ПОЛУЧАЕМ НУЖНЫЕ ОТЧЁТЫ CME пример

ПОЛУЧАЕМ НУЖНЫЕ ОТЧЁТЫ CME

Ссылка на страницу с отчетами — www.cmegroup.com/market-data/daily-bulletin1-ce1/daily-bulletin1-ce2.html

Как видите, по ссылке располагается очень много отчетов по самым разным инструментам. Нам нужна отчетность по валютным опционам. Можно выбрать в фильтре нужный инструмент или показать всю группу forex-инструментов.

Отчеты выкладываются за предыдущий торговый день в период с 10 до 12 МСК в формате PDF. Меня интересуют сейчас евро и фунт. Названия документа для евро:

<code>PG39 Euro FX And Cme$Index Options : Apr 04, 2011: Apr 04, 2011</code>

Там содержится информация как по PUT, так и по CALL. Именно этот отчет я использовал для расчета опционных уровней по евре сегодня (5.04.2011). Дата, разумеется, меняется. Неизменной остается указание номера страницы бюллетеня (PG39) и название инструмента

Для фунта документа два. Отдельно по PUT и CALL:

<code>PG27 British Pound Call Options : Apr 04, 2011: Apr 04, 2011    <br>View PDF (27k)<br>PG28 British Pound Put Options : Apr 04, 2011: Apr 04, 2011</code>

Далее смотрим уровни для опционов по EUR/USD. Скачиваем себе соответствующий документ (PG39) и анализируем.

 

СТРУКТУРА БЮЛЛЕТЕНЯ

Для начала надо разобраться, что к чему в документе. Смотрим скриншот:


нажмите на изображение, чтобы увеличить

Для текущего анализа следует использовать опционы с ближайшей датой истечения. В данном случае апрельские опционы, истекающие 8 апреля. После 8 апреля будем смотреть уже майские опционы и т.д.

На скриншоте надписаны основные колонки. Самая первая колонка — страйки. Для выбора нужных страйков (по которым потом будут строиться уровни) ориентируются обычно на объем и открытый интерес. Кто-то дает больший вес объему, кто-то открытому интересу. Например, мы выбрали страйк 1430 с объемом 567 и открытым интересом 2571 (обведен на скрине синей рамкой).

 

ПРИМЕР РАСЧЁТА ОПЦИОННОГО УРОВНЯ

(дополнено и улучшено 26.07.2015)

Сначала рассчитаем по страйку цену фьючерса. Для этого нужно разделить значение страйка на 1000.

Цена фьючерса = 1.4300

Теперь нужно учесть премию по опциону. Премия находится в колонке SETT.PRICE
Она помечена в бюллетене двумя звездочками. Если прокрутить бюллетень до пояснения, то можно увидеть пример для приведения премии к курсовому значению.

Для евро (изображение можно увеличить, кликнув по нему):


Таким образом нужно число из колонки SETT.PRICE умножить на 0.001
Но обратите внимание, что это справедливо для евро. Для других инструментов коэффициенты могут быть другими. Например, для фунта умножать надо на 0.01
Чтобы узнать коэффициент, проверяйте примечание в бюллетене.

Итак, в нашем примере премия = 2.6 * 0.001 = 0.0026 (26 пунктов)

Чтобы получить сам уровень нужно для CALL прибавить премию, для PUT — отнять.

Уровень = 1.4300 + 0.0026 = 1.4326

 

УПРЕЖДЕНИЕ

Таков классический способ расчета уровней. И если вы посмотрите на уровни 5 апреля, то увидите, что у меня в разметке уровень присутствует (самое верхнее сопротивление на разметке евродоллара — уровень 1.4326 соответствует верхней границе уровня). Далее я, например, пытаюсь рассчитать относительную силу уровней, ориентируюсь также на локальные экстремумы, обращаю внимание на динамику роста/угасания силы уровней и пр. Таким образом я даю уровни с упреждением, и чем сильнее уровень, тем больше упреждение, что логично.

— Итак, базис есть. Этой информации должно быть достаточно, чтобы понять как рассчитываются уровни и совершенствоваться в этом.


ПС: для тех, кто захочет автоматизировать работу с уровнями, понадобится ссылка ftp-доступа к отчетности CME — ftp://ftp.cmegroup.com/bulletin/