Финаме
БКС Мир ИнвестицийЭнел — это последняя генерация, из которой не вышел окончательно ВТБ. На конец ноября 2016 года у него оставалось 3,8% акций. Возможно сейчас распродает остатки, учитывая большие внебиржевые обороты в течение последних двух недель (прошли обороты около 1 ярда).
| Число акций ао | 35 372 млн |
| Номинал ао | 1 руб |
| Тикер ао |
|
| Капит-я | 19,3 млрд |
| Выручка | 64,8 млрд |
| EBITDA | 13,3 млрд |
| Прибыль | 4,8 млрд |
| Дивиденд ао | – |
| P/E | 4,0 |
| P/S | 0,3 |
| P/BV | 0,6 |
| EV/EBITDA | 3,4 |
| Див.доход ао | 0,0% |
| Эл5 Энерго (Энел) Календарь Акционеров | |
| Прошедшие события Добавить событие | |
Эл5 Энерго (Энел) акции
0.5452₽ -3.91%
-
Максиму Орловскому также нравится Энел (2 рубля — хорошая цена), не нравится Русагро (сказка девальвации уходит, остается конкуренция), не нравятся удобряльщики: тяжелая ситуация в отрасли, кто имеет доступ к первичному газу, зарабатывают. Не верит в перспективы урана в свете развития технологии на быстрых нейтронах, где КПД использования не 3 %, как сейчас, а 99 %.
smart-lab.ru/blog/423989.php- Александр Мальцев, я так понимаю, что Энел Россия эффективная компания с хорошим менеджментом
Но при этом там уже не будет никаокго драйвера особого, который существенно увеличит доходы акционеров в будущем 
www.finam.ru/analysis/newsitem/moody-s-podtverdilo-reiytingi-enel-rossiya-so-stabilnym-prognozom-20170922-120923/ Это можно как-то подтвердить, никак не могу найти доказательство…
Edwin Smaug, зачем вам доказательство? Новость то не ахти какая.
Подумаешь кредитный рейтинг
Тимофей Мартынов, согласен с Электромонтёром. В Энел Россия акции оценены чуть ниже чистых активов (а в Юнипро в 1.5 раза выше), в Энел Россия дружественный к акционерам менеджмент и высокий стандарт корпоративного управления (почти европейский уровень), дивиденд можно высчитать самому из дивполитики и финансовой отчетности, чего ни в Россетях, ни в ФСК у меня не получилось…www.finam.ru/analysis/newsitem/moody-s-podtverdilo-reiytingi-enel-rossiya-so-stabilnym-prognozom-20170922-120923/ Это можно как-то подтвердить, никак не могу найти доказательство…
Edwin Smaug, зачем вам доказательство? Новость то не ахти какая.
Подумаешь кредитный рейтинг
Москва. 12 сентября. ИНТЕРФАКС — Инвестиционная компания (ИК) «Ренессанс Капитал» пересмотрела прогнозные цены акций анализируемых компаний электроэнергетического сектора РФ, сообщается в обзоре ИК.
По итогам переоценки для акций «ТГК-1» (MOEX: TGKA) была повышена рекомендация с «продавать» до «держать».
В то же время для акций «Мосэнерго» (MOEX: MSNG) аналитики понизили рекомендацию с «покупать» до «держать».
Рекомендация «покупать» была подтверждена экспертами ИК для акций «Интер РАО ЕЭС» (MOEX: IRAO), «Юнипро» (MOEX: UPRO), «Энел Россия» (MOEX: ENRU), а также бумаг «ОГК-2» (MOEX: OGKB)(таргет прайс 0,75) и «РусГидро» (MOEX: HYDR).
[img] savepic.net/9918732.png [/img]- Кто-нибудь в курсе, что за слив последнюю неделю идёт? В сибирских генераторов перекладываются?
- Энел Россия - унесенная ветром
Мы повышаем нашу 12-месячную целевую цену для Энел Россия до 1,31 руб. за акцию с 1,20 руб. за акцию после пересмотра модели и включения в нее проектов по строительству ветропарков (291 МВт). Принимая во внимание, что акции компании продемонстрировали лучшую динамику среди российских генераторов и сейчас торгуются с небольшим потенциалом роста 3%, мы считаем, что рынок уже учитывает в цене привлекательные, хотя и рискованные, ветровые проекты, и снижаем нашу рекомендацию до ДЕРЖАТЬ с Покупать.
Топ-доходность среди генераторов, понижаем рекомендацию до ДЕРЖАТЬ
Мы повысили рекомендацию по Энел Россия до ПОКУПАТЬ в январе 2017, и она была одним из наших фаворитов в российском секторе электроэнергетики. С этого момента акции компании выросли на 20%, став лидером роста в российском секторе электрогенерации с начала года (+28%). Значительная часть ралли в котировках произошла летом, когда компания выиграла два российских проекта на строительство ветровых мощностей в рамках ДПМ. Мы повышаем нашу 12-месячную целевую цену до 1,31 руб. за акцию (с 1,20 руб. за акцию ранее) с учетом новых ветровых проектов, однако это предполагает, что акции компании торгуются с ограниченным потенциалом роста всего 3%. Мы считаем, что рынок уже полностью учитывает в цене ветровые проекты, и поэтому понижаем нашу рекомендацию до ДЕРЖАТЬ с Покупать.
Ветровые проекты: привлекательная экономика, но высокий риск
Мы детально проанализировали ветровые проекты компании и пришли к выводу, что условия контрактов ДПМ предполагают привлекательную экономику проектов. Ставка доходности 12% и срок действия контракта в 15 лет приравнивают эти проекты к тепловым генераторам, работающим в рамках ДПМ, хотя они предусматривают некоторые важные дополнительные требования с серьезными штрафами в случае их нарушения. Более того, эти проекты не безупречны, и мы выделяем коэффициент использования установленной мощности (КИУМ) и локализацию оборудования в качестве ключевых рисков. Инвестиции Энел Россия в строительство возобновляемых источников энергии существенно сгладят эффект падения прибыли после 2020, когда истекут сроки действия ДПМ у двух ее ПГУ. Тем не менее, эти проекты также окажут давление на FCF и увеличат долговую нагрузку до ввода в эксплуатацию обоих ветропарков в 2020-21, а, значит, неблагоприятно повлияют на выплаты дивидендов в 2020-22 по сравнению со сценарием, не предусматривающим ветровых проектов.
Дивидендная доходность 10% в 2018
Несмотря на то, что в долгосрочной перспективе на дивидендные выплаты негативно повлияет новый инвестиционный цикл, акции компании по-прежнему предполагают одну из самых привлекательных дивидендных доходностей в российском секторе электроэнергетики: 10% в следующем году на фоне планового повышения коэффициента выплат до 60% от прибыли за 2017. Мы ожидаем, что Энел Россия останется привлекательной дивидендной историей и в дальнейшем, с доходностью 11% в 2019-20.
АТОН
Риски
Кроме упомянутых рисков, связанных со строительством ВЭС, продажа Рефтинской ГРЭС еще один риск для инвестиционного профиля Энел Россия. Продажа актива помогла бы компании помочь с финансированием инвестиций в ветрогенерацию, а значит избежать существенного роста долговой нагрузки. Она также повысила бы привлекательность акций Энел Россия, если бы часть средств, полученных от продажи, была бы распределена среди акционеров в форме специальных дивидендов. Тем не менее, сохраняется риск, что актив будет продан по цене ниже рыночной, что сведет на нет вышеупомянутые преимущества для инвестиционного профиля Энел Россия.
Энел Россия - чистая прибыль по РСБУ выросла в 1 п/г до 3,028 млрд руб. с 2,142 млрд руб годом ранее
Чистая прибыль Энел Россия по РСБУ выросла в 1 п/г до 3,028 млрд руб. с 2,142 млрд руб годом ранее
отчет
- Рост выручки Энел Россия обусловлен увеличением выручки ПГУ по договорам ДПМ
Чистая прибыль Энел Россия по МСФО в I полугодии выросла в 5,3 раза, до 4,3 млрд руб.
Чистая прибыль ПАО «Энел Россия» по МСФО в I полугодии 2017 года по сравнению с аналогичным периодом прошлого года выросла в 5,3 раза, до 4,3 млрд руб., следует из отчета компании. Выручка составила 34,8 млрд руб. против 33,2 млрд руб. годом ранее. Показатель EBITDA повысился на 43,8% и достиг 8,7 млрд руб. Чистый долг на конец периода составлял 21,2 млрд руб., что на 4,4% выше, чем на конец 2016 года. Рост чистого долга связан в основном с уплаченными налогами и финансовыми расходами, уточнила компания. Отпуск электроэнергии в январе-июне снизился на 4,1%, до 18,3 млрд кВт.ч, продажи тепловой энергии сократились на 3,8%, до 2,8 млн Гкал.
Рост выручки Энел Россия обусловлен увеличением выручки ПГУ по договорам ДПМ в результате наступления седьмого года их эксплуатации (в соответствии с утвержденной правительством методологией расчета). На показатель повлияло увеличение объема продаж мощности ПГУ Невинномысской ГРЭС по сравнению с началом 2016 года, когда на ПГУ проходили ремонтно-восстановительные работы. Также на нем отразилось увеличение продаж электроэнергии по регулируемым договорам за счет повышения тарифов в июле 2016 года. Также в плюс сыграл рост цен на рынке электроэнергии в Южном регионе, в основном в связи с увеличением энергопотребления, а также за счет благоприятной ценовой конъюнктуры в апреле, вызванной поздним паводком.
Промсвязьбанк - Аналитики считают итоги телеконференции оптимистичными и позитивными для акций Энел Россия
Энел Россия провела телеконференцию по итогам 1П17
Компания вчера провела телеконференцию в лице финансового директора Юлии Матюшовой. Ниже мы представляем ее основные итоги.
Рост цен по ДПМ для двух ПГУ в 1П17 после перехода на 7-ой год контрактов оказался сильнее, чем ранее прогнозировала компания — ~50% против 45% г/г, и компания ожидает эффективный рост на ~50% г/г за весь 2017.
Энел Россия продолжает процесс продажи Рефтинской ГРЭС.
Ветровые проекты. Компания планирует совокупные капзатраты в размере 405 млн евро на два ветропарка в Мурманской (201МВт) и Ростовской (90 МВт) областях, которые будут работать по ДПМ, рассчитанных на 15 лет, с базовой ставкой доходности 12% (при доходности правительственных облигаций 8,5%). Энел Россия рассчитывает, что партнером для локализации оборудования станет Siemens-Gamesa. Пока компания не получала никаких уведомлений от Siemens по ограничению их сотрудничества после случая с поставкой газовых турбин в Крым и планах Siemens прекратить сотрудничество с российскими госкомпаниями. Что касается последнего пункта, Энел Россия не считает, что этот случай с Siemens может повлиять на ее партнерство с Siemens в ветровых проектах. Проекты должны быть запущены к декабрю 2020 и декабрю 2021 по ДПМ.
Компания не планирует менять финансовый прогноз на 2017, который она представила в конце 2016, хотя компания признает, что она опережает прогноз с учетом показателей за 1П17.
На планах по выплате дивидендов не скажутся новые капзатраты, связанные с ветровыми проектами. С учетом коэффициента выплат 60% от прибыли по МСФО, который компания планирует на 2018, это предполагает дивидендную доходность акций Энел Россия ~10% в следующем году
Мы считаем итоги телеконференции оптимистичными и ПОЗИТИВНЫМИ для акций Энел Россия, которые по-прежнему являются одними из наших фаворитов в сегменте российской энергогенерации и предлагают одну из самых привлекательных дивидендных доходностей среди аналогов в секторе электроэнергетики.
АТОН - Энел Россия - результаты за 1 полугодие являются сильными и позитивными для акций Энел Россия
Энел Россия опубликовала сильные финансовые результаты за 1П17
Выручка компании увеличилась на 5% г/г до 34,8 млрд руб. за счет роста цен по ДПМ для обеих ПГУ, которые выросли примерно на 50% г/г, после того как ПГУ перешли на 7-ой год контрактов ДПМ с начала 2017, а также за счет более благоприятных ценовых условий на рынке «на сутки вперед» в Южном регионе, что усилило эффект увеличения продаж мощности Невинномысской ГРЭС (на ПГУ в начале 2016 проходили ремонтные работы). Рост выручки отразился и на показателе EBITDA компании, который увеличился на 45% г/г до 8,6 млрд руб.; сохраняющаяся эффективная оптимизация затрат стала дополнительным фактором поддержки. Чистая прибыль продемонстрировала взрывной рост в ~5x г/г до 4,3 млрд руб. (+443% г/г), отражая снижение процентных расходов, а также отсутствие убытков по деривативам, которые негативно сказались на финансовой динамике Энел Россия в 2016. Компания оставалась в минусе по FCF в 1П17, хотя и стала ближе к нулевой отметке по сравнению с 1П16 (минус 435 млн руб. против минус 1,9 млрд руб. соответственно) на фоне снижения капзатрат на 34% г/г и умеренного роста OCF на 5% из-за роста инвестиций в оборотный капитал на 11% г/г.
Опубликованный показатель EBITDA за первое полугодие соответствует 53% от нашего прогноза на 2017, а чистая прибыль — 59%, что предполагает, что наши прогнозы на 2017 могут оказаться заниженными. В связи с этим мы считаем результаты сильными и ПОЗИТИВНЫМИ для акций Энел Россия.
АТОН 
«Энел Россия» в первом полугодии увеличила чистую прибыль по МСФО в 5,5 раза — до 4,3 млрд руб.
«Энел Россия» в первом полугодии 2017 года увеличила чистую прибыль по МСФО в 5,5 раза — до 4,3 млрд рублей, сообщает компания.Выручка компании за отчетный период выросла на 5% и составила 34,8 млрд рублей.
Прибыль до налогообложения составила 5,4 млрд рублей, что в 5,7 раза больше, чем за январь — июнь 2016 года.
«Энел Россия» входит в группу Enel. Производственными филиалами «Энел Россия» являются: Конаковская ГРЭС, Невинномысская ГРЭС, Среднеуральская ГРЭС, Рефтинская ГРЭС. Общая установленная мощность электростанций составляет 9428,7 МВт по выработке электроэнергии и 2382 Гкал/ч по выработке тепла. Доля Enel Investment Holding B. V. в уставном капитале компании — 56,43%, доля PFR Partners Fund I Limited — 19,03%, доля Prosperity Capital Management Limited — 7,84%, доля банка ВТБ — 3,87%, доля прочих миноритарных акционеров — 12,83%
rns.online/energy/Enel-Rossiya-v-pervom-polugodii-uvelichila-chistuyu-pribil-po-MSFO-v-55-raza--do-43-mlrd-rub--2017-07-27/- Энел Россия - прибыль по МСФО в 1 полугодии 2017 года выросла в 5 раз – до 4,3 млрд рублей.
Прибыль Энел Россия по МСФО в 1 полугодии 2017 года выросла в 5 раз – до 4,3 млрд рублей.
Выручка +5% — до 34,8 млрд рублей.
Прибыль до налогообложения выросла в 5,8 раза – до 5,4 млрд рублей.
Показатель EBITDA +43% — до 8,689 млрд рублей.
Энел Россия – мсфо
Количество 35 371 898 370 moex.com/s909
Free-float 25%
Капитализация на 27.07.2017г: 44,6 млрд руб
Общий долг на 31.12.2016г: 42,03 млрд руб
Общий долг на 30.06.2017г: 40,11 млрд руб
Выручка 6 мес 2016г: 33,17 млрд руб
Выручка 6 мес 2017г: 34,82 млрд руб
Прибыль 1 кв 2016г: 134,39 млн руб
Прибыль 6 мес 2016г: 787,42 млн руб
Прибыль 2016г: 4,39 млрд руб
Прибыль 1 кв 2017г: 3,10 млрд руб
Прибыль 6 мес 2017г: 4,30 млрд руб
www.enelrussia.ru/content/dam/enel-ru/documents/ru/ifsr/мсфо/IFRS_1H2017_rus.pdf
www.enelrussia.ru/ru/investors/a201612---.html
Энел закрыл дивидендный гэп. всего за 4 дня. А есть ещё компании которые закрыли этот гэп, после отсечки?- БКС понизил рекомендацию по акциям «Энел Россия» с «покупать» до «держать», прогнозная стоимость повысилась с 1,1 руб. до 1,2 руб.
Эл5 Энерго (Энел) - факторы роста и падения акций
- Одна из самых рентабельных генерирующих компаний России (19.03.2019)
- 1 мая 2021г. запустилась Азовская ВЭС на 90 МВт, а в 2023 году Кольская ВЭС на 201 МВт по программе ДПМ ВИЭ, что обеспечат поступления больше 4,5 млрд.руб. за мощность (16.10.2023)
- Энел перенесла распределение ₽3 млрд дивидендов за 2021 год, на 2023-й - но так и не выплатила в 2023 году (16.10.2023)
- Компания прогнозирует высокие капитальные затраты (программа КОММОД), поэтому FCF не будет хватать на погашение долга, ситуация изменится с 2025 года и долг начнет снижаться (16.10.2023)
- Дивиденды с 2020 года компания не платит и не будет в ближайшие годы платить, так как будет снижать долговую нагрузку и выполнять инвест.программу (16.10.2023)
⚠️ Если вы считаете, что какой-то фактор роста/падения больше не является актуальным, выделите его и нажмите CTRL+ENTER на клавиатуре, чтобы сообщить нам.
Эл5 Энерго (Энел) - описание компании
«Энел Россия» (бывш. «Энел ОГК-5») входит в число семи оптовых генерирующих компаний, созданных в результате реформы РАО «ЕЭС России». Производственными филиалами компании являются: Конаковская ГРЭС, Невинномысская ГРЭС, Среднеуральская ГРЭС. Более 56% акций компании принадлежит Enel Investment Holding, более 26% — «ИНТЕР РАО ЕЭС»После продажи угольной Рефтинской ГРЭС в 2019 году производство электроэнергии упало в 2 раза, EBITDA -40%
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера:
