Рынок американского госдолга подает все больше тревожных сигналов
Рынок американского госдолга подает все больше тревожных сигналов: инвесторы ускоренно выходят из 10-летних U.S. Treasuries, а доходности растут на фоне ожиданий второй волны инфляции что тянет за собой доходность по всему миру, в том числе приуныли и длинные ОФЗ. Одновременно индекс потребительских настроений Мичиганского университета рухнул до исторического минимума 44.8 пункта, отражая кризис доверия американцев к экономическим перспективам. Для экономики США, перегруженной долгом, рост доходностей, крайне болезненный фактор… дорожают ипотека, корпоративное кредитование, ставки по кредиткам и обслуживание федерального долга. Инвесторы все меньше верят в скорое снижение ставок ФРС, поскольку инфляционные риски остаются высокими (Иран), а бюджетный дефицит продолжает расширяться. На этом фоне усиливается волатильность облигаций и растет спрос на защитные стратегии хеджирования. Все чаще инвесторы задаются вопросом: не становятся ли геополитические конфликты и военные расходы скрытым катализатором долгового кризиса США? Если доверие к Treasuries продолжит снижаться, последствия могут затронуть не только Америку, но и всю мировую финансовую систему. Первой сигнал SOS уже подала Турция, распродав уже почти весь свой ликвидный резерв, Япония также выходит из длинных позиций по долговым инструментам а у ЦБ России резервы заморожены по этому распродает золото.
На данный момент длинный облигации США самый главный индикатор стабильности мировой финансовой системы. По мимо самой доходности также очень важно понимать настроение инвесторов в их отношении, такой инструмент например предоставляет аналитическая компания Adalytica, анализирует текущие события и сжимает всю информацию с помощью ИИ в понятный индекс жадности и страха adalytica.com/alpha-pulse/ustreasury-feargreed
