Финаме
БКС Мир Инвестиций
Сергей Лейбин, ГПБ:
Рентаб новых направлений ниже, а гайденс долгосрочный 50%+
Дальше вопроса я не понял😁
| Число акций ао | 78 млн |
| Номинал ао | 0.0337 руб |
| Тикер ао |
|
| Капит-я | 57,3 млрд |
| Выручка | 14,4 млрд |
| EBITDA | 3,6 млрд |
| Прибыль | 2,8 млрд |
| Дивиденд ао | 104 |
| P/E | 20,4 |
| P/S | 4,0 |
| P/BV | – |
| EV/EBITDA | 15,8 |
| Див.доход ао | 14,1% |
| ЦИАН (CIAN) Календарь Акционеров | |
| 11/12 CNRU: последний день с дивидендом 104 руб | |
| 12/12 CNRU: закрытие реестра по дивидендам 104 руб | |
| Прошедшие события Добавить событие | |
ЦИАН (CIAN) акции
738₽ +2.27%
-
- Лаура Кузнецова, ПСБ:
Идет тренд на финтех, экосистемы и тп
Будете создавать?
СЕО: нам нет смысла делать свой банк - Кирилл Панарин, D8:
Тейк рейт лидеровза бугром до 30%. Можете ли вы взять 10% транзакций?
СЕО: рассказал про монетизацию zilllow, модель HVS (?)
Я не вижу огранич факторов, риелторы довольны, клиенты довольны, - СЕО:
В 4 квартале темпы роста замедлятся: высокая база прошлого года + декабрь вялый обычно
4 квартал может быть хуже 3
4 квартал более агрессивные расходы на маркетинг, поэтому маржинальность ниже будет - Мы не рассматриваем выход на международный рынок в следующем году, но подумываем об этом
- CFO в Москве и СПб тейк рейт у нас большой потенциал
Один из фокусов — лидерство в объёме лидов - CFO: людей не сокращаем, перераспределяем где эффективнее.
Маркетинг стараемся не сокращать.
- СЕО:
Да мы тормознули агресс инвестиции в направление транзакц бизнеса. Это был не год ипотеки.
3 года назад бы делали ставку на транзакции в ипотеке.
Щас смотрим по другому.
Транзакция может быть не тока в ипотеке, а например в сделке по вторичке, когда риелтор делится частью комиссии. - СЕО рентабельность суточной аренды а 2,5-3 раза ниже чем в обычных размещениях 😢 многие вещи завязаны вокруг хорошего клиентского опыта
Модель = оплата за транзакцию - Анна Курбатова Альфа:
Транзакционный бизнес вы начали развивать в 2020-2021.
Как только ключ пойдет вниз, вы нарастите инвестиции в новые направления?
Какая маржа там?
Где вы видите маржинальность посуточной аренды? - У застройщиков 6-9% бюджета рекламного приходится на классифайды, СЕО ждет перераспределения бюджетов в их сторону
- Софья Астрелина, Эйлер, вопрос по тейк рейты🤔
Циан ждет их роста.
СЕО: нас неправильно сравнивать с конкурентами так как мы лидер в столицах
За 5 лет тейк подрастал но существенно меньше чем в UK, USA
14-16% /это не предел
Наши цифры имеют запас роста 
Давненько мы с вами #CIAN не освещали, картина перспективная
Я сразу на недельный ТФ, т.к тут очень крупное накопление, и очень долгое.
Под ключевые точки:
- 685,4 рублей/акция, как верхняя граница.
- 713 рублей/акция, как локальный максимум.
От пробоя первой обозначенной, фактически, мы выходим на среднесрочный стойкий лонг с обновлением локальных максимумов.
Это для любителей сидеть долго и держать, т.к актив достаточно тяжело ходит.
Среднесрочно можно будет метить в район 927 с промежуточными фиксациями на 741 и 800 рублей/акция.
Кто любит купить и не грузиться за потенциал- вариант для вас, но обязательно от условий.
t.me/+6Q2QfEI1JRIyYTcy — мой канал, где торговые идеи появляются быстрее, что позволяет принимать решения своевременно. Присоединяйтесь!
Авто-репост. Читать в блоге >>>- CFO: 40% мы декларировали на 27 год, сейчас даем на 2030
Главный фактор = рост по выручке - Либин ГПБ: исторически вы давали долгомрочный гайденс по маржинальности ниже чем сейчас (40% было стало 50%+)
- Спецдив = 104 руб на акцию,
Отсечка 12 декабря
Дивиденд 2026 >50 руб на акцию
Див политика 60-100% скорр чистой прибыли - Ждут снижения ставки цб и оживление рынка недвижимости,
Мечтают об отложенном спросе - Кол-во ипотечных выдач растет 1-2-3 квартал.
Число сделок дду -13% за 9 мес25
ЦИАН (CIAN) - факторы роста и падения акций
- Кэш-машина, CAPEX околонулевой (28.01.2025)
- Выручка в Q3 25г. выросла аж на +28,8% до 4,09 млрд руб., при том, что за 1 полугодие было всего +8,0% - рост тарифов с 1 июля видимо (01.12.2025)
- Рентабельность за 9 месяцев 25г. по EBITDA выросла с 24,1% до 25,1% г/г (01.12.2025)
- Новая стратегия - к 2030г. выручка 50 млрд руб., рентабельность по EBITDA 50% (01.12.2025)
- Выручка существенно замедлилась в 3 квартале 2024 года, видимо из-за спада в недвижимости, вызванного отменой льготной ипотеки (28.01.2025)
- на 01.12.25г. компания достаточно дорогая - P/E почти 20 (цена 698) (01.12.2025)
⚠️ Если вы считаете, что какой-то фактор роста/падения больше не является актуальным, выделите его и нажмите CTRL+ENTER на клавиатуре, чтобы сообщить нам.
ЦИАН (CIAN) - описание компании
Крупнейшая и самая достоверная база данных по аренде и продаже жилой, коммерческой и загородной недвижимости.Торги на Мосбирже начались 5 ноября 2021 года.
IPO прошло по верхней границе диапазона ($13,5-$16) и цена размещения акций составила $16 (1140 рублей).
Капитализация ЦИАН на IPO составила $1,1 млрд
Investor contacts:
Daria Fadeeva ir@cian.ru
акций 77,67 млн
квазиказначейка 11,178 (14%)
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера:
