Финаме
БКС Мир ИнвестицийДивиденды НЛМК могут составить 7,5 рубля на акцию — Фридом Финанс
они там бухие героин курят
| Число акций ао | 5 993 млн |
| Номинал ао | 1 руб |
| Тикер ао |
|
| Капит-я | 852,4 млрд |
| Выручка | 933,4 млрд |
| EBITDA | – |
| Прибыль | 209,0 млрд |
| Дивиденд ао | 25,43 |
| P/E | 4,1 |
| P/S | 0,9 |
| P/BV | 1,0 |
| EV/EBITDA | – |
| Див.доход ао | 17,9% |
| НЛМК Календарь Акционеров | |
| Прошедшие события Добавить событие | |
НЛМК акции
142.28₽ -0.57%
-
- Цикл в стальной отрасли вступил в новую фазу, в перспективе ожидается снижение прибыли НЛМК - Атон
Финансовые показатели НЛМК говорят о том, что российские стальные компании остаются в хорошей форме, несмотря на снижение цен и повышение налогов. Мы считаем, что 4К21 будет непростым для НЛМК в связи с ралли в ценах на коксующийся уголь и обвалом цен на ЖРС. В целом мы сохраняем НЕЙТРАЛЬНЫЙ взгляд на сектор. Нашим фаворитом является ЕВРАЗ за счет его дешевой оценки 3.1x по спотовым ценам и самой высокой дивидендной доходности в секторе — 22%.
Краткая оценка финансовых показателей. НЛМК отчиталась о росте прибыли кв/кв: выручка – $4 560 млн (+10% кв/кв), EBITDA – $2 287 млн (+11% кв/кв), FCF – $1 114 млн (+29% кв/кв). Результаты оказались выше ожиданий рынка, а показатель EBITDA превысил консенсус-прогноз на 7%. Промежуточные дивиденды рекомендованы на уровне 13.33 руб./акция (что соответствует доходности в 6.1%), предполагая выплату 100% от величины FCF, в соответствии с дивидендной политикой. Предполагаемая дата закрытия реестра для получения дивидендов – 7 декабря.
Прогнозируем прибыль. За 3К21 компания получила самую высокую квартальную прибыль в этом году, предварительно мы прогнозируем EBITDA за 4К21 на уровне $1.6 млрд, а общий показатель за 2021 должен достичь $7.1 млрд (+14% к текущему консенсус-прогнозу Bloomberg). Наш базовый прогноз по EBITDA за 2022 составляет $5.0 млрд (-30% г/г), что обеспечит получение FCF в размере $2.8 млрд и дивидендную доходность на уровне 15%. Цикл в стальной отрасли вступил в новую фазу, и мы ожидаем снижения прибыли, если только цены на сталь не обретут второе дыхание на фоне сокращения производства в Китае и мирового энергетического кризиса.
Лобазов Андрей
Авто-репост. Читать в блоге >>> 
Смотрю пошли в рост, опосля отчета, так держать. Интересно вытащит или НЛМК других металлургов, как Севка недавно?
Сегодня вышли финансовые результаты НЛМК за 3 квартал 2021.
По сравнению со 2 кварталом 2021 года:
1. Выручка выросла на 10%.
2. EBITDA выросла на 11%.
3. Чистая прибыль выросла на 19%.
Хороший отчет вышел сегодня у НЛМК. Рост финансовых показателей компании происходит на фоне того, что цены на сталь в США достигли
исторических максимумов. Но это не все позитивные новости для НЛМК. Сегодня менеджмент компании рекомендовал Совету директоров по
итогам 3 квартала 2021 выплатить $1.1 млрд в виде дивидендов, что составляет 13.33 рубля на одну акцию или более 5.5%! Неудивительно,
что при таких хороших новостях акции НЛМК сегодня являются одними из лидеров рынка.
Падение цен на слябы, не помешало увеличить инвентрную стоимость запасов на $262 млн. в 3-м квартале давольно неожиданно. Всегда большой вопрос, сколько тонно и чего в запасах. Выглядит как, что основная доля запасов это уголь, так как только он дорожал.- Самое интересное в отчете — это изменение FCF
Увеличение оборотного капитала составило 451 млн долларов США.
— (-) $ 223 млн — увеличение дебиторской задолженности
◦ (-) авансовые платежи по экспортной пошлине ($ 139 млн)
◦ (-) увеличение начисленного возмещения НДС в результате снижения цен на сталь
в сочетании с ростом цен на сырье ($ 113 млн)
◦ (-) рост цен на сталь ($ 116 млн)
◦ (+) предоплата от клиентов (181 млн долларов США)
— (-) 262 $ — прирост запасов
◦ (-) рост цен на сырье (135 млн $)
◦ (-) сезонный рост запасов лома ($ 77 млн)
— (+) $ 50 — рост кредиторской задолженности — рост цен на коксующийся уголь
Капитальные вложения в 3 кв. 21 снизились до $ 272 млн (-24% кв / кв).
— Эффект высокой базы 2 кв.
— Частичное смещение инвестиционной нагрузки на NBH на 3 квартал 21 года
В 2021 году капитальные вложения достигнут $ 1,2 млрд в соответствии с первоначальным прогнозом.
Свободный денежный поток вырос на 29% кв / кв до $ 1114 млн за счет более высокой EBITDA и
сокращение капвложений, которое было частично компенсировано увеличением
рабочий капитал
со фьючами не угадал, ну что ж бывает(
Валерий, кстати я то во фьючах. Почему они вниз то пошли?
Bulat Khay, потому что див отсечка выпадает на время действия фьюча, выходит после отсечки люди продавшие фьюч ожидают именно такую цену. Я думаю что ничего такого не будет и цена уверенно пробьет 240 к моменту отсечки. так что добавил фьючей с целью 22 700
Валерий, ну да, все дураки, один ты умный
пишет
t.me/sinara_finance/368
⛓НЛМК – сильные финансовые результаты за 3кв21, выше ожиданий
НЛМК сегодня утром опубликовала сильные результаты по МСФО за
3кв2021, которые превзошли наши ожидания и консенсус-прогноз
• Выручка превысила консенсус на 5%
• EBITDA оказалась выше на 7%
• Чистая прибыль лучше на 8%
• FCF выше на 5%
Компания объявила дивиденд за 3кв21 года ну уровне 13.3 руб/акцию (мы ожидали 12.5 руб/акцию), див. доходность 6%
Компания предоставила позитивный прогноз на 4кв21 года, так как ожидает что внутренние цены на сталь продолжат восстановление на фоне низких запасов у трейдеров и потребителей
За 9М21 компания сгенерировала $5,5 млрд EBITDA, что предполагает существенный апсайд к годовому прогнозу Блумберг-консенсуса EBITDA на уровне $6.2 млрд, который будет в скором времени повышен.
Опубликованные результаты окажут позитивное влияние на акции НЛМК, так как аналитики в дальнейшем будут пересматривать прогнозы по компании на 4кв 21 и 2022 в сторону повышения.со фьючами не угадал, ну что ж бывает(
Валерий, кстати я то во фьючах. Почему они вниз то пошли?
Bulat Khay, потому что див отсечка выпадает на время действия фьюча, выходит после отсечки люди продавшие фьюч ожидают именно такую цену. Я думаю что ничего такого не будет и цена уверенно пробьет 240 к моменту отсечки. так что добавил фьючей с целью 22 700со фьючами не угадал, ну что ж бывает(
Валерий, кстати я то во фьючах. Почему они вниз то пошли?
Ситуация я б сказал двоякая. с одной стороны дивиденды за квартал… а с другой локдаун с 30 октября может очень сильно подпортить показатели в последующих отчетных периодах. неизвестно на 1 неделю затянут или на месяц…
Ремора, Думаешь сильно на металлургах отразится?
Роман Ранний, если локдауны пойдут друг за другом… а Латвия уже ушла в жесткий домашний режим это несомненно отразится на потреблении нефти, газа, металла… ну а далее прикидывай по цепочке кто не пострадает… я пока ушел в деньги, жду панику. до 30 октября еще есть время.
Ремора, локдаун это очередные раунды QE мировая экономика столько денег разом уже не переварить.
Константин Лебедев, было бы что покупать… :) сейчас уже вроде все рынки на хаях и надвигается новая волна жопки.
на первой волне распродажи были совсем печальными… цены акций складывали в разы. капустку можно вкладывать и в рост и в заливное.
Ремора, блин, я только ГП докупил, что опять продавать)
Роман Ранний, все зависит от обстакановки в ближайшем времени… пока сильных повальных распродаж еще не последовало.- Дивиденды НЛМК могут составить 7,5 рубля на акцию - Фридом Финанс
НЛМК отчитается за третий квартал.
Консенсус предполагает повышение выручки до $4480 млн при EBITDA на уровне $2080 млн и прибыли в объеме $1480 млн. Свободный денежный поток ожидается в размере более $1 млрд.
Дивиденд может составить 7,5 руб. на акцию. Компания в целом не перекуплена по основным мультипликаторам. Таргет по акции НЛМК на горизонте 12 мес. — 307руб. Он будет повышен, если компания утвердит высокий дивиденд при сохранении благоприятной конъюнктуры в ценах на сталь.
Ващенко Георгий
ИК «Фридом Финанс»
Авто-репост. Читать в блоге >>> Ситуация я б сказал двоякая. с одной стороны дивиденды за квартал… а с другой локдаун с 30 октября может очень сильно подпортить показатели в последующих отчетных периодах. неизвестно на 1 неделю затянут или на месяц…
Ремора, Думаешь сильно на металлургах отразится?
Роман Ранний, если локдауны пойдут друг за другом… а Латвия уже ушла в жесткий домашний режим это несомненно отразится на потреблении нефти, газа, металла… ну а далее прикидывай по цепочке кто не пострадает… я пока ушел в деньги, жду панику. до 30 октября еще есть время.
Ремора, локдаун это очередные раунды QE мировая экономика столько денег разом уже не переварить.
Константин Лебедев, было бы что покупать… :) сейчас уже вроде все рынки на хаях и надвигается новая волна жопки.
на первой волне распродажи были совсем печальными… цены акций складывали в разы. капустку можно вкладывать и в рост и в заливное.
Ремора, блин, я только ГП докупил, что опять продавать)Ситуация я б сказал двоякая. с одной стороны дивиденды за квартал… а с другой локдаун с 30 октября может очень сильно подпортить показатели в последующих отчетных периодах. неизвестно на 1 неделю затянут или на месяц…
Ремора, Думаешь сильно на металлургах отразится?
Роман Ранний, если локдауны пойдут друг за другом… а Латвия уже ушла в жесткий домашний режим это несомненно отразится на потреблении нефти, газа, металла… ну а далее прикидывай по цепочке кто не пострадает… я пока ушел в деньги, жду панику. до 30 октября еще есть время.
Ремора, локдаун это очередные раунды QE мировая экономика столько денег разом уже не переварить.
Константин Лебедев, было бы что покупать… :) сейчас уже вроде все рынки на хаях и надвигается новая волна жопки.
на первой волне распродажи были совсем печальными… цены акций складывали в разы. капустку можно вкладывать и в рост и в заливное.- пишет
t.me/AROMATH/3020
[ Фотография ]
#NLMK НЛМК
МСФО 9 месяцев / 3 квартал 2021.
Там очень сильно волновались за рентабельность по EBITDA ?
50% ❗️
13,33 — очень красивая цифра очередных КВАРТАЛЬНЫХ дивидендов.
Рановато хоронить черную металлургию, рановато.
Еще покажет очень лихо. Ситуация я б сказал двоякая. с одной стороны дивиденды за квартал… а с другой локдаун с 30 октября может очень сильно подпортить показатели в последующих отчетных периодах. неизвестно на 1 неделю затянут или на месяц…
Ремора, Думаешь сильно на металлургах отразится?
Роман Ранний, если локдауны пойдут друг за другом… а Латвия уже ушла в жесткий домашний режим это несомненно отразится на потреблении нефти, газа, металла… ну а далее прикидывай по цепочке кто не пострадает… я пока ушел в деньги, жду панику. до 30 октября еще есть время.
Ремора, газ наверное сильно не упадёт, зима близко, топить надо…
Роман Ранний, тут больше зависит от того встанут там производители или продолжат работать.Ситуация я б сказал двоякая. с одной стороны дивиденды за квартал… а с другой локдаун с 30 октября может очень сильно подпортить показатели в последующих отчетных периодах. неизвестно на 1 неделю затянут или на месяц…
Ремора, Думаешь сильно на металлургах отразится?
Роман Ранний, если локдауны пойдут друг за другом… а Латвия уже ушла в жесткий домашний режим это несомненно отразится на потреблении нефти, газа, металла… ну а далее прикидывай по цепочке кто не пострадает… я пока ушел в деньги, жду панику. до 30 октября еще есть время.
Ремора, локдаун это очередные раунды QE мировая экономика столько денег разом уже не переварить.Ситуация я б сказал двоякая. с одной стороны дивиденды за квартал… а с другой локдаун с 30 октября может очень сильно подпортить показатели в последующих отчетных периодах. неизвестно на 1 неделю затянут или на месяц…
Ремора, Думаешь сильно на металлургах отразится?
Роман Ранний, если локдауны пойдут друг за другом… а Латвия уже ушла в жесткий домашний режим это несомненно отразится на потреблении нефти, газа, металла… ну а далее прикидывай по цепочке кто не пострадает… я пока ушел в деньги, жду панику. до 30 октября еще есть время.
Ремора, газ наверное сильно не упадёт, зима близко, топить надо…Ситуация я б сказал двоякая. с одной стороны дивиденды за квартал… а с другой локдаун с 30 октября может очень сильно подпортить показатели в последующих отчетных периодах. неизвестно на 1 неделю затянут или на месяц…
Ремора, Думаешь сильно на металлургах отразится?
Роман Ранний, если локдауны пойдут друг за другом… а Латвия уже ушла в жесткий домашний режим это несомненно отразится на потреблении нефти, газа, металла… ну а далее прикидывай по цепочке кто не пострадает… я пока ушел в деньги, жду панику. до 30 октября еще есть время.
Ремора, чёт мне казалось, что только в РФ жопа, а в мире всё спокойно…Ситуация я б сказал двоякая. с одной стороны дивиденды за квартал… а с другой локдаун с 30 октября может очень сильно подпортить показатели в последующих отчетных периодах. неизвестно на 1 неделю затянут или на месяц…
Ремора, Думаешь сильно на металлургах отразится?
Роман Ранний, если локдауны пойдут друг за другом… а Латвия уже ушла в жесткий домашний режим это несомненно отразится на потреблении нефти, газа, металла… ну а далее прикидывай по цепочке кто не пострадает… я пока ушел в деньги, жду панику. до 30 октября еще есть время.НЛМК, погрешность расчета дивидендов от 20 сентября 2021 составила 0,08%
Всем, привет, вот и вышел долгожданные фин. отчет за 3-й квартал по НЛМК и пришло время сверить свои расчеты с фактическими показателями за 3-й квартал.
Сравним с тем, что было рассчитано мной 20-го сентября, хотя на самом деле это те же исходные данные по котором делался расчет по Северстали от 8-го августа, тогда просто НЛМК не был так интересен, так как выглядит дорог.
Расчет фин. показатели за 3-й квартал 2021 от 20-го сентября
- Q3`21 Выручка — $4400 млн. увеличение на 6,3% (600+1750+2140)*980
- Q3`21 EBITDA — $2002 млн. уменьшение на 2,5% (600+1750+2140)*446
- Q3`21 FCF — $1302 млн. увеличение на 50% (2002-350-350-50+50)
- Q3`21 Дивиденд — 18 руб ((1302+180)//5993,23*73) или 15,86 руб. без компенсации сверх CAPEX`а
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Константин Лебедев, Решил довериться вашему прогнозу по ММК аж на 600 лотовНЛМК, погрешность расчета дивидендов от 20 сентября 2021 составила 0,08%
Всем, привет, вот и вышел долгожданные фин. отчет за 3-й квартал по НЛМК и пришло время сверить свои расчеты с фактическими показателями за 3-й квартал.
Сравним с тем, что было рассчитано мной 20-го сентября, хотя на самом деле это те же исходные данные по котором делался расчет по Северстали от 8-го августа, тогда просто НЛМК не был так интересен, так как выглядит дорог.
Расчет фин. показатели за 3-й квартал 2021 от 20-го сентября
- Q3`21 Выручка — $4400 млн. увеличение на 6,3% (600+1750+2140)*980
- Q3`21 EBITDA — $2002 млн. уменьшение на 2,5% (600+1750+2140)*446
- Q3`21 FCF — $1302 млн. увеличение на 50% (2002-350-350-50+50)
- Q3`21 Дивиденд — 18 руб ((1302+180)//5993,23*73) или 15,86 руб. без компенсации сверх CAPEX`а
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Константин Лебедев, кстати что с локдаунами, как они отразятся на компании?
Роман Ранний, ровным счётом никак, как последний локдаун все работали, кроме ТРЦ- Инвесторов погоатил страх, никому не нужна доходность 6% в квартал, в выходные перечитаю дивиденды на 4-й квартал и пост прогнощный период с учётом нового налога.
НЛМК - факторы роста и падения акций
- НЛМК может показать наибольшую дивидендную доходность в долгосрочной перспективе (17.10.2023)
- Дополнительные налоги съедают прибыль (17.10.2023)
- Компания не раскрывает отчётность (17.10.2023)
- Запрет ЕС на импорт стальных полуфабрикатов (17.10.2023)
⚠️ Если вы считаете, что какой-то фактор роста/падения больше не является актуальным, выделите его и нажмите CTRL+ENTER на клавиатуре, чтобы сообщить нам.
НЛМК - описание компании
НЛМКНоволипецкий металлургический комбинат (ИНН 4823006703) входит в тройку крупнейших предприятий чёрной металлургии РФ. Он производит более 9 млн т стали в год и стальной прокат различных марок и назначений. Ключевые производственные активы группы НЛМК расположены в России, ЕС и США. Численность сотрудников — 60 тыс. Компания производит широкий спектр различной металлопродукции.
Основным владельцем НЛМК является Fletcher Holdings Ltd. (85.91% акций), бенефициаром которой является председатель совета директоров Владимир Лисин. Компаниям, бенефициарами которых являются менеджеры НЛМК, принадлежит 2.8% акций. Акции в свободном обращении, в том числе на российских фондовых биржах и в виде глобальных депозитарных акций на Лондонской фондовой бирже (LSE), составляют 11.29%.
Уставный капитал предприятия равен 5993227240 руб., он оплачен таким же количеством акций номиналом 1 руб.
1 ГДР НЛМК = 10 акций
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера:
