Россети МР (МОЭСК) акции

Если мы посмотрим на модель, то зеленые точки (P/S = 0.34) и красные точки (P/E = 7.72) по данным за 2023 год находятся сильно выше чем цена сейчас.

Почему так происходит?

Давайте посмотрим на Маржинальность бизнеса?

• 2019 = 5,02%
• 2020 = 2,90%
• 2021 = 5,68%
• 2022 = 6,76%
• 2023 = 11,47%

Интересно, что рынок НИКАК не отреагировал на данные изменения.
Цена сейчас и цена в 2020 году одинаковая...

Прибыль 2020 года = 4.75 млр, а 2023 года = 26.3 млрд.

Не знаю как вам, а мне покупать понятные компании с P/E = 2.7 очень нравится.

Компания Россети Московский регион (МОЭСК) опубликовала финансовый отчет за Q1 2024г. по МСФО:

👉Выручка — 64,51 млрд руб. (+6,8% г/г)
👉Операционные расходы — 53,87 млрд руб. (+9,2% г/г)
👉Операционная прибыль — 11,6 млрд руб. (-22,4% г/г)
👉Чистая прибыль — 8,71 млрд руб. (-26,6% г/г).

Отчетность РСБУ и МСФО очень схожа, поэтому я постараюсь не повторяться, так как недавно писал пост по отчетности РСБУ.

Чистая прибыль по МСФО снизилась на -26,6% до 8,71 млрд руб. (по РСБУ было -26,1% и 8,14 млрд), потому что выручка выросла меньшими темпами, чем себестоимость +6,8% против +9,2%, потому что тарифы на передачу совершенно не выросли в 2024 году (+0,0%).

Для меня важно посмотреть в отчете МСФО раздел о движении денежных средств, которого в квартальных РСБУ нет:

ПАО «Россети Московский регион»  — региональная электросетевая организация, осуществляющая деятельность на территории Москвы и Московской области.

11:00-15:00

размещение 14 июня

• Наименование: РСетиМ-001P-06
• Рейтинг: ААА (АКРА, прогноз «Стабильный»)
• Купон: КС + 130 б.п. (ежемесячный)
• Срок обращения: 3 года
• Объем: 20 млрд.₽
• Амортизация: нет
• Оферта: нет
• Номинал: 1000 ₽
• Организатор: Газпромбанк, банк «ДОМ.РФ», БК «Регион» и Россельхозбанк
• Выпуск для всех

Вся свежая информация по новым выпускам у меня в телеграмм канале.

Компания Россети Московский регион (МОЭСК) опубликовала финансовый отчет за Q1 2024г. по РСБУ:

👉Выручка — 64,31 млрд руб. (+6,8% г/г)
👉Себестоимость — 51,87 млрд руб. (+9,8% г/г)
👉Прибыль от продаж — 12,41 млрд руб. (-4,2% г/г)
👉Чистая прибыль — 8,14 млрд руб. (-26,1% г/г).

обычно акции под дивы взлетают, тут наоборот все сливают. так понимаю широким фронтом рынок продавали

Илья Нечаев, блин угадал до рубля) надеюсь остаток на погашение долга пойдет

Император, от 14 (10%) до 22 копеек

Нет инфы что там вчера решили по 23 году? Завтра так понимаю уде должны дивы объявить

Какой прогноз по дивидендам?