Облигации ВсеИнструменты.ру

Цель: понять как изменилась цена выпусков по фиксам и флоатерам.

Сразу вывод:
Прошел день Х – последний день подачи на оферту и ничего не изменилось.
По флоатерам цена практически не изменялась, как стоили около 100% так и осталось 100%
По фиксам тело просело значительно на 3% — 5%, что значительно.
Почему так происходит я не понимаю, эмитент  не имеет права изменить условия, эмитент просто предлагает цену выкупа, а соглашаться на это или нет дело держателя.
Получается продавцы под предложения оферты дают заработать тем кто на оферту не подает, я бы воспользовался данным предложением, но меня смущает кредитное качество эмитента, а не сама ситуация.

[17.11.2025 19:34]  FinamBonds
«ВсеИнструменты.ру» выставили оферты по приобретению облигаций серий 001Р-01, 001Р-02, 001Р-03, 001Р-04, 001Р-05 и 001Р-06, говорится в сообщениях компании.
Период предъявления бумаг к выкупу — с 27 ноября по 3 декабря 2025 года.
Эмитент планирует выкупить до 2 000 000 облигаций серий 001Р-01, 001Р-02 и 001Р-05 (это все флоатеры), до 500 000 облигаций серий 001Р-03 и 001Р-06 (фиксы), до 1 000 000 облигаций серии 001Р-04 (фиксы).

ВсеИнструменты.ру объявили оферты сразу по шести выпускам. Серии 001Р-01…06 можно предъявлять к выкупу с 27 ноября по 3 декабря. Расчет 5 декабря

👉 Обзоры компаний

👉 Наши портфели (автоследы и аналитика по ним)

📈Цена

Цена выкупа неизвестна, будет понятна после анализа заявок. Но есть потолки
001Р-01 не выше 102,56% (цена на бирже 99,68%)
001Р-02 не выше 102,98% (цена 101%)
001Р-03 не выше 110,61% (цена 104,1%)
001Р-04 не выше 105,80% (цена 102,3%)
001Р-05 не выше 103,20% (цена 100,8%)
001Р-06 не выше 106,00% (цена 102,3%)

📊Количество

Максимальный объём выкупа
001Р-01,02,05 до 2 млн шт (в обращении 12 млн)
001Р-04 до 1 млн шт (в обращении 1 млн, т.е. могут выкупить весь выпуск)
001Р-03,06 до 500 тыс шт (в обращении 1 млн)

dreikspb, например ПИФы

Панков Алексей,

Нет, здесь что-то другое, продает крупняк

Панков Алексей,

Нет, здесь что-то другое, продает крупняк

Андрей Ш.,
Доходности по выпускам пересчитались автоматически к цене номинала, а это по минус 1-6% по каждому выпуску за 2 недели. Чисто те...

Есть ли тут в ветке живые люди, почему льют 6ой выпуск? Оферта так напугала, а на что она собственно влияет? За 10 дней на 5% слили.

Леша Колотаев, Спросите у брокера, по-разному. От звонка до бумажного заявления

Картинка из времен, когда компанию оценили в 100 млрд. Ну камон!

📈Финансы

Все Инструменты второй квартал подряд показывает разворот, но будет ли он устойчив увидим через полгода (тогда LTM показатели подтянутся). 🔹Выручка + 12%, 2025ый год тяжелее идет

🔹EBITDA +30%, что стало следствием сильного сокращения расходов и оптимизации

Перед IPO компания показывала куда более многообещающие планы

ООО «ВсеИнструменты.ру» — российский онлайн-гипермаркет товаров для дома, дачи, стройки и ремонта. Компания основана в 2006 году студентами Московского физико-технического института. В 2009 году в Москве был открыт первый офлайн-магазин сети. Компания предлагает широкий выбор ассортимента, удобство покупки, расширенную гарантию и доброжелательное обслуживание. Сайт ежемесячно посещают более 31 млн человек.
ИНН — 7722753969

Так контора говорит сама о себе, а что на самом деле…

Финансовое состояние

Вам наверняка, как и мне, доводилось неоднократно слышать от контор, что они не просто контора, а целая группа.

Значимость «групп компаний», сами компании, подняли на небывалую высоту. Какая-нибудь вшивая ооошка имеет в названии слово «группа» и это неспроста, а чтобы придать конторе особый статус в глазах инвестора.

⭐️А что по факту? Сама контора и ещё одна такая же убогая конторка, связанная долей в уставном капитале. В пример закрадывается Джетленд и Всеинструменты.

⭐️Нет, есть конечно и полноценные «группы», но сути это не меняет. Анализируя отчётность компаний группы и навязываемую ими же консолидированную отчётность, у меня сложилось стойкое убеждение, что

‼️ Группа компаний — организованная группа юридических лиц обирающая по предварительному сговору доверчивых инвесторов.

🤔А вы что думаете по этому поводу?

Эксклюзивно и честно об эмитентах

ВсеИнструменты.ру отчитались за 1 квартал 2025 года. Выручка выросла на 18,8% — до 40,7 млрд рублей, что выглядит неплохо, особенно на фоне сложной экономической ситуации, показатель EBITDA составил 2,7 млрд рублей (+1,5% г/г). Рентабельность по EBITDA составила 6,7%.

Основной драйвер роста — корпоративный сегмент (B2B), который прибавил 27%. Однако потребительские продажи (B2C) почти не изменились, что говорит о слабой динамике розничного спроса. Несмотря на рост выручки, чистая прибыль ушла в минус — убыток составил 0,7 млрд рублей против прибыли в прошлом году, чистая рентабельность — -1,6%… Причина — резкий рост расходов, включая аренду и обслуживание долга.

Долговая нагрузка, если учитывать аренду по стандартам МСФО, достигает на самом деле 10,9x EBITDA, а не 1.7х, которые компания указывает в презентационных материалах и которые посчитаны без аренды, что уже критично. Ликвидность и финансовая устойчивость вызывают вопросы: коэффициенты ниже нормы, а резервы по дебиторке кажутся заниженными.

Сергей Петров, У Т-инвестиций так же, только не давно выложил, видимо эт у многих так

Облигации новых выпусков (001Р-05 и 001Р-06) активно торгуются на бирже с 15:40 мск, а брокер ВТБ до сих пор (16:25 мск) не произвёл их разм...