золото

Все написанное ниже не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией, а является лишь мнением автора статьи. Любые инвестиции, в том числе рассмотренные в данной статье, могут нести риски, необходимо проводить собственный анализ, прежде чем принимать инвестиционные решения.

1. Американский рынок

Вводные данные на момент написания статьи:

S&P 500 – 4376, US10Y (доходность 10-летних облигаций) – 4.24%, ИПЦ (инфляция) – 3.2%, базовый ИПЦ (базовая инфляция) – 4,7%, безработица – 3,8%.

Текущая ситуация

ФРС продолжает борьбу с инфляцией и, как следствие, продолжает жесткую денежно-кредитную политику (ДКП): ставка ФРС сейчас находится на уровне 5,5%. Кроме того продолжается количественное ужесточение, т.е. продажа с баланса ФРС долговых бумаг. Данная политика способствует уменьшению ликвидности, находящейся в обращении. Политика количественного ужесточения является противоположной политике количественного смягчения, которая активно проводилась во времена ковида, привела к вливанию в американскую экономику порядка 4,5 трлн.

Друзья,

21 августа понял, что рубль перестал укрепляться.

Поэтому продал купленные неделю назад длинные ОФЗ

(по 70%: чуть дороже, чем купил).

И снова купил #SELGOLD001

(теперь их стало больше, номинал = 1 гр. золота с лагом 2 дня + 5,5% купон).

Рассказываю, как получил с начала года доходность более 73%

(а с начала ноября 2022г., когда формировал портфель, более 85%),

как в 2023г обогнал индекс полной доходности Мосбиржи на 19%.

Идеи на сентябрь (личное мнение).

Заранее, с июня пишу, что

сентябрь — лучший месяц в году на рынке золота

(по статистике).

Держу

#GOLD12.23

#ПолюсЗолото

Также сегодня взлетает Селигдар

(обратите внимание на мультипликаторы по долгам Селигдар:
долг / собственный капитал = 2,55).

Портфель в EXCEL с весами и датами по каждой бумаге –

в закрытом канале:

все ходы записаны, честно и прозрачно.

Искренне желаю Вам Здоровья и Успеха !

С уважением,
Олег.

BRENT

Нефть марки Brent на прошедшей торговой неделе попыталась возобновить восходящее движение, после того как по ходу снижения обнаружила поддержку в районе чуть ниже уровня 84,06, откуда начала восстанавливаться, в моменте пробив барьер на уровне 85,17, но удержаться на новой высоте не удалось. Почти сразу цена начала снижаться, вернувшись под 85,17 и продолжив снижение до исходной позиции в район ниже уровня 84,06, где и торгуется к настоящему моменту. Вместе с тем, ценовой график, перешедший в зеленую зону супертренда с последним снижением, готовится к возврату в красную зону, что указывает на высокую степень неопределенности дальнейшей перспективы.

В данный момент цена торгуется с умеренным понижением относительно начала недели, но имеет нейтральную динамику в целом, поскольку продолжает оставаться в рамках ограниченного диапазона. Вместе с тем, ключевая зона поддержки оказалась под серьезным давлением, поскольку цене не удалось подтвердить ее устойчивость, продолжая погружаться ниже.

Во вторник, 22 августа, суд Чикаго приговорил двух бывших высокопоставленных сотрудников торгового деска JPMorgan к тюремным срокам за манипуляцию рынками золота и серебра. Бывший глава деска по торговле драгоценными металлами Майкл Новак получил один год и один день тюрьмы, тогда как ведущий трейдер деска Грегг Смит — два года тюрьмы.

На данный момент срок Смита — самый большой, который получали сотрудники американских банков в рамках разбирательства о сомнительных трейдинговых практиках.

Суд назвал Грегга Смита «самым активным манипулятором, которого когда-либо наказывало правительство», тогда как Майкл Новак был назван «боссом», стоявшим за всей схемой. Во время оглашения приговора судья отметил, что Смит и Новак точно знали, что их поведение являлось противозаконным.

JPMorgan является одним из самых могущественных игроков на рынке драгоценных металлов, и Смит и Новак использовали свое положение для «вопиющих манипуляций ценами к своей выгоде», написала в обвинительном заключении Помощник генерального прокурора США Николь Аргентьери.

Спрос на ювелирные изделия из золота в Китае во II квартале достиг 132 т,

на 28% больше, чем в предыдущем квартале.

Изделия из чистого золота высокой пробы (24 карата) пользуются популярностью.

Потребление ювелирных изделий из золота в Индии во II квартале снизилось на 8% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года и составило

129 т во II квартале, что было обусловлено рекордно высокими ценами на золото. Несмотря на то, что спрос до сих пор оставался относительно устойчивым

В этом году мы с осторожностью относимся к перспективам второго полугодия

В США зафиксировано пятое подряд снижение квартального спроса на ювелирные изделия по сравнению с предыдущим годом, снизившись на 7% до 34 т во II квартале.

Оживленный рост инвестиционного спроса г/г во II квартале частично компенсировал

падение в 1 квартале, благодаря

хорошему росту спроса на слитки и

спроса на слитки и монеты и заметному

замедлению оттока средств из ETF.

По сравнению с тем же кварталом прошлого года инвестиции в золото выросли на 20% до 256 т.

Инфляция — это болезньМой любимый Хилтон на неделю за двоих — от 320 тыс. фантиков.

До войны я летал в этот отель почти каждый год. Если бы...

Золото получило поддержку во II квартале, несмотря на снижение спроса со стороны центральных банков, в основном благодаря устойчивому инвестиционному спросу, а также потреблению со стороны ювелирной отрасли.

Спрос на золото во II квартале (без учета внебиржевого рынка) незначительно снизился на 2% г/г до 921 т.

С учетом внебиржевых и фондовых потоков общий спрос вырос на 7% г/г до 1 255 т.

Несмотря на высокие цены на золото, потребление ювелирных изделий выросло.

увеличившись на 3% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года и составив 476 т.

Спрос на золото, используемое в технологиях, оставался очень низким из-за продолжающейся слабости рынка потребительской электроники.

Общий объем поставок золота увеличился на 7% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года и составил 1 255 т, что было обусловлено ростом во всех сегментах. По оценкам, в первом полугодии производство достигло рекордного уровня — 1 781 т.

Средняя цена золота на LBMA (PM) во втором квартале составила

За последние десятилетия экономисты по всему миру привыкли, что высокие процентные ставки на фоне стабильной инфляции приводят к снижению котировок на золото. Но не в этот раз.

Как золото обмануло ожидания аналитиков

Традиционно считается, что это стимулирует крупных инвесторов продавать золото, которое не приносит процентов, и вкладываться в долговые бумаги. В этом случае цена на золото начинает падать. Сейчас растут и ставки, и золото: несмотря на подъем диапазона ставки ФРС до максимальных значений более чем за 20 лет, до 5,25–5,5%, драгметалл продолжает дорожать и стоит на 7% ниже исторического максимума, в районе $2080 за тройскую унцию.

Почему золото продолжает расти

Мировые ЦБ продолжают скупать золото, несмотря на рост реальной доходности казначейских облигаций США. Это говорит о снижении доверия к финансовой системе, основанной на долларе США. Практически все центральные банки развивающихся стран активизировали дедолларизацию и используют золото в качестве альтернативы в случае введения вторичных санкций.

Любые точные совпадения фактической цены с прогнозируемой в посте являются случайными.
Вся разметка делается на глаз — не ищите магии цифр, иначе будете видеть то, что хотите увидеть, а это главная беда спекулянта.

✅ Финансовые рынки никогда не были простыми и предсказуемыми на 100 процентов, и никогда не будут такими.
✅ Я вам ни разу не ГУРУ, чтобы подсказывать, что делать. Работайте по ТС. Если нет ТС, то вам нечего делать на рынке.
✅ Все волновики — жулики. Им вообще верить нельзя. 😆
Вероятность движения цен по волнам — около 60 %, если они правильно нарисованы.
На все остальное есть стопы и манименеджмент.

Ссылки
13.07.2023
smart-lab.ru/blog/921594.php
25.05.2023
smart-lab.ru/blog/906511.php
03.03.2023
smart-lab.ru/blog/883024.php

Прогноз 03 марта
Прогнозировалась 5-ка на 2056.
Фактически — 2067.
Кукл перелил 11 пунктов, не успел затормозить.


25 мая
Планировалось завершить А на 1896.
Фактически — 1893. 
У Кукла сил не хватило добить 3 пункта.

Китайские акции снижаются в осторожной торговле

Азиатские фондовые рынки в основном падали в пятницу следуя за негативной динамикой на Уолл-стрит и настроения инвесторов также ухудщились после того как китайский гигант рынка недвижимости Evergrande подал заявление о защите от банкротства в суд США

Shanghai Composite снизился на 0,3% Shenzhen Component упал на 0,9% в смешанной торговле в пятницу так как осторожность доминировала в настроениях

Базовые индексы находятся на пути к снижению вторую неделю подряд поскольку отсутствие значимых мер со стороны правительства для поддержки экономики разочаровало рынки

China Evergrande застройщик с самой крупной задолженностью в мире и ставшая олицетворением китайского кризиса недвижимости в четверг подала заявление о защите от кредиторов в суд США по делам о банкротстве

Иностранный капитал фиксирует чистый отток из китайских акций 10-ю сессию подряд На этой неделе отток капитала составил более чем 20 миллиардов юаней (2,75 миллиарда долларов).