ГМК Норникель акции

закрыл шорт, на сегодня хватит.

Vadim A, не рановато? Хорошо летим

Саsha che, жадность фраеров губит, а я тертый калач )

В ближайшем будущем для входа лучшего момента не будет…

4я закончилась. 5я 2 часа вниз.

Норникель оценил производственные потери от последних аварий

Норникель оценивает снижение объемов производственной программы 2021 года в базовом сценарии относительно ранее утвержденных годовых планов приблизительно в 35 тыс. т никеля, 65 тыс. т меди, 22 тонны металлов платиновой группы.

На сегодняшний день в планы компании входит полное восстановление добычи на рудниках «Октябрьский» и «Таймырский» в течение 3-4 месяцев. «Норильский дивизион компании представил план, в соответствии с которым по базовому сценарию, ожидается, что рудник „Октябрьский“ (объем добычи — 5 млн т руды в год) постепенно восстановит добычу во второй половине апреля-мае. Начало восстановления добычи на руднике „Таймырский“ (4,3 млн т руды в год) намечено на начало июня, его полное восстановление займет около месяца», — сказано в сообщении.

Согласно данным ГМК, сейчас на Норильской обогатительной фабрике остановлена цепочка переработки вкрапленной руды (мощность около 5,2 млн т руды в год), на ней проводятся ремонтные работы. Работоспособность этой цепочки планируется восстановить к 15 апреля. Одновременно с этим на фабрике проходят проверка Ростехнадзора и мероприятия внутреннего аудита. Решение о сроке запуска указанной цепочки будет приниматься по результатам этих проверок.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Цитата: «В настоящий момент менеджмент Норильского дивизиона работает исходя из базового сценария. При этом, в силу указанных обстоятельств, не исключает риска дополнительной задержки в реализации намеченного плана»

На несколько месяцев ГМК встанет вровень с шатающимися туда-сюда акциями третьего эшелона с разгонами/сливами от РДВ и иже с ними. О долгосрочных инвестициях говорить пока не представляется возможным.

Что сказать — все конечно, не очень хорошо, даже плохо.Но более менее понятно, что полной потери рудников не будет, о чем трубил ТГ РДВ и просто гнал на 12000, туда цена явно не дойдет.
Восстановление через 3-4 месяца это все таки не полная потеря.Да и фабрику запустят — не смыло же ее водой, пока… )))
Текст офф. релиза:

Москва, 16 марта 2021 года — ПАО «ГМК «Норильский никель», крупнейший мировой производитель палладия и высокосортного никеля, а также крупный производитель платины и меди, планирует ПОЛНОСТЬЮ восстановить добычу на рудниках «Октябрьский» и «Таймырский» в течение 3-4 месяцев.

Норильский дивизион компании представил план, в соответствии с которым по базовому сценарию, ожидается, что рудник «Октябрьский» (объем добычи — 5,0 млн т руды в год) постепенно восстановит добычу во второй половине апреля — мае. Начало восстановления добычи на руднике «Таймырский» (4,3 млн т руды в год) намечено на начало июня, его полное восстановление займет около месяца.

Компания реализует программу остановки водопритока, которая разбита на несколько этапов:

13 марта — завершен первый этап: были установлены гидроизоляционные перемычки, блокирующие вентиляционную выработку, через которую идет приток воды, и произведен спуск воды;
15 марта — начата реализация второго этапа: сооружаются дополнительные гидроизоляционные перемычки, соседние выработки заполняются закладочной смесью, выполняется спуск воды. После набора прочности закладочной смеси планируется остановить водоприток путем закрытия запорной арматуры. Всего за два этапа в горные выработки планируется заложить около 30 тысяч тонн бетонной смеси.
Процесс блокировки притока воды осложняется его высокой интенсивностью и геологическими условиями в месте устройства перемычек. В настоящий момент менеджмент Норильского дивизиона работает исходя из базового сценария. При этом, в силу указанных обстоятельств, не исключает риска дополнительной задержки в реализации намеченного плана.

На Норильской обогатительной фабрике на сегодняшний момент остановлена цепочка переработки вкрапленной руды (мощность около 5,2 млн т руды в год), на ней проводятся ремонтные работы. Работоспособность этой цепочки планируется восстановить к 15 апреля. Одновременно с этим на фабрике проходят проверка Ростехнадзора и мероприятия внутреннего аудита. Решение о сроке запуска указанной цепочки будет приниматься по результатам этих проверок.

Медистая цепочка (мощность около 4 млн т руды в год) после остановки на обследование и выполнение ремонтов возобновила работу 15 марта. Во время простоя фабрики добыча на руднике «Заполярный» — проекте Южный Кластер — продолжалась.

По оценке компании, снижение объемов производственной программы 2021 г. в базовом сценарии относительно ранее утвержденных годовых планов составит порядка 35 тыс тонн никеля, 65 тысяч тонн меди, 22 тонны металлов платиновой группы.

«Мы последовательно выполняем план остановки притока воды в рудники. Компания успешно реализовала первый этап, который позволил подготовить необходимую базу для остановки. Нашим безусловным приоритетом является безопасность и надежность, мы приняли решение о дополнительном усилении защитных конструкций, что мы и реализуем. После завершения второго этапа мы приступим к восстановлению работы рудников. Горное оборудование НЕ ПОСТРАДАЛО, и готово возобновить работу», — отметил старший вице-президент «Норникеля» — руководитель Норильского дивизиона Николай Уткин

-15% добычи за 21ый год. Немало. Остается 85% добычи.
Вариант 1 (похуже, вероятность низкая): цены на цветмет остаются те же, значит -15% выручки (сколько это прибыли? -20% -25%?). Вероятно до -20% цены акции (от какого уровня? Ну, пусть условно от 25000. Тогда цель условно ближе к 20000. Если на эмоциях уйдем ниже — буду брать.)
Вариант 2 (получше, вероятность высокая): цены на цветмет идут вверх, что может на самом деле перекрыть потери. Условно, если цены на продукцию +20%, тогда имеющиеся 85% добычи будут проданы за 85%*1.2 = 102%. Т.е. выручка даже увеличится. Тут, конечно, вопрос, насколько они увеличатся. Будем смотреть

Dimkins, Любой нажим Запада или более менее серьезные санкции и сразу возникает вопрос, а зачем России экспортировать никель и т.п в ЕС за бесплатно на 1 млрд-500 млн $/мес (сначала вывозится сырьё а потом туда же вывозятся дивиденды)? с предприятия которое фактически было украдено в 96м? возможно ещё имет смысл выписать штраф на 150 млрд руб., и/или повысить ренту на руду как на нефтяные компании? Если Эрдоган может послать ЕС и США то почему Путин ссыт? Это не мои идеи, это ход мыслей любого человека оказавшегося на месте Путина. Вряд ли Путин и Ко думает о миноритариях норникеля…

Максим, логично. Но также могут думать и люди на Западе. На их месте, стал бы я вводить санкции но это дело, зная о том, что я получаю никель, да еще и дивиденды ко мне вывозятся? Ну, я бы не стал резать курицу, несущую золотые, тьфу, то есть никелево-платиновые яйца. Но где логика и где политика? Так что тут действительно неизвестность ))

-15% добычи за 21ый год. Немало. Остается 85% добычи.
Вариант 1 (похуже, вероятность низкая): цены на цветмет остаются те же, значит -15% выручки (сколько это прибыли? -20% -25%?). Вероятно до -20% цены акции (от какого уровня? Ну, пусть условно от 25000. Тогда цель условно ближе к 20000. Если на эмоциях уйдем ниже — буду брать.)
Вариант 2 (получше, вероятность высокая): цены на цветмет идут вверх, что может на самом деле перекрыть потери. Условно, если цены на продукцию +20%, тогда имеющиеся 85% добычи будут проданы за 85%*1.2 = 102%. Т.е. выручка даже увеличится. Тут, конечно, вопрос, насколько они увеличатся. Будем смотреть

Dimkins, примерно такого же мнения. Если среднегодовые цены на металлы в текущем году будут выше года предыдущего хотя бы на 10% (что вполне реально), то снижении прибыли не будет столь существенным. Опять же при выполнении прогноза по потери производства и прочих равных.

Там еще политические риски. Потанин это как-то не стабильно.

t_aur_us, Почему не стабильно ?? Дядя Вова сказал отдать 150 млрд и отдал без звука и ещё пообещал в Норильск вложить… Навального и прочую дем.шизу не субсидировал…

-15% добычи за 21ый год. Немало. Остается 85% добычи.
Вариант 1 (похуже, вероятность низкая): цены на цветмет остаются те же, значит -15% выручки (сколько это прибыли? -20% -25%?). Вероятно до -20% цены акции (от какого уровня? Ну, пусть условно от 25000. Тогда цель условно ближе к 20000. Если на эмоциях уйдем ниже — буду брать.)
Вариант 2 (получше, вероятность высокая): цены на цветмет идут вверх, что может на самом деле перекрыть потери. Условно, если цены на продукцию +20%, тогда имеющиеся 85% добычи будут проданы за 85%*1.2 = 102%. Т.е. выручка даже увеличится. Тут, конечно, вопрос, насколько они увеличатся. Будем смотреть

Dimkins, Любой нажим Запада или более менее серьезные санкции и сразу возникает вопрос, а зачем России экспортировать никель и т.п в ЕС за бесплатно на 1 млрд-500 млн $/мес (сначала вывозится сырьё а потом туда же вывозятся дивиденды)? с предприятия которое фактически было украдено в 96м? возможно ещё имет смысл выписать штраф на 150 млрд руб., и/или повысить ренту на руду как на нефтяные компании? Если Эрдоган может послать ЕС и США то почему Путин ссыт? Это не мои идеи, это ход мыслей любого человека оказавшегося на месте Путина. Вряд ли Путин и Ко думает о миноритариях норникеля…

Дорогущая акция. стоит намного дороже своих зарубежных аналогов. разделить в 2 раза, и то будет дорого.

Андреев Витя, спасибо за аргументированную позицию и крепкое аналитическое мнение осознанное на расчетах и фактах (сарказм).

Кто-нибудь успел проехаться на палладиевом фьюче?)

Дорогущая акция. стоит намного дороже своих зарубежных аналогов. разделить в 2 раза, и то будет дорого.

Согласно нашим расчетам, авария на рудниках будет стоить «Норникелю» 17% EBITDA за 2021 г., негативный эффект составит около 1,8 млрд долл. Ожидаемый годовой дивиденд за 2021 г. снизится с 3 000 руб. до 2 500 руб., что по-прежнему обеспечивает высокую дивидендную доходность. Цены на цветные металлы обновляют многолетние максимумы, поэтому даже с учетом аварии показатели Норникеля в 2021 г. будут сильными. В то же время, компания может увеличить инвестиционную программу, что в дополнение к выплате 2 млрд долл. штрафа станет поводом для снижения дивидендных выплат за 2021 г. Также стоит помнить, что авария не ликвидирована полностью и негативный эффект может оказаться еще выше.
www.finam.ru/analysis/marketnews/ozhidaemyiy-godovoi-774-dividend-nornikelya-za-2021-god-mozhet-snizitsya-s-3000-rubleiy-do-2500-20210316-16400/

-15% добычи за 21ый год. Немало. Остается 85% добычи.
Вариант 1 (похуже, вероятность низкая): цены на цветмет остаются те же, значит -15% выручки (сколько это прибыли? -20% -25%?). Вероятно до -20% цены акции (от какого уровня? Ну, пусть условно от 25000. Тогда цель условно ближе к 20000. Если на эмоциях уйдем ниже — буду брать.)
Вариант 2 (получше, вероятность высокая): цены на цветмет идут вверх, что может на самом деле перекрыть потери. Условно, если цены на продукцию +20%, тогда имеющиеся 85% добычи будут проданы за 85%*1.2 = 102%. Т.е. выручка даже увеличится. Тут, конечно, вопрос, насколько они увеличатся. Будем смотреть

Там еще политические риски. Потанин это как-то не стабильно.

закрыл шорт, на сегодня хватит.

Vadim A, не рановато? Хорошо летим

закрыл шорт, на сегодня хватит.

Vadim A, Такая же фигня, а то америкосы не понятно куда сейчас потащат

Интересно вот что, кто же выкупает такие объемы? После аварии выкупили уже несколько ярдов бакинских. Не верится, что рядовые физики.

Может там сгнило все в этом никеле норильском, а новых зэка нет отстроить.

Ситуация так себе, но ГМК такое же достояние государства, как и Газпром, хоть она и частная) Поэтому рано или поздно будут меры господдержки, это совершенно точно. Об этом, кстати, писали ранее в Коммерсанте. Не знаю, как сильно это скажется на капитализации, но явно эффект какой-то будет. Вот статья: www.kommersant.ru/doc/4225377 Также не забывайте, что у ГМК есть запасы молибдена, цена которого сейчас растет и разработку которого вроде бы государство заморозило до 2023 года (если не ошибаюсь). Варианты повысить капитализацию есть, другой вопрос: будут ли и как скоро их реализовывать.

Смотрим цифры, которые в релизе ГМК :
Никель всего 225.2 из них недополучим 35 это — 15.54%
Медь всего 499.1 недополучим 65 это — 13%, а не 20% как тут считали
По платине чет размерность не могу понять
По грубой прикидке цена акции при 20%(пусть будет с запасом 20%, а не 15%) недостачи,- порядка 22000 — 22400 ,(все относительно, потому что Р/Е у компании, даже с учетом этой аварии, все равно остается хорошее,- не 120 как у Теслы, а меньше 20)
И так имеем, на данный момент, исходя из этих цифр: ниже 22000 не пойдет, может в моменте только, но там начнут выкупать фонды.Им эти 3-4 месяца не играют они заходят на 3-5 лет, можно сказать подарок им — не по 25000, а по 22000 затариться

Ой это надолго. Бегите пока можно продать выгодно.

Дааа… для спекулей в лонгах без стопов — сегодня трагедия(а уже если с плечами, так вообще тушите свет). Для прочих спекулей — праздник. Для инвесторов… нуу… будут дивы в 22ом году за 21ый, скажем, 1500-1700р вместо 2000р — немного обидно, конечно…

3я волна в 3й закончилась .4я пару часов вверх.