фьючерс MIX

В последние недели и месяцы я много чего наговорил про рынки, чаще не в тему. Работа над ошибками.

ОФЗ. Моя навязчивая идея этого лета: гособлигации должны упасть. С момента, когда я подкрепил ее первой невинной практикой и открыл короткую позицию в Индексе ОФЗ на 1% от портфеля ВДО, этот Индекс вырос со 115 до 122 п. -7% против ставки, много. Хотя сама потеря больше на бумаге, чем в реальности, всего -0,05% от портфеля ВДО. Позиция постепенно сокращается, так что и до -0,1% вряд ли дойдет.

Отказался ли от самой идеи? Не вполне. Чем выше индекс и лучше настроения вокруг, тем и для меня лучше. Но раз уж ошибся однажды, буду внимательнее в будущем. Вернулся в режим наблюдения.

Аналогично с золотом, где с осени 2024 тоже подготовился к продаже. Только до сих пор продавать не стал. И тоже наблюдаю. Однако шансов продать золото больше, чем ОФЗ. Увижу более-менее заметное снижение – возможно, расценю его как сигнал.

Российские акции. Взлет августа для меня всё та же неожиданность. И если так, продавать на нем нет смысла. Лучше играть в направлении неожиданного движения рынка. Акции в одном из портфелей есть, так что немного играем.

Честно скажу, что мне нравится, как проходят переговоры у Трампа. Что с Путиным, что вчера с Зеленским и европейской компанией.
Веет позитивом и действительно есть проблески здравого смысла и возможности прийти к каким-то договоренностям. Но не питая иллюзий, что это решится за пару недель. Уверена, что не за один раунд переговоров Россия-Украина придут к каким-то результатам.

🔸 Но если смотреть на перспективу не на недельную или месячную, а в перспективе года, а может и двух лет, то у рынка действительно есть хороший потенциал роста.
При условии достижения каких-то пунктов мирного соглашения рынок может мгновенно отправиться к 3250 п. с текущих это +10%. Далее импульс может чуть затухнуть, т.к. придет в нисходящую трендовую, сформированную максимумами мая 2024 года и февраля 2025 г. При чем трендовая эта немного по разному рисуется на графиках IMOEX и IMOEX2 (учитывающего доп. сессии). Я беру уровень по графику с учетом вечерних торгов.

🔸 После небольшой коррекции может произойти пробой этой трендовой и откроется дорога к 3500 п. Это может случиться на новостях о первых снятиях/ослаблении санкций. Далее можно ожидать планомерный рост к 4290 п. это исторический максимум рынка, который был в октябре 2021 года.

✅ММВБТак, пока нет усилия у покупок чтобы продавить максимум. Продажи затолкали быков обратно. Мысли.Размечаю этот боковик комбинацией, волн...

Так, пока нет усилия у покупок чтобы продавить максимум. Продажи затолкали быков обратно. Мысли.

Размечаю этот боковик комбинацией, волну (Y) можно (при желании) описать любым типом зигзага, но суть от этого не меняется, нужно отцепить этот максимум. Наиболее проще ложится тройной на мой взгляд.

Отскок понедельника закрепился тройкой, да и продажи держат. Нужно смотреть как будет реагировать покупатель. Пока его нет. Но подозреваю, наверх, без сбора ликвидности внизу не сможем пройти. Посмотрим, локальный боковичок, между зоной покупок и продаж тоже исключать нельзя.

https://t.me/+F6Ka767DDgFhZGQy

Цена снова уткнулась в 3000 и пока не прошла выше. Это явный потолок, который сдерживает рост.

Снизу ближайшие уровни: 2858 и 2791, чуть ниже ЕМА-200 на 2872. Если начнётся откат, логично проверять эти зоны.

RSI 65 — ещё не перегрет, но близко. Это значит, что запас роста есть, но риск коррекции тоже подрос.

Сценарий вверх — пробой 3000 и движение на 3040 (+1,5%).
Сценарий вниз — коррекция на 2870–2850 (минус 4–5%).

Вывод: пока всё упирается в 3000. Либо пробиваем и идём дальше, либо возвращаемся закрывать воздух снизу.

Больше разборов в моём телеграмм канале: t.me/+oWRmuhS0NiQ5NjJi

У максимума небольшой замес, вчера выскочили объемы продаж. Тем не менее, отцепить его необходимо. В самой волне роста есть сложности в интерпретации, поскольку все три типа зигзагов подходят. Но важная суть в более старшем цикле. Поэтому, жду выполнения целии начало снижения.

https://t.me/+F6Ka767DDgFhZGQy

Ну что, уважаемые специалисты по геополитике — все следят за происходящими событиями? А рынок вот следит внимательно)

Картина фьючерса на индекс Мосбиржи сегодня выглядит очень интересно. Покупатели показали большой импульс на уровне в 286000 рублей, и теперь этот поезд идёт вперёд, не взирая ни на что.

Ну, а в целом то, у нас действительно больше положительных событий:

— Инфляционное давление вместе с экономикой России потихоньку скукоживается;
— Геополитический фон выравнивается, и уже сегодня мы видим что все стороны пришли к какому-то уникальному консенсусу, который позволяет и дальше надеяться на лучшее.

Индекс МосБиржи вернулся к 3000 п. Факторы курса рынка акций на осень — геополитический процесс, монетарный цикл и динамика валют. Технический ориентир вверх тоже есть.

Пока у 3000

Индекс МосБиржи в августе смог достать круглые 3000 п. — максимумы за четыре месяца. В фокусе — переговоры на высшем уровне по урегулированию конфликта, дефляционные тренды и прекращение падения инвалют.

Прогресс в переговорах ситуативно позволит рынку двинуться еще выше, а очередное сентябрьское снижение ключевой ставки приведет к дальнейшей переоценке акций. Восстановление инвалют обеспечит поддержку бумагам экспортеров. Это позитивный сценарий на осень и дальше, и его можно отыгрывать через самые чувствительные бумаги к факторам геополитики, ДКП и курсу. Долгосрочный таргет бенчмарка без учета дивидендов — 3500 п.

Технические перспективы

• После закрепления над психологически важным уровнем 3000 п. ближайшим ориентиром выступят максимумы апреля, над 3050 п. До статичной преграды менее 2%, и это будет в рамках обычной волатильности — при должном внешнем фоне вопрос нескольких сессий.

MX(фьюч на индекс мосбиржи)
На дневном графике цена на вечерней сессии вернулась к росту и пришла на тест границы серого канала, закрыв торги под этим уровнем. Возврат в канал (в идеале с тестом сверху на мелких ТФ) даст сигнал на продолжение движения вверх, отбой от этого уровня можно пробовать шортить
Для сделки (торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест горизонталей 297300 и 312150
В случае четких тестов можно входить(торгуя отбой или пробой) от менее сильных уровней в виде границы серого канала 305425, горизонтали 294750 и трендовой 315350

На часовом графике цена немного не дойдя до своей локальной поддержки в виде границы розового канала, двинулась вверх, дойдя до своего сильного сопротивления в виде горизонтали 308650, от которой отбилась и угла в коррекцию. Пробой этого уровня даст сильный сигнал на продолжение роста, еще один отбой от этого уровня можно пробовать шортить
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест горизонтали 307725 и границы черного канала (312200 на утро)

Прогнозы – неблагодарное занятие. Пишешь их, по законам жанра. И вечно попадаешь в белый свет как в копеечку.

Однако, если смотреть только на результат, всё не так печально. Портфель Акции / Деньги и рассчитан на то, что планам на фондовом рынке в большинстве не суждено сбыться. Его базовое состояние – 50% акций (в близком соответствии Индексу голубых фишек), 50% рублей на денежном рынке.

Сейчас соотношение чуть смещено в пользу акций. А доход последних 12 месяцев, 17,5%, пусть и небольшой, но выше пассивного вложения в «индекс».

Хотя, если акции продолжат расти, мы от них постепенно будем от них отставать.

Но на сегодняшнее утро я не ставлю ни на что. Ни на рост, ни на падение. В прошлом срезе предполагал, что при повышении котировок акций, их вес в портфеле, может сократиться, денег — увеличиться. Вот, какой-то рост состоялся, решения о сокращении не пришло.

Почему настолько пассивное поведение позволяет нам соревноваться с рынком? Получать сходный или более высокий результат при меньших просадках. Потому что иногда всё же веса акций и денег смещаются сильно. Бывает такое редко, 1-2 раза в год. Но этих сдвигов достаточно, чтобы догонять и перегонять.

По Индексу продолжается консолидация под зоной сопротивления в районе 3000. 

Нисходящий тренд от конца февраля мы сломали, сформирован новый растущий тренд. 

Ожидаю продолжения роста рынка.

Имхо, шорты сейчас лучше не надевать: может порвать.

Плюсаните, пожалуйста, пост:)

Подписывайтесь на мой ТГ-канал, там комментарии по рынку выходят более оперативно: https://t.me/+swBxjh1d5ng2N2Qy

Интересный рабочий день получился в субботу 😁  Мосбиржа запустила торги фьючерсами в выходные, и первый день таких торгов совпал со встречей Путина и Трампа на Аляске. Ну сами понимаете, я не мог пропустить 🙂

Самая крутая сделка — заработал полмиллиона на шорте вечного фьючерса на индекс.

Сегодня российский фондовый рынок падает на геополитических событиях. Индекс Московской биржи сегодня снижается на 1,8%, не удержавшись на достигнутых в пятницу 3000 пунктов.

По итогам саммита президентов России и США 15 августа на Аляске больших прорывов не произошло, что для нас было прогнозируемо. Фондовый рынок, по всей видимости, ожидал, что после встречи американской стороной может быть объявлено об отмене или хотя бы смягчении части санкций против российского бизнеса, но этого не произошло, и «медведи» предпочли играть на понижение.

Однако сегодня в Вашингтоне должна состояться встреча президента США Дональда Трампа с президентом Украины Владимиром Зеленским, а также переговоры американского лидера с главами европейских государств. В преддверии визита в Вашингтон президент Украины заявил, что не признаёт предложенный ему Трампом мирный план. При этом из западных СМИ поступают противоречивые новости, например, о том, что украинский президент всё-таки согласен на предложенные компромиссные решения по территориальному вопросу.

Фикс рынка, который мы увидели на выходных, произошел сразу после обновления максимума. Модель роста не была завершена — весь участок с 11 августа является коррекцией. 

 
Это значит, что рынок сохраняет потенциал дальнейшего роста и обновления максимума. 

 Уровень отмены: 295.525

Цель роста: будет определена по завершению коррекции, но выше 309.000

На протяжении всех выгодных СМИ, США и Россия давали позитивные заявления по прошедшей встрече между президентами. Тем не менее, я не услышал никакой конкретики. Подробнее об этом писал в субботу. 

Из реально потенциально-позитивного – это сегодняшние переговоры Трампа с Зеленским, у которого, как говорит Трампа: “Нет карт на руках”. Если по-простому, сейчас Трамп пытается оказать давление на Зеленского, объясняя тем, что нужно согласиться на текущие реалии или потом ещё больше территорий придётся отдать.

При этом, нам не известно, что получает Зеленский с Украиной взамен, если он согласится на условия России и США. При этом, мы также не знаем условий, все публикации или утечки в СМИ, Рубио опровергает, что тоже вполне ожидаемо. Но заявил, что сегодня вопрос гарантий безопасности для Украины будет ключевым на саммите. 

Поэтому сегодня даже не буду пытаться торговать рынок до официальных заявлений Трампа, а лучше Зеленского. Если он соглашается на уступки, трехстороннюю встречу, то нужно выкупать рынок и держать позиции до самой встречи. При условии, что она будет в ближайшее время. Если он отказывается – шорт!

Российский рынок на премаркете торгуется плюс-минус там же, где прошли торги на выходных — после встречи на Аляске откатили до 2950 и зависли в этом диапазоне 👀

Очевидно, что сегодняшний день будет не менее важным, чем встреча президентов РФ и США в пятницу. Вечером ждем всю информацию !

Теперь к еженедельному разбору. Прошлый разбор был опубликован 11 августа — smart-lab.ru/blog/1190745.php 

Что изменилось ? 

Мы показали рост с 2924 до 3014, а за выходные вернулись к 2940-2950. На текущий момент мы продолжаем торговаться в диапазоне 2900-3000 и ждем выход из него.

И это пока основной момент, на который я делаю акцент — далее все будет зависеть от итогов встречи Трампа с лидерами ЕС и Зеленским 👀 

В случае негатива, получим пробой 2900 и выход на 2730 / 2800 / 2850.

В случае позитива — уверенный пробой 3000 и движение в сторону 3050 / 3120 / 3240

Остается только ждать 🤝

t.me/+j3ohRZAa_dpkMTli, буду рада видеть вас среди подписчиков! 😊