Россети Ленэнерго акции

СКОЛЬКО ЗАПЛАТИТ ДИВАМИ ЛЕНЭНЕРГО?

Компания продолжает серию отличных отчетов. Выручка в III квартале выросла на 17,5% — до 28 млрд руб. Такой результат был обеспечен в основном благодаря росту доходов от передачи электроэнергии.

При этом себестоимость росла более медленными темпами — около 14%. Сильный трамплин для роста для валовой прибыли.

👉 Итоговый результат чистой прибыли прибавил более 45% и составил 7 млрд руб. в III квартале 2024 года. Помимо валовой прибыли сыграл рост процентов по депозитам.

ЛЕНЭНЕРГО НЕ ИСПУГАТЬ ВЫСОКОЙ СТАВКОЙ!

На счетах компании уже 23 млрд руб. При этом было погашено около 3,5 млрд руб. краткосрочного долга. В итоге на балансе сейчас чистая денежная позиция.

🟡 Какие ждать дивиденды?

За III квартал 2024 года Ленэнерго заработала около 7,91 руб. дивиденда на префы. Накопленный дивиденд за 9 месяцев составляет 27,93 руб. или 13,75% дивдоходности.

Всё интересное решится в последнем четвертом квартале. Надеемся, что обесценения в будущем не будут большими. Это поможет заработать еще 2-3 руб. дивиденда на акцию.

•  Интер РАО за лучший годовой отчет компании с капитализацией более 200 млрд рублей;
•  Россети Ленэнерго за лучший годовой отчет компании с капитализацией от 40 до 200 млрд рублей;
•  Россети Центр и Россети Центр и Приволжье за лучший годовой отчет компании с капитализацией до 40 млрд рублей;
•  Россети Тюмень за лучший годовой отчет непубличной компании;
•  Норильский никель и ФосАгро за лучший отчет об устойчивом развитии.

• Коротко:
На росте ВВП и как следствии росте потребления электроэнергии выручка компании растёт, чистая прибыль растёт, а вот долг уменьшается. Дивиденды платятся. Префы интересней. Но есть риски из-за обесценения активов.

• Подробно:
Россети Ленэнерго — одна из крупнейших и старейшая распределительная сетевая компания в РФ.

Основное направление деятельности — это передача и распределение электроэнергии + услуги по технологическому присоединению потребителей к сетям. География деятельности (как несложно понять из названия) Санкт-Петербург и Ленинградская область

Кредитный рейтинг ААА от АКРА.
Подтверждён 7 Мая 2024. Т.е. это высококачественный актив с максимальным уровнем финансовой надежности.

У компании приятная комбинация. Выручка и чистая прибыль растут (до 59,9 млрд и 18,6 млрд соответственно), а вот чистый долг падает в ноль (рис 1). Результаты за I полугодие по чистой прибыли интересны на фоне 44,6 млрд руб. капитальных вложений (18 млрд новое строительство + 26,7 реконструкция) за это же время, на I полугодие 2025 ожидается сопоставимый объём капитальных вложений (48,9 млрд руб.)

Стремно закупаться Ленэнерго на хаях, но очень хочется

Стремно закупаться Ленэнерго на хаях, но очень хочется

Дорогие подписчики, в первом обзоре торговой недели хотел бы рассмотреть компанию Россети Ленэнерго, которая является одной из крупнейших, а также старейших распределительных сетевых компаний нашей страны. Ключевой функцией Ленэнерго является передача электроэнергии на территории Санкт-Петербурга и Ленинградской области. Традиционно переходим к финансовым результатам за I полугодие 2024 года:

— Выручка: 60,13 млрд руб (+12,3% г/г)
— EBITDA: 33,1 млрд руб (+32% г/г)
— Операционная прибыль: 22,02 млрд руб (+42% г/г)
— Чистая прибыль: 18,99 млрд руб (+40,7% г/г)

Телеграм канал Фундаменталка  — обзоры компаний, ключевых новостей фондового рынка РФ

📈 В отчетном периоде Ленэнерго показала хорошие результаты, чем собственно и порадовала участников рынка в вопросе потенциальных дивидендов на привилегированные акции за 2024 год. Констатируем рост по всем ключевым финансовым показателям, в частности рост по выручке обусловлен ростом на операционном уровне — присоединенные мощности выросли на 14,7% г/г, а полезный отпуск электроэнергии увеличился на 6,4%. В свою очередь чистая прибыль увеличилась до 18,99 млрд руб (+40,7%) за счёт планомерного снижения долговой нагрузки, а также повышению темпов роста выручки над темпами роста себестоимости.

Dhandho Investor, оценивают бизнес, а он очень сильный и ставка его только усиливает, так как на депозитах зарабатывают. В префах в основном...