Вопрос знатокам. Почему ФАНДИНГ по валютным парам в последнее время околонулевой или отрицательный? В прошлом году он практически всегда был положительным. Какова главная причина?
Авто-репост. Читать в блоге >>>
комментарии Stanis на форуме
-
Вопрос знатокам. Почему ФАНДИНГ по валютным парам в последнее время околонулевой или отрицательный? В прошлом году он практически всегда был положительным. Какова главная причина?
Авто-репост. Читать в блоге >>>
ЕБС от Сбера с ложкой меда и привкусом горечи
«СберИнвестиции» запустили единый брокерский счет
Брокер «Сбера» предложил на едином брокерском счете бесплатное гарантийное обеспечение под залог ценных бумаг
Брокер «СберИнвестиции» перевел клиентов на единый брокерский счет (ЕБС). Теперь инвесторы могут покупать акции, облигации , валюту, фьючерсы, опционы и внебиржевые активы в рамках одного портфеля, в том числе на ИИС. Переход произошел автоматически, дополнительных действий клиентам совершать не требуется, сообщили «РБК Инвестициям» в пресс-службе компании.
В рамках единого брокерского счета инвесторы могут инвестировать на фондовом, валютном и срочном рынках, не переводя средства между разными площадками.
При этом они могут использовать деньги и ценные бумаги из портфеля как гарантийное обеспечение (ГО) для срочных сделок.
Также размер ГО и расчет результата отображаются по всему портфелю.
Гарантийное обеспечение под залог ценных бумаг оформляется бесплатно.
«Инвестор может купить ценные бумаги и параллельно инвестировать на срочном рынке, даже без свободных денег в портфеле. Для клиента функционал абсолютно бесплатный, комиссию платить не придется. Возможность доступна для всех инвесторов, у кого подключена маржинальная торговля », — пояснил представитель брокера.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Сегодня популярны денежные фонды. А в какие дни недели относительно выгоднее покупать и продавать паи? Например, в LQDT. Лишняя денежка не помешает.Есть версии ответа?
Авто-репост. Читать в блоге >>>
ЗОЛОТО для рублевого майнинга
У нас очень странная биржа.
Торгуется золото в валюте и рублях.
Есть вечный фьючерс (рубли), календарные фьючерсы (валюта/рубли) и маржируемые/премиальные опционы (валюта/рубли).
Но в опционном калькуляторе вы можете построить PnL только на конструкции в валютном номинале.
Приходится валютные графики и расчеты переводить в рубли.
И строить эквивалентные стратегии уже для рублевых опционов.
На листочке в клеточку (.
Но если долго мучиться, что-нибудь получится.
Позитив в том, что все эти сложности в конечном итоге окупаются.
В виде положительной маржи.
А также в виде поощрительной улыбки)
ЗОЛОТО в валюте ( 10 опционов) в календарном спрэде март/июнь (индикативно)
Улыбка на март (GOLD-3.26)
Авто-репост. Читать в блоге >>>
ВТБ - улыбки-двойняшки
Если внимательно посмотреть на эти улыбки, то некие осторожные выводы можно сделать.
Имхо, спот будет подрастать, а фьючерс будет отставать или стоять на прежних рубежах.
Аргументы железные — это же не близнецы, а двойняшки).
По БА, IV и премиям.
У кого зоркое зрение, на этой разнице можно заработать.
Присоединяйтеь!
ВТБ-март ПРЕМИАЛЬНЫЕ опционы
ВТБ-март МАРЖИРУЕМЫЕ опционы
Авто-репост. Читать в блоге >>>- Вечный доллар vs USDRUB -ТОМ
USDRUB — На бирже снова появился доллар. Инструмент предназначен для управления валютной позицией и позволит более широкому кругу участников дать доступ к формированию торговых и арбитражных стратегий между доступными инструментами на валютную пару USDRUB при переводе в биржевой режим торгов.
Инструмент без фактической поставки, открытые обязательства каждый день переносят СВОПами
Для физлиц доступа НЕТ.
А в чем разница этих 2 инструментов?
Биржа пишет, что фандинг будет считать по-прежнему.
Авто-репост. Читать в блоге >>> 
СПБ БИРЖА - идут ли торги фьючерсами?
Новость от прошлого года.
«С 18 ноября на СПБ Бирже станут доступны расчетные фьючерсные контракты с еженедельным исполнением на акции ВТБ, ЛУКОЙЛа, Сбербанка, Т‑Технологий и Яндекса. Расчеты будут идти в рублях, контракт номинируется одной акцией, экспирация контракта будет производиться по четвергам, расчетный день — следующий торговый день после обращения. Кроме того, режим торгов: с 10:00 до 00:00 мск, маркетмейкеры обеспечивают ликвидность.»
Если кто в курсе — так ли это?
У каких брокеров это работает)
Обращает на себя внимание номинал фьючерса — 1 (Одна) акция!!!
Авто-репост. Читать в блоге >>>
А вы читали нетленные скрижали, или куда пойдет курс?
Дисклеймер — линейные трейдеры могут не читать этот пост
Сегодня каждый день мы читаем в интернете и на СЛ, слышим по Бизнес ФМ и видим на РБК аналитиков и экспертов с прогнозами по рынку.
Бесчисленное количество инфоцыган и гуру, по сути на кофейной гуще, глубокомысленно выдают свои рекомендации, а наивные и доверчивые инвесторы им внимают с благоговением и верой в точность таких предсказаний.
Однако статистика неумолима.
Шансы всего этого шаманства остаются на математическом уровне 50/50.
Кому же и чему можно все-таки верить в этом информационном шуме?
Имхо, только колективному разуму и биржевым данным, основанным на реальных ставках трейдеров, рискующих своими деньгами.
А конкретно простым индикаторам и лайфхакам, известным каждому опционщику.
1. Паритет коллов/путов на ЦС.
Если путы стоят дороже колл-опционов, это к падению.
Если коллы стоят дороже путов, это к росту.
2. Улыбка волатильности
Ее форма и наклон показывают текущий тренд и ожидания рынка.
Всего 3 возможных варианта.
Авто-репост. Читать в блоге >>>Stanis, такая улыбка уже год висит )
Вадим (АА),
значит, будем продолжать ТАК улыбаться и далее )))- Si как Мона Лиза )
Загадочная улыбка на полотне известного шедевра дает подсказку, куда пойдет Si на март, а вслед за ним и валютные опционы.
Хотите верьте, хотите проверьте.
Этот барометр не ИИР, но ему можно верить ( частично!)
Авто-репост. Читать в блоге >>> - КОМБИ-СПРЭДЫ на Si с условным безриском
Дисклеймер — сложные конструкции на основе логики и стандартной синтетики
Универсальность деривативов дает возможность конструировать стратегии с заранее заданным риском или условным безриском.
Вот пример такой простой комбинации из фьючерсов и опционов доллар/рубль.
Начальная пропорция +1+1-1 ( коэффициент может быть увеличен факультативно до +5+5-5, +10+10-10 и т.д. по размеру депозита).
Единственное условие, чтобы БА за 1-2 месяца куда-нибудь двинулся с момента открытия позиции.
Если он останется на месте, доход будет минимальным.
Срок стратегии — от 1 до 6 месяцев.
Расчетная доходность — от 30...50% годовых
ВАЖНО — возможно, одна из лучших позиционных стратегий для любых контрактов с НЕнулевой динамикой цены, на которые есть опционы глубиной 3-6 месяцев.
А если применять премиальные опционы (ПО) и вечные фьючерсы (ВФ), то итоговые комби-спрэды получаются еще более эффективными.
К сожалению, в доступных калькуляторах отсутствует возможность комбинировать такие позиции.
Авто-репост. Читать в блоге >>> - Комби-спрэды на Si с условным безриском
Дисклеймер — сложные стратегии на основе логики и стандартной синтетики
Универсальность деривативов дает возможность конструировать стратегии с заранее заданным риском или условным безриском.
Вот пример такой простой комбинации из фьючерсов и опционов доллар/рубль.
Начальная пропорция +1+1-1 ( коэффициент может быть увеличен факультативно до +5+5-5, +10+10-10 и т.д. по размеру депозита).
Единственное условие, чтобы БА за 1-2 месяца куда-нибудь двинулся с момента открытия позиции.
Если он останется на месте, доход будет минимальным.
Срок стратегии — от 1 до 6 месяцев.
Расчетная доходность — 30...50% годовых
ВАЖНО — возможно, лучшая позиционная стратегия для любых контрактов с НЕнулевой динамикой цены, на которые есть опционы глубиной 3-6 месяцев.
Доходность на графике для позиции +1+1-1 ( апрель-июнь) на Si
Авто-репост. Читать в блоге >>> - ГАЗПРОМ в опционной "улыбке"- присоединяйтесь!
Читая комменты коллег, узнаешь что-то новое или вспоминаешь давно забытое старое )
Премиальные опционы на GAZP — март
Пока акции уже длительное время зажаты в узком боковике, есть возможность извлекать приличный рублевый доход из разности IV на разных страйках.
Ликвидность и присутствие ММ видны в стакане.
Остальное дело техники и понимания, как зарабатывать на любой волатилльности.
PS — не ИИР, а информация к действию
Авто-репост. Читать в блоге >>> 
ФАНДИНГ как вечный майнинг
Дисклеймер — как создать стратегию монотонного дохода ( просьба разместить пост в опционы тоже!)
ВАЖНО — Фандинг ограничен по максимально возможному значению
Если у нас есть линейный БА, а на него есть вечные /календарные фьючерсы (ВФ/КФ) и НЕлинейные маржируемые/премиальтные опционы(МО/ПО), то можно построить такую конструкцию, которая будет генерить доход.
Тезисы следующие.
Фандинг практически всегда есть, положительный или отрицательный.
Контанго/бэквард тоже присутствует всегда.
Тэта в опционах всегда дает временной распад.
Из этих постоянных составляющих уже можно извлечь финансовую выгоду.
Анализ таблицы «Фандинг vs Контанго» позволяет увидеть некие закономерности и аномалии.
Например, по доллар/рубль.
Фандинг обычно в плюсе и не ниже, а часто и выше контанго.
Остальное дело техники.
Формализуем идею и получим:
+КФ/-ВФ как самый очевидный вариант.
Но в связке с опционами МО и ПО, да еще по синтетике , -ВФ/-2Р или в других комбинациях получится еще лучше.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
СЕРЕБРО в стрэнгле
Пока на серебре феерично скачет волатильность до 95-100% годовых и выскакивают планки то вниз, то вверх, можно более спокойно построить, напримет, широкий стрэнгл ( -120/-44) и наблюдать за развитием событий.
ВАЖНО — не повторяйте сделки, если у вас нет торгового плана и хеджа !!!
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Доллар/Евро в тандеме и порознь в спот-формате
Дисклеймер — нетривиальный квест для опционщиков с целью «приручить» фандинг и синтезировать квази-спот валюты — доллар, евро и юань
Вроде бы обычный фьючерсный кросс-спрэд.
Но это логическая связка «доллар вечный /календарный евро» на год.
Можно больше ничего не делать и только наблюдать динамику валютного курса.
Но задача шире и сложнее — требуется построить опционный эквивалент доллар/рубль.
Цель — нейтрализовать фандинг и получить «чистый» квази-спот по доллар/рубль с фиксированным в моменте курсом.
Вероятно, в описанном кейсе это удалось и теперь к купленномму вечному доллару в новом формате можно подключать что угодно — любые квартальные фьючи, опционы для синтетики или использовать его для хеджинга валютных контрактов.
Кстати, по ГО могут быть особенности, если вдруг брокер захочет свою версию неттинга применить.
Если вы видите подводные камни в такой конструкции или иные, более экономичные опционные варианты нейтрализации фандинга, пишите
комменты.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера:
