Газпром акции

Об этих убыточных ВИЭ, которые ничто перед великим сырьем.
«ОАЭ и США заключили соглашение на инвестиции в чистую энергетику стран на $100 млрд. Страны намерены достичь выработки 100 гигават чистой энергии к 2035 году.»
«Currently the UAE's installed electricity capacity is about 40 GW. The UAE, which has a 2050 strategy to produce half its power from renewables...»

Arhitector, мне кажется, это очень грубая оценка. И почему 360р/акция?
1. на внутренний рынок маржа очень низкая. Если отрезать 100% внешнег...

Dimkins, ну если сравнивать с 2019, то цены выросли в 6 раз,
текущие поставки на 83% меньше, чем в прошлом году (данные за прошлые кварталы уже неактуальны)
и с 2025-2027 вероятно совсем прекратятся,
плюс помним про НДПИ новый
выкладки есть у меня в последнем посте

Абросимов Павел, По технике на новостях о дивах Роснефть уходит в зону 380-390, ну и слабость компании Газпром под вопросом большим, т.к. фа...

Arhitector, У Лукойла — очень неплохие дивы. Падаем.
У Роснефти будут около 8%. С чего это они будут расти?

Arhitector, мне кажется, это очень грубая оценка. И почему 360р/акция?
1. на внутренний рынок маржа очень низкая. Если отрезать 100% внешнег...

Dimkins, выкладка есть =) Я считал по какой цене меня устроит в долгосрок. По Китаю и Турции я понимаю, но там очень высокий дисконт и в условиях прекращения экспорта в Европу он будет расти в условиях отсутствия перспектив. Я учитывал расходы компании, причём к сожалению Газпром не самая оптимизированная компания (для сравнения можно посмотреть себестоимость Лукойла). Для себя с учетом рисков вывел цену 150-155, сейчас имею среднюю 170. Если выплатят ещё рублей 20, как раз приду к искомой цене =)

Dimkins, цена народного достояния складывается из 2х направлений продаж зарубеж и внутри страны. В случае если экспорт упадет до нуля, а это...

Arhitector, мне кажется, это очень грубая оценка. И почему 360р/акция?
1. на внутренний рынок маржа очень низкая. Если отрезать 100% внешнего рынка, прибыль никак не в 4 раза упадет, а гораздо больше, поэтому делить начальную оценку на 4 некорректно.
2. Более того, у ГП как и любой организации есть постоянные расходы, которые слабо зависят от объема продаж (например, на административный персонал, на геологоисследования и т.д.), т.е. при снижении продаж, доля расходов возрастает, поэтому даже если бы маржа на внешнем и внутреннем рынке была бы одинакова — некорректно делить прибыль на коэффициент снижения продаж.
3. Экспорт газа маловероятно, что исчезнет в 0. Из более-менее крупных покупателей, Китай и Турция не собираются отказываться. С европейскими странами тоже есть вопросы — все вряд ли смогут отказаться.
4. Цена газа меняется очень динамично. По сравнению с ценами 2020г чудовищная разница. При частичном отказе ЕС от газа цена вряд ли будет сильно опускаться. С другой стороны, наблюдаемая деиндустриализация из-за высоких цен снижает потребление(и, следовательно, цену) естественным образом. Какой фактор «выиграет» — оценить достаточно сложно. Пока выигрывает повышение цены (очень грубо, цены на газ повысились в 10 раз, а поставки сократились в 2 раза, все по сравнению с 2020г. Арифметика подсказывает, что ГП в выигрыше, и очень ощутимом).

Это я к тому, что как мне кажется, проработка вопроса «мотивированной» цены в данном случае требует гораздо более подробных и тщательных проработок. У меня самого пока нет рассчитанного уровня цены и я надеялся, может у вас есть свои рассчеты на эту тему или ссылка на чьи-то полезные выкладки. Хотя, конечно, хорошее аналитическое исследование на эту тему — штука редкая, особенно в открытом доступе.

ГАЗПРОМ В НОЯБРЕ МОЖЕТ ПОДПИСАТЬ КОНТРАКТЫ НА РЕАЛИЗАЦИЮ ПРОЕКТОВ В ИРАНЕ - НОВАК
ГАЗПРОМ В НОЯБРЕ МОЖЕТ ПОДПИСАТЬ КОНТРАКТЫ НА РЕАЛИЗАЦИЮ ПРОЕКТОВ В ИРАНЕ — НОВАК

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Arhitector, почему 100-120 мотивированная цена ГП? Вот Петя считает, что 60-80. А Сема считает, что 240-260. Аргументы какие-то приведете?

Dimkins, цена народного достояния складывается из 2х направлений продаж зарубеж и внутри страны. В случае если экспорт упадет до нуля, а это 75% выручки компании, компания не прекратит существование, а переключится на внутренний рынок, при этом для компенсации выпадающих расходов и возмещения инвестиций в инфраструктуру допускаю рост внутренних тарифов в 2 раза как минимум. Цена акции с учётом экспорта по 1000 евро за 1000 м3 360 р/акция. 25% внутренний экспорт это 90 р/акция + закладываюсь на рост прибыли от роста тарифов

Абросимов Павел, По технике на новостях о дивах Роснефть уходит в зону 380-390, ну и слабость компании Газпром под вопросом большим, т.к. фа...

Arhitector, почему 100-120 мотивированная цена ГП? Вот Петя считает, что 60-80. А Сема считает, что 240-260. Аргументы какие-то приведете?

#FIXP #POLY #VTBR #IRAO #ROSN

Разбор портфеля подписчика.

➖#FIXP Технически показали 5 волн роста, осцилляторы перегреты. 390р сильнейшее ...

Абросимов Павел, По технике на новостях о дивах Роснефть уходит в зону 380-390, ну и слабость компании Газпром под вопросом большим, т.к. фактически в отсутствии экспорта люди голосуют рублем надеясь на будущее восстановление и прибыль. Экономически мотевированная цена Газпрома сейчас 100-120, но она ниже 168 не опускалась и на отсечке туда не сходила =)

#FIXP #POLY #VTBR #IRAO #ROSN

Разбор портфеля подписчика.

➖#FIXP Технически показали 5 волн роста, осцилляторы перегреты. 390р сильнейшее сопротивление, оно же и локальный потолок.
📊Я б продавал от текущих, повторюсь локальный потолок 390р

➖#POLY (локально) вот вот упадем на 380р. Глобально есть потенциал сходить на 350р, необходимо смотреть по рынку( поведение DXY, и др
📊Готовы ждать, пожалуйста, но это риск. Нет- самое время фиксировать прибыль.

➖#VTBR Цена подошла к сильному сопротивление сопротивлению0,017 Завтра- послезавтра свалимся на 0,00165. Есть вообще потенциал сходить на 0,018, но я б не рисковал. Компания ходит много хуже рынка, риск/ прибыль 💩
📊В топку

➖#GAZP На предстоящей коррекции нельзя проваливаться ниже 165р, иначе открывается путь к 150р. Пока этого не случилось, есть потенциал роста к 185р
📊Такая слабая компания. Я б не рисковал дожидаясь коррекции.

➖#IRAO Цель роста 3,25
📊Держать

➖#ROSN В ожидание корп. новостей. В любом случае запас для локального роста крайне мал, уже виден перегрев
📊Забирать прибыль

ИНФОРМАЦИЯ ВЗЯТА ИЗ КАНАЛА: t.me/INVESTR_RU

Патруль морских газопроводов.Коротко.

Испытания первого российского морского робота, который сможет использоваться для патрулирования нефте...

master1, Вольтрон. Начало.

Патруль морских газопроводов.
Коротко.

Испытания первого российского морского робота, который сможет использоваться для патрулирования нефте- и газопроводов, начнутся весной 2023 года в акватории Каспийского моря.
Робот с автономностью плавания до 12 месяцев предназначен для эксплуатации в различных погодных условиях и является носителем беспилотников и подводных роботов.


ria.ru/20221101/robot-1828310059.html

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Резкое снижение экспорта Газпрома в октябре - негативный фактор для котировок - Синара
• Среднесуточные поставки газа в дальнее зарубежье во второй половине октября составили 119 млн м3 — это минимальное значение с начала года

• За весь октябрь экспорт снизился на 34% г/г до 4,3 млрд м3, а добыча газа Газпрома сократилась на 32% до 30,7 млрд м3

• За первые 10 месяцев снижение экспорта достигло 43% г/г (до 91,2 млрд м3), а добычи — на 19% до 344 млрд м3

Мы считаем, что данные окажут умеренно негативное влияние на динамику акций Газпрома сегодня. Падение экспорта во второй половине октября ощутимо, в то время как мы ожидали стабильных объемов по сравнению с началом месяца. Советуем в ближайший месяц (Газпром публикует статистику дважды за месяц) обратить внимание на динамику экспорта компании.

Синара ИБ

Наш текущий рейтинг по акциям Газпрома — «Покупать», при условии что в долгосрочной перспективе поставки газа на премиальный европейский рынок покажут восстановление.
     
                  Источники: данные компании, ИБ Синара

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Алексей Наумов, чё не верить ему

Виктор Смагин, тут я вам не советчик

Газпромбанк Инвестиции, я валяюсьофициальный аккаунт такой серьёзной организации надрачивает на то как будет плохо Европе без газа из России

Алексей Наумов, чё не верить ему

Без российского газа ЕС грозит деиндустриализацияАналитики консалтинговой компании «Яков и партнеры» (бывшее российское подразделение McKins...

Газпромбанк Инвестиции, я валяюсьофициальный аккаунт такой серьёзной организации надрачивает на то как будет плохо Европе без газа из России

«Газпром» отчитался о снижении добычи, спроса на внутреннем рынке и экспорта в дальнее зарубежье
«Газпром» подвел итоги за в январь-октябрь 2022 года. По предварительным данным, компания добыла 344 млрд куб. м газа (на 18,6% меньше чем за аналогичный период прошлого года). Спрос на внутреннем рынке снизился на 11,1 млрд куб. м (на 5,6%). Экспорт в дальнее зарубежье составил 91,2 млрд куб. м. Это на 42,6% меньше, чем за аналогичный период 2021 года. При этом у «Газпрома» растет экспорт газа в Китай по газопроводу «Сила Сибири». Однако цифр компания не привела.

Подробнее – в материале «Ъ»

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Без российского газа ЕС грозит деиндустриализация

Аналитики консалтинговой компании «Яков и партнеры» (бывшее российское подразделение McKinsey) посчитали, что падение производства в наиболее зависимых отраслях может составить от 10 до 60%.

🧐Что случилось

После инцидента с «Северными потоками» поставки российского газа в ЕС сократились до минимальных значений. Несмотря на заполненность газовых хранилищ на 88%, они обеспечивают только 25–30% потребляемого в Европе зимой газа. Невозможность заместить весь объем российского газа может серьезно повлиять на промышленность.

🏭 Ситуация с промышленностью ЕС сейчас

В Европе уже наблюдается существенное снижение в энергоемких отраслях: остановлено 70% мощностей по производству азотных удобрений, выпуск алюминия снизился на 25%, а стали — на 5%.

💡 К чему могут привести ограничения со стороны ЕС

То, как страны ЕС переживут предстоящую зиму, во многом зависит от температуры. Потребление газа может снизиться до 10% в случае теплой зимы. В случае нехватки газа придется отключать от него промышленные объекты.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Ал, Даже до более реальной сотки тоже норм будет. Лучше переобрадоваться, чем наоборот)

Корзин Помойкович, посмотрим. «Человек предполагает, а Всевышний располагает».

Корзин Помойкович, я не топлю как какой-то телеграм-цыган за ТМК. Реальные расклады всем сразу видны.
Но, реально, учитывая потенциальный ро...

Ал, Даже до более реальной сотки тоже норм будет. Лучше переобрадоваться, чем наоборот)

Ал, понял. Спасибо! Это хорошая тема. И надолго, учитывая расстояния до потенциальных покупателей газа справа

Корзин Помойкович, я не топлю как какой-то телеграм-цыган за ТМК. Реальные расклады всем сразу видны.
Но, реально, учитывая потенциальный рост как минимум (не сию секунду, конечно) до 125 р/на лист по папире — можно прокатиться.

Корзин Помойкович, я это сообщение (имхо) понимаю, как по теме АЭС.
Для подзагрузки производства на некоторое время.
ТМК гораздо интереснее ...

Ал, понял. Спасибо! Это хорошая тема. И надолго, учитывая расстояния до потенциальных покупателей газа справа

Ал, «По экспертным оценкам, в ближайшие 3 года потребность партнеров ТМК в трубопроводах составит более 33 тыс. т. С учетом планов по наращи...

Корзин Помойкович, я это сообщение (имхо) понимаю, как по теме АЭС.
Для подзагрузки производства на некоторое время.
ТМК гораздо интереснее (имхо) магистральные трубы на несколько лет.
Выхлоп несопоставимый.

Корзин Помойкович,
neftegaz.ru/news/Acquisitions/637320-tmk-budet-postavlyat-truboprovodnye-sistemy-dlya-aes/

Ал, «По экспертным оценкам, в ближайшие 3 года потребность партнеров ТМК в трубопроводах составит более 33 тыс. т. С учетом планов по наращиванию мощностей, компания сможет обеспечить 10-15% от этих объемов» — это по всей трубной продукции ТМК или только по теме АЭС?

Отчёт не страшный, можно покупать

Виктор Смагин, Если наших до ремонта допустят, мы быстро с помощью пластиковой бутылки, фена и синей изоленты всё починим. Если немцы будут чинить, то это года на 3)