Финаме
БКС Мир Инвестицийсегодня ожидаем: Русгидро, МСФО 9 мес
см. календарь по акциям
| Число акций ао | 444 793 млн |
| Номинал ао | 1 руб |
| Тикер ао |
|
| Капит-я | 178,4 млрд |
| Выручка | 638,1 млрд |
| EBITDA | 171,3 млрд |
| Прибыль | 74,3 млрд |
| Дивиденд ао | – |
| P/E | 2,4 |
| P/S | 0,3 |
| P/BV | 0,3 |
| EV/EBITDA | 4,7 |
| Див.доход ао | 0,0% |
| Русгидро Календарь Акционеров | |
| Прошедшие события Добавить событие | |
Русгидро акции
0.4011₽ +3.83%
-
Александр Костюков, аналитик ИК «Велес Капитал».
В четверг, 15 декабря, «РусГидро» представит свои консолидированные финансовые результаты по МСФО за 3 кв. и 9 мес. 2016 г. Мы ожидаем очень сильных показателей за 3 кв. 2016 г. Ранее компания уже представила свои операционные результаты. Совокупная выработка э/э на ГЭС выросла на 28,7%. Основной вклад в рост выработки внесли ГЭС Сибири (+112,9%) и Дальнего Востока (+48%). При этом увеличение загрузки ГЭС Дальнего Востока позволили снизить низко маржинальную выработку э/э «РАО ЭС Востока» на 18,3%. Отпуск тепла станциями «РАО ЭС Востока» оказался чуть выше уровня 3 кв. 2015 г. (+0,7%).
Увеличение выработки ГЭС в 3 кв. 2016 г. при одновременном снижении генерации э/э станциями «РАО ЭС Востока» положительно сказалось на маржинальности группы в целом. В частности, расходы на топливо «РАО ЭС Востока» снизились на 17,1% до 7,5 млрд руб. При этом снижение расходов на топливо происходило не только за счет сокращения объемов генерации, но и за счет снижения расходов в переводе на условное топливо вследствие сокращения загрузки нерентабельных мощностей (порядка 3,3 %). Также на финансовых результатах и маржинальности бизнеса положительно отразилась и полная либерализация мощности ГЭС Сибири с 1 мая 2016 г. ГЭС Сибири увеличили продажу мощности по рынку (КОМ) с 80% до 100%.
Мы ожидаем, что выручка компании вырастет на 9,6% и 9,9% по итогам 3 кв. и 9 мес. 2016 г. до 81,4 и 269,26 млрд руб. соответственно. EBITDA компании увеличится на 60,6% и 47,9% до 22,33 и 70,35 млрд руб. соответственно. Мы не исключаем, что сильные финансовые результаты компании могут поддержать котировки «РусГидро».
РусГидро — размещение акций допэмиссии на 40,429 миллиарда рублейначнется 13 декабря. Всего в рамках допэмиссии по открытой подписке будет размещаться 40,429 миллиарда акций номинальной стоимостью 1 рубль каждая. Дополнительные 429 миллионов акций в допэмиссии нужны на случай, если кто-то из акционеров компании захочет реализовать свое право преимущественного выкупа. (Прайм)- Андрей Ильенков, не-не
я брал оттуда из календаря инвестора
Вот сегодня вроде как день аналитика Татнефти, а анонса тоже нет на сайте — не нашел 
Тимофей Мартынов, спасибо. Но я о том, что анаонса дня инвестора на сайте гидры не было…- Андрей Ильенков, не понял, за что не зачет?
http://www.rushydro.ru/investors/IR_news/102076.html
8 декабря 2016 года РусГидро провело День инвестора и аналитика, в котором приняли участие Председатель Правления – Генеральный директор ПАО «РусГидро» Николай Шульгинов, члены Правления, ряд членов Совета директоров и комитетов при Совете директоров.
Топ-менеджеры компании рассказали о стратегии развития Группы «РусГидро», в частности, о реализации сделки по рефинансированию задолженности компаний Холдинга ПАО «РАО ЭС Востока», мероприятиях по оптимизации операционных и инвестиционных расходов и направлениях повышения эффективности Группы «РусГидро», долгосрочной программе мотивации, а также ответили на вопросы инвесторов, аналитиков и журналистов.
Говоря о наиболее значимых событиях 2016 года, глава РусГидро отметил одобрение Советом директоров компании сделки по докапитализации ПАО «РусГидро» для рефинансирования задолженности дочернего холдинга ПАО «РАО ЭС Востока» и завершение крупных сделок по продаже активов на общую сумму более 15 млрд рублей, которые будут направлены на финансирование первоочередных операционных и инвестиционных задач компании.
С презентацией, подготовленной ко Дню инвестора и аналитика, можно ознакомиться по ссылке:
http://www.rushydro.ru/upload/iblock/60f/RusHydro_CMD2016_presentation_RUS_FULL.pdf
Андрей Ильенков, да хорошие перспективы у Гидры… Я диверсифицировал портфель и зашел еще в ФСК и Россети. У них перспективы тоже отличные. Кто в нефтянку а я в энергетику.- Красный Октябрь, да уж админам сайта Русгидро не зачёт. Но зато обнадёживают планы:
«Русгидро» прогнозирует рост показателя EBITDA к 2020 году до 133 млрд рублей, следует из презентации компании ко Дню инвестора и аналитика.
К 2025 году компания ожидает увеличить данный финансовый показатель до 163 млрд рублей. Доля чистой прибыли, направляемой на дивиденды, к 2020 году, по плану компании, будет составлять 50%, как и к 2025 году.
- Амиран, на сайте РусГидро дня инвестора нет:
www.rushydro.ru/investors/IR_events/ 
после таких коментариев начинаешь задумываться об правильности ограничения доступа на моск биржу)))
Аня Маркидонова, размер одного лота для русгидро 1000 акций.
moex.com/ru/issue.aspx?board=TQBR&code=HYDR- Друзья, могли бы объяснить нубу. Вот купила я 15 лотов в русгидро. Итого сколько у меня акций? Где посмотреть спецификацию?
- Совет директоров компании одобрил допэмиссию в пользу ВТБ на 40 миллиардов рублей и продажу банку казначейских акций за 15 миллиардов рублей.
УК будет увеличен за счет размещения 40,429 млрд обыкновенных акций по 1 рублю по открытой подписке.
Русгидро и ВТБ заключат беспоставочный форвард на акции Русгидро на сумму 55 миллиардов рублей на 5 лет. При этом, при продаже банком акций компании и/или при истечении срока контракта Русгидро возместит ВТБ разницу между ценой покупки акций и ценой продажи, если она будет отрицательной. Если цена акций при продаже будет выше, банк возместит эту разницу компании. Условия расчетного форварда еще подлежат определению советом директоров компании.
Деньги для РАО ЭС Востока будут переданы через договоры целевых внутригрупповых займов с возможностью их погашения полностью или частично за счет средств, направляемых в оплату уставных капиталов при проведении допэмиссий акций в пользу Русгидро.
РИА Новости - Александр Костюков, аналитик ИК «Велес Капитал».
По данным «РИА Новости» обновленная программа развития «РусГидро» на 2016-2020 гг. предполагает сохранение выплаты дивидендов в размере 50% от чистой прибыли по МСФО.
По итогам 2015 года «РусГидро» впервые направило на дивиденды 50% от чистой прибыли. Основной причиной столь щедрых выплат стала директива правительства о выплате дивидендов госкомпаний в размере 50% о чистой прибыли. Руководство компании ранее также заявляло о готовности направлять на дивиденды 50% от прибыли.
Мы считаем, что после прохождения пика инвестиционной программы, который приходится на 2016-2017 гг., направление 50% прибыли на дивиденды будет более чем разумным шагом для привлечения инвесторов и повышения капитализации компании. В перспективе ближайших 1-1,5 лет выплата столь щедрых дивидендов при отрицательном свободном денежном потоке может оказать давление на долговую нагрузку компании, однако мы не считаем, что оно может оказаться критичным.
В нашей модели мы исходим из того, что минимальный размер дивидендов по итогам 2016 г. составит 0,0588 руб./акцию, что соответствует доходности в 7,3% относительно текущих котировок. В базовом сценарии мы предполагаем выплату 0,0712 руб./акцию, что соответствует доходности в 8,8%. Мы считаем, что акции «РусГидро» на данный момент являются одной из наиболее интересных дивидендных историй среди электроэнергетических компаний. Аналитики «Промсвязьбанка».
Размер допэмиссии «РусГидро» планируется на уровне 40 млрд рублей, сообщил журналистам глава совета директоров компании, вице-премьер РФ Юрий Трутнев. Как заявил первый заместитель генерального директора «РусГидро» Джордж Рижинашвили, размещение пройдет по открытой подписке. Ю.Трутнев также сообщил, что окончательные договоренности с ВТБ по вопросу докапитализации «РусГидро» на 55 млрд рублей будут достигнуты до конца января 2017 года.
Цена дополнительной эмиссии акции не определена, но с учетом того, что номинал акции компании 1 руб. то, она, скорее всего, будет близка к этому уровню. В то же время текущая рыночная стоимость акций «РусГидро» ниже номинала почти на 20%. Данный фактор может снизить привлекательность дополнительной эмиссии для миноритарных акционеров, что «размоет» их долю.
РусГидро завершило сделку по продаже плотин ГЭС Ангарского каскада Группе «ЕвроСибЭнерго»
ПАО «РусГидро» (MOEX, LSE: HYDR; OTCQX: RSHYY) сообщает о завершении сделки по продаже пяти плотин ГЭС Ангарского каскада. Покупателем выступило ООО «Тельмамская ГЭС» (100% дочернее общество АО «ЕвроСибЭнерго»).
Плотины являются частью технологического комплекса каскада гидростанций ЕвроСибЭнерго на р. Ангаре; ранее структуры ЕвроСибЭнерго арендовали их у РусГидро.
Сумма сделки составила 9 280 млн руб. (а также НДС 1 670 млн руб.). Оплата произведена денежными средствами в полной сумме единовременно 17 ноября 2016 г.
Источник
e-disclosure.ru/portal/event.aspx?eventid=wQpNWNSRaUq8E3c6ZpGNSw-B-B
Русгидро - факторы роста и падения акций
- Компания ждет роста EBITDA в 1,5 раза к 2025 году (до уровня примерно 180 млрд рублей) (09.01.2022)
- В 2023г. разрешено включать в тариф затраты на топливо предыдущих лет для Дальнего Востока, что увеличит выручку и EBITDA (16.10.2023)
- В 2023г. ожидаю рост выработки на +5,0%, так как идет восстановление выработки в Сибири (16.10.2023)
- Стабильно платят дивиденды с 2012 года (за 2022г. - 50% МСФО) (17.10.2023)
- Хорошая компания, на которую повесили обязательства по реанимации убыточной РАО ЭС Востока (27.06.2017)
- В июле 2020 увеличили 5-летнюю инвест программу на 171 млрд руб. До 2025 будет инвестировано 634 млрд руб, из которых 430 пойдет на Дальний Восток. (27.07.2020)
- Тарифы на электроэнергию на Дальнем Востоке в 2023г. выросли на 150%, а на тепловую энергию +116% - но для компании все равно этого не достаточно и без субсидий от государства, получается убыток (16.10.2023)
- Выработка электроэнергии в 2022г. -9,0% - из-за малой водности в водохранилищах в Сибири (16.10.2023)
- FCF отрицательный из-за высокого capexa и от этого - растет общий долг, на 30.06.2023г. = 265 млрд.руб. (16.10.2023)
⚠️ Если вы считаете, что какой-то фактор роста/падения больше не является актуальным, выделите его и нажмите CTRL+ENTER на клавиатуре, чтобы сообщить нам.
Русгидро - описание компании
Русгидро — компания-оператор гидроэлектростанций РоссииПАО «Федеральная гидрогенерирующая компания — РусГидро» (ИНН 2460066195) — объединяет 61 ГЭС, 2 ГАЭС, три геотермальные станции на Камчатке, Калмыцкую ВЭС, единственную в России приливную электростанцию, а также плотины Иркутской, Братской и Усть-Илимской ГЭС. Также компания является собственником 90% акций ЗАО «Международная энергетическая корпорация», совместно с ОАО «Электрические станции» реализует проект строительства каскада Верхне-Нарынских ГЭС в Киргизии. Общая установленная мощность активов компании — 38.4 ГВт. Группа «РусГидро» за 9 месяцев 2015 года снизили выработку электроэнергии на 3.5% до 83.569 млрд кВт ч по сравнению с аналогичным периодом 2014 года.
У Русгидро торгуются ADR и GDR.
1 расписка ГДР и АДР Русгидро эквивалентна 100 акциям компании.
GDR Русгидро торгуется в Лондоне (LSE)
ADR Русгидро торгуется в США на внебиржевом рынке (OTCQX)
В 2017 в капитал Русгидро зашел банк ВТБ на 55 млрд руб, а также между Русгидро и ВТБ был заключен форвардный контракт.
Русгидро платит банку на 55 млрд ВТБ ставку R=ставка ЦБ + 1,5% — дивиденды, полученные на акции.
По истечении 5 лет, Русгидро компенсирует ВТБ потери, если акции стоят меньше 1 рубля, если акции стоят дороже 1 руб, то ВТБ возвращает эту разницу Русгидро.
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера:
