комментарии Андрей Х. на форуме

Погашен первый облигационный выпуск ООО «Лизинг-Трейд»

2023 год Лизинг-Трейд начал с важного для истории компании события: с погашения первого выпуска облигаций Регистрационный № 4B02-01-00506-R-001P, который был размещен 22 января 2020 года.

• Сумма первого выпуска 500 млн руб.
• Размер купона составил 12,5%.
• Сумма уплаченных купонных выплат за 3 года составила 156 640 000,00 руб.

В течение всего периода все выплаты осуществлялись в срок и в полном размере.

В данный момент на бирже осуществляется торговля тремя выпусками облигаций, общей суммой 1,2 млрд рублей.

/Облигации ООО «Лизинг-Трейд» входят в портфель PRObonds ВДО на 7,6% от активов/

Подписаться на ТГ | Чат Инвесторов| YOUTUBE | VK | Сайт

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Нефть вниз, золото вниз

Жду нефть ниже. Нынешние почти 80 долл. за баррель Brent и примерно 50 за баррель Urals всё ещё неустойчивы. Участники рынка лелеют надежды, что нефть стабилизируется и даже вырастет. А на графике каждая новая вершина уступает предыдущий. Покуда это так, законы биржевого жанра должны отправлять нефть вниз. Не знаю, насколько вниз. Но, полагаю, на заметное расстояние от приведенных 80 и 50 долларов.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Нефть вниз, золото вниз

Жду нефть ниже. Нынешние почти 80 долл. за баррель Brent и примерно 50 за баррель Urals всё ещё неустойчивы. Участники рынка лелеют надежды, что нефть стабилизируется и даже вырастет. А на графике каждая новая вершина уступает предыдущий. Покуда это так, законы биржевого жанра должны отправлять нефть вниз. Не знаю, насколько вниз. Но, полагаю, на заметное расстояние от приведенных 80 и 50 долларов.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Итоги первичного рынка ВДО на 10 января 2023 г.

Подписаться на ТГ | Чат Инвесторов | YOUTUBE | VK 

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Продажи застройщика АПРИ Флай Плэнинг в 2022 году выросли на 30% до 6,9 млрд.р.

• Ровно +30%. Таков прирост продаж жилья у девелопера АПРИ Флай Плэнинг в 2022 году по сравнению с 2021 годом. В 2022 году продажи составили 6,9 млрд.р., простив 5,3 млрд.р. в 2021 году.

• Продажи декабря – 1,46 млрд.р. И это для АПРИ месячный рекорд.

• Впервые в оперрезультатах эмитента появились продажи за пределами Челябинской области. Флагманский проект Группы, ТвояПривилегия (это формат больших малоэтажных жилых комплексов с максимальной близостью к природе и полной инфраструктурой), масштабируется: в декабре были проданы первые квартиры в Екатеринбурге (ТвояПривиления Екатеринбург). На них пришлось 15% от декабрьского результата.

• Облигационный долг АПРИ за 2022 год, несмотря на заметный рост бизнеса, почти не изменился: и на начало, и на конец прошедшего года он составлял 1,83 млрд.р.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Продажи застройщика АПРИ Флай Плэнинг в 2022 году выросли на 30% до 6,9 млрд.р.

• Ровно +30%. Таков прирост продаж жилья у девелопера АПРИ Флай Плэнинг в 2022 году по сравнению с 2021 годом. В 2022 году продажи составили 6,9 млрд.р., простив 5,3 млрд.р. в 2021 году.

• Продажи декабря – 1,46 млрд.р. И это для АПРИ месячный рекорд.

• Впервые в оперрезультатах эмитента появились продажи за пределами Челябинской области. Флагманский проект Группы, ТвояПривилегия (это формат больших малоэтажных жилых комплексов с максимальной близостью к природе и полной инфраструктурой), масштабируется: в декабре были проданы первые квартиры в Екатеринбурге (ТвояПривиления Екатеринбург). На них пришлось 15% от декабрьского результата.

• Облигационный долг АПРИ за 2022 год, несмотря на заметный рост бизнеса, почти не изменился: и на начало, и на конец прошедшего года он составлял 1,83 млрд.р.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Портфель высокодоходных облигаций. Слишком много МФО

Результат. В 2022 году портфель PRObonds ВДО дал доходность 7,3%. В начала нового года прибавил 0,7%. А за все 4,5 года ведения вырос на 62,4%.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Итоги первичного рынка ВДО первого рабочего понедельника в 2023 году




Авто-репост. Читать в блоге >>>

МФК "Займер" начинает новый рабочий год с подведения итогов минувшего 4 квартала 2022 года.

Несмотря на возросший предпраздничный спрос на займы, компания приняла решение сохранять позицию консервативной оценки рисков.

Подобной стратегии «Займер» будет придерживаться в течение ближайшего полугодия — в сложные периоды она показывает позитивный результат:

✔️ улучшение общего качества портфеля
✔️ рост прибыли

Источник

Подписаться на ТГ | Чат Инвесторов | YOUTUBE | VK 

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Ближайшие выплаты купонов по облигациям, входящим в портфели PRObonds
Сегодня, 9 января, должна пройти выплата купонов за прошедшую неделю. На этой ожидаем следующие выплаты:

Подписаться на ТГ | Чат Инвесторов | YOUTUBE | VK 



Авто-репост. Читать в блоге >>>

Ближайшие выплаты купонов по облигациям, входящим в портфели PRObonds
Сегодня, 9 января, должна пройти выплата купонов за прошедшую неделю. На этой ожидаем следующие выплаты:

Подписаться на ТГ | Чат Инвесторов | YOUTUBE | VK 



Авто-репост. Читать в блоге >>>

В нашей экономике не до перемирия

Контроль за свободами и то, что мы еще обладаем ими хотя бы внутренне, учит нас чаще закруглять мысли и реже их вовсе высказывать. Для фондового рынка это создает меньшую прозрачность. Хотя инвестирование – и так игра с неполными данными. В этом смысле всё как будто нормально 😉

А сказать хочется вроде бы про высокодоходные облигации, а вроде бы не совсем. Сказать о некоторых рисках.

Раньше главными рисками портфеля облигаций (облигации – основа нашего инвестирования) я считал дефолты и инфляцию. Никакой оригинальности.

Что делать с дефолтами, более-менее понятно: изучать отчетность и арбитраж. Инфляции можно сопротивляться, покупая бумаги с высокими купонами и короткими сроками. Все годы ведения облигационного портфеля мы худо-бедно справлялись с этим.

Но на дворе 12-й месяц СВО.

Точно добавился риск падения всей экономики. Хотя он уже не риск, он уже сработал. Но для нашей песочницы всеобщее падение, кажется, не так страшно. Под основным ударом всё-таки крупнейшие гос- и окологосударственные компании. Можно было бы порассуждать о динамике политических рисков, но не нужно.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Андрей Хохрин, а могло быть по другому???:)))))))

антон владимирович, глядя из сегодня, очевидно, не могло быть по-другому)

Карты рынка ВДО в праздничные дни

В целом рынок ВДО показывает снижение доходностей: аномальные цифры 20+% остаются только у ограниченного числа МФО и девелоперов. При этом выход МФК «Фордевинд» и текущего выпуска АО «АПРИ Флай Плэнинг» с первички, вкупе с офертой ГК «Страна Девелопмент» могут практически полностью увести рынок ниже 20% годовых.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Карты рынка ВДО в праздничные дни

В целом рынок ВДО показывает снижение доходностей: аномальные цифры 20+% остаются только у ограниченного числа МФО и девелоперов. При этом выход МФК «Фордевинд» и текущего выпуска АО «АПРИ Флай Плэнинг» с первички, вкупе с офертой ГК «Страна Девелопмент» могут практически полностью увести рынок ниже 20% годовых.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

10% годовых - средний доход клиентов нашего ДУ за 2021 и 2022 годы

10,0%. Такова средняя доходность в %% годовых на счетах доверительного управления в ИК Иволга Капитал, открытых с 1 января 2021 по 5 января 2022 года. (счета, на которые заводились деньги, а не ценные бумаги).

В доходности полностью учтены комиссионные издержки и почти полностью – НДФЛ.

Всего это 28 счетов общей суммой 121,2 млн.р. (совокупная сумма ДУ, учитывая счета, открытые с конца 2019 по конец 2022 года – 359,1 млн.р.).

Инструменты управления капиталом – ВДО и РЕПО с ЦК.

Подписаться на ТГ | Чат Инвесторов| YOUTUBE | VK | Сайт

Авто-репост. Читать в блоге >>>

10% годовых - средний доход клиентов нашего ДУ за 2021 и 2022 годы

10,0%. Такова средняя доходность в %% годовых на счетах доверительного управления в ИК Иволга Капитал, открытых с 1 января 2021 по 5 января 2022 года. (счета, на которые заводились деньги, а не ценные бумаги).

В доходности полностью учтены комиссионные издержки и почти полностью – НДФЛ.

Всего это 28 счетов общей суммой 121,2 млн.р. (совокупная сумма ДУ, учитывая счета, открытые с конца 2019 по конец 2022 года – 359,1 млн.р.).

Инструменты управления капиталом – ВДО и РЕПО с ЦК.

Подписаться на ТГ | Чат Инвесторов| YOUTUBE | VK | Сайт

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Декабрьский срез результатов ИК Иволга Капитал как инвестбанка

Завершился год потерь и переосмыслений для наших клиентов и нас как инвестиционного банка. Наверно, даже год создания инвестиционного банка. То, что было до него, сейчас кажется затянувшейся ошибкой выжившего.

Мы постепенно выбираемся из созданных нами же проблем. Сейчас купоны приносят держателям облигаций, выпуски которых мы организовали, около 130 млн.р. в месяц. В декабре эта сумма составила 133 млн.р. Портфель организованных нами облигационных выпусков тоже восстанавливается, в декабре достиг 12,3 млрд.р, хотя и далек от максимума (15,6 млрд.р. в феврале 2022).

Нельзя гарантировать, что в будущем дефолтов не случится. Однако, думаю, с прежних их масштабов мы уже способны избежать.

Подписаться на ТГ | Чат Инвесторов| YOUTUBE | VK | Сайт

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Как изменился наш портфель облигаций год к году?

Первая иллюстрация — сравнительный результат портфеля PRObonds ВДО по итогам 2022 года (актуальный состав портфеля здесь: https://t.me/probonds/8910). Всего за месяц портфель откатился со 2 на 4 ступеньку, пропустив вперед золото и рынок американских акций (и то, и то приведено в рублевом эквиваленте). Причина – в резком ослаблении рубля. Увы, эта причина, по-видимому, долгоиграющая. Sic transit gloria mundi.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Итоги первичного рынка ВДО первого торгового дня в 2023 году


Подписаться на ТГ | Чат Инвесторов | YOUTUBE | VK 

Авто-репост. Читать в блоге >>>