Число акций ао | 11 174 млн |
Номинал ао | 1 руб |
Тикер ао |
|
Капит-я | 636,7 млрд |
Выручка | 763,4 млрд |
EBITDA | 195,6 млрд |
Прибыль | 118,2 млрд |
Дивиденд ао | – |
P/E | 5,4 |
P/S | 0,8 |
P/BV | 1,0 |
EV/EBITDA | 2,8 |
Див.доход ао | 0,0% |
ММК Календарь Акционеров | |
Прошедшие события Добавить событие |
Купил сегодня ММК на 9% от портфеля. Цены на сталь сейчас находятся в низходящем тренде, но несмотря на это я нашел эту компанию достаточно интересной по текущим ценам. Отчёт вышел лучше ожиданий. За счёт падения котировок мультипликаторы остались на привлекательном уровне. По EV/EBITDA ММК является лучшей среди металлургического сектора. Да и в целом мульты неплохие. Дивиденд в процентном соотношении увеличился. Основным риском является дальнейшее снижение цен на сталь. Однако, куда пойдут цены на сталь дальше сложно предсказать. Опасность дальнейшего снижения цен похоже уже заложена в котировки. Свободный денежный поток не изменился. Capex в 2020г тоже не изменится. И если цены на сталь остановятся на текущем уровне, то дивидендная доходность будет выше чем в 2018 году. Чтобы диверсифицировать портфель имеет смысл держать ММК как представителя металлургов, но о рисках помним.
Сергей, давно анализ делал ?
P/E текущая = 5,59 (против 6,2 в таблице)
У НЛМК и того меньше = 5,45 (против 6,9)
Какой отчет может быть лучше, чем этот отчет от первоисточника ?
И видение на квартал текущий:
Купил сегодня ММК на 9% от портфеля. Цены на сталь сейчас находятся в низходящем тренде, но несмотря на это я нашел эту компанию достаточно интересной по текущим ценам. Отчёт вышел лучше ожиданий. За счёт падения котировок мультипликаторы остались на привлекательном уровне. По EV/EBITDA ММК является лучшей среди металлургического сектора. Да и в целом мульты неплохие. Дивиденд в процентном соотношении увеличился. Основным риском является дальнейшее снижение цен на сталь. Однако, куда пойдут цены на сталь дальше сложно предсказать. Опасность дальнейшего снижения цен похоже уже заложена в котировки. Свободный денежный поток не изменился. Capex в 2020г тоже не изменится. И если цены на сталь остановятся на текущем уровне, то дивидендная доходность будет выше чем в 2018 году. Чтобы диверсифицировать портфель имеет смысл держать ММК как представителя металлургов, но о рисках помним.
ММК опубликовала финансовые результаты за 3-ий квартал 2019 года.
В обзоре операционных показателей мы сделали прогноз финансовых результатов компании. Прогноз по выручке и прибыли совпали с фактическим результатом, по другим показателям компания, приятно удивила, показав значения на 5-10% выше прогноза. Причина также в снижении себестоимости.
Снизилась также материальные затраты на основные виды сырья и в данный момент находятся на уровне прошлого года, так как рост цен на железорудное сырье компенсируется снижением цен на металлолом, что хорошо видно на графике.
«В 4-м квартале мы предполагаем некоторое снижение отгрузки на экспорт. На внутреннем рынке также продажи будут чуть ниже, так как в этом квартале происходит сезонный спад. Тем не менее, мощности по производству HVA будут загружены полностью»
«Мы ожидаем, что в этом году capex будет около $0,9 млрд, и в следующем году ожидаем такой же capex»
Наш прогноз выручки и чистой прибыли компании на 4 квартал составляет 116 258 и 17 300 млрд рублей. Мы сохраняем целевую цену акций компании на 2020 год на уровне 62,96 руб. за бумагу.Осин Александр
Не исключаем, что отчетность станет драйвером роста котировок. Снижение цен на металлы уже отыграно, падение котировок опережает, по нашему мнению, фундаментальные риски. ММК одна из самых дешевых бумаг сектора, цель – 67 руб. на 12 мес.Ващенко Георгий
Спрос на сталь на внутреннем рынке должен увеличиться, Медведев подписал большую программу по строительству судов до 2035 года, Она подразумевает увеличение строительства судов в два раза.
ОАО «Магнитогорский металлургический комбинат» (ИНН 7414003633) входит в число крупнейших мировых производителей стали и занимает лидирующие позиции среди предприятий чёрной металлургии России. Активы компании в России представляют собой крупный металлургический комплекс с полным производственным циклом, начиная с подготовки железорудного сырья и заканчивая глубокой переработкой чёрных металлов. ММК производит широкий ассортимент металлопродукции с преобладающей долей продукции глубоких переделов с наибольшей добавленной стоимостью.
ГДР ММК торгуется на Лондонской бирже.
1 ГДР соответствует 13 акциям ММК
IR:
Ярослава Врубель
Илья Нечаев