АЛРОСА акции

Высокий спрос на алмазную продукцию благоприятно скажется на показателях Алроса - Промсвязьбанк
Сегодня «АЛРОСА» представила финансовые результаты за 3 квартал 2021 г. Компания снизила выручку и чистую прибыль, что обусловлено сокращением производственных запасов до исторических минимумов из-за сильного спроса, а также высокой базой предыдущего квартала. Представленная отчетность и оптимистичный взгляд компании на ближайшие перспективы рынка подтверждают крепкий дивидендный профиль компании.

Мы оцениваем справедливую стоимость акций АЛРОСЫ на уровне 168 рублей и рекомендуем «покупать». Ожидаем, что высокий спрос на алмазную продукцию вкупе с ограниченным предложением во всём мире благоприятно скажутся на финансовых показателях компании и, как следствие, на дивидендных выплатах.

Головинов Алексей
«Промсвязьбанк»


Авто-репост. Читать в блоге >>>

Алроса ожидает дальнейшего роста цен, не ждет значительного увеличения капзатрат

Учитывая текущий структурный дефицит предложения, мы ожидаем дальнейшего роста цен

— замглавы компании Алексей Филипповский

Гендиректор Иванов считает, что такая ситуация на рынке продлится еще как минимум в течение нескольких месяцев.

Компания также не ждет значительного увеличения капитальных затрат как минимум до 2025 года, но уже ощущает давление растущей инфляции и узких мест в мировой логистике. Но совсем необязательно, что капзатраты останутся на уровне 20 млрд руб. в год.

«Я не удивлюсь, если будет около 23-26 млрд [рублей] в 2022 году, и затем, если инфляция будет расти, то могут увеличиться [капзатраты] еще больше»,

fomag.ru/news-streem/alrosa-prognoziruet-dalneyshiy-rost-tsen-na-almazy-v-blizhayshie-mesyatsy/

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Дивиденды Алроса за 2 полугодие могут составить около 7 рублей на акцию - Финам
В четверг, 11 ноября, АК «АЛРОСА» представила отчетность по МСФО за 3 квартал и 9 месяцев 2021 г., которая, несмотря на снижение квартальных показателей, была позитивно принята рынком.

По состоянию на 18:00 МСК акции «АЛРОСА» прибавляют около 2,2% до 134 руб., поскольку квартальный рост FCF дает основания для хороших дивидендов по второму полугодию.

За 9 месяцев 2021 г. выручка «АЛРОСА» выросла в два с лишним раза — до 261,3 млрд руб. EBITDA также выросла в два раза до 113,7 млрд руб., чистая прибыль – в 7,3 раза до 79,2 млрд руб.


Авто-репост. Читать в блоге >>>

Алроса решит по восстановлению рудника Мир в I квартале 22 г

«Мы ожидаем, что финальное решение будет принято где-то позже, в I квартале следующего года, сейчас такой график»

У компании пока есть вопросы по объему капитальных затрат, поскольку "Алроса" хочет использовать при восстановлении рудника технологии без участия людей, но не все из них еще одобрены

— замглавы компании Алексей Филипповский.

 

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Алроса не видит рисков изменения налогов в следующем году — руководитель

Лично я не вижу каких-либо рисков [изменения налогов] в следующем году. Я думаю, это также связано с нашей структурой акционеров и дивидендной политикой, и прозрачностью нашей экономики и денежных потоков для всех акционеров, будь то государство, Якутия или миноритарные акционеры. Я не вижу никаких рисков, и мы сейчас не находимся в процессе обсуждения с государством или Минфином

— глава компании Сергей Иванов

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Алроса планирует добыть 33-34 млн карат алмазов в 22 г

В текущий момент мы видим [добычу в 2022 году] между 33 и 34 млн карат. В 2023 году цифра должна быть выше 34 [млн карат], и мы должны достигнуть нашего ориентира в 35-36 млн карат где-то в 2025 году, самое позднее — в 2026

— замглавы компании Алексей Филипповский.

"Алроса" планирует продать 100% добытых в следующем году алмазов и не ждет увеличения своих запасов — они останутся на текущем исторически низком уровне

Авто-репост. Читать в блоге >>>

137 сегодня будет или как?

Финансовые показатели Алроса в 4 квартале должны быть выше в силу сезонного фактора - Атон
Финансовые результаты «АЛРОСА» за 3К21 оказались слабее по сравнению с предыдущим кварталом, но они нерепрезентативны, поскольку позади сильный 1П21 на фоне распродажи запасов, а впереди – потенциально сильный 1П22 в связи с ожидаемым дефицитом. Рынок алмазов начинает сезонно сильный праздничный период с низкими запасами – мы ожидаем, что цены на алмазы продолжат расти. «АЛРОСА» торгуется с консенсус-мультипликатором EV/EBITDA 2022 6.2x против своего среднего 5-летнего значения 5.2x. Премия в значительной степени обоснована укреплением ее баланса и более прозрачной дивидендной политикой.

Финансовые показатели вкратце. Результаты АЛРОСА оказались ожидаемо слабее кв/кв на фоне снижения продаж – в 3К21 выручка составила 76.9 млрд руб. (-18% кв/кв), а EBITDA – 34.6 млрд руб. (-24 кв/кв), на рентабельность EBITDA (45%) негативное влияние оказали низкорентабельные продажи алмазов Гохраном. Результаты в целом совпали с консенсусом – выручка оказалась на 2% выше, а EBITDA – на 3% выше оценок рынка. Свободный денежный поток подскочил до 24.5 млрд руб, предполагая квартальную дивидендную доходность 2.5% – АЛРОСА выплачивает дивиденды раз в полгода.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

5 кг сахарного песка (блог 236)
1.  Да, пацаны! Вы не ошиблись, всего 6 кг сахарного песка принесла мне эта сделка. Чистыми 264,75 рубля. Это хорошая добавка к пенсии пенсионеру. Но дело не в ней, я хочу вам подробно показать комиссии, которые я заплатил по вновь предложенным тарифам брокера Открытие.
Я перешел на тариф инвестиционный ( за трейд  комисс брокера 0,025%  ( но не менее 50 руб) и бирж. сбор 0.01%, не менее 3 коп.))
Вот скрин сделки:


Итак, сначала я ранее купил  бумагу по 133, 5   рублей в количестве 100 лотов и потом продал за 133950 рублей. Комис брокера 50 руб., плюс 50 рублей еще за продажу этих 100 лотов .  получается 100 рублей брокеру. Далее я должен заплатить биржевый сбор с покупки и продажи бумаги. получается 26, 75 рублей ( 0,01% от оборота). Кроме того я получил прибыль в размере 450 рублей, с нее налог 13 % или 58,5 рублей.  Итого на руки я получил 264, 75 рублей чистыми. Сборов я отдал 185,25 рублей, то есть я почти 70% отдал от чистых рублей за сборы. 

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Индекс цен за 3 кв. вырос на 10% ко 2 кв. 2021 года и на 25% с начала года, превысив уровни
2018 года.

Выручка за 3 кв. составила 77 млрд руб. (-18% кв/кв), что тем не менее представляет собой рекордный с 2010 года уровень для 3 квартала.

Алексей Филипповский, заместитель генерального директора АЛРОСА:

В 3 квартале спрос на ювелирную продукцию продолжил расти двузначными темпами – так, в США продажи ювелирной продукции более чем на 50% превысили предыдущие рекорды 2018- 2019 годов, в Китае спрос на 10% превысил докризисные уровни. Сильный конечный спрос на украшения и соответствующий спрос на бриллианты с начала года пока удовлетворялся запасами алмазного сырья, которые были накоплены добывающими компаниями в 2019-2020 гг. Но уже к началу 3 кв. 2021 г. запасы у добывающих компаний полностью истощились, поставки алмазов осуществляются «с колес» прямо с производства, которое в ближайшие годы в мире будет оставаться на 20-25% ниже допандемийных уровней. Высокий спрос и ограниченное предложение привели к восстановлению цен на бриллианты и алмазное сырье (+9% и +12% соответственно к уровням начала 2019 года).

Конференц колл сегодня в 17:00мск
Ссылка: www.webcast-eqs.com/register/alrosa20211111
Телефонные номера для участия в конференц-звонке*
Бесплатный номер в России:+7 495 646 9190
Код доступа: 2385532
* Мы рекомендуем участникам подключиться за 5 минут до начала конференцзвонка.

Отчетность: www.alrosa.ru/wp-content/uploads/2021/11/ALROSA-IFRS-9%D0%9C2021-RUS.pdf

Пресс-релиз: www.alrosa.ru/wp-content/uploads/2021/11/MDA-release-Q3-2021-RUS.pdf

Презентация: www.alrosa.ru/wp-content/uploads/2021/11/MDA-presentation-Q3-2021.pdf

Сегодня вышли финансовые результаты Алросы за 3 квартал 2021 по МСФО.

По сравнению с 3 кварталом 2020 года результаты отличные:

1. Выручка выросла на 54.7%.
2. EBITDA выросла на 34.6%.
3. Чистая прибыль выросла более чем в 3 раза.

А вот по сравнению со 2 кварталом 2021 результаты гораздо хуже:

1. Выручка упала на 17.8%.
2. EBITDA упала на 24%.
3. Чистая прибыль упала на 17.2%.

Хорошо отчиталась сегодня Алроса. Кто-то может сказать: как же хорошо, когда все упало по сравнению со 2 кварталом 2021, но Алроса
в некотром роде уникальная компания. 3 квартал для нее традиционно является самым мертвым. Почему-то летом никто не хочет покупать
алмазы и бриллианты ))) Так что корректно все-таки сравнивать 3 квартал 2021 с 3 кварталом 2020, а там мы видим рост и рост по всем
статьям.

Ну и главное, о чем стоит помнить, так это о том, что впереди нас ждет декабрь, а это уже много лет подряд самый лучший месяц
по продажам для Алросы! Думаю, что стоит подумать о покупке Алросы, если этой бумаги еще нет в вашем портфеле.

Ребята все получили дивиденды Алросы? А клиенты БКС Брокер нет: smart-lab.ru/brokers-rating/bcs
Есть мнения и прецеденты?

РоманП., Газпром еще 08.11.2021г. перевел

Заработали за 9 мес 12.11р дивидентов, 3.33р за 3-й квартал. Все идет по плану.

РоманП., так половину уже выплатили, что дальше?

Carai, 4-й квартал должен быть ожидаемо сильным, по факту посчитаем сколько. Индекс алмазов тоже растет.

Ребята все получили дивиденды Алросы? А клиенты БКС Брокер нет: smart-lab.ru/brokers-rating/bcs
Есть мнения и прецеденты?

пишет
t.me/zloyinvestor/1235

Алроса — продажи алмазно-бриллиантовой продукции в октябре

Продажи в октябре(к октябрю 20г.):
— в $: 308 млн.(-1%)
— в руб.: 21.7 млрд.р.(-9%)
Как и ожидалось (https://t.me/zloyinvestor/1190), продажи оказались на уровне прошлогодних значений.

✔️спрос растет: «спрос на ювелирные украшения на основных рынках сбыта продолжает расти двузначными темпами относительно высоких уровней 2018-2019 годов».
✔️дефицит предложения сохраняется: «В последние несколько месяцев на рынке алмазного сырья наблюдается дефицит предложения на фоне структурного снижения добычи на 20% с доковидного уровня».

💡Способность Алросы конвертировать благоприятную рыночную конъюнктуру в позитивную динамику доходов выглядит ограниченной, котировки прайсят боковик в продажах, а сама компания говорит про работу только с «реальными заявками»:
"… мы сохраняем политику продаж сырья только под обеспеченные реальным спросом заявки."
Получается часть спроса фейковый..?🤔

#alrs

📈Алроса растёт после публикации отчётности по МСФО

 📈Алроса +2.2% EBITDA  в третьем квартале 2021 г. составила 34,6 млрд рублей, что на 24% ниже уровня предыдущего квартала (в основном за счет снижения объемов продаж) и на 35% выше г/г. Консенсус-прогноз «Интерфакса» по этому показателю составлял 33,5 млрд рублей.

Рентабельность по EBITDA составила 45% по сравнению с 49% кварталом ранее. Free cash flow в третьем квартале вырос в 2 раза к предыдущему периодом и на 8% г/г, до 24 млрд рублей, за счет высвобождения оборотного капитала, поддержанного ростом авансовых платежей со стороны покупателей. Консенсус-прогноз по FCF был на уровне 21,9 млрд рублей. За 9 месяцев FCF вырос до 89,2 млрд рублей по сравнению с 14,3 млрд рублей годом ранее.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Заработали за 9 мес 12.11р дивидентов, 3.33р за 3-й квартал. Все идет по плану.

РоманП., так половину уже выплатили, что дальше?

Алроса дневка на конец 21 года


Авто-репост. Читать в блоге >>>

Премия в акциях Алроса оправдана сильным балансом и блестящим дивидендным профилем - Атон
Алроса: продажи алмазов в октябре составили $308 млн     

Продажи алмазного сырья в октябре составили $293 млн (+1.4% м/м), а бриллиантов — $15 млн (+67% м/м) — общая выручка от продаж алмазно-бриллиантовой продукции составила $308 млн (+3.4% м/м). За 9M21 продажи алмазно-бриллиантовой продукции АЛРОСА составили $3 581 млн, в том числе алмазного сырья — $3 426 млн, бриллиантов — $155 млн. АЛРОСА отмечает, что спрос на ювелирные украшения на основных рынках сбыта продолжает расти двузначными темпами относительно высоких уровней 2018-2019 гг.

АЛРОСА опубликовала сильные результаты продаж за октябрь — в рамках наших ожиданий. Мы считаем, что предстоящий праздничный период поддержит цены на алмазы, учитывая ограниченное предложение камней из-за масштабного сокращения запасов в 1П21. АЛРОСА торгуется с консенсус-мультипликатором EV/EBITDA 2022П 6.2x против своего собственного среднего 5-летнего значения 5.2x, и мы считаем, что премия оправдана сильным балансом и блестящим дивидендным профилем.

Атон

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Заработали за 9 мес 12.11р дивидентов, 3.33р за 3-й квартал. Все идет по плану.

Чистая прибыль АЛРОСА за 9 месяцев по МСФО составила ₽79 млрд, рост в 7 раз
Мы сохраняем оптимистичный взгляд на рынок ювелирных украшений с бриллиантами, что вместе с низким уровнем запасов в гранильном секторе и структурным снижением добычи алмазов с 2021 года и далее до 110-120 млн карат (с 140-150 млн карат до 2019 года) создает предпосылки для сохранения высокого уровня цен на алмазное сырье в долгосрочной перспективе.

• Выручка за 3 кв. составила 77 млрд руб., -18% кв/кв на фоне снижения объемов реализации алмазов на 20% и изменения структуры продаж, что частично компенсировано ростом индекса цен (+10% кв/кв). Рост на 55% г/г обусловлен эфффектом низкой базы 3 кв. 2020 г. (продажи в 3 кв. 2020 г. составили 5,0 млн кт против 9,2 млн кт в 3 кв. 2021 г.). Рост выручки за 9М в 2,1 раза до 261 млрд руб. главным образом связан с ростом объемов реализации алмазов в 2,4 раза.
• Показатель EBITDAза 3 кв. составил35 млрд руб., снизившись на 24% кв/кв главным образом за счет снижения объемов продаж. Рост за 3 кв. на 35% г/г и

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Алроса представила консолидированную отчётность по МСФО за 3 квартал и 9 месяцев 2021 года.
Выручка кв/кв выросла на солидные 56%, за 9 месяцев цифры вообще поражающие воображение +215%.
Но надо помнить, что всё это эхо «ковидного года», когда спрос на предметы роскоши сильно упал.
Поэтому нужно впечатляясь ростом, нужно не забывать про эффект низкой базы.

В 3 квартале произошло повышение себестоимости производства — валовая прибыль добавила не сопоставимый с увеличением продаж рост на скромные 29% (93% накопленным итогом за 9 месяцев).
Экстремальный рост себестоимости — однозначно плохой фактор, о котором стоит задуматься долгосрочным инвесторам.

Итого, прибыль от основной деятельности квартал к кварталу осталась топтаться на месте.

Крайне положительное влияние на Алросу оказал укрепившийся рубль — переоценка курсовых разниц за 3 квартал 2021 года +25 млрд рублей.
Собственно именно они и сформировали весь рост прибыли.
Что ещё раз наглядно показывает нам, инвесторам, что смотреть на отчётность нужно крайне пристально — вроде прибыль фантастически выросла, но фактически весь этот рост — бумажный, с операционной деятельностью компании никак не связанный.

Собственно, об этом же свидетельствует и не изменившийся баланс, тут даже нечего анализировать и комментировать. Операционно компания не развивается, стоит на месте.
Такими темпами «роста» от валютной переоценки Алроса рискует превратиться в АнтиСургутнефтегаз…