Группа Астра акции

⚡Худшая IT компания в России не смогла нарастить продажи даже на 0.1%🤦‍♂️
Разработчик софта«Группа Астра» не сможет нарастить отгрузки по и...

Я до сих пор офигиваю, какой же тут бездарный менеджмент, что вообще ни на сколько не увеличил продажи🤢 Сейлзы хоть что продадут, но тут от...

💭 Выясняем, почему компания пока придерживается консервативной дивидендной политики, и оцениваем перспективы увеличения выплат в контексте общей стагнации сектора...

💰 Финансовая часть (3 кв 2025)

📊 Рост доходов составил всего 4% относительно аналогичного периода прошлого года, однако одновременно произошел значительный рост издержек производства — на 36%. Вследствие этого прибыль до уплаты процентов, налогов, износа и амортизации (EBITDA) снизилась на 35% по сравнению с предыдущим годом, достигнув уровня 634 миллиона рублей. Основной причиной ухудшения результатов стало снижение темпов роста продаж.

🧐 Третий квартал стал вторым подряд периодом слабых показателей компании, первый же квартал, несмотря на замедление отрасли, пока ещё выглядел сравнительно уверенно. Замедление рынка информационных технологий существенно затронуло и компанию Астра, фактически остановив её дальнейший рост доходов. Тем не менее руководство рассчитывает на восстановление позитивной динамики по итогам четвертого квартала 2025 года.

«По пользовательскому опыту, если честно, у нас NPS (Net Promoter Score) плохой. Мы над ним как бы работаем. Это правда наш основной KPI. Мы действительно хотим не просто догнать, а где-то перегнать наших коллег из Европы, из Штатов», — заявил гендиректор компании Астра Илья Сивцев.

• неготовность пользователей переходить со старой ОС на новую от другой компании.

 «Вам дается в руки операционная система и вы такие “да, блин”. Эта реакция возникает у любого пользователя, если пересадить его с Misrosoft на Mac или с Mac на Microsoft», — полагает он.

• Вторая причина заключается в том, что при работе с операционными системами пользователи оценивают, скорее, сторонние бизнес-приложения, которые на этой ОС работают

⭐️Эксперты рейтинга CNews отметили, что RuPost эффективно снижает операционные издержки, повышает устойчивость почтовых сервисов и обеспечивает прозрачность администрирования. Также в качестве важных преимуществ решения были выделены обучающие курсы для представителей компаний и возможность переноса данных с внешних платформ.

Сейчас RuPost используют такие крупные клиенты, как нефтесервисный холдинг «ТАГРАС», производитель промышленных насосов «ВИЛО РУС», крупнейшая аптечная сеть Сибири «Губернские аптеки», авиакомпания «Якутия» и многие другие.

Подробности рассказали в пресс-релизе: https://astra.ru/about/press-center/news/rupost-vtoroy-god-podryad-priznan-luchshim-rossiyskim-korporativnym-pochtovym-resheniem-po-versii-cn/

❤️ Ваша $ASTR

Крупные аккредитованные IT-компании будут отчислять не менее 3% от средств, сэкономленных благодаря IT-льготам, на образование и подготовку ...

Специально для дебилов: отсутствие роста продаж — это значит, что продали столько же. Следовательно существует мощное стабильное потребление...

«Крупные аккредитованные IT-компании будут отчислять не менее 3% от средств, сэкономленных благодаря IT-льготам, на образование и подготовку будущих кадров», - сообщили журналистам в аппарате вице-премьера — руководителя аппарата правительства РФ Дмитрия Григоренко.

Группа Астра не сможет нарастить отгрузки по итогам 2025 года. Рост отгрузок составит 0% по сравнению с 2024 годом, а годовая выручка увеличится всего на 10% — гендиректор Илья Сивцев

В рамках импортозамещения 800 школ Челябинской области перейдут на нашу операционную систему (ОС) Astra Linux. Ее установят на 30 000 рабочих мест в 1 200 учебных классах. 

При этом мы бесплатно обучим системных администраторов и двух педагогов от каждой школы работе с ОС, а они, в свою очередь, по системе наставничества передадут знания коллегам и ученикам. В общей сложности курсы «Астра-школы» пройдут около 1 600 человек.

Подробнее о сотрудничестве – в нашем пресс-релизе: https://astra.ru/about/press-center/news/uchitelya-vsekh-shkol-chelyabinskoy-oblasti-budut-rabotat-na-os-astra-linux/?utm_source=telegram&utm_medium=messenger&utm_campaign=post&utm_content=cb  

❤️ Ваша $ASTR

Компания «Астра» представила слабый отчет за 3 кв. 2025 г., но окончательные выводы делать рано — основную часть спроса покупатели формируют в 4 квартале.

Выручка выросла, но отгрузки снизились

• Выручка выросла на 4% г/г, до 3,8 млрд руб.
• Отгрузки снизились на 15% г/г, до 3,9 млрд руб.
• EBITDA снизилась на 36% г/г, до 0,9 млрд руб.
• EBITDAC в 3 кв. 2025 г. составила -0,2 млрд руб. против 0,8 млрд руб. годом ранее
• NIC составила -0,1 млрд руб. против 0,7 млрд руб. годом ранее
• Долговая нагрузка остается несущественной: ЧД/EBITDA 0.4х.
• FCF в 3 кв. 2025 г. составил -0,3 млрд руб. против -0,7 в 3 кв. 2025 г. За 9 мес. 2025 г. FCF составил 0,5 млрд руб. (-51% г/г).

Рост выручки относительно снижения всех других статей вызван признанием выручки от активации лицензий.

По итогам 9 мес. динамика выручки положительная за счет ОС и услуг по внедрению, а выручка от продуктов экосистемы падает на 6% г/г (-35% г/г в 3 кв.).

Прогнозы по выручке

Менеджмент отмечает, что на заказчиков все еще давит жесткая ДКП и формируется отложенный спрос. По нашему прогнозу, реализация отложенного спроса возможна ближе к концу 2026 г. При этом надо отметить, что динамика выручки «Астры» на 50% приходится на 4 квартал года, поэтому положение компании на ИТ-рынке можно будет оценить по итогам всего 2025 г.

Привет, друзья!

✏️Подтвердили совместимость нашей операционной системы с мессенджером MAX(Группа Астра)

Сертификация подтверждает, что пользователи могут безопасно использовать мессенджер в IT-инфраструктурах, построенных на базе ОС Astra Linux. В том числе в системах с повышенными требованиями к защите.

✏️Заключили соглашение о сотрудничестве с Республикой Саха (Якутия) (Группа Астра)

Соглашения касаются импортозамещения программного обеспечения в регионе и развития там IT-отрасли с использованием наших решений. У нас есть уже есть обширный опыт взаимодействия с отдельными организациями оттуда.

✏️Выручка российских финтех-компаний выросла по итогам IIIквартала почти на 15% год к году (Коммерсантъ)

В абсолютном выражении показатель достиг почти 195 млрд рублей. В прошлом году темпы роста был ниже – на 11% год к году. Ускорение показателя эксперты связывают с продолжающейся цифровизацией российской экономики.

❤️ Ваша $ASTR

#дайджест

Если коротко:

👉среди софтов, выручку в 3 квартале год к году увеличила только Астра, и то почти flat, и то на фоне оч крепкого роста по всем расходным статьям
👉Цифровые привычки конечно растут сильнее, но по МСФО у них нет базы для сравнения с прошлым годом

👉Президент одной непубличной софтовой компании мне вчера сказал, что такой сложной ситуации на айти рынке как сейчас еще не было за последние 15 лет. В ковид говорит был провал, но очень короткий.

Кстати кроме выходящего на IPO Базиса у нас же еще Фабрика ПО наготове, плюс Нанософт вроде собирался, и еще несколько компаний в очереди стоят.

Скоро много компаний будет на рынке, будет работать интересненько:)

Ссылка на табличку:
https://smart-lab.ru/q/shares_fundamental6/order_by_q3_change/desc/?sector_id%5B%5D=28&year=2025