комментарии leonov_mnenie на форуме

VK Tech - ждем IPO

VK собирается вывести на IPO дочку — VK Tech. Это хорошая альтернатива неминуемой допэмиссии. Убыточный VK как-то должен спасаться и решил сделать это выводом своего лучшего детища на биржу. Обозначу сразу, что в отличии от материнской компании, эта действительно интересна, хотя многое будет зависеть от цены размещения.
VK Tech конкурирует в первую очередь с Гуглом (который из большинства компаний самовыпилился, открыв поляну) и Яндексом за корпоративных клиентов, которым нужна облачная система для своих сотрудников с внутренними чатами, почтой, звонилкой и т.д. Туда же пытается IVA, но пока сильно отстает в количестве направлений (но лучше в той части, где уже есть). Версия VK самая широкая в плане функционала, но и самая сырая (на мой взгляд, как пользователя каждой из них). С другой стороны допиливают софт оперативно и выглядит это все крайне перспективно.

Что известно из показателей за 9 месяцев 2024 года:

— Выручка выросла на 60,1% год к году и составила 7,7 млрд руб.;
— Операционные расходы составили 6,2 млрд руб., увеличившись на 21,7% в основном за счет роста расходов на IT-команду;

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Фикс прайс - оперативный комментарий

В $FIXP шорт-сквиз на дивидендной рекомендации в 35,3 рубля на акцию. Это шанс выйти для тех, кто зачем-то лез в бумагу ранее. Покупать ее под дивиденды — история крайне плохая:

— компания выплачивает разовый дивиденд за 3 года работы, больше такой большой выплаты не будет;

— чистая прибыль компании в этом году ₽15 млрд за 9 месяцев, это снижение на 44% к прошлому году;

— это расписки, а не акции, со всеми вытекающими отсюда рисками.

PS: и в лучших традициях РУ фонды, менеджмент компании закупался акциями за неделю до новости)))

Авто-репост. Читать в блоге >>>

НЛМК-есть идея?
НЛМК — идея или нет? Пока сам не пойму)))

Компания на которую я поглядываю и никак не пойму — надо оно мне или нет?
С одной стороны, выпуск стали снижается и пока главный спрос, со стороны стройки, только утихает. С другой – выплавка стали в январе – октябре 2024 г. сильнее всего упала у группы ММК, ПМХ и «Северстали» – на 12, 18 и 8% год к году соответственно. НЛМК снизил выпуск по итогам 10 месяцев на 4,7% до 11,3 млн т., что не так плохо. Да еще рынок в Европу у компании не закрыт, а часть продукции не попадет под санкционный запрет еще несколько лет. Учитывая текущий курс валюты, звучит интересно. Компания идет примерно на 15% дивдоходности по текущей цене, что неплохо. А в случае мирового соглашения, начнет продавать больше и тут явно виднеется переоценка. С другой стороны, у Европы есть проблемы с производством и там экономика и промышленность замедляется, что может снизить спрос. С дивами тоже не ясно — Лисин уже платил в 2024 году, т.е. вполне может продолжить это делать… но при этом, перевел активы он не в РФ, а в ОАЭ, да и в целом не самый надежный управленец))) Вот и получается, что я могу легко представить, почему бумага за год сделает +100%, но так же легко могу представить расклад, при котором она пролежит на текущем уровне еще пару лет.

Авто-репост. Читать в блоге >>>