фьючерс MIX

Новая база расчета индексов на Мосбирже.

Московская Биржа сформировала базы расчета индексов акций, которые будут действовать с 20 сентября 2024 года.

⚫️В базу расчета Индекса МосБиржи и Индекса РТС войдут обыкновенные акции МКПАО «ЯНДЕКС», обыкновенные акции ПАО «Группа Астра», тогда как обыкновенные акции ПАО ГК «Сегежа» будут исключены из индекса.
⚫️В базу расчета Индекса голубых фишек будут включены обыкновенные акции МКПАО «ЯНДЕКС», при этом обыкновенные акции АК «АЛРОСА» (ПАО) покинут индекс.
⚫️Обыкновенные акции ПАО «Магнит» и обыкновенные акции ПАО «РусГидро» войдут в лист ожидания на исключение из базы расчета Индекса МосБиржи и Индекса РТС.

🕯 Включение в Индекс делает акции компании подходящими для инвестиционных стратегий самых крупных инвесторов – институциональных (банков, инвестиционных фондов, пенсионных фондов, страховых компаний и т.д.), которые обязаны соответствовать требованиям этих стратегий.
Многие из них не могут инвестировать в акции компаний, не входящие в Индекс.

Индекс МосБиржи заканчивает август в минусе, уже 4 месяца подряд рынок идёт вниз. Рассказываем, в каких случаях бывали такие затяжные падения и что происходило дальше.

Примеры из недавней истории

Мы рассмотрели динамику Индекса МосБиржи по месяцам начиная с 2000 года и обнаружили, что падение от 4 месяцев подряд случалось только 3 раза.

• Июнь – ноябрь 2008 года — падение длилось 6 месяцев подряд и это была самая продолжительная волна снижения индекса. Причиной был мировой финансовый кризис, который затронул и Россию. Полностью восстановиться наш рынок смог лишь через 88 месяцев.
• Февраль – июнь 2013 года — 5 месяцев. Рынок с 2011 по 2015 год находился в боковике — индекс двигался в узком диапазоне, завершив восстановительный рост после кризиса 2008 года. 5-месячную просадку удалось закрыть за полгода.
• Ноябрь 2021 – февраль 2022 — 4 месяца. Падение было вызвано геополитическим обострением и кризисом вокруг Украины.

Ух, продажи только усилились и прошли важный минимум, который указал на то, что выше не дадут. Поскольку сформировали коррекционную модель abc. Так что 2800 не светит, катим дальше по тренду. И получилось так, что в рамках [v] сформировали 1-2, а при три быстрый тренд до 2500.

ТГ: https://t.me/+F6Ka767DDgFhZGQy

ЦБ установил более строгие ограничения на кредитование лиц с высокой долговой нагрузкой, а также повысил надбавки по нецелевым потребительским кредитам с залогом авто

Банк России с 1 июля 2025г установит национальную антициклическую надбавку к нормативам достаточности капитала в размере 0,25% от активов, взвешенных по риску

Агрессивно сегодня сработали продажи, но дошли до диапазона покупок. От него логично сделать тест зоны. От нее важно смотреть за реакцией. Сила или слабость укажет верный путь, но пока держусь вчерашнего плана.

Телега: https://t.me/+F6Ka767DDgFhZGQy

Московская Биржа готовится к обновлению своих индексов, внося изменения, которые вступят в силу с 20 сентября 2024 года.

Ключевые изменения:

• Индекс МосБиржи и Индекс РТС: в базу включаются акции Яндекса #YDEX и Группы Астра #ASTR, исключаются акции Сегежи #SGZH.
• Индекс голубых фишек: добавляются акции Яндекса #YDEX, исключаются акции АЛРОСА #ALRS.
• Индекс средней и малой капитализации: включаются акции ВИ.ру #VSEH.
• Индекс акций широкого рынка: добавляются акции Яндекса #YDEX, ВИ.ру #VSEH и ПРОМОМЕД, а также исключаются акции КуйбышевАзота, Россети Северо-Запад и Таттелекома.
• Индекс информационных технологий: добавляются акции Яндекса #YDEX.
• Индекс потребительского сектора: включаются акции ВИ.ру #VSEH и ПРОМОМЕД #PRMD.
• Индекс химии и нефтехимии: исключаются акции КуйбышевАзота #KAZT.
• Индекс электроэнергетики: исключаются акции Россети Северо-Запад #MRKZ.
• Индекс телекоммуникаций: исключаются акции Таттелекома #TTLK.

В лист ожидания на включение в индексы МосБиржи и РТС: НК РуссНефть #RNFT, ЮГК #UGLD, ЭсЭфАй, ЮМГ #SFIN, Группа Ренессанс Страхование #RENI.

• Акции (Индекс МосБиржи). Повторим то, что уже говорили. Рынок отечественных акций после 25%-ного падения с мая по август перевел игроков в эмоциональную стадию апатии. С такой эмоцией глубоко не падают. Глубокие падения начинаются в приподнятом настроении. Как это начиналось в мае. Не уверены, что рынок находится в точке разворота, что впереди подъем. Почти уверены, что падение, в основном, позади. Минусы: замершее корпоративное кредитование и прочие макроэкономические ухудшения. Плюс: котировки акций должны быть в общем инфляционном тренде. Мы в осторожной, но покупке.

• ОФЗ. Рутинизация ненормальности (хотя нормы относительны) может формировать безразличие. Но не доверие. Например, инвесторов к госдолгу. Сколько бы отскоков ни встретилось на этом пути, Индекс ОФЗ (RGBI) ползет вниз. Аргументов для смены направления мы не находим. К тому, что это ГОСдолг добавляется, что это рублевый долг. А с рублем отдельная история.

• Рубль. Попытка разобраться в валютных курсах приводит к желанию сократить накопления в рублях.

С утра вторника рынок резко развернулся вниз и до вчерашнего вечера упорно падал, несмотря на то, что еще в понедельник многие крупные акции росли на 3-4%, а некоторые вообще на 7-9%. А ведь еще днем раннее инвесторы радовались росту бумаг, и почти везде вокруг вещали о том, что вот теперь-то рынок развернулся и пойдет вверх. Однако, как видите, это не так, и мы еще в понедельник выяснили, что рассчитывать на рост рынка пока нет смысла, а коррекция продолжится. Давайте проанализируем текущий спад и определим возможные сценарии движений.

Итак, в понедельник индексу ММВБ удалось отскочить на целых 5%, до ключевого сопротивления 2800 пунктов. Как не раз писал ранее, пробой этого сопротивления открывает возможность для куда более глубокого снижения рынка к следующему сильному уровню 2500. Однако первой же целью снижения после пробоя уровня 2800, согласно моему прогнозу, была область 2650-2700 пунктов. Именно к ней индекс и пришел в прошлую пятницу!

Зону продаж поглотили. Подтверждается локальный отскокдо следующей зоны в рамках волны [iv]. Трендпо прежнему медвежий, просто коррекция. Четвертые волны любят боковик.

Телега: https://t.me/+F6Ka767DDgFhZGQy