фьючерс MIX

0️⃣ Предпосылки и предположения (предыдущий пост – здесь)

• Средняя полученная доходность всех портфелей доверительного управления в ИК Иволга Капитал – 14,5 – 18,8% годовых «на руки» / 16,5-21,5% годовых до удержания НДФЛ, в зависимости от стратегии. Это за всё время ведения ДУ. С начала 2025 года на стратегии ВДО доходность до НДФЛ в районе или выше 30% годовых.

• Ставки банковских депозитов продолжают снижаться. Из фондов денежного рынка фиксируется отток.

• К июньскому заседанию ЦБ по ключевой ставке наиболее сильна дискуссия о вероятности ее понижения.

• Рубль продолжаем ожидать сильным. В том числе и в случае постепенного снижения ключевой ставки.

• Понимание перспектив рынка акций отсутствует.

• Наблюдаем за золотом для короткой продажи. Когда-то она произойдет.

1️⃣ ВДО
• Доходности облигаций в наших портфелях колеблются вблизи 32% годовых к погашению / оферте. Доходности всех портфелей, включая и облигации, и деньги – вблизи 30%.

Ну все, продажи включились. У покупателя нет результата. Есть два целевых диапазона. 

https://t.me/+F6Ka767DDgFhZGQy

«Российские предложения невыполнимы. Украина готова к встрече лидеров в любое время. Продолжение стамбульских встреч на уровне, который не приводит к решениям, бессмысленно».

Пока геополитика похищает у нас лонговый тренд, на вокзале похищают какого-то человека — заталкивают в «Мерседес», и об этом сегодня весь день говорят.

На этом всё!

❗️Сегодня в 19:00, как обычно, инфляция.

🏦 Рынок понемногу подрастает в ожидании заседания ЦБ. Мне всё больше нравится тенденция, при которой ЦБ постепенно становится главным в доме и оказывает большее влияние, чем очередной вброс от Трампа или других на тему санкций, мира и прочего.

Что касается Моекса, то здесь есть одно интересное техническое наблюдение:

📈 Если разобрать структуру восходящего импульса, можно сказать, что он находится на стадии завершения, поскольку рынок заходит уже на пятую волну (по волновой теории).
После пятой волны идёт коррекционная волна, т.е. «двойка», которая чаще всего в идеальном сценарии откатывается к 50% от первой волны — это уровень 2765.

Не будет удивлением, если рынок туда сбросят. Но это, наоборот, хорошо — значит, структура соблюдается. Так что не пугайтесь.

Добавить к последнему плануособо нечего. Есть наблюдения. Активность покупок постепенно снижается + заметно, что уже начинают включаться продажи. Пока жду первую цель в зоне продаж, но вероятно формирование локального цикла 1-2. Частично фиксанулся сегодня.

https://t.me/+F6Ka767DDgFhZGQy

https://www.tbank.ru/invest/strategies/9e42cc78-b59a-4356-a9b9-84b98e1f3c76

#IMOEX2

Пока всё идет по плану. Движемся в сторону сопротивлений.
Ключевым будет уровень 2900 пунктов, который проходит прям на пункттирную линию сопротивления.
Там-то увидим истинное лицо рынка, когда будет решаться судьба тенденции.
Остаемся мы в нисходящей или уже изменим и пойдем в настоящую растущую тенденцию.

В акциях пока растем, первые цели были взяты. Остальное будем забирать уже ближе к 2900, думаю.

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

По итогу торгов вчера индекс МосБиржи закрылся небольшим ростом в 0,16% или 2834 пункта. На утро акции торгуются чуть выше. Мы начинаем готовиться к тому, что будет с процентной ставкой, которую объявят уже в эту пятницу. Думаю, что большинство рыночных мыслей сейчас будет сосредоточены вокруг этого события. Давайте посмотрим, что у нас на новостном фоне и какие ждать корпоративные события.

🗞 Новостной фон

▪️В США раскритиковали атаку по стратегическим военным аэродромам в России

Кит Келлог в эфире телеканала Fox News заявил, что атаки по военным аэродромам стратегической авиации в России повысили риски эскалации конфликта до угрозы его расширения.

«Когда вы атакуете часть системы выживания оппонента, то есть его триаду, его ядерную триаду, это означает, что ваш уровень риска повышается, поскольку вы не знаете, как поведет себя другая сторона, вы не уверены», — заявил Келлог.

Ожидания снижения ключевой ставки на заседании ЦБ РФ 06 июня, а также тот поджим, который рисует индекс, сильно повышают вероятность того, что среда и четверг на этой неделе будут растущими.

В этом случае мы вполне можем увидеть индекс выше 2900.

MX(фьюч на индекс мосбиржи)
На дневном графике цена пробила (с тестом сверху на более мелких ТФ) свое сильное сопротивление в виде границы белого канала и двинулась дальше вверх, дойдя на вечерней сессии до своего локального сопротивления в виде трендовой, пробой которой дает сигнал на окончание нисходящего тренда, поэтому пока цена выше этого уровня, ожидаем продолжения роста. Возврат под трендовую снова вернет цену к снижению
Для сделки (торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест границы белого(283050) канала или горизонтали 296850
В случае четких тестов можно входить(торгуя отбой или пробой) от менее сильных уровней в виде трендовой 286500

На часовом графике цена весь день торговалась вокруг своих уровней в виде границы зеленого канала, горизонтали 284800 и трендовой и под вечер нашла в себе силы уйти выше них и пока цена в зеленом канале и выше горизонтали 284800 ожидаем продолжения роста и пробоя ближайших сопротивлений. Возврат под 284800 снова вернет цену к снижению
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест границ зеленого(285325 на утро) канала

Еще немного до первого целевогодиапазона продаж, но по свойству третьей цель может быть и выше. С обеда покупки пошли слабовато, можем еще раз протестить зону, если не появится активных быков.

https://t.me/+F6Ka767DDgFhZGQy

К последнему плану мало чего можно добавить. Единственное, пошло удержание продажами, но в последствии они давят слабо. Обычный тест зоны покупок. После консолидации ожидаю продолжение тренда до следующей зоны продаж в рамках волны (iii).

https://t.me/+F6Ka767DDgFhZGQy

#MIX — 6.25📊

📢Фьючерс на индекс ММВБ демонстрирует восходящее движение, пробив свежий уровень сопротивления 281150 в импульсном формате. При такой ситуации логично ожидать продолжение восходящего движения до ключевой области сопротивления 288050 — 290000. Нижняя граница ключевой области сопротивления представлена аномальным дневным уровнем, на ретесте которого мы можем получить отличную нисходящую реакцию цены, на фоне чего рассмотрим сценарий с продаже данного актива от указанной отметки. Стоп лосс размещаем за всей областью сопротивления и уровнем 293250 с запасом.

📌Параметры ордера:
▫️Тип ордера: лимитная продажа (sell limit)
▫️Точка входа: 288050
▫️Стоп лосс: 294275
▫️Тейк профит: 275825

🚀Первой целью нашей продажи является возврат цены за уровень ключевой поддержки 281150. Как показывает практика, актив возвращается за свежие уровни в импульсном формате, поэтому данный уровень не вызовет особых проблем для нашей короткой позиции. Итоговой целью в локальной перспективе является часовой уровень поддержки 276075, который так же будет тестироваться в формате пробоя. Ложный пробой, либо истинный, не имеет значения, тейк профит выставляем немного ниже уровня.

Вчерашние торги закончились для большинства неожиданно — боковиком, даже чуть выросли на 0.03% и закрылись по основному индексу на 2829,6 пунктов. На утро же индекс торгуется на 0.5% ниже по 2814 пунктов.

🗞 Новостной фон

▪️В США заявили о готовности Трампа к встрече с Путиным и Зеленским

Трамп открыт для возможной встречи с Путиным и Зеленским, но предпочитает видеть двусторонние переговоры о мире между Москвой и Киевом.

«Президент [Трамп] заявил, что открыт для этого (встречи), если до этого дойдет. Однако он хочет, чтобы оба эти лидера, обе эти стороны сели вместе за стол [переговоров]», — новостной аккаунт пресс-службы Белого дома.

▪️Мединский и министр обороны Украины Умеров провели отдельную встречу перед переговорами  

Мединский подтвердил свою встречу с министром обороны Украины Рустемом Умеровым и отметил, что она сыграла важную роль в подготовке общей сессии переговоров. Встреча продлилась 2,5 часа. 

«Встреча была. Она сыграла важную роль в подготовке общей сессии», — заявил Мединский.

Ключевая ставка ЦБ РФ оказывает сильное отрицательное влияние на IMOEX с коэффициентом корреляции -0.65. Высокая ключевая ставка снижает привлекательность акций для инвесторов, поскольку инвестиции становятся менее доходными в сравнении с процентами по вкладам и облигациям. Курс доллара США к рублю показывает слабую отрицательную корреляцию (0.70), при этом при анализе темпов роста корреляция с USDRUB оказалась близкой к нулю.

MX(фьюч на индекс мосбиржи)
На дневном графике цена снова протестировала свое сильное сопротивление в виде границы белого канала и опять не смогла его пробить и пока цена под этим уровнем, снижение может возобновиться. Пробой этого сопротивления (в идеале с тестом сверху на мелких ТФ) даст сильный сигнал на продолжение роста
Для сделки (торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест границы белого(282875) канала
В случае четких тестов можно входить(торгуя отбой или пробой) от менее сильных уровней в виде горизонтали 275875 и трендовой 287525

На часовом графике цена после утреннего гэпа вниз вернулась к росту, закрыв гэп и дойдя до своего локального сопротивления в виде трендовой, которое пока пройти не смогла и откатила, закрыв торги на ема233. Пока цена выше ема233 рост может продолжиться до сильного сопротивления в виде границы зеленого канала, отбой от которого шортим, а пробой с тестом сверху на мелких ТФ — лонгуем. Уход под ема233 снова вернет цену к снижению
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест границ зеленого(284900 на утро) канала