💡 Актуальные идеи и мой портфель (доля кэша выросла до 30%)

Предыдущий пост с идеями (08.10.2021) 

📊Идей с низким риском сейчас на рынке очень мало, практически всё интересное сейчас происходит в сырье (газ, металлы, уголь).

📈 Большинство ранее открытых идей уже близки к своим справедливым ценам (целям), поэтому последний месяц позиции немного сокращал. 💼

Мои позиции в портфеле:

Газпром (🎯: 420, 📈: 14%) — после небольшой фиксации прибыли по цене 390 продолжаю держать Газпром на значительную долю портфеля. Ситуация для компании благоприятная 👉 высокие цены на газ в начале 4кв2021 уже почти гарантировано обеспечат высокую среднюю цену реализации по итогам года. Ожидаю див. доходность выше 45 рублей.

En+ (🎯: 1130, 📈: 19%) — за неделю компания выросла почти на 15%✅. В связи с продолжением роста цен на алюминий ожидаю сильные финансовые результаты за 3-4кв2021. Также, есть высокая вероятность выплаты дивидендов Русалом за 2П2021.

Micron (🎯: 85, 📈: 21%) -продолжается дефицит полупроводников. Частично, это влияет на все компании отрасли. Исходя из ожиданий компании FWD P/E CY 2021 будет меньше 10, если дефицит продлится до конца 2022 года, как это прогнозирует TSMC, то FWD P/E 2022 может составить 5-7.

Matson (🎯: 100, 📈: 22%) — Цены на фрахт за неделю выросли еще на 4%. Осталось дождаться отчета за 3кв2021 в начале ноября, чтобы оценить финансовый эффект роста цен. Ожидаю FWD P/E 2021 меньше 4,5 к тек. цене. Треть позиции была закрыта еще больше месяца назад при достижении цели $85.

БСП (🎯: 95, 📈: 12%) — по компании все актуально (см. предыдущие обзоры). За неделю акции подросли почти на 10% ✅. До цели осталось немного, потом буду сокращать.

Русагро (🎯: 1300, 📈: 7%) — защитный актив, с потенциальными дивидендами за 2021 больше 10%. Жду операционного отчета компании 25.10.2021. Подробнее о позиции см. предыдущие обзоры.

Shell (🎯: 51, 📈: 5%) — цена практически достигла цели, сейчас прибыль по позиции больше 20% ✅. Цены на нефть и газ продолжают расти, причин продавать раньше не вижу.

TotalEnergies (🎯: 55, 📈: 12%) — аналогично Shell.

Energy Transfer LP (🎯: 11,9, 📈: 19%) — наконец-то рост дошел и до этой компании. Объемы транспортировки энергии, нефти и газа — ключевой драйвер роста. Компания ожидает EBITDA за 2021до $13 млрд.

Taylor Morrison (TMHC) (🎯: 39, 📈: 35%) — Позиция по компании вышла в 0, после просадок. Дефицит на рынке жилья обеспечитfwd p/e 2021 < 6. Ставки по ипотечным кредитам в США пока на минимумах.

ЛСР (🎯: 960, 📈: 26%) — финансовые результаты за 2021 планируются сильными, но для полной ясности жду отчетность за 3кв2021.

Башнефть (преф) (🎯: 1400, 📈: 20%) — добыча Башнефтив августе +13,6% м/м, а в сентябре +18,2% м/м. Финансовые показатели за 2021 будут отличными. Позиция уже в плюсе на 17%✅.

Русснефть (🎯: 300, 📈: 63%) — добыча у компании растет незначительно и останется примерно на уровне 2020 года, но цены на нефть существенно увеличат прибыль. FWD P/E ожидаю около 2.

ЭнелРосс (🎯: 1,07, 📈: 25%) — идея только в дивидендах 2022.

💵 30% от портфеля — кэш (после фиксации прибыли по некоторым позициям)

* под рублями подразумеваются короткие ОФЗ

⚡ Еще интересные идеи (не держу):

Лукойл (🎯: 8150) — сейчас почти весь нефтегазовый сектор смотрится хорошо. Скоро компании будут публиковать ударные отчеты за 3кв2021 в котором сильно росли добыча и цены на нефть и газ.

Pfizer (🎯 48) — компания снова стоит дешевле фундаментала.

Газпромнефть (🎯540) — аналогично другим нефтяникам. Не является инвестиционной рекомендацией.

Портфель на сегодня ⬇️