Облигации ОФЗ с индексируемым номиналом

Имя	Доходн	Лет до погаш.	Объем выпуска, млн руб	Дюрация	Цена	Купон, руб	НКД, руб	Дата купона
ОФЗ 52002	10.2%	2.1	419 313	2.07	85.947	20.95	15.17	2026-02-04
ОФЗ 52004	8.4%	6.3	358 410	5.71	72.588	17.9	8.15	2026-03-25
ОФЗ 52003	8.5%	4.6	332 722	4.28	78.02	19.04	15.25	2026-01-21

←9 10 111213 14 →

xezdx18 мая 2023, 13:40
xezdx,
2.5% за год а не за пол года.
Если не ошибаюсь НКД начисляяется за каждый день отдельно. Точно не помню, но помню что серьёзных подв...

Melorka, я нигде не утверждал что 2.5% за полгода. Я сказал что годовая ставка 2.5% и купон два раза в год, выплачивается НКД, НКД накапливается как 2.5% / 365 (количество дней в году). В случае 52004 НКД в день примерно 8 копеек сейчас.
Ответить 0
Melorka18 мая 2023, 04:14
Могу ошибаться, но представляю это так:
1) 2.5% это годовая ставка, купон два раза в год.
2) 2.5%
3-4) Там тоже есть НКД, НКД считается кажд...

xezdx,
2.5% за год а не за пол года.
Если не ошибаюсь НКД начисляяется за каждый день отдельно. Точно не помню, но помню что серьёзных подвохов там нет. Думаю вам стоит самому пррсчитать НКД на сайте минфина :)
Ответить 0
Melorka18 мая 2023, 04:08
«Годовая (инфляция в России от мая 2022 к маю 2023) — 2,3%», — сказал Мишустин на совещании Путина с членами правительства. Соответственно (...

Change Verification, эм? Офз дают 10% в будующем. ОФЗ-ИН давали 5% в прошлом. Вы ради смеха сравниваете?
Ответить 0
Change Verification17 мая 2023, 15:07
«Годовая (инфляция в России от мая 2022 к маю 2023) — 2,3%», — сказал Мишустин на совещании Путина с членами правительства. Соответственно (с лагом в 3 месяца) текущая доходность ОФЗ-ИН составит уже менее 5% годовых, т.е. в 2 раза меньше обычных ОФЗ.
Ответить 0
xezdx16 мая 2023, 02:55
Могу ошибаться, но представляю это так:
1) 2.5% это годовая ставка, купон два раза в год.
2) 2.5%
3-4) Там тоже есть НКД, НКД считается каждый день, то есть соответствующий процент каждый день накапливается. То есть «НКД за день» = «номинал в этот день х 2.5% / 365» или типа того. В момент выплаты выплачивается всё что накопилось.

Сам номинал зависит от инфляции с лагом в 3 месяца, то есть так же рассчитывается на каждый день. По-простому, владея такой облигацией, ты получаешь размер инфляции + 2.5% от номинала.
Ответить 0
Tonikvzakone15 мая 2023, 20:03
Добрый вечер!
Помогите разобраться с ОФЗ-ИН на примере ОФЗ 52004.

Сейчас цена облигации 96,52%, номинал 1182.93

1) 2,5% от номинала выплачивается два раза в год?
2) то есть за год годовая купонная доходность получается 5% ?
3) от какой даты считается размер номинала и выплаты в 2,5%? от даты купона?, т.е. какой номинал будет 27.09.2023, от этой цены будет считаться 2,5% ?
4) если бы выплата купона была например сегодня, то выплата купона считалась бы как 1182,93 * 2,5% ?

спасибо
Ответить 0
Melorka15 мая 2023, 03:40
Подскажите, а с какой периодичностью производится индексация номинала по ОФЗ-ИН? Конкретно интересует 52003,… Раз в год или чаще? (что-то ни...

Андрей Данилов, каждый день
Ответить 0
xezdx13 мая 2023, 17:01
Предстоящей гиперинфляции? Закупайтесь лекарствами, тушенкой и патронами.
Ответить 0
Илья13 мая 2023, 16:11
Илья, ожидая гиперинфляцию, в простые ОФЗ уж точно вкладываться нет смысла.

АЛЕКСАНДР, Вот и я о том. У меня есть немного долгосрочных обычных офз, купленных год назад. Подумывал об этих, посмотрел на ликвидность, плюнул и купил замещайки газпрома.
Ответить 0
АЛЕКСАНДР13 мая 2023, 16:08
АЛЕКСАНДР, Долгосрочные обычные офз сравнивают с долгосрочными этими. Во что вложиться здесь и сейчас и надолго с учетом предстоящей гиперин...

Илья, ожидая гиперинфляцию, в простые ОФЗ уж точно вкладываться нет смысла.
Ответить 0
Илья13 мая 2023, 16:06
Илья, мы вроде как про обычные ОФЗ.

АЛЕКСАНДР, Долгосрочные обычные офз сравнивают с долгосрочными этими. Во что вложиться здесь и сейчас и надолго с учетом предстоящей гиперинфляции, точнее с вашими ожиданиями или неожиданиями таковой.
Ответить 0
АЛЕКСАНДР13 мая 2023, 16:02
АЛЕКСАНДР, А что кто-то говорит, что надо брать сейчас 52001?! Вроде, все кто обсуждает офз с инд. номиналом планирует долгосрок.

Илья, мы вроде как про обычные ОФЗ.
Ответить 0
Илья13 мая 2023, 16:00
Илья, такие доходности только от 6 лет и выше. И кто знает, какая тогда будет КС.

АЛЕКСАНДР, А что кто-то говорит, что надо брать сейчас 52001?! Вроде, все кто обсуждает офз с инд. номиналом планирует долгосрок.
Ответить 0
АЛЕКСАНДР13 мая 2023, 16:00
АЛЕКСАНДР, ?! smart-lab.ru/q/ofz/order_by_yield/desc/

Илья, такие доходности только от 6 лет и выше. И кто знает, какая тогда будет КС. И кстати, если смотреть доходность по Вашей ссылке, то там Вас с ней дурят. Доходность указана не верно. Она ниже будет.
Ответить 0
Илья13 мая 2023, 15:51
Илья, и у каких ОФЗ, если не секрет, такая доходность?

АЛЕКСАНДР, ?! smart-lab.ru/q/ofz/order_by_yield/desc/
Ответить 0
АЛЕКСАНДР13 мая 2023, 15:26
Change Verification, Удивительно, и чего это доходность обычных ОФЗ 9.5 — 10%. Может потому что вероятность того, что такой прогноз сбудется...

Илья, и у каких ОФЗ, если не секрет, такая доходность?
Ответить 0
mail2213 мая 2023, 15:25
Alexide, опять вы вместо 8 лет всё пытаетесь свести к одному или двум годам. Это в корне неправильный подход. «ОФЗ-ИН (теоретически) дали 12...

Change Verification,
что отражает индекс депозитов?
Ответить 0
Илья28 апреля 2023, 16:22
Банк России снизил прогноз по инфляции в 2023 году, теперь ждет ее на уровне 4,5-6,5%, по-прежнему ждет возвращения к цели в 4% в 2024 году ...

Change Verification, Удивительно, и чего это доходность обычных ОФЗ 9.5 — 10%. Может потому что вероятность того, что такой прогноз сбудется близка нулю
Ответить 0
Change Verification28 апреля 2023, 14:19
Банк России снизил прогноз по инфляции в 2023 году, теперь ждет ее на уровне 4,5-6,5%, по-прежнему ждет возвращения к цели в 4% в 2024 году и на этом же уровне прогнозирует рост цен в 2025 году, следует из среднесрочного прогноза ЦБ.
Т.о., если прогноз сбудется, доходность ОФЗ-ИН в ближайшее время будет сильно проигрывать обычным ОФЗ-ПД. (4% рост номинала + 2.5% купон vs купонов в 9.5 — 10%).
Ответить 0
Андрей Данилов24 апреля 2023, 11:06
Подскажите, а с какой периодичностью производится индексация номинала по ОФЗ-ИН? Конкретно интересует 52003,… Раз в год или чаще? (что-то нигде не могу найти такой информации)
Ответить + 1
Change Verification19 апреля 2023, 18:24
Change Verification,
Это называется активное инвестирование в консервативные инструменты. Вы можете получить как повышенную прибыль, так и ...

Alexide, опять вы вместо 8 лет всё пытаетесь свести к одному или двум годам. Это в корне неправильный подход. «ОФЗ-ИН (теоретически) дали 12.9+2.5% = 15.4% за год»… Да хоть 35% за этот год, что с того? А вот за 8 лет они дали 8.1% годовых, от этой цифры мы и отталкиваемся в сравнении с другими инструментами.

Ответить 0
Alexide19 апреля 2023, 17:50
Alexide, написал же, на 1 год. Если просуммировать проценты по вкладу за 8 лет (депозит в TOP10), то получим 8.3% годовых по сравнению с 8.1...

Change Verification,
Это называется активное инвестирование в консервативные инструменты. Вы можете получить как повышенную прибыль, так и небольшой убыток не угадывая тренды инфляции.
2. Вы еще не учли, что повышенная ставка депозитов в 2015 — это реакция на рост инфляции в 2014 году, когда по депозитам был небольшой убыток. Поэтому по правильному нужно считать на более длинной дистанции.
3. Пусть ставка по депозитам была 15% в 2015 году, а ОФЗ-ИН (теоретически) дали 12.9+2.5% = 15.4% за год.
Ответить 0
Change Verification19 апреля 2023, 17:26
Change Verification,
Вопрос в том, на какой большой срок банки давали такие 15% депозиты? А представьте чувства вкладчика/инвестора в 2015 ...

Alexide, написал же, на 1 год. Если просуммировать проценты по вкладу за 8 лет (депозит в TOP10), то получим 8.3% годовых по сравнению с 8.1% ОФЗ-ИН.

З.Ы. Это ещё не считая всплеска ставок за последний год, когда даже в Сбере можно было депозит под 18% открыть.
Ответить 0
Alexide19 апреля 2023, 17:00
Alexide, я сравнивал с обычными годовыми вкладами. В 2018 и 2019 действительно проценты по вкладам были ниже, но мы же рассматриваем период ...

Change Verification,
Вопрос в том, на какой большой срок банки давали такие 15% депозиты? А представьте чувства вкладчика/инвестора в 2015 году — будет ли расти инфляция или падать? Окей, инфляция упала, вклады выгодны, а если бы продолжила расти? Есть ведь исследования по эффективности вкладов в среднем — они дают доход на уровне инфляции или чуть-чуть выше.
Я не спорю, что умный инвестор видя начало спад инфляции после высоких ставок может вложится в длинные ОФЗ-ПД или депозиты, чтобы зафиксировать повышенный доход. ОФЗ-ИН вам это позволят — выйти досрочно из ОФЗ.

Ответить 0
Change Verification19 апреля 2023, 16:41
Change Verification,
Инфляция тоже выросла в 1.55 раза за этот период. Поэтому индексация номинала ОФЗ-ИН сделана корректно. Плюс 2,5% купо...

Alexide, я сравнивал с обычными годовыми вкладами. В 2018 и 2019 действительно проценты по вкладам были ниже, но мы же рассматриваем период в 8 лет, а не в 2 года, в 2015 году, например, вполне можно было открыть вклад под 15%.

Ответить 0

←9 10 111213 14 →

ОФЗ с индексируемым номиналом

ОФЗ с индексируемым номиналом (ОФЗ-ИН) - На данный момент на рынке представлены всего два выпуска из данной категории, это ОФЗ 52001 и 52002. Данная бумага предусматривает купонную доходность 2,5% годовых, с выплатами каждые полгода. Дополнительно, номинал облигации (1000 рублей на момент выпуска) ежегодно индексируется на величину инфляции.

Чтобы купить облигации, выберите надежного брокера: