Транснефть акции

Надо отдать должное Транснефти — бумага лихо исполнила на падающем рынке, показав вчера годовой хай. С начала года +21,8%.

Транснефть у нас была у двух аналитиков в портфеле, но в высоких долях (средняя доля 30,5% от портфеля), и они конечно молодцы, додержали до победного! Я в конце прошлого года тоже там сидел, но слил рановато после того как она отросла и вышла в хороший плюс.

О чем говорит динамика Транснефти?

Рынок достаточно эффективный. Если акция дает стабильную доходность, то она и ведет себя как бонд. А бонды ведь у нас каждый день штурмуют хаи 15-месячные (RGBI).

Александр (sm), логично, что с дивами. Без дивов был бы гэп

вечерка уже за отсечкой или еще с дивами торгуется?

Пока Трамп думает вводить или не вводить пошлины в размере 100% или 500% на российскую нефть к 3 сентября — вернемся к дивидендным выплатам и их гэпам.

Завтра отсекается с дивидендом Транснефть (TRNFP) — последний день чтобы купить акции и получить дивиденды.

Дивиденд 198,25 руб на 1 акцию (13,9% ДД) — рекордный дивиденд за все время (сложно будет перебить в ближайшие несколько лет т.к. повысили налог на прибыль до 40%)

Дивидендная доходность Транснефти в 13,9% — одна из самых высоких на российском рынке (если не брать разовые дивиденды от Х5, ВТБ/Сургутнефтегаз преф) среди голубых фишек

Я считаю, что их надо сравнивать с доходностью по длинным ОФЗ (хотя бы от 3-х лет)

▫️ Капитализация: 1025 млрд / 1414₽ за АП
▫️ Выручка ТТМ: 1416 млрд ₽
▫️ Операционная прибыль ТТМ: 279 млрд ₽
▫️ скор. чистая прибыль ТТМ:264 млрд ₽
▫️ скор. P/E ТТМ: 3,9
▫️ fwd дивиденды 2025: 10%

✅ Если посмотреть на мультипликаторы, операционные результаты и чистый долг, то всё выглядит прекрасно:

— у компании на балансе чистая денежная позиция в 214 млрд р

— fwd p/e 2025 около 4,4

— прокачка нефти в 2024м году снизилась на 2,8% г/г (не сильно)

— компания направила за 2024й год 50% прибыли по МСФО или 198,25р на акцию

✅ В 2025 году компания ожидает снижения прокачки нефти по своей трубопроводной системе и роста прокачки нефтепродуктов.

👆 Тарифы в этом году проиндексированы на 9,9%, поэтому существенного роста или падения рентабельности ждать не стоит.

❌ С 2025 по 2030 годы налог на прибыль для компании составит 40%. При прочих равных, в 2025м году прибыль только из-за этого может упасть где-то на 20% (т.е. до 230 млрд р или даже ниже).

Компания в 2024 году просила правительство дополнительно проиндексировать ставки на 8,7 % на фоне роста налога на прибыль, но этого не произошло. Если бы такую индексацию одобрили, то это дало бы дополнительно 74 млрд р прибыль (как раз компенсировать расходы по налогу на прибыль и показать небольшой рост.

ПАО Транснефть
💥ПАО «Транснефть» – Технический анализ

🔼Актив строит ПГИП с пробитием вверх.
🔼При пробитии уровня сопротивления 1683 – ро...

Эксперты рассказали о том, какие идеи оправдали ожидания и какие бумаги все еще стоит держать в портфеле, а также обозначили долгосрочные перспективы. Среди компаний, заслуживающих внимания, аналитики выделили восемь организаций — «Транснефть», Lam Research, TSMC, Ping An Bank, CITIC Securities, Freeport-McMoran, Livzon Pharmaceutical, Block (XYZ). И четыре фонда — iShares Global Clean Energy ETF, VanEck Uranium and Nuclear ETF, ARK Space Exploration and Innovation ETF, Global X China Biotech ETF.

🔹 «Транснефть» ап

С момента публикации идеи по привилегированным акциям «Транснефти» от 4 декабря по 23 июня они выросли на 43% и достигли целевой цены. Позитивная динамика была связана с высокими темпами индексации тарифов на транспортировку нефти в 2025 году, привлекательными дивидендами за прошлый год и низкой базой. При этом сейчас позитив уже во многом учтен в оценке, в то время как сдерживающими факторами будут выступать более низкие, по прогнозам аналитиков, дивидендные выплаты по итогам 2025 года, масштабные планы по капитальным затратам и снижение процентных доходов из-за смягчения ДКП в РФ.

💥ПАО «Транснефть» – Технический анализ

🔼Актив строит ПГИП с пробитием вверх.
🔼При пробитии уровня сопротивления 1683 – рост цены до 2500
🔽При пробитии уровня поддержки 896 – падение цены до 490.

Фундаментальный анализ акций ПАО «Транснефть»
Тикер: TRNFP (привилегированные акции)
⚖️Рыночная ситуация: Нестабильная, но с потенциалом роста из-за ключевой роли компании в нефтетранспортной системе России.

🖼1. Макроэкономический контекст
⚠️Цены на нефть (Brent): $70–90/баррель (умеренный рост из-за ограничений добычи ОПЕК+ и спроса со стороны Азии).
⚠️Санкции: Частичное сохранение ограничений, но адаптация российской экономики.
⚠️Курс рубля: ~75–90 ₽/$ (стабильность за счет валютного контроля).
⚠️Спрос на нефть: Рост в Индии и Китае, стагнация в Европе.
Вывод: Благоприятная среда для «Транснефти», так как компания остается ключевым игроком в экспорте нефти.

💰2. Финансовые показатели (2024–2025)
Выручка (трлн ₽)
2024 — 1.424
2025 — 1.55 (+7%) (прогноз)
Чистая прибыль (млрд ₽)

Spil, в долго сроке да взлетят, я думаю даже выше 2000, но через через закупки снизу

Spil, с точки зрения здорового человека — да:)
Но депрессия часто обостряется внезапными приступами очень сильной «душевной боли», «тоски»,...

Spil, А по поводу акций Транснефти, они взлетят до 2000,+16 июля последний день для покупки чтобы попасть в реестр дивидендов, срочно брать,

john dao, зачем выбросился из окна, пошёл бы на сво если всё так плохо

john dao, зачем выбросился из окна, пошёл бы на сво если всё так плохо

Эдуард, это все фантазии, ибо ни одного доказательства нет.
Научный подход (а не гуманитарный:) подразумевает исследование, а не придумывани...

В прошлый раз писала про движение к накопления — это норма, не отражающая наличие тренда вверх. www.tradingview.com/x/XfT6ylhq/

И это движение завершено. Жду дальше вниз — возврат к следующему накоплению на 1073.8.

 Закрытый клуб / Больше идей и готовых сигналов в Телеграм  

Invest Assistance, сейчас Трамп введёт санкции против нашей нефтянки по типу иранских и Транснефти будет незачем качать такие объемы к грани...

СЕНАТ США МОЖЕТ ОДОБРИТЬ НОВЫЙ ЗАКОН О САНКЦИЯХ ПРОТИВ РОССИИ УЖЕ К 1 АВГУСТА — NYT

Сенат США может утвердить новый законопроект о санкциях...

СЕНАТ США МОЖЕТ ОДОБРИТЬ НОВЫЙ ЗАКОН О САНКЦИЯХ ПРОТИВ РОССИИ УЖЕ К 1 АВГУСТА — NYT

Сенат США может утвердить новый законопроект о санкциях...

Invest Assistance, сейчас Трамп введёт санкции против нашей нефтянки по типу иранских и Транснефти будет незачем качать такие объемы к грани...