Россети Юг акции

МРСК Юга на дисклошуре именуется как ПАО «Россети Юг».

Евдокимов Сергей, Спасибо за подсказку, а то с утра искал, так и не понял куда делся МРСК Юга.

МРСК Юга на дисклошуре именуется как ПАО «Россети Юг».

Папир на рынке кто-то аккуратно подбирает 🤔
Хм, надеюсь у этого кто-то есть какой-то инсайд на апсайд

МРСК Юга МСФО 2019 — южная темная ночь.

Чистый убыток! 3,264 млрд. руб (год назад прибыль 0,72 млрд.)!
Выручка +4% до 38,017 млрд. руб.
Но операционные расходы 36,743 млрд +8,7%! И начисление резерва под ожидаемые убытки 3,4 млрд! Да еще убыток начислили от обесценения осн.средств 0,6 млрд. руб (строительство, стр 45)!
Так что даже операционная деятельность — убыток в 1,837 млрд руб (год назад прибыль 3,806).
Запасы выросли до 0,915 с 0,748 млрд, и тут нет эффективности.

Долгосрочные обязательства минус 32,9% до 18,407 млрд руб! Отлично хоть здесь.
Краткосрочные обязательства +45,8% до 14,63 млрд руб! Не успели порадоваться...

Убыток на акцию 0,042 руб (год назад прибыль 0,010руб).
Дивиденды… по РСБУ. Но вот еще эти постоянные допэмиссии каждый год…

Убили компанию. Скоро бумагу убьют.

Александр Е, ну Юг никогда особо выдающихся результатов не показывал, за одним исключением — дивы за 2018 год. Но и тогда баланс у них был малохольненький. Дивы ободрали — а баланс только ухудшился. С уважением

Убили компанию. Скоро бумагу убьют.

МРСК Юга - убыток по МСФО за 2019 г против прибыли годом ранее


отчет

Авто-репост. Читать в блоге >>>

когда отчетность у Юга по МСФО?

Очень грустный отчёт у Юга. Материнская компания накачивает Юг допками, но от этого лучше не становится. Основная проблема — просроченная дебиторка. Юг старается всеми силами разобраться, но ситуация как в бое богатыря с гидрой — отрубил голову, отросло две. В 2019 году прочих расходов почти на 10 млрд, из них 5 млрд — это создание резервов по сомнительным долгам из-за просрочки заказчиков, плюс 2 млрд – оценочные обязательства по судебным делам с ними же.
Гадят несколько сбытов. Астраханский сбыт — долг 3,7 млрд, из них просрочка 3,2. Первый кандидат на лишение статуса ГП и последующее банкротство.
Второй — Волгоградский сбыт, по нему долг 3,5 млрд, но просрочка меньше — 0,8. С ним Югу вроде получается кое-как урегулировать ситуацию в судах.
Третий – многострадальшый МУПП ВМЭС, который погасил часть долга путём передачи своих сетей Югу. В результате у Юга образовалась хромая дочка, которая сразу же поимела проблем с тем же Волгоградским сбытом.
Ну и несколько предприятий- банкротов, с которых вряд ли получится что-то взыскать.
Единственный «светлый» момент в отчётности – гашение долга по займам, последняя допка возможно ушла именно на это.
В остальном пока безблагодатно. Просвета в разборках с должниками нет, впереди наверняка банкротство одного или нескольких сбытов, компания по-прежнему дико закредитована, в 2020-2021 отдавать много денег банкам и реструктурированный долг ФСК. Это возможное отсутсвие дивов за 2019 и 2020 годы. С учётом размытия бумаг допкой совсем всё грустно.

Александр Е, нечто подобное (начисление существенных резервов по сомнительным долгам) ожидаю по итогам 4К2019 и в «МРСК Центра и Приволжья» (так называемая «проблема ТНС энерго»).

P.S.
Ведь учётная политика, догадываюсь, в организациях Группы компаний схожа, если не идентична.

P.P.S.
В связи с вышеизложенным, в первом за последние годы квартальном убытке «МРСК Центра и Приволжья» даже не сомневаюсь.

P.P.P.S.
Таким образом, жду там убыток по итогам 4К2019.

Pinkin, вы так усердно пишете прО ЦП на других ветках, что это уже надоедает. Вас там что, забанили?

Александр Е, в последний раз там писал примерно полгода назад
(к вопросу про «усердно» и «надоедает»).

P.S.
Забанили.

Pinkin, считаю что напрасно забанили!

Очень грустный отчёт у Юга. Материнская компания накачивает Юг допками, но от этого лучше не становится. Основная проблема — просроченная дебиторка. Юг старается всеми силами разобраться, но ситуация как в бое богатыря с гидрой — отрубил голову, отросло две. В 2019 году прочих расходов почти на 10 млрд, из них 5 млрд — это создание резервов по сомнительным долгам из-за просрочки заказчиков, плюс 2 млрд – оценочные обязательства по судебным делам с ними же.
Гадят несколько сбытов. Астраханский сбыт — долг 3,7 млрд, из них просрочка 3,2. Первый кандидат на лишение статуса ГП и последующее банкротство.
Второй — Волгоградский сбыт, по нему долг 3,5 млрд, но просрочка меньше — 0,8. С ним Югу вроде получается кое-как урегулировать ситуацию в судах.
Третий – многострадальшый МУПП ВМЭС, который погасил часть долга путём передачи своих сетей Югу. В результате у Юга образовалась хромая дочка, которая сразу же поимела проблем с тем же Волгоградским сбытом.
Ну и несколько предприятий- банкротов, с которых вряд ли получится что-то взыскать.
Единственный «светлый» момент в отчётности – гашение долга по займам, последняя допка возможно ушла именно на это.
В остальном пока безблагодатно. Просвета в разборках с должниками нет, впереди наверняка банкротство одного или нескольких сбытов, компания по-прежнему дико закредитована, в 2020-2021 отдавать много денег банкам и реструктурированный долг ФСК. Это возможное отсутсвие дивов за 2019 и 2020 годы. С учётом размытия бумаг допкой совсем всё грустно.

Александр Е, нечто подобное (начисление существенных резервов по сомнительным долгам) ожидаю по итогам 4К2019 и в «МРСК Центра и Приволжья» (так называемая «проблема ТНС энерго»).

P.S.
Ведь учётная политика, догадываюсь, в организациях Группы компаний схожа, если не идентична.

P.P.S.
В связи с вышеизложенным, в первом за последние годы квартальном убытке «МРСК Центра и Приволжья» даже не сомневаюсь.

P.P.P.S.
Таким образом, жду там убыток по итогам 4К2019.

Pinkin, вы так усердно пишете прО ЦП на других ветках, что это уже надоедает. Вас там что, забанили?

Александр Е, к Пирату можно относиться по-разному, но свал ЦП-ки к 0,23 он предсказал раньше всех и в этом не ошибся — это факт. Я ему лично за наш поэтический турнир полугодовой давности благодарен! С уважением, Стэфан

Очень грустный отчёт у Юга. Материнская компания накачивает Юг допками, но от этого лучше не становится. Основная проблема — просроченная дебиторка. Юг старается всеми силами разобраться, но ситуация как в бое богатыря с гидрой — отрубил голову, отросло две. В 2019 году прочих расходов почти на 10 млрд, из них 5 млрд — это создание резервов по сомнительным долгам из-за просрочки заказчиков, плюс 2 млрд – оценочные обязательства по судебным делам с ними же.
Гадят несколько сбытов. Астраханский сбыт — долг 3,7 млрд, из них просрочка 3,2. Первый кандидат на лишение статуса ГП и последующее банкротство.
Второй — Волгоградский сбыт, по нему долг 3,5 млрд, но просрочка меньше — 0,8. С ним Югу вроде получается кое-как урегулировать ситуацию в судах.
Третий – многострадальшый МУПП ВМЭС, который погасил часть долга путём передачи своих сетей Югу. В результате у Юга образовалась хромая дочка, которая сразу же поимела проблем с тем же Волгоградским сбытом.
Ну и несколько предприятий- банкротов, с которых вряд ли получится что-то взыскать.
Единственный «светлый» момент в отчётности – гашение долга по займам, последняя допка возможно ушла именно на это.
В остальном пока безблагодатно. Просвета в разборках с должниками нет, впереди наверняка банкротство одного или нескольких сбытов, компания по-прежнему дико закредитована, в 2020-2021 отдавать много денег банкам и реструктурированный долг ФСК. Это возможное отсутсвие дивов за 2019 и 2020 годы. С учётом размытия бумаг допкой совсем всё грустно.

Александр Е, м-да в моменте не очень все выглядит… Значит надо начинать потихоньку подбирать папир

Очень грустный отчёт у Юга. Материнская компания накачивает Юг допками, но от этого лучше не становится. Основная проблема — просроченная дебиторка. Юг старается всеми силами разобраться, но ситуация как в бое богатыря с гидрой — отрубил голову, отросло две. В 2019 году прочих расходов почти на 10 млрд, из них 5 млрд — это создание резервов по сомнительным долгам из-за просрочки заказчиков, плюс 2 млрд – оценочные обязательства по судебным делам с ними же.
Гадят несколько сбытов. Астраханский сбыт — долг 3,7 млрд, из них просрочка 3,2. Первый кандидат на лишение статуса ГП и последующее банкротство.
Второй — Волгоградский сбыт, по нему долг 3,5 млрд, но просрочка меньше — 0,8. С ним Югу вроде получается кое-как урегулировать ситуацию в судах.
Третий – многострадальшый МУПП ВМЭС, который погасил часть долга путём передачи своих сетей Югу. В результате у Юга образовалась хромая дочка, которая сразу же поимела проблем с тем же Волгоградским сбытом.
Ну и несколько предприятий- банкротов, с которых вряд ли получится что-то взыскать.
Единственный «светлый» момент в отчётности – гашение долга по займам, последняя допка возможно ушла именно на это.
В остальном пока безблагодатно. Просвета в разборках с должниками нет, впереди наверняка банкротство одного или нескольких сбытов, компания по-прежнему дико закредитована, в 2020-2021 отдавать много денег банкам и реструктурированный долг ФСК. Это возможное отсутсвие дивов за 2019 и 2020 годы. С учётом размытия бумаг допкой совсем всё грустно.

Александр Е, нечто подобное (начисление существенных резервов по сомнительным долгам) ожидаю по итогам 4К2019 и в «МРСК Центра и Приволжья» (так называемая «проблема ТНС энерго»).

P.S.
Ведь учётная политика, догадываюсь, в организациях Группы компаний схожа, если не идентична.

P.P.S.
В связи с вышеизложенным, в первом за последние годы квартальном убытке «МРСК Центра и Приволжья» даже не сомневаюсь.

P.P.P.S.
Таким образом, жду там убыток по итогам 4К2019.

Pinkin, вы так усердно пишете прО ЦП на других ветках, что это уже надоедает. Вас там что, забанили?

Очень грустный отчёт у Юга. Материнская компания накачивает Юг допками, но от этого лучше не становится. Основная проблема — просроченная дебиторка. Юг старается всеми силами разобраться, но ситуация как в бое богатыря с гидрой — отрубил голову, отросло две. В 2019 году прочих расходов почти на 10 млрд, из них 5 млрд — это создание резервов по сомнительным долгам из-за просрочки заказчиков, плюс 2 млрд – оценочные обязательства по судебным делам с ними же.
Гадят несколько сбытов. Астраханский сбыт — долг 3,7 млрд, из них просрочка 3,2. Первый кандидат на лишение статуса ГП и последующее банкротство.
Второй — Волгоградский сбыт, по нему долг 3,5 млрд, но просрочка меньше — 0,8. С ним Югу вроде получается кое-как урегулировать ситуацию в судах.
Третий – многострадальшый МУПП ВМЭС, который погасил часть долга путём передачи своих сетей Югу. В результате у Юга образовалась хромая дочка, которая сразу же поимела проблем с тем же Волгоградским сбытом.
Ну и несколько предприятий- банкротов, с которых вряд ли получится что-то взыскать.
Единственный «светлый» момент в отчётности – гашение долга по займам, последняя допка возможно ушла именно на это.
В остальном пока безблагодатно. Просвета в разборках с должниками нет, впереди наверняка банкротство одного или нескольких сбытов, компания по-прежнему дико закредитована, в 2020-2021 отдавать много денег банкам и реструктурированный долг ФСК. Это возможное отсутсвие дивов за 2019 и 2020 годы. С учётом размытия бумаг допкой совсем всё грустно.

МРСК Юга - убыток по РСБУ за 2019 г против прибыли годом ранее

отчет

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Это из Дивидендные рейтинги дочек Россетей. Часть 3 от товарища Bastion

Див.доход ао 13,2% написано
верно посчитали?

VpnS, за 9 месяцев ЮГ сделал профит как за весь 2017 год. тогда бумага стоила 0,065 к дивам. А в феврале 2018 ( к моменту годового отчета — 0,06)
Ждемс, итоговый отчет за 2019 год.

GaryNesta, где движения?

VpnS, не все смотрят на бумагу оптимистично...

МРСК Юга
Дивиденды по итогам 9 месяцев: не рекомендовали

Ожидаемая доходность по итогам 2019 года: 3,4%

Дивидендные рейтинги дочек Россетей. Часть 3
В отличие от большинства других дочек Росстей, МРСК Юга не рекомендовала дивиденды по итогам 9 месяцев 2019 года. Финансовое положение компании остается сложным: долговая нагрузка находится на уровне 4,7x по коэффициенту Чистый долг/EBITDA, что является очень высоким уровнем для компаний российского рынка акций. Свободный денежный поток после выплаты процентов стабильно находится в отрицательной зоне.

Для поддержания деятельности компании требуется поддержка со стороны Россетей. В 2019 году МРСК Юга была докапитализирована путем эмиссии акций сначала на 1,3 млрд рублей в июле, а затем еще на 7 млрд рублей в декабре. В результате, уставный капитал компании вырос в 2 раза, размыв доли владения миноритарных акционеров.

МРСК Юга имеет низкую ожидаемую дивидендную доходность, невысокий индекс стабильности выплат и большой долг.

Рейтинг по стратегии — Sell

Див.доход ао 13,2% написано
верно посчитали?

VpnS, за 9 месяцев ЮГ сделал профит как за весь 2017 год. тогда бумага стоила 0,065 к дивам. А в феврале 2018 ( к моменту годового отчета — 0,06)
Ждемс, итоговый отчет за 2019 год.

GaryNesta, где движения?

Див.доход ао 13,2% написано
верно посчитали?

VpnS, за 9 месяцев ЮГ сделал профит как за весь 2017 год. тогда бумага стоила 0,065 к дивам. А в феврале 2018 ( к моменту годового отчета — 0,06)
Ждемс, итоговый отчет за 2019 год.

Когда отчёт по РСБУ за 2019?

GaryNesta, должен быть до конца февраля

Роман Ранний, Вроде 21го? Или я что-то путаю??

GaryNesta, откуда инфа?

Роман Ранний, них за 2018 год отчет 20 февраля 2019 подписан. И за 2017 год, если не ошибаюсь тоже.

Див.доход ао 13,2% написано
верно посчитали?

долго сюда не заходил
почему папира не участвует в ралли энергосов?
стоит же копейки

Когда отчёт по РСБУ за 2019?

GaryNesta, должен быть до конца февраля

Роман Ранний, Вроде 21го? Или я что-то путаю??

GaryNesta, откуда инфа?

Когда отчёт по РСБУ за 2019?

GaryNesta, должен быть до конца февраля

Роман Ранний, Вроде 21го? Или я что-то путаю??

Когда отчёт по РСБУ за 2019?

GaryNesta, должен быть до конца февраля

Когда отчёт по РСБУ за 2019?