Финаме
БКС Мир Инвестицийhttp://www.mechel.ru/shareholders/report/
смотрите вэб-каст
| Число акций ао | 416 млн |
| Число акций ап | 139 млн |
| Номинал ао | 10 руб |
| Номинал ап | 10 руб |
| Тикер ао |
|
| Тикер ап |
|
| Капит-я | 48,5 млрд |
| Выручка | 387,5 млрд |
| EBITDA | 55,9 млрд |
| Прибыль | -37,1 млрд |
| Дивиденд ао | – |
| Дивиденд ап | – |
| P/E | -1,3 |
| P/S | 0,1 |
| P/BV | -0,5 |
| EV/EBITDA | 5,0 |
| Див.доход ао | 0,0% |
| Див.доход ап | 0,0% |
| Мечел Календарь Акционеров | |
| Прошедшие события Добавить событие | |
Мечел акции
ао: 87.16₽ -2.39%ап: 88₽ -2.22%
-
Ребят подскажите, не раз слышал про тел- конференции после отчетов, эти теле-конференции где можно посмотреть?- Ну начнем с того, что я ему вообще индифферентен и деньги мои тоже. У него и так там куча. А вот в чьи карманы они перетасуются -вот это правильный вопрос
Что такое префы?
Андрей Устименко, Префы — это привилегированные акции Мечела (MTLRP).- Отчет по 1 кварталу кто резюмирует?http://www.e-disclosure.ru/portal/files.aspx?id=1942&type=5
Глава «Мечела»: переговоры по реструктуризации оставшегося долга идут сложно
Олег Коржов рассказал, как компания планирует прожить год и чего ждет от рынка, а также о сложностях переговоров с иностранными кредиторами
http://www.interfax.ru/interview/560233- Интересно что объемы в Мечеле пошли на следующий день после отчета. Может фонд какой решил что Мечел интересен и начал тарить.
Русский Баффет, на дивы полагается около 1.5 млрд рублей. На обслуживание долга — 50 млрд. то есть, для кредиторов факт выплаты/невыплаты дивов по сравнению с обслуживанием долга большой роли не играет, на дивы уйдет максимум 3-5%. Девальвация рубля сгладит эту разницу. Есть шанс, что кредиторы милостиво разрешат выплатить дивы или что будет принято решение о конверсии долга в капитал (последнее — мое логическое предположение).
- ИНВЕСТИЦИОННЫЙ ОБЗОР "МЕЧЕЛ-итоги 2016 года"
Посмотрим на консолидированные результаты:
Операц.прибыль выросла на 76%, Ебитда выросла на 45%, также увеличилась и рентабельность на 33%.
Далее рассмотрим результаты по сегментам:
Добывающий сегмент
В этом сегменте изменения прорывные.Для меня ключевые изменения Ebitda от 3 кв.2016 к 4 кв.2016 + 88%.Цены на уголь стали расти как раз в последнем квартале 2016 года.Так что я считаю что последний квартал можно брать за средний показатель на будущее.
Металлургический сегмент
В данном сегменте изменения Ebitda от года к году +35%.Роста цен на сталь особо не жду.Ситуация в Китае остается определяющей для мирового рынка металлопродукции.В стране сохраняется огромный избыток производственных мощностей, которые часто загружаются только наполовину. Несмотря на это, объемы выплавки стали, как правило, превышают внутренний спрос. В результате излишки предлагаются на мировом рынке, нередко по довольно низким ценам.
Энергетический сегмент
В данном сегменте изменения негативные(из-за тёплой погоды), но не определяющие.Так как энергетика занимает всего 4-5 % от всей структуры Ebitda.
Далее перейдём к долгам компании:
Чистый долг уменьшился всего на 4 %.В планах у компании погасить долги к 2022 году.Я думаю будет трудновато это выполнить.
Далее посмотрим на Ebitda:
Хоть Ebitda и выросла на 45% в 2016, считаю что это далеко не максимум.Жду по итогам 2017 порядка 100 000 млн. руб. Ebitda.
Далее посмотрим на чистую прибыль:
По итогам 2016 года компания впервые с 2011 года вышла в прибыль.По итогам 2017 года жду порядка 23 000 млн.руб. ЧП.
Перейдём к дивидендам:
По итогам 2016 года по уставу полагается на префы 10.27 руб.
По текущим получается 8,7 % ДД.
Итоги:
В 2017-м году у компании запланированные объемы производства угля на уровне 2016-го года.Всё что выше 170$ за тонну будет очень приятным бонусом.
В 2.5 раза будет увеличение капекса в 2017-м.Порядка 6.5 млрд-на уровне 2010 года.-Небольшой негатив.
В общем картина позитивная.Долги реструктуризировали.Сократили в 2016 на 4%.Прибыли есть куда расти(смотрим цены на концентрат).Соответственно и дивиденды будут расти, а за ними и цена на префы.
Есть небольшой риск что в этом году банки заблокируют выплату дивов на префы, но я считаю что для долгосрочного инвестора это только будет возможность докупить по хорошей цене.
Мечел - факторы роста и падения акций
- Активы Мечела лучше для экспорта угля. Якутуголь (42% добычи) расположен восточнее узких мест железной дороги. (01.01.2023)
- Мечел каждый год сокращает долг (05.05.2024)
- Большая зависимость от цен на уголь (14.06.2017)
- Мечел может не платить дивиденды т.к. недостаточно СЧА по РСБУ (01.01.2023)
- У компании огромный долг, чистые активы отрицательные (17.10.2023)
⚠️ Если вы считаете, что какой-то фактор роста/падения больше не является актуальным, выделите его и нажмите CTRL+ENTER на клавиатуре, чтобы сообщить нам.
Мечел - описание компании
ОАО «Мечел», основанное в 2003 году, является одной из ведущих мировых компаний в горнодобывающей и металлургической отраслях. В компанию входят производственные предприятия в 11 регионах России, а также в Литве и Украине.
http://www.mechel.ru/shareholders/
«Мечел» объединяет более 20 промышленных предприятий. Это производители угля, железной руды, стали, проката, ферросплавов, тепловой и электрической энергии. Все предприятия работают в единой производственной цепочке: от сырья до продукции с высокой добавленной стоимостью. В состав холдинга также входят три торговых порта, собственные транспортные операторы, сбытовые и сервисные сети. Продукция «Мечела» реализуется на российском и зарубежных рынках.
«Мечел» входит в пятерку мировых производителей коксующегося угля* и находится в числе мировых лидеров по объему производства концентрата коксующегося угля. Компания занимает третье место в России по общей добыче углей и контролирует более четверти мощностей по обогащению коксующегося угля в стране. «Мечел» также занимает второе место в России по производству сортового проката, является крупнейшим и наиболее многопрофильным производителем специальных сталей и сплавов в России.
«Мечел» располагает крупнейшей в России и одной из крупнейших в Европе металлосервисной и торговой сетью «Мечел Сервис Глобал», которая насчитывает около 80 подразделений, в том числе более 30 сервисных центров. В состав «Мечел Сервис Глобал» входят российская компания, дочерние компании в странах СНГ, Западной и Восточной Европе.
«Мечел» – первая и единственная в России, Центральной и Восточной Европе горнодобывающая и металлургическая компания, разместившая свои акции на Нью-Йоркской фондовой бирже. С 2004 года АДР на обыкновенные акции компании торгуются на крупнейшей американской площадке. С мая 2010 года на Нью-Йоркской фондовой бирже также торгуются АДР на привилегированные акции ОАО «Мечел».
* без учета китайских производителей
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера:
