фьючерс MIX

С 20 июня Мосбиржа вносит изменения в состав своих индексов. Это важное событие для инвесторов, так как подстройка под новые бенчмарки может повлиять на котировки отдельных бумаг.

Главные изменения

Из основных индексов (Мосбиржи и РТС) исключат акции «Селигдара» и «Мечела», но их доля была небольшой — всего 0,15–0,18%. Взамен рассматривается включение бумаг «Циан», ЭсЭфАй, «Русагро» и ИКС 5. В то же время «Группа Астра», «РусГидро» и «Россети» рискуют выбыть из списка.

Что ждёт акции?
Фонды, которые ориентируются на индексы, будут покупать акции компаний-новичков. Их котировки могут прибавить. А исключённые бумаги фонды будут продавать. Есть вероятность, что их цены могут просесть.

• Полное и безоговорочное прекращение огня в воздухе, на суше и на море как необходимое условие для начала мирных переговоров.
• Меры по укреплению доверия — решение гуманитарных вопросов: безоговорочное возвращение всех депортированных и незаконно перемещённых лиц
• Украинские дети.
• Обмен всех пленных (“всех на всех”). 
• Освобождение Россией всех гражданских заложников.
• Не допустить повторения агрессии: цель переговоров — восстановить прочную основу для долгосрочного мира и безопасности и гарантировать, что агрессия не повторится.
• Гарантии безопасности и участие международного сообщества. Украина должна получить надёжные гарантии безопасности. Стороны пригласят международное сообщество принять участие в переговорах и предоставят гарантии для обеспечения выполнения соглашений.

Годовая дивидендная доходность индекса мосбиржи получена используя данные по IMOEX и MCFTR.

Высокая дивидендная доходность процентов эдак в 10% с нами была не всегда, доходность более 4% наблюдается только начиная с 2013 года.

Не знаю что там произошло в 2004 году, но судя по данным дивидендная доходность равна нулю, а сами данные по MCFTR мосбиржа отдает только с 2003 года, т.е. 2003 не полный. В любом случае в те далекие года дивидендная доходность была очень низкой.

Интересно с чем связан рост выплачиваемых дивидендов? Инвесторам нравится получать дивиденды и компании подстраиваются и завлекают их дивидендами или государству нравится получать налог с дивидендов, даже на ИИС-3 налог на дивиденды не отменили.

Лирическое отступление по методу расчета дивидендной доходности:

Можно использовать годовые отрезки данных или месячные, интуитивно кажется, что используя месячные будет точнее, но математически методы получаются эквивалентны.

#IMOEX2 Месяц

Всем доброго субботнего дня, друзья🤝😊

Раз уж заканчивается месяц, то резонно посмотреть на индекс со стороны месячного тайминга.

А там мы видим нейтральную ситуацию, потому что закрываемся внутренней свечкой и ниже годовой скользящей 12МА.

Если смотреть фигуру, то продолжаем ходить в рамках сужения диапазона, где уровнем сопротивления будет 3200 пунктов, а поддержки 2500 пунктов.
Выход из диапазона даст соответствующий драйвер рынку, в котором уже можно будет работать на полную катушку.

Сейчас пока приемлемы только спекулятивные сделки на меньшем тайминге и то, с акциями, которые находится в растущей тенденции.

Несмотря на то, что май оказался таким нейтральным, заработать удалось достаточно хорошо. При том, что я не люблю работать от шорта, но были сделки настолько очевидные, что я не мог не воспользоваться ситуацией.

Как итог, можно подчеркнуть, что ожидаю роста рынка в июне, но как и прежде всё зависит от новостной повестки. В рынке пока мало денег, а потому работать в полной мере не хочу. сохраняя большую часть депозита в ликвидности и облигациях.

20 июня — ребалансировка индекса Мосбиржи

Индексные фонды будут соответственно ребалансировать портфели.

Из базы расчета Индекса МосБиржи и Индекса РТС будут исключены обыкновенные акции ПАО «Селигдар» и обыкновенные акции ПАО «Мечел».

В лист ожидания на включение в базу расчета Индекса МосБиржи и Индекса РТС войдут
обыкновенные акции МКПАО «ЦИАН»,
обыкновенные акции ПАО «ЭсЭфАй»,
обыкновенные акции ПАО «Группа „Русагро“ и
обыкновенные акции ПАО „Корпоративный центр ИКС 5“.

В лист ожидания на исключение из Индекса МосБиржи и Индекса РТС войдут
Обыкновенные акции ПАО Группа Астра,
обыкновенные акции ПАО „РусГидро“ и
обыкновенные акции ПАО „Россети“

Источник www.moex.com/n90638?nt=0

Последняя неделя мая выдалась удачной для инвесторов — рынок показал рост, развернувшись после нескольких недель коррекции. Насколько долгим окажется движение вверх будет зависеть от внешних новостей следующей недели и решения ЦБ по ключевой ставке. Индекс Московской биржи за сегодня вырос на 📈+0,67% до 2 828,83 пункта.

При этом в целом май не переломил негативную динамику движения рынка и месячная коррекция составила 📉-3,1%. Фондовый рынок находится в коррекции три месяца подряд.

Перспектив для роста рынка не слишком много, а для дальнейшей коррекции предостаточно, ведь многие компании отмечают снижение чистой прибыли в 1 квартале 2025 года.

Интер РАО отчитался о росте выручки по МСФО в 1 квартале на 12,6% до 441,3 млрд. рублей, но расходная часть роста еще быстрее, что вылилось в снижение чистой прибыли год к году на 1,6% до 47,2 млрд. рублей. Прибыль есть и это уже хорошо — так решили инвесторы, ведь акции компании выросли на 📈+0,5%.

«Две недели назад Китай находился в серьёзной экономической опасности! Очень высокие пошлины, которые я ввёл, сделали практически невозможной торговлю Китая с рынком США — а это, безусловно, рынок номер один в мире. По сути, мы резко «перекрыли кислород» Китаю, и для них это стало разрушительным ударом. Многие заводы закрылись, начались, мягко говоря, «гражданские волнения». Я видел, что происходит, и мне это не понравилось — для них, не для нас. Я быстро заключил сделку с Китаем, чтобы спасти их от того, что, как мне казалось, могло обернуться очень тяжёлой ситуацией. Я не хотел, чтобы до этого дошло.Благодаря этой сделке всё быстро стабилизировалось, и Китай вернулся к нормальной работе. Все были довольны! Это хорошая новость!!! Плохая новость в том, что Китай, что, возможно, не удивит некоторых, ПОЛНОСТЬЮ НАРУШИЛ НАШЕ СОГЛАШЕНИЕ. Так что хватит играть в «доброго парня»!», написал президент США в Truth Social.

Ситуация начала немного проясняться из-за возникших покупок на последнем часе. Если проходим максимум, то до зоны продаж фактически ничего нет серьезного. По сути необходим тест данного бара, если все ок и реакция повторится, будет крайне интересно.

Интерес в том, что варианты за снижение начнут ломаться и останется путь на базовый сценарий В1 по старшему плану.

https://t.me/+F6Ka767DDgFhZGQy

Ну все, контрольный бар проходим, снижение пока в рамках плана.Я вот все думаю, а не была ли это заходная первая волна и не идет ли сейчас вторая и после ее завершения приличный рост по третьей?🤔 Или же третью вниз раскладывать.

Посмотрим, внимательно наблюдаю за развитием ситуации. Пока жду проход в следующую зону покупок.

https://t.me/+F6Ka767DDgFhZGQy

Подошли к последнему торговому дню весны 2025 года. Что имеем на закрытие недели? Вчера закрылись снова в плюс 0,89%, опять выше 2800, а конкретно 2809 пунктов. На утро торгуемся плюс-минус там же, по 2805 в моменте. Что важного у нас на новостной и корпоративной повестках?

🗞 Новостной фон

По-большому счету все новости влияющие сейчас на рынок идут вокруг все тех же двух тем: процентная ставка и перемирие/переговоры. И там и там ничего существенного пока нет. По ставке узнаем уже через неделю.

💰Корпоративные события

▪️СОЛЛЕРС, вопрос дивидендов за 2024 год
▪️Россети Московский регион, вопрос дивидендов за 2024 год
▪️Саратовский НПЗ, вопрос дивидендов за 2024 год
▪️Газпром, отчет по МСФО за 1КВ2025
▪️Аэрофлот, отчет по МСФО за 1КВ2025
▪️Артген, отчет по МСФО за 1КВ2025
▪️ЭсЭфАй, отчет по МСФО за 1КВ2025
▪️СмартТехГрупп (CarMoney), отчет по МСФО за 1КВ2025

#IMOEX2

Вспоминайте, в среду мы с вами говорили об уровне 2820 пунктов, от которого жду оеакции и продолжения нисходящей тенденции.
Ссылка на пост — t.me/c/1324735280/8427

Пришли мы на это сопротивление, но пока не торопимся уходить ниже, поскольку на носу у нас второй раунд переговоров, а именно 2 июня. Дату предложила РФ, но ответа от Украины так и не последовало.

Рынок реагирует вполне нормально, но хотелось бы пониже сходить перед этими переговорами, чтобы полноценно взять позиции.

Ну будем работать с тем, что имеем.
На ожиданиях скорее всего будем стараться идти выше, но див отсечки будут мешать хорошему ходу движения. Могу предположить, что в какой-то спетепи пойдем в боковике до пунктирного сопротивления, построенного по двум максимумам, которые меняли глобальную тенденцию с растущей на падающую.

В общем и целом пока ясности нет куда движемся, но по отдельным акциям можно поработать.

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

Мой ТГ канал — t.me/+w89-QkfZT5U1ZjBi

2/3 индекса Мосбиржи — это сырьевые компании.
Банки также зависят от общей ситуации в экономике.

Товарный индекс Bloomberg Commodity
плавно сползает вниз,
по дневным


Состав индекса

Весь рост слили по итогу

Эта неделя началась с резкого падения рынка акций, однако во вторник ему снова удалось отскочить, и пока этот отскок продолжается, в результате чего индекс ММВБ вернулся к пробитому в понедельник уровню 2765, преодоление которого технически должно было ускорить его падение, что и произошло утром в понедельник. Однако на пути оказалась еще одна глобальная поддержка, от которой удалось отскочить. Давайте посмотрим, какие возможны дальнейшие варианты движения рынка.

В прошлом обзоре писал, что индекс подошел к критической точке, уровню 2765, пробой которого может привести к ускорению падения рынка акций, целью которого будет область 2600-2620 пунктов. И, как видите, в понедельник, после пробоя уровня падение резко ускорилось, однако индекс нашел поддержку еще около 2690 пунктов в виде линии глобального аптренда, который берет начало еще с декабря. На прошлой неделе не обратил на нее внимание, но заметил утром в понедельник и немного изменил торговый план, который тогда подробно описал в чате своего канала.