниже не пошла завтра

Россия остается ключевым рынком для ФосАгро с точки зрения объемов продаж - Альфа-Банк
Как стало известно в минувшую пятницу, компания «ФосАгро» согласилась зафиксировать цены на минеральные удобрения с тем, чтобы поддержать устойчивый уровень доступности удобрений для российских аграриев в период осенней посевной компании. В этом году цены на удобрения взлетели до небес благодаря устойчивому спросу по всему миру, чему способствовал рост цен на сельхозпродукцию и увеличение пахотных земель, а также инфляция цен на продукты питания. Поддержку ценам на фосфорсодержащие удобрения сейчас оказывает спрос из Индии и Пакистана, тогда как Китай по-прежнему сосредоточен на поставках в Бангладеш. Между тем Бразилия готовится к посеву сои, тогда как США предстоит обеспечить поставки удобрений на осень.

Дискуссии по поводу заморозки цен на удобрения в России ведутся с весны. Вопрос заключался в том, на каком уровне должны быть зафиксированы цены. Заморозка цен на текущих максимумах обеспечит производителям удобрений сохранение рентабельности на среднесрочном горизонте. ФосАгро ранее сообщала, что между экспортной и внутренней ценой традиционно существует ценовой паритет. С другой стороны, предложенные меры снижают риск введение новой экспортной пошлины в отношении удобрений. Новость НЕЙТРАЛЬНА для ФосАгро, на наш взгляд, и ПОЗИТИВНА с точки зрения GR, так как компания продолжает демонстрировать готовность поддерживать открытый диалог с государством и бизнесом.

Красноженов Борис
«Альфа-Банк»

«ФосАгро» удовлетворяет 24% совокупных потребностей российского сельскохозяйственного сектора. Россия остается ключевым рынком для «ФосАгро» с точки зрения объемов продаж.

Авто-репост. Читать в блоге >>>