Финаме
БКС Мир ИнвестицийТранснефть самое плохое уже случилось
Транснефть монополист по транспортировке нефти. Государственная компания с вытекающими отсюда плюсами и минусами.
Договоры по ОПЕК+ влияют на объëмы прокачки нефти (снижение на ≈5%). Повышенный налог на прибыль в размере 40% на 6 лет (налог не на весь бизнес, так что реальная ставка 34-35%).
Разумеется, это всë снижает нам дивидендную базу, но с другой стороны дивидендная доходность всë равно около 16% годовых.
К тому же есть шансы, что компания сможет продавить более высокую индексацию прокачки (устанавливает ФАС и планируется на уровне 5.8%).
Компания отлично себя чувствует при высоких ставках: кубышка в 314 млрд. рублей приносит отличный доход.
Важно помнить, что всегда есть риск новой инициативы от Правительства РФ и мы останемся без дивидендов (пример Газпром)!
Не факт, что такой налог на прибыль(40%) будет все 6 лет, вероятно, уберут раньше. Я беру понемногу (уже 11.6%)!
P. S. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Авто-репост. Читать в блоге >>>
| Число акций ао | 569 млн |
| Число акций ап | 155 млн |
| Номинал ао | — |
| Номинал ап | 0.01 руб |
| Тикер ао |
|
| Тикер ап |
|
| Капит-я | 917,6 млрд |
| Выручка | 1 442,0 млрд |
| EBITDA | 578,1 млрд |
| Прибыль | 273,9 млрд |
| Дивиденд ао | 198,25 |
| Дивиденд ап | 198,25 |
| P/E | 3,3 |
| P/S | 0,6 |
| P/BV | 0,3 |
| EV/EBITDA | 1,2 |
| Див.доход ао | 15,9% |
| Див.доход ап | 14,8% |
| Транснефть Календарь Акционеров | |
| Прошедшие события Добавить событие | |
Транснефть акции
ап: 1341 -0.13%
-
Русский инвестор, вы не понимаете, сейчас любые лишние деньги физикам а не в бюджет, это разгон инфляции. Они заберут сразу себе нужные им д...
sasa sasa, инфляция больше разгоняется из-за роста бюджетных расходов
Широкая диверсификацияНаписал я как-то гневный форум в канале Министерства Финансов России, относительно их желания обложить компанию Трансн...
Русский инвестор, вы не понимаете, сейчас любые лишние деньги физикам а не в бюджет, это разгон инфляции. Они заберут сразу себе нужные им деньги не делясь с физикам и, а в эту бумагу залетело их много, им этого не надо.
Широкая диверсификация
Написал я как-то гневный форум в канале Министерства Финансов России, относительно их желания обложить компанию Транснефть дополнительным налогом.
Отзыв получил широкую поддержку от читателей канала Минфина, тем не менее, в итоге оказалось, что эти господа серьезно, и налог таки ввели.
Раздражение конечно же в итоге прошло, и даже Минфин в этой ситуации я понимал и понимаю, их задача в этих сложных условиях наполнять бюджет.
А Транснефти, в итоге, тоже сделали «уважуху» в виде разрешения увеличения тарифов на прокачку нефти. Правда теперь, от этого будет больно нефтяным компаниям...
В общем, всё изменчиво, но всё циклично. Если у крупной компании все хорошо, то обязательно найдутся желающие «разделить» её успех. Однако и в тяжелые времена, государство скорее всего тоже протянет руку помощи.
А чтобы так сильно не зависеть от всего этого круговорота событий, и перетягиваний одеяла различными кланами, я ещё давно для себя решил, что необходимо максимально диверсифицировать свой портфель акций компаний. Боль от события по компании, которой у вас 1%, гораздо ниже, чем когда её в портфеле 10-20%.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
User 1,
По прогнозу управляющей компании «ДОХОДЪ», дивиденды «Транснефти» в 2025 году составят 176,37 рубля. Выплата ожидается 31 июля 2025...
Vidnui78, эти клоуны в доходе два года подряд рисовали дивы Газпрому когда на деле была баранка. Веры их прогнозам нет.
Эдуард, а когда планируется их выплата?
User 1,
По прогнозу управляющей компании «ДОХОДЪ», дивиденды «Транснефти» в 2025 году составят 176,37 рубля. Выплата ожидается 31 июля 2025 года.
… но как правильно сказано выше, много еще разных НО :) например размер и вообще их существование, хотя сказали вроде не отменят
в общим верим и ждем
хз ) остается верить в 8,7% и что после 20 го все страхи уйдут… долбанут нам 25% и же бояться будет нечего, просто придется принять понять п...
Vidnui78, даже если примут решение по 8,7%, это будет не с января. Может вообще к лету. Обратной силы индексация не имеет. Поэтому компания будет иметь 5,8% роста тарифа достаточно долго.
Иск "Транснефти" к американскому производителю программного обеспечения Red Hat на сумму 12,8 млн рублей отложен до 28 января 2025г.Арбитражный суд Москвы отложил до 28 января 2025 года рассмотрение иска «Транснефти» к американскому производителю программного обеспечения (ПО) Red Hat на сумму 12,8 млн рублей. Российский оператор магистральных нефтепроводов требовал взыскать убытки с зарубежной компании. Ответчиками по иску выступают Red Hat Ltd. и Red Hat Inc.
Это не первые тяжбы «Транснефти» с американскими поставщиками ПО. Компания обратилась в суд, требуя 83,1 млн рублей с американской технологической компании IBM, плюс она подала иски к американским производителям ПО Red Hat на 12,8 млн рублей и Citrix на 17,1 млн рублей, а также два иска суммарно на 6 млн рублей к Cisco. Еще один иск к Cisco на 56 млн рублей был возвращен российской компании, она оспорила данное решение суда.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
20 декабря вступят в силу американские санкции против Газпромбанка — и они могут иметь историческое значение.
ИМ, и что?
Какая боль, какая боль, Минфин — Инвесторы 5-0))
я видел как умирала надежда Шадрина моя душа плачет
Коммунизму не быть!,
АО «Транснефть – Сибирь» завершило реконструкцию участка вдольтрассовой линии электропередачи в ХМАО-Югре
АО «Транснефть – Сибирь» завершило комплекс работ по реконструкции участка вдольтрассовой воздушной линии (ВЛ) электропередачи магистрального нефтепровода (МН) Нижневартовск – Курган – Куйбышев протяженностью 23,5 км в зоне ответственности Сургутского управления магистральных нефтепроводов в ХМАО-Югре.Цель – повышение надежности объектов линейной части. ВЛ предназначена для обеспечения бесперебойного электроснабжения существующих линейных потребителей МН. Работы по замене опор, изоляторов, провода проводились в рамках комплексной программы технического перевооружения, реконструкции и капитального ремонта предприятия.
В ходе работ произведена замена блок-контейнера пункта контроля и управления, а также установлен автоматический пункт секционирования, обеспечивающий бесперебойное электроснабжение потребителей. В соответствии с действующими типовыми проектными решениями смонтированы 460 железобетонных опор. Произведена замена провода общей протяженностью 23,5 км. От закрытого распределительного устройства нефтеперекачивающей станции №2 «Юган» до ВЛ-10кВ проложены новые высоковольтные кабельные линии длиной 800 м.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
- ранее я ванговал 950 на уровне 1050, все сказали да ну нах, в итоге видим что видим )) но основывался мои думы на налоге 40%… то есть на жесткий «трах»… должно было быть жесткое падение и оно идет пока им не согласуют эти самые 8,7 или сколько то ещё, думаю что по Транснефти лучше не станет… сам не выдержал закупился на 1000 тогда )))
а тут основа вашего прогноза 600 на чем? ну кроме " я верю"… у меня была личная логика, не более того а вы просто хотите 600? чё не 500? ))
просто хочется понимать 
- написано… это была обычная индексация роста, а не та, которую Транснефть запросили
....
Вице-премьер РФ Александр Новак также сообщал ранее, что министерства и ведомства прорабатывают предложение «Транснефти» в 2025 году дополнительно проиндексировать тариф на транспортировку нефти на 8,7%. Как утверждает компания, без этого она может получить дефицит денежных средств в 2027 году из-за роста налога на прибыль с 25% до 40%.
Tass.ru
сразу после этих 5,8 % сообщается, что это не есть повышение запрошенной цены
…
Приказ вступает в силу 1 января 2025 года.
В 2024 году рост тарифов составил 7,2%, в 2023 году — 5,994%.
… то есть эти + 5,8% стандартное повышение годовое
значит все ждут падения ещё. Ладно и я подожду :)
Транснефть - факторы роста и падения акций
- Огромный CAPEX позади - FCF положительный, долга нет -> компания может нарастить выплату дивидендов в ближайшем будущем (18.10.2023)
- Стабильная дивидендная история (если дивиденд к текущей цене 12+% дает), аналог длинных ОФЗ (01.12.2025)
- Сечин может лоббировать более низкие тарифы на прокачку (18.06.2021)
- Восток Ойл будет экспортировать нефть через собственную инфраструктуру Роснефти - есть риск потери существенной части выручки и прибыли с 30 года (01.12.2025)
- риски атак БПЛА ВСУ на трубопроводную инфраструктуру компании (01.12.2025)
- компания сильно зависит от объемов добычи нефти в РФ - сейчас из-за санкций мы "на дне" объемов добычи, но может быть еще ниже если давление будет продолжаться (01.12.2025)
⚠️ Если вы считаете, что какой-то фактор роста/падения больше не является актуальным, выделите его и нажмите CTRL+ENTER на клавиатуре, чтобы сообщить нам.
Транснефть - описание компании
Транснефть — государственная нефтетранспортная компания.
В обращении на бирже в настоящий момент представлены только привилегированные акции компании
По действующей дивполитике 50% от прибыли МСФО на «префы» получается идёт 10,72% от чистой прибыли.
Всего префов 1,555 млн акций
Транспортировка 83% добываемой в России нефти и 31% производимых в России светлых нефтепродуктов
ОАО АК «Транснефть» (ИНН 7706061801) занимает монопольное положение на рынке экспортных поставок нефти трубопроводным транспортом.
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера:
