| Число акций ао | 6 620 млн |
| Номинал ао | 50 руб |
| Тикер ао |
|
| Капит-я | 1 004,9 млрд |
| Опер.доход | 1 122,3 млрд |
| Прибыль | 535,7 млрд |
| Дивиденд ао | 25,58 |
| P/E | 1,9 |
| P/B | 0,4 |
| ЧПМ | 1,3% |
| Див.доход ао | 35,0% |
| ВТБ Календарь Акционеров | |
| Прошедшие события Добавить событие | |
Владельцы облигаций ВТБ получили уведомления о возможности досрочного погашения ценных бумаг. Рассылка носит формальный характер: банк обязан уведомить клиентов о реорганизации путём присоединения РНКБ.
Условия выпуска долговых ценных бумаг остаются без изменений. Каких-либо действий предпринимать не нужно — достаточно ознакомиться с информацией в сообщении.
🏦 Банк ВТБ опубликовал финансовые результаты по МСФО за I квартал 2025 г. В данный период банк смог заработать увесистую сумму на прочих опер. доходах, попутно заплатив налог на прибыль по меньшей ставке, конечно, данные статьи помогли увеличить чистую прибыль по отношению к 2024 г., но если рассматривать розничное кредитование и % доходы, то там не всё так гладко, поэтому прогноз заработка на 2025 г. значительно снижен:
✔️ ЧПД: 52,6₽ млрд (-65,8% г/г)
✔️ ЧКД: 72,7₽ млрд (+40,6% г/г)
✔️ ЧП: 141,2₽ млрд (+15,4% г/г)
💬 Показатель чистой % маржи упал за I кв. на 150 б.п. до 0,7%, банку дорого обходится привлечение денег клиентов.
Главный тезис: бизнес очень волатилен, но это палка о двух концах.
У бизнеса почти отсутствует процентная маржа. Свой капитал 2,7 трлн руб.
При этом кредитов выдано на 22,7 млрд по итогам кв1. Там есть еще всякие активы, их 35,7 млрд. Депозитов при этом 26,2 млрд.
И вот эта вся(ну или почти вся, в отчетности много нюансов, и мало моего знания вопроса, но это детали) — сгенерировало за первый квартал аж..
53 млрд чистых процентных доходв. Ах да: это до резервов. С ними… Аж 3 млрд.
Иными словами — кредитование идет в 0. Каааааапельку увеличим резервирование. Ну например… До на 1% выданных кредитов в год. Возможно? Да легко в текущих условиях. Словим сразу… 230млрд убытка.
Впрочем банк нам прогнозировал прибыль на 25-ый меньше чем 24-ом. Но как бы если будет 2% — то это размер всей прибыли в прошлом году.
И будет резко плохо. Но есть одно но.
Расходы на депозиты — 1,2 трлн руб. Они уже ниже чем были в кв1, там был дефицит бабла, тех депозитов что вам предлагали в декабре уже нет.
Антон Михеев, кто купит! Но это не реально!!! Такой цены не будет никогда!!! Вот 50 — это как здрасьте
Сектор: Финансы, Банковская деятельность
Последний обзор по ВТБ делал 5 марта, тогда акции стоили 93 ₽, я ожидал коррекции к 85, а от туда роста к 108 рублям. По факту акции падали аж до 66 ₽ в моменте, что глубже чем я предполагал, а от туда росли до 108 ₽, куда я и целился 🎯. Давайте посмотрим, чего ждать дальше.
📈 Основные метрики
▪️ Капитализация: 12.5B$
▪️ P/E — 1.88
▪️ P/S — 1.5
▪️P/B — 0.38
▪️EPS — 0.0106
ℹ️ По сравнению с прошлым обзором акции по метрикам стоят практически также. Компания опубликовала отчет за 1КВ2025, его и разберем.
Разбирал его 20 апреля — smart-lab.ru/blog/tradesignals/1143865.php
Тогда я был позитивен и говорил, что:
Если сможем продолжить путь и закрепиться выше 91-92 рублей за акцию — будет максимально круто, т.к покажем V-образный разворот и будем готовы расти в район 100-108 рублей за акцию 👌
А потом сами знаете, что было… Дивы, эйфория, достижение целей Хомяка! До 108 все отработали и потом пошли вниз, ну идеально же, согласны ?
Сейчас я до сих пор остаюсь позитивным, пока Мы торгуемся выше 86 рублей за акцию — место, откуда начался памп 🤝 Как будто можем еще увидеть рост до 105-110, если широкий рынок не подведет…
Приглашаю в канал степную братву, там ещё больше интересных разборов, обсуждений и прочих полезностей — t.me/+Hqf_BrCvO5NkYWY6
Вообще ВТБ по минимуму хватит денег на дивиденды даже без привлечения доп капитала.
Да показатели достаточности капитала конечно будут не а...
Medved700, не, не верим
Антон Михеев, выше было бы, 200
Финаме
БКС Мир Инвестиций
