Финаме
БКС Мир ИнвестицийНорникель РСБУ 1п2023г: выручка 397 млрд руб (-6,5% г/г) (в 2022-м 425 млрд), чистая прибыль 110,97 млрд руб (-66% г/г) (в 2022-м 328 млрд руб)
Отчет www.e-disclosure.ru/portal/FileLoad.ashx?Fileid=1805966
Авто-репост. Читать в блоге >>>
| Число акций ао | 15 286 млн |
| Номинал ао | 0.01 руб |
| Тикер ао |
|
| Капит-я | 1 727,1 млрд |
| Выручка | 1 125,1 млрд |
| EBITDA | 543,7 млрд |
| Прибыль | 189,8 млрд |
| Дивиденд ао | 9,1533 |
| P/E | 9,1 |
| P/S | 1,5 |
| P/BV | 2,8 |
| EV/EBITDA | 4,7 |
| Див.доход ао | 8,1% |
| ГМК Норникель Календарь Акционеров | |
| Прошедшие события Добавить событие | |
ГМК Норникель акции
112.98₽ +1.06%
-
Норникель РСБУ 1п2023г: выручка 397 млрд руб (-6,5% г/г) (в 2022-м 425 млрд), чистая прибыль 110,97 млрд руб (-66% г/г) (в 2022-м 328 млрд руб)
Норникель РСБУ 1п2023г: выручка 397 млрд руб (-6,5% г/г) (в 2022-м 425 млрд), чистая прибыль 110,97 млрд руб (-66% г/г) (в 2022-м 328 млрд руб)
Отчет www.e-disclosure.ru/portal/FileLoad.ashx?Fileid=1805966
Авто-репост. Читать в блоге >>>
💵 Что будет с долларом? Какие перспективы у ГМК Норникель и Русала?Недавно проходил большой вебинар с разбором всех секторов, которые занимаются экспортом ресурсов и продукции. Прикладываю нарезку интересных моментов, где рассмотрим такие вопросы, как:
❓ Что происходит с долларом и какие уровни по нему можно ожидать в ближайшее время?
❓Как обстоят дела у ГМК Норникеля и есть ли перспективы роста акций?
❓Стоит ли покупать акции Русала и в каком случае они могут быть интересны?
⏳Таймкоды:
00:00 — О вебинаре
01:02 — Какие уровни по доллару мы можем увидеть в ближайшее время?
11:13 — ГМК Норникель #GMKN
18:54 — Русал #RUAL #ENPG
24:10 — Ответы на вопросы
❤️ Благодарю за ваши лайки, если видео оказалось полезным.Следить за всеми моими обзорами и новостями в оперативном режиме: Telegram, Вконтакте, Дзен, Смартлаб
Авто-репост. Читать в блоге >>>
ГМК Норникель: прикидываем финансовые результаты по операционному отчету + апдейт модели до 2027 года
Вчера Норникель объявил итоги по операционному отчету, без сюрпризов — падение добычи в никеле, меди и рост добычи в палладии и платине (год к году). Планы на год при этом подтвердили (в никеле будет рост, получается)
В графическом формате это выглядит так
В никеле минимум добычи на российских активах за полугодие, если не брать аварии в 2021 году.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Премьер-министр Михаил Мишустин посетил ключевые экологические и инфраструктурные проекты «Норникеля» в НорильскеПрезидент «Норникеля» Владимир Потанин рассказал, что больше всего интересовало премьер-министра.
📌Серная программа
🔹 На Надеждинском заводе все готово к запуску. Это позволит до конца года обеспечить около 20% сокращения выбросов.
🔹 Готовятся решения на Медном заводе. Это непростые решения, потому что они потребуют не только поиска технологического решения для улавливания диоксида серы, но и технологические решения по модернизации самого завода. На Медном заводе задача на порядок сложнее, чем на НМЗ. Мы над этим работаем, и до конца года такого рода решение будет сформулировано и доложено премьеру.
📌Реновация
🔹 В августе этого года намечена сдача первого дома, а в 2024 году еще 4 шестиэтажных дома и 2 девятиэтажных домов сдаются.
🔹 Под реновацию также попадают Заполярный государственный университет, с новым кампусом и школа имени Владимира Ивановича Долгих, и музей, и много других объектов. При каждом заводе мы строим бытовые комбинаты, в которых люди могут и отдохнуть, и немножко спортом позаниматься. Эта программа касается практически всех аспектов жизни человека в Норильске.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Мишустин поручил ускорить модернизацию медного завода Норникеля, несмотря на ограничения с западным оборудованиемПремьер-министр России Михаил Мишустин поставил задачу максимально оперативно определить, как модернизировать Медный завод в Норильске и добиться снижения выбросов на нем, несмотря на санкционные ограничения. Глава кабмина также призвал провести реконструкцию быстрее ожидаемого 2027 года.
Представители «Норникеля» рассказали Мишустину, что с модернизацией Медного завода возникли сложности: партнеры, включая производителей оборудования, отказались от сотрудничества, из-за чего приходится делать перепроектирование. Для комплексного решения проблемы с выбросами требуется реконструкция предприятия, компания будет искать подходящие технологические решения. С учетом этого завершение проекта может быть перенесено на 2027 год.
tass.ru/ekonomika/18375595
Авто-репост. Читать в блоге >>>
- Среди ликвидных корпоративных флоатеров появляется выбор - Финам
21 июля 2023 года Банк России не только впервые с сентября прошлого года повысил ключевую ставку (сразу на 100 б.п. – до 8,5%), но и заметно пересмотрел вверх свои прогнозы. Так, с 24 июля до конца 2023 года средняя ключевая ставка прогнозируется регулятором в диапазоне 8,5-9,3%. По нашим оценкам, это означает, что в «жестком» сценарии ставка уже в этом году может дорасти до 10%. Также обращает на себя внимание прогнозный диапазон на 2024 год: 8,5–9,5%, что на 200 б.п. выше предыдущей оценки. В общем, Банк России демонстрирует готовность и далее повышать (и удерживать) ключевую ставку на достаточно высоком уровне для купирования инфляционных рисков.
Естественной защитой от процентного риска является обращение к облигациям с переменными ставками купонов – так называемым «флоатерам». Напомним, что у данного инструмента купон пересчитывается с определенной периодичностью вслед за динамикой процентных ставок в экономике. Постоянный пересчет купона позволяет амортизировать рост процентных ставок, в результате чего цена облигации-флоатера практически не отклоняется от своего номинала даже в периоды турбулентности на рынке.
Авто-репост. Читать в блоге >>> - Корпоративный сайт для инвесторов
🏆Акции «Норникеля» сохраняются в ТОП-5 самых популярных бумаг «Народного портфеля» Мосбиржи. В 2023 году число физических лиц, владеющих акциями нашей компании, превысило отметку в 400 тысяч! А еще в 2019 году эта цифра доходила лишь до 61 тысячи.
🚀На такой стремительный рост числа частных акционеров влияет привлекательность инвестиционной стратегии. Именно поэтому сохранение открытого диалога c инвесторами и заинтересованными сторонами — приоритетная для нас задача.
☝️В 2022 году мы сохранили высокий уровень раскрытия информации и продолжили работать над совершенствованием коммуникаций с участниками рынка. Сегодня хотим рассказать про наш корпоративный сайт, а именно — про раздел «Инвесторам и акционерам».
💡На сайте собрана вся необходимая информация: новостные релизы, финансовые результаты, актуальные отчеты и презентации, корпоративный календарь и еще много всего полезного.
Отдельно хотели бы выделить некоторые разделы:
— «Основные факты инвестирования в компанию»: основные факторы инвестиционной привлекательности «Норникеля»;
Авто-репост. Читать в блоге >>> 
покупки акций ГМК «НорНикель» в количестве 10 штук от 17.02.2015 Акции «Полюс Золото» в количестве 100 штук от 08.06.2015 года дивденты сохраняются ??
Авто-репост. Читать в блоге >>>- Власти Китая оказали поддержку рынку металлов
Политбюро ЦК Компартии Китая — высший орган власти в стране, отметило увеличение помощи сырьевым товарам, но воздержалось от обнародования каких-либо масштабных стимулов, которые вызвали бы резкий всплеск цен на рынках.
Согласно сообщению агентства Синьхуа, предоставление большей поддержки пострадавшему сектору недвижимости и снижение долгового бремени местных органов власти были ключевыми тезисами заседания в понедельник. Однако не было никаких формулировок, указывающих на значительное ослабление фискальной или денежно-кредитной политики.
Политбюро примет меры для стимулирования потребления, в том числе автомобилей и электроники. Также власти намерены поддержать сферу услуг, включая спорт, отдых и туризм, а также компании, чья деятельность связана с цифровой экономикой.
На рынок недвижимости приходится около 40% китайского спроса на сталь, а также он играет ключевую роль в потреблении меди, алюминия и цинка. Реакция рынка металлов была положительной, но относительно сдержанной. Во вторник в Сингапуре цены на железную руду выросли на 2,2%. Медь продолжила рост после закрытия торгов на Лондонской бирже металлов с повышением на 0,8% в понедельник.
Авто-репост. Читать в блоге >>> 
Норникель. Будет ли рост?
Коллеги, добрый день!👨💻
📊Вчера Норникель опубликовал отчет за 2 квартал 2023 года:
✅Производство никеля снизилось на -4% кв/кв до 45 тыс. т.
✅Производство меди снизилось на -13% кв/кв до 95 тыс. т.
✅Производство палладия выросло на +6% кв/кв до 761 тыс. унц.
✅Производство платины выросло на +4% г/г до 187 тыс. унц.
⚡️Прогноз по производству на 2023 год был подтвержден, что является положительным фактором!👍
Отчет в целом нейтральный.🤔
‼️Что касается акций, то они отстали от рынка в целом и технически видно формирование восходящего тренда:
➡️На изображении вы можете увидеть недельный график, где сформировался треугольник, выход из которого с большей долей вероятности будет наверх!⬆️
Наша позиция по Норникелю полностью набрана. Держим с прицелом на среднесрочный горизонт!💎
☄️Движение не будет таким бурным, как у других компаний, но оно будет! И на горизонте 6-12 месяцев можно спокойно заработать свои +20-25%!
…
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
…
Авто-репост. Читать в блоге >>>- В краткосрочной перспективе бумаги Норникеля интересны для покупок - Промсвязьбанк
Операционные результаты Норникеля оказались в рамках ожиданий.
За I полугодие производство никеля составило 91 тыс. т, сократившись на 9% г/г из-за планового ремонта на ряде активов. Норникель произвёл 203 тыс. т меди, что соответствует показателю прошлого года. Объём выплавки палладия составил 1 482 тыс. унц. (+5% г/г), а платины 367 тыс. унц. (+15% г/г). Хорошие показатели по производству МПГ связаны с увеличением содержания металла в руде.
Представленные результаты оказались без сюрпризов. Позитивным фактором выступает то, что компания подтвердила свой ранее озвученный производственный план на 2023 год. В краткосрочной перспективе считаем бумаги Норникеля интересными для покупок, так как они достаточно сильно отстали от рынка. По мере перехода индекса МосБиржи к консолидации ближе к 3000 пунктам, инвесторы начнут искать отставшие от широкого рынка акции. В данном случае акции Норникеля выступают хорошим вариантом.
«Промсвязьбанк»
Авто-репост. Читать в блоге >>> - Снижение производства никеля во 2 квартале связано с ежегодным сезонным фактором - Атон
Норникель опубликовал операционные результаты за 2К23
Во 2К23 консолидированное производство никеля упало на 4% кв/кв до 45 тыс. т из-за планового накопления незавершенного производства в связи с межнавигационной паузой в порту Дудинка. Производство меди снизилось на 13% кв/кв до 95 тыс. т по тем же причинам, что и никеля. Что касается МПГ, производство палладия составило 761 тыс. унц. (+6% кв/кв), платины — 187 тыс. унц. (+4% г/г) в результате переработки ранее накопленных медных полуфабрикатов.
Прогноз по производству из российского сырья на 2023 год был подтвержден на уровне 204-214 тыс. т для Ni, 353-373 тыс. т для Cu, 2 407-2 562 тыс. тр. унц. для Pd и 604-643 тыс. тр. унц. для Pt. Результаты за 1П23 предполагают прогресс относительно середины прогнозного диапазона на уровне 44% для никеля, 56% для меди, 60% для палладия и 59% для платины. Снижение производства никеля было связано с ежегодным сезонным фактором. У нас нет официального рейтинга по Норникелю.
Атон
Авто-репост. Читать в блоге >>> 
У Норникеля все неплохо. Почему?⚡Норникель отчитался об объеме добычи и производства металлов за 1-е полугодие 2023 года
В скобках указан % производства металла за полугодие от годового прогноза компании.
1) палладий – 1 482 тыс. унций (60%)2) медь – 203 тыс. тонн (47% )
3) никель – 91 тыс. тонн (44%)
4) платина – 367 тыс. унций (59%)Ничего критичного нет. Норникель ранее заявлял о снижении производства никеля в связи с ремонтом печей на Надеждинском металлургическом заводе.
❗Напоминаю, 2 августа Норникель раскроет финансовые результаты 1-го полугодия по МСФО
Мы знаем с вами цены на металлы за каждый день 1-го полугодия и знаем объем производства, посчитаем выручку и прибыль компании на основе простой математической модели.
Выручка = 552,2 млрд руб. (в 2022 – 1 185 млрд руб., мой прогноз на 2023 = 1 104 млрд руб.)
Прибыль = 200 млрд руб. (в 2022 – 429,3 млрд руб., мой прогноз на 2023 = 399 млрд руб.)💲Справедливая цена Норникеля при прибыли в 399 млрд руб. составляет 22 000 руб. за 1 акцию (средний P/E за последние 5 лет = 8,5), пусть будет от 20 000 до 22 000 в связи с тем, что цены на металлы сейчас немного ниже.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Норникель потерял никель и медь
Производственный отчёт Норникеля показал выдающиеся результаты со знаком минус. Падения производства одноимённого металла и меди немного намекает, что не всё так плохо у компании, а гораздо хуже.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Еще один метталург сообщает о падении результатов 🤷♂️
Норникель раскрыл операционные результаты за 6 мес 2023 года:
👉 Производство никеля -9%
👉 Производство меди 0%
👉 Производство палладия +5%
👉 Производство платины +15%
Отчет так же не кайф, что и у Северстали, спасает их лишь курс рубля, 💰 который нивелирует падение производства и без того упавшие цены на палладий и платину 🤷♂️
Компания хоть и заверяла, что могут быть промежуточные дивиденды, но это вряд ли в текущих условиях 😕 плюсом прошлое акционерное соглашение разорвано.
📈 Компания еще не роста, но уже и не дивидендная фишка — в такие моменты, пока ее не успели переоценить, выглядит наиболее привлекательно 🚀 (тут) с учетом серьёзное отставания от конкурентов 😉
🔥- держу
👍- покупаю
🐳- продаю
🤡- лучше Русал
*не является ИИР
Источник: Телеграмм канал Дивидендный обозреватель t.me/+L-8JEsUeSbs5NzFi
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Отчёты: Северсталь, Русгидро, Русагро.
🍏Объем онлайн-продаж Fix Price в первом полугодии вырос на 17% по сравнению с январем—июнем 2022 года.
При этом по собственным онлайн-сервисам компании, мобильное приложение и веб-витрина Fix Price, прирост составил 76%.
Сумма среднего чека не изменилась и составила ₽1,2 тыс. Наиболее популярным способом получения товаров является самовывоз из ближайшего магазина.
$FIXP
💡Русгидро в 1-м полугодии снизила выработку энергии 1,1%
Выработка электроэнергии группой «Русгидро», с учетом Богучанской ГЭС, за 6 месяцев 2023 года составила 71,7 млрд кВт·ч, снизившись на 1,1% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.
Отпуск теплоэнергии в ДФО увеличился на 1,8% до 17,3 млн Гкал.
Общий полезный отпуск энергосбытовых компаний составил 24,5 млрд кВт·ч, что увеличившись на 1,6%. $HYDR
💡 Ипотеки выдаются рекордными темпами — 67% рост в первом полугодии 2023 года
Аналитики ДомКлик отмечают, что рынок вернулся к уровням 2021 года и показатели даже больше: за 6 месяцев ипотек выдали на 10% больше чем за аналогичный период 2021 года.
Авто-репост. Читать в блоге >>>- Полугодовые операционные результаты нейтральны для оценки Норникеля - Финам
ПАО «ГМК «Норильский никель» представило невпечатляющие операционные результаты за 2К и 1П 2023 г. В поквартальном и в годовом сопоставлении группа «Норникель» сократила производство никеля и меди, увеличив добычу металлов платиновой группы.
Результаты ожидаемые, и потому нейтральные для оценки компании. Напомним, что прогнозы по производству на весь 2023 г., которые компания подтверждает, также предполагают снижение по всем группам на фоне ремонтов и реализации инвестиционной программы.
При этом Норникель» пока не раскрыл данные по продажам. Мы их увидим уже в финансовом отчете, публикация которого ожидается 2 августа. С учетом слабой динамики цен на металлы и роста затрат, финансовые результаты компании также не обещают приятных сюрпризов. Вероятность выплаты промежуточных дивидендов в текущем году, после того как «Норникель» решил не платить по итогам прошлого года, на наш взгляд небольшая.
Мы сохраняем по акциям «Норникеля» рейтинг на уровне «Держать» с целевой ценой 14 534 руб.
Калачев Алексей
Авто-репост. Читать в блоге >>>
ГМК Норникель - факторы роста и падения акций
- ГМК глобально выиграла от дефицита палладия 2019-2020. Он в свою очередь сложился из-за перехода автопроизводителей с дизельных двигателей на бензиновые, а также ужесточения экологических стандартов. (18.08.2020)
- К 2030 году спрос на никель со стороны производителей батарей для автомобилей может вырасти с 250 тыс т до более 1000 тыс т. В 2021 электромобили это всего 10% мирового потребления никеля. (17.08.2021)
- Стратегия компании 2030: увеличить добычу никеля и меди на 20-30%, металлы платиновой группы на 40-50% (18.01.2022)
- ГМК ранее платил большие дивиденды в долг (60% EBITDA) (18.10.2023)
- Производство всех металлов кроме меди стагнирует много лет. Компания вытягивает только за счет роста цен и падения рубля (17.08.2020)
- Возможно, с 2023 года автопроизводители смогут частично заменить палладий на платину в качестве катализатора в ДВС, чтобы снизить дефицит палладия. (18.08.2020)
- CAPEX ожидается вырастет в период с 2022 по 2025 год до $4 млрд, более чем в 2 раза выше, чем в 2020 году (17.08.2021)
- В конце 2022 года истекает акционерное соглашение и дивиденды могут снизиться в 2 раза. (09.01.2022)
- В 2021 году 43% выручки - это палладий. В то же время, спрос на палладий со временем будет ослабевать из-за роста доли электромобилей. (10.02.2022)
- В 2022 ожидается профицит на рынке никеля (10.02.2022)
- 52% продаж Норникеля шло в недружественную Европу (05.07.2022)
- Для производства электромобилей не требуется платина и палладий (05.07.2022)
⚠️ Если вы считаете, что какой-то фактор роста/падения больше не является актуальным, выделите его и нажмите CTRL+ENTER на клавиатуре, чтобы сообщить нам.
ГМК Норникель - описание компании
ГМК Норникель — крупнейшая горнодобывающая компания России.Структура продаж по итогам 2021 года:
👉43% палладий
👉по 21% никель и медь
👉4% платина
👉11% остальное
В 2017 было:
👉по 27% никель и медь
👉28% палладий
👉 7% платина
👉 11% остальное
Структура продаж по итогам 1П2020 года: палладий 48%, 20% никель, 18% медь.
Китай потребляет 50% всего никеля и 50% всей меди!
Палладий на 85% используется при производстве катализаторов в машинах с ДВС.
70% никеля используются при производстве нержавеющей стали.
15% никеля используется при производстве батареек/аккумуляторов.
Влияние курса на EBITDA:
при росте курса USDRUB с 70 до 80, сама компания оценивает вклад в EBITDA $0,5-$0,6млрд
95% продаж Норникеля по итогам 2021 года были на экспорт.
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера:
