Финаме
БКС Мир ИнвестицийДа, РФ сняла курсовые пошлины, но может задрать НДПИ, а Китай ввел импортную и в последней аналитике, которую никто не читает, о РФ даже не вспоминают, дальше что?
Динамикой азиатских рынков полностью управляют Китай, Индонезия и Австралия. А РФ упорно отстраивает порты и ж/д ветки со своей нищенской добычей и во многом старыми, аварийными шахтами.
Примерно 18млн. т. В МЕСЯЦ экспорта великой державы против китайской добычи 13,5 млн.т. В ДЕНЬ, отличная статистика.
Например, по добыче угля в эксаджоулях РФ занимает лишь 6 место с примерно 5,5%.
Доля угля в совокупном мировом потреблении энергии составляет 28%, нефти 30%, газа 23%. При этом доля угольной генерации последовательно снижается и мировая экономика уверенно идет по пути низкоуглеродного развития энергетики.
Каким образом можно публиковать прогнозы, без понимания реальной структуры экспорта Распадской и Мечела, упоминания марок и сортности их продукции, ее конкретных качественных параметров и, разумеется, реальной стоимости этого угля при исполнении физических контрактов в зависимости от условий и сроков поставки?
Причем тут мировые цены на уголь, если физическое исполнение случается очень разным?
Тем более, что в РФ есть реальные угольные фавориты, а не упомянутые вечно проблемные пассажиры.
| Число акций ао | 416 млн |
| Число акций ап | 139 млн |
| Номинал ао | 10 руб |
| Номинал ап | 10 руб |
| Тикер ао |
|
| Тикер ап |
|
| Капит-я | 50,1 млрд |
| Выручка | 387,5 млрд |
| EBITDA | 55,9 млрд |
| Прибыль | -37,1 млрд |
| Дивиденд ао | – |
| Дивиденд ап | – |
| P/E | -1,4 |
| P/S | 0,1 |
| P/BV | -0,5 |
| EV/EBITDA | 5,0 |
| Див.доход ао | 0,0% |
| Див.доход ап | 0,0% |
| Мечел Календарь Акционеров | |
| Прошедшие события Добавить событие | |
Мечел акции
ао: 90.21₽ +1.77%ап: 90.7₽ +2.02%
-
Я правильно понимаю доли в Мечеле?
Элвис марламов недавно сказал что возможно зюзин выкупает акции чтобы довести долю до 50 % + УК.
Так ин...
Grisha_che, какой нафиг Зюзин🤦♂️ Здесь другой расклад.
Я правильно понимаю доли в Мечеле?
Элвис марламов недавно сказал что возможно зюзин выкупает акции чтобы довести долю до 50 % + УК.
Так интересно 🤔💭 бедные шортисты 😊
Вы ещё подеритесь! Здесь интереснее другое: Техника или Фундаментал окажется сильнее.Хотя я уже знаю ответ)
Вы ещё подеритесь! Здес...
Ольга ТимченкоОльга Тимченко, все верно, ни то ни другое. Натащат за волосы до 400+ префы и в феврале ловите в районе 280- Уголь освободили от экспортных пошлин, но радоваться пока не стоит - Газпромбанк Инвестиции
Правительство вывело энергетический и коксующийся уголь, а также антрациты из-под действия курсовой экспортной пошлины. Она была введена в сентябре 2023 года и составляла 4–7% от экспортной выручки предприятия. Предполагалось, что ее действие завершится в конце 2024 года.
Что произошло. Пошлина для двух видов угля и антрацитов была отменена постановлением Правительства №2338 от 27 декабря 2023 года. Примечательно, что с момента введения курсовой пошлины различные отрасли промышленности просили отменить эту меру, однако уголь в этих разговорах не фигурировал. В ноябре 2023 года первый зампред правительства Кузбасса Игорь Малахов упоминал, что из-за введения пошлины снизятся сборы от налога на прибыль угольных компаний, которые зачисляются в региональные бюджеты, а недополученная сумма может составить 14–29 млрд рублей в год только для Кемеровской области.
Позитив от отмены пошлины. Отмена курсовой пошлины на энергетический и коксующийся угли и антрациты при поставках на основные экспортные рынки — в Китай, Индию и Турцию — может позволить российским экспортерам сэкономить около $1,1–1,5 млрд в этом году.
Авто-репост. Читать в блоге >>> 
Аналитики оценивают улучшение EBITDA Мечела и Распадской после отмены экспортных пошлин на уголь, но не исключают новой фискальной нагрузки — ИнтерфаксАналитики положительно оценивают эффект от отмены экспортных пошлин на уголь для EBITDA «Мечела» и «Распадской», однако некоторые из них при этом не исключают новой фискальной нагрузки на отрасль.
Так, по оценкам экспертов "Моих инвестиций", при текущих ценах на уголь и курсе рубля в отсутствие экспортной пошлины EBITDA «Мечела» оказывается на 4% выше по сравнению со сценарием повышенной налоговой нагрузки на отрасль. Кроме того, ожидаемый размер дивиденда на привилегированную акцию оказывается на 7% выше (и составит 87 рублей), а дивидендная доходность может составить 23%.
В «Синаре» также полагают, что отмена экспортной пошлины позволит «Мечелу» и «Распадской»увеличить EBITDA в этом году на 3-4%. Эксперты БКС оценивают увеличение прибыли «Мечела» на 6%, «Распадской» — на 12%.
По расчетамSberCIB, экспортные пошлины должны были сократить EBITDA «Распадской» в этом году на 8%, а свободный денежный поток — на 17%.
Новые меры помогут сэкономить угольщикам от 3 до 5 млрд рублей в 2024 году, оценивают в ГПБ.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Владимир Козин, покупать разогнанную в разы дороже балансовой стоимости компанию по графикам ума много не нужно. главное вовремя выскочить. ...
Ремора, Помню у певца Евдокимова песня была хитовая в свое время… ФАНТАЗЁР, ТЫ МЕНЯ НАЗЫВАЛА… яб еще добавил травакур… куплю фсё и раз в 10 дешевле… клоунВладимир Козин, покупать разогнанную в разы дороже балансовой стоимости компанию по графикам ума много не нужно. главное вовремя выскочить. ...
Ремора, Согласен полностью, только вот к вашему словосочетанию «в разы дороже балансовой стоимости» нужно добавить словечко «отрицательной» для полной ясности)
Импорт энергетического угля в Азию достиг рекордного уровня — Kpler
Морской импорт энергетического угля Китаем и Индией по сравнению с ценой на уголь из Индонезии.
Импорт морского энергетического угля в Азию вырос до рекордного уровня в декабре, поскольку крупнейший покупатель — Китай — поглощает поставки на фоне пикового зимнего спроса. Но устойчивый спрос мало повлиял на изменение цен, поскольку Индонезия и Австралия, два крупнейших поставщика энергетического угля, используемого в основном для производства электроэнергии, продемонстрировали значительный рост экспорта. Импорт энергетического угля морским транспортом в Азию достиг 83,69 млн тонн в декабре по сравнению с 78,87 млн тонн в ноябре. Декабрьская цифра — самый высокий показатель с января 2017 года, когда аналитики Kpler начали подсчет этой статистики.Лидером по темпам роста стал Китай: импорт энергетического угля морским транспортом составил 32,08 млн тонн, что является еще одним рекордным показателем по данным Kpler. Объем вырос по сравнению с 29,57 млн тонн в ноябре.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Grisha_che, ему погоняло поменять уже давно надо… РЕ на У, в самый раз будет… умора, помню агитировал покупать Мечел дешевле 80р)))… а что н...
Владимир Козин, покупать разогнанную в разы дороже балансовой стоимости компанию по графикам ума много не нужно. главное вовремя выскочить.
А вот приобрести актив с хорошей прибылью и в разы дешевле балансовой стоимости и в 2 раза дешевле прибыли за 9 месяцев работы это совсем другое дело.
Халявы много не бывает, продолжайте угарать товарищ Козяsmart-lab.ru/blog/975943.php
- Отмена курсовых пошлин на уголь - позитивная новость для Мечела и Распадской - Атон
Правительство отменило курсовую пошлину на уголь
Правительство вывело энергетический и коксующийся угли, а также антрациты из-под действия курсовых экспортных пошлин, следует из постановления №2338 от 27 декабря 2023 года. Курсовая пошлина была введена в сентябре прошлого года и составляет 4-7%.
По мнению отраслевых экспертов, эта мера может добавить $1-1,5 млрд к прибыли угольного сектора в 2024 году. Логика этого шага не совсем ясна — возможно, мера призвана облегчить логистические сложности, возникшие у сектора, или компенсировать недавно введенную Китаем импортную пошлину на российский уголь в размере 3%.
При условии, что Минфин не станет вносить изменений в НДПИ, мы считаем новость умеренно позитивной для сектора, особенно для «Мечела» и «Распадской». У нас нет официальных рейтингов по российским угольным компаниям.
Атон
Авто-репост. Читать в блоге >>> 
Эффект от неожиданного освобождения экспорта угля от курсовой пошлины составит $1,1–1,5 млрд в расчете на год, что составляет до четверти сальдированной прибыли угольного сектора - Ъ
Отмена курсовой пошлины на экспорт энергетического и коксующегося угля, а также антрацитов в Китай, Индию и Турцию может принести российским экспортерам экономию $1,1–1,5 млрд в 2024 году.
Правительство освободило уголь от пошлин согласно постановлению №2338 от 27 декабря 2023 года. Эксперты оценивают, что такое решение может способствовать поддержке конкурентоспособности российских экспортеров и смягчению финансовых бремен для угольной отрасли.
В то время как Китай восстановил пошлину на российский уголь, вывод угля из-под действия пошлины может быть стратегическим решением для поддержки логистических маршрутов, включая Севморпуть.
Источник: https://www.kommersant.ru/doc/6443031
Авто-репост. Читать в блоге >>>Забавляет этот персонаж — ремора который меня в чс кинул, всего лишь ему в комментарии ответил: что баланс что толку смотреть по мечелу!
...
Grisha_che, ему погоняло поменять уже давно надо… РЕ на У, в самый раз будет… умора, помню агитировал покупать Мечел дешевле 80р)))… а что не в ноль????- Забавляет этот персонаж — ремора который меня в чс кинул, всего лишь ему в комментарии ответил: что баланс что толку смотреть по мечелу!
Наверное просто не смерился с потерями. Сейчас вот про ФСК строчит какая там недооценка.
Наверное прикупил котлету.
Grisha_che, будь по твоему, операционная прибыль 2П — 40 млрд (уж извини, в 45 совсем не верю). Минус проценты — 28 млрд. Минус арендные пла...
Алекс Лазо, активы
не перпесктивные " Ага 🤗
которые по 100 млрд ебидты генерят в год )
Немного капекса туда вложить и по 120 -150 млрд ебидты будет.
В Не до оцениваете хроническую не доинвестированость в мечеле :
Если туда деньги вложить отдача будет намного больше чем в ммк, НЛМК, севе так как там и так уже все что можно на уровне модернизировано, обновлено и тд.
Don't, ну ты пораскинь сереньким веществом, представь что ты Зюзин и у тебя 51 процент обычки, это втоя контора, и у тебя долг банкам и капа...
Роман, надеюсь зюзин до купил акций и теперь у него 50 % +1 акция УК
И дивов не будет на преф)
Гасим долг делаем каперсы!
И через три + года будем по 600 -700 рублей 🥰🥰🥰Роман, я не роюсь в чужих карманах, мне пох что там у кого, я про цену трагедии конкретной ошибки конкретного человека
Роман Лисин,(Советский Союз), да он бы не только на мечеле но и на сбере или на чем нить другом бы огрёб)
Сбер по 86 открылся вроде бы 🥲Grisha_che, будь по твоему, операционная прибыль 2П — 40 млрд (уж извини, в 45 совсем не верю). Минус проценты — 28 млрд. Минус арендные пла...
Алекс Лазо, случайно написал ответ коментарий и удалил 😌
Вообщем попозже отпишусь: я не фанат мечела.
Сам сократил 60 % позиции в ноябре по 330.
Как вот цена опять тут☺
Правда докупал +20 % по 265 жаль распродал частями на росте низковато, но в сумме не плохо еще до заработал…Don't, я не собираюсь с тобой ругаться. Предполагаю, что у тебя было трудное детство, если ты не владеешь знаниями и не умеешь обучаться. Об...
Дмитрий Zы, очень жаль терять друзей, но увы… Прощай, сладкий
Don't, Честно, непонял вопроса.
Konstantin, ладно, шутка юмора, не принимайте близко к сердцуKonstantin, с кем, гер БКС комрад, инвестидею реализовали? Раскачать на праздники рынок на 6 процев оно конечно красиво, но как-то мелковато
Don't, Честно, непонял вопроса.2-EMAшки закрытие позиции MTLR, спекулятивная сделка.✅ Добрый день! Сегодня сработал тейк-профит по акциям компании Мечел., пост был 27.12.2...
Konstantin, с кем, гер БКС комрад, инвестидею реализовали? Раскачать на праздники рынок на 6 процев оно конечно красиво, но как-то мелковатоGrisha_che, будь по твоему, операционная прибыль 2П — 40 млрд (уж извини, в 45 совсем не верю). Минус проценты — 28 млрд. Минус арендные пла...
Алекс Лазо, Саш, им пох нормальный счёт. Им эмоции важны. Аки хомякам травка по яйкам
Роман Лисин,(Советский Союз),
1 п 23 г
операционная прибыль была 29 млрд руб.
% по обслуживанию долга 9.2 млрд руб.
По сути треть)
Ну ...
Grisha_che, будь по твоему, операционная прибыль 2П — 40 млрд (уж извини, в 45 совсем не верю). Минус проценты — 28 млрд. Минус арендные платежи — 25 млрд(стабильно полугодие к полугодию около 3 млрд). Минус переоценка долга (небольшая, всего около 3 млрд) — 22 млрд. Минус убыток 1П(было 7млрд, без учёта налога на прибыль) — 15 млрд. Минус налог на прибыль (обычно было в районе 20%, хотя может отличаться и очень сильно из-за льгот) — 12 млрд. Это чистая прибыль. На дивиденды приходится менее 2,5млрд. Исходя из количества акций Мечел-п 2,5млрд/138млн, получаем примерно 18 рублей на Мечел-п. Это если Зюзин не удавится за эти 2,5 млрд.
При нормальной див доходности для такого рискованного эмитента в 20%, цена акции Мечел-п должна быть в районе 90 рублей. Обычка ещё дешевле будет.
Круто, да? И никаких перспектив. Даже если долги погасят, у Мечела нет перспективных активов.
Мечел - факторы роста и падения акций
- Активы Мечела лучше для экспорта угля. Якутуголь (42% добычи) расположен восточнее узких мест железной дороги. (01.01.2023)
- Мечел каждый год сокращает долг (05.05.2024)
- Большая зависимость от цен на уголь (14.06.2017)
- Мечел может не платить дивиденды т.к. недостаточно СЧА по РСБУ (01.01.2023)
- У компании огромный долг, чистые активы отрицательные (17.10.2023)
⚠️ Если вы считаете, что какой-то фактор роста/падения больше не является актуальным, выделите его и нажмите CTRL+ENTER на клавиатуре, чтобы сообщить нам.
Мечел - описание компании
ОАО «Мечел», основанное в 2003 году, является одной из ведущих мировых компаний в горнодобывающей и металлургической отраслях. В компанию входят производственные предприятия в 11 регионах России, а также в Литве и Украине.
http://www.mechel.ru/shareholders/
«Мечел» объединяет более 20 промышленных предприятий. Это производители угля, железной руды, стали, проката, ферросплавов, тепловой и электрической энергии. Все предприятия работают в единой производственной цепочке: от сырья до продукции с высокой добавленной стоимостью. В состав холдинга также входят три торговых порта, собственные транспортные операторы, сбытовые и сервисные сети. Продукция «Мечела» реализуется на российском и зарубежных рынках.
«Мечел» входит в пятерку мировых производителей коксующегося угля* и находится в числе мировых лидеров по объему производства концентрата коксующегося угля. Компания занимает третье место в России по общей добыче углей и контролирует более четверти мощностей по обогащению коксующегося угля в стране. «Мечел» также занимает второе место в России по производству сортового проката, является крупнейшим и наиболее многопрофильным производителем специальных сталей и сплавов в России.
«Мечел» располагает крупнейшей в России и одной из крупнейших в Европе металлосервисной и торговой сетью «Мечел Сервис Глобал», которая насчитывает около 80 подразделений, в том числе более 30 сервисных центров. В состав «Мечел Сервис Глобал» входят российская компания, дочерние компании в странах СНГ, Западной и Восточной Европе.
«Мечел» – первая и единственная в России, Центральной и Восточной Европе горнодобывающая и металлургическая компания, разместившая свои акции на Нью-Йоркской фондовой бирже. С 2004 года АДР на обыкновенные акции компании торгуются на крупнейшей американской площадке. С мая 2010 года на Нью-Йоркской фондовой бирже также торгуются АДР на привилегированные акции ОАО «Мечел».
* без учета китайских производителей
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера:
