комментарии Bosphorus на форуме

Так что вот если по простому то дивы легко могут уйти на Кучюс и гашение долгов. И да, руководство Селигдара конечно же пообещало что будет стараться в див политике)

Алексей Бушуев, Судя по структуре владения, подавляющее большинство префок на руках мажоров (Бейрит и АО Трежери Инвест). Для себя они бы нашли не такую уж большую сумму ~ 330 млн.руб (2.25руб*150млн.префов) по сравнению с дивами за 2019 и 2020 годы в сумме 3.05 млрд и 4.47 млрд соответственно. Перевод префов в обычку больше похож на подготовку к SPO, чтобы их доли меньше размывались.

… инсайдер купил 41*10^6*0,0006=24600акций на сумму 77,8 млн

drumer, вы ошиблись на два порядка: 0,0006% = 246 акций на 778 тыс. руб

Так что в плане покупки бумаг Газпрома, я бы боялся не зеленую энергетику и ВИЭ (все равно где в России или за пределами), думаю тут Газпрому лет 20 еще ничего серьезно грозить не будет (за это время вложения неоднократно окупиться успеют). А опасался бы я каких-то новых технологий, которые внезапно могут все поменять (какой-нибудь сверхэффективный термояд, или даже холодный термояд), вероятность появления такой технологии внезапно и полномасштабно не велика, и все же вероятность эта существует.

Evvibris, Новые технологии если появятся, то их промышленная эксплуатация начнётся совсем не скоро. Обычный реактор АЭС некоторые умудряются больше 15 лет строить и еще не закончили («Олкилуото-3»).

По отчету мфсо за 2021 6мес. (все числа в тыс. руб.).

Плюсы:
— увеличение выручки за экспедирование в 2 раза c 625'734 до 1'329'449. Стратегия по увеличению доли на рынке дает плоды.
— уменьшение обязательств по аренде с 1'078'833 до 878'641
— увеличение выручки за транспортные услуги на 227'211 (на 5%) до 4'255'305

Минусы:
— прибыль от экспедирования невелика
— увеличение дебиторки с 1'878'176 до 2'805'372
— увеличение долга с 2'382'245 до 2'869'159
— непонятная статья — Приобретение нематериальных активов 56'160тыс.руб

Неоднозначные впечатления от отчета. Вроде выручка значительно выросла, но в основном за счет экспедиции, которая маломаржинальна. За полгода дебиторка выросла на 900'000т.руб, причина этого не раскрывается. Для пополнения оборотного капитала были осуществлены займы, и долг вырос на 500'000т. руб. Динамика увеличения дебиторки и соответственно долга удручает. Надо смотреть на дальнейшую динамику по итогам года.

На чем у нас такое возбуждение тут?

Тимофей Мартынов, Была же новость: «Индекс — провайдер FTSE объявил результаты пересмотра Global Equity Index Series, изменения в которых вступят в силу после закрытия торгов 17 сентября. В индекс были добавлены акции… и «Черкизово» GCHE (free float 12%, пассивный приток $5 млн)». Приток $5 млн — это около 365млн руб. Если считать по цене 2500 руб за акцию (откуда начался рост), то это примерно 145000 акций. Фонды обычно заранее начинают действовать, не дожидаясь даты изменения. А если считать freefloat 2,5%, как указано в презентации самой компании, а не 12% как в сообщении индекс-провайдера, то робкие покупки фондов могут приводить к таким задергам цены.

… Увы, но чистая переоценка непроданного урожая огромные 2,263 млрд руб ...

jata, Черкизово выращивает зерновые для собственного потребления, а не для продажи — вертикально интегрированная компания. Урожай хранится на элеваторах и на протяжении года используется для производства комбикормов. Его переоценка — это чисто бумажная прибыль/убыток, вроде переоценки валютных депозитов или долгов. Компания также показывает в отчете скорректированную чистую прибыль, которая не включают в себя переоценку биологических активов. В первом полугодии она увеличилась на 48,1%, до 5,35 млрд рублей.

Bosphorus, подскажите, почему доля «сырьё и материалы» в себестоимости продукции растёт и составляет уже 67%.

Александр Бородин, На мой взгляд влияние на это оказали два фактора:
1 — резкий рост стоимости комбикормов. «Комбикорма для птиц в июне стоили 24,5% больше, чем в июне 2020 года» milknews.ru/index/ceny-korma.html
Компания практически полностью обеспечивает себя кормами и на 50% зерном для производства этих комбикормов. Как указано в отчете: «Группа учитывает реализацию и переводы другим сегментам Группы, как если бы реализация проводилась третьим лицам.» То есть птицефабрики закупают комбикорм у заводов группы по рыночным ценам.

2 — рост производства продукции. Например продажи продукции мясопереработки увеличились на 15% с 52 тыс.тонн в первом полугодии 2020г до 60 тыс.тонн в первом полугодии 2021г. Соответственно мясокомбинаты закупили больше сырья, при существенном росте цены на это сырьё.

… Увы, но чистая переоценка непроданного урожая огромные 2,263 млрд руб ...

jata, Черкизово выращивает зерновые для собственного потребления, а не для продажи — вертикально интегрированная компания. Урожай хранится на элеваторах и на протяжении года используется для производства комбикормов. Его переоценка — это чисто бумажная прибыль/убыток, вроде переоценки валютных депозитов или долгов. Компания также показывает в отчете скорректированную чистую прибыль, которая не включают в себя переоценку биологических активов. В первом полугодии она увеличилась на 48,1%, до 5,35 млрд рублей.

Что-то я недопонимаю.
СД должен был дать рекомендацию для ГОСА о размере дивидендов. В итоге:
ГОСА 15.06
Размер дивидендов не раскрыт.
26.05 будет только текст для имеющих право голосовать.
Правильно?

Amalgama Sent, да, не позже 25.05 должны озвучить.

11) Определить, что бюллетени для голосования должны быть направлены заказным письмом лицам, зарегистрированным в реестре акционеров Общества, имеющих право на участие в годовом Общем собрании акционеров ПАО «Селигдар», а также направлены в электронной форме регистратору ПАО «Селигдар» для направления номинальным держателям, зарегистрированным в реестре акционеров Общества, в срок не позднее 25 мая 2021 года.
12) Формулировки решений по вопросам повестки дня годового Общего собрания акционеров ПАО «Селигдар», которые должны направляться в электронной форме номинальным держателям акций, зарегистрированным в реестре, будут определены дополнительно.

Привет всем. Подскажите на Бирже инфа 41 047 014 акций в Уставе 43 963 773 шт. Почему такое различие. На что смотреть? на устав или мосбиржу. Спасибо. Какая инфа верная.?

VIF, Из МСФО за 2020 год: «Общее число разрешенных к выпуску акций составило 54 702 600 штук, а количество выпущенных акций составило 41 047 014 на 31 декабря 2020 года и 43 963 773 на 31 декабря 2019 года.»
В 2020 году Компания погасила часть акций.

Думается выше 6 рублей за акцию нет смысла брать. Какие мысли коллеги?

Prof1981, так-то прекрасная компания. Но пока жду выход отчетности по МСФО еще. Смущает только резко выросший P/E, если взять низкую прибыль из РСБУ. Хотя опять же из-за ковида вроде как. Так что для себя решил из-за этого не обращать внимание на сей коэффициент. Всем понятно почему так случилось в 2020. Пока падает, потихонечку буду скупать. Упадет еще ниже — тем лучше.

Александр Сальков, По МСФО в убыток отработали, дивидендов можно не ждать. К тому же запланирована большая инвест.программа.

Вот это сейчас что такое? не скупают а продают по моему!))

Ewgeny, или вытряхивают фишки из слабых дрожащих ручонок

Странно, что при таком отчете акции держаться вполне достойно. Может народ верит в Зюзина???

Вадим Назаренко, Если бумага не упала после такого отчета, значит крупняк еще не все распродал. Когда распродаст, тогда ракета на юг полетит.

Группа Черкизово: изменение доли инсайдера
Кто: Михайлова Людмила Ильинична
Должность: Член правления
Доля в капитале до: 0,3945%
Доля в капитале после: 0,42253%

Было обыкн. акций: 0,3945%
Стало обыкн. акций: 0,42253%

Ссылка на сущфакт: http://www.e-disclosure.ru/portal/company.aspx?id=6652

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Раскрывальщик,
44 000 000 х 0,3945% х 1846 = 173580 (шт) х 1846 = 320 428 680
44 000 000 х 0,42253% х 1846 = 185913 (шт) х 1846 = 343 195 398

Примерно на 20 лямов закуп произошел.

Гадаю на ромашке, правильно считать так:

43 963 773 x 0,3945% х 1846 = 173580 (шт) х 1846 = 320 164 702
41 047 014 х 0,42253% х 1846 = 173435(шт) х 1846 = 320 161 010

Закуп вообще не происходил.

Bosphorus,
Как так...?

Гадаю на ромашке, компания погасила часть акций e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=ik5dT-CyaVk6y-C5hlPLy8QA-B-B
примерно 6.5 процентов. Пропорционально изменились доли владельцев.

Группа Черкизово: изменение доли инсайдера
Кто: Михайлова Людмила Ильинична
Должность: Член правления
Доля в капитале до: 0,3945%
Доля в капитале после: 0,42253%

Было обыкн. акций: 0,3945%
Стало обыкн. акций: 0,42253%

Ссылка на сущфакт: http://www.e-disclosure.ru/portal/company.aspx?id=6652

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Раскрывальщик,
44 000 000 х 0,3945% х 1846 = 173580 (шт) х 1846 = 320 428 680
44 000 000 х 0,42253% х 1846 = 185913 (шт) х 1846 = 343 195 398

Примерно на 20 лямов закуп произошел.

Гадаю на ромашке, правильно считать так:

43 963 773 x 0,3945% х 1846 = 173580 (шт) х 1846 = 320 164 702
41 047 014 х 0,42253% х 1846 = 173435(шт) х 1846 = 320 161 010

Закуп вообще не происходил.

какая вкусная цена у Черкизово, жаль, что кэша нет свободного…

она неликвидная, зато руководители ее подкупают…

Петр Варламов, если вы про последнее изменение доли владения, то это в следствии погашения ~6% акций. Что само по себе тоже неплохо.

Ну чего, когда 400та? Недельку ещё подождать надо?

InvestingAsHobby, с такими темпами в пятницу будем на 390. У меня префы по 573 взяты, если не считать ВТБ — главная катастрофа портфеля

Вольд, если учесть пришедшие дивы,
картина не столь печальная.

Валерий Иванович, все так, пугает то, как благополучная компания, имеющая хороший фундаментал, без долгов, быстро правратилась из кареты в тыкву. В прошлом году я считал татку преф звездой портфеля наравне с северсталью. Недавно я считал снобами тех, кто называл отечественную фонду бесперспективной, высокорисковой и отговаривал инвестировать здесь. А сейчас с учетом того, как рубль быстро превращается в туалетную бумагу, наша доходность перестает быть значимой — и дивы упали и курс обвалился, — мы в ж@пе

Вольд, Татнефть, как была крутой компанией, так и осталась.

Валерий Иванович, и поэтому я ее не продаю. Думаю в следующем году котировки восстановятся

Вольд, так по сути-то в самой компании ничего не поменялось. Менеджмент тот же, активы не уменьшились, самолет на нее не упал, бизнес не поменялся. Цена формируется лишь внешним фоном. Налог поднимется? Ну специально обученные люди уже посчитали, что это не скажется критически на компании и ее прибыли...
Очень сильно напоминает ситуацию с акциями по-моему Макдональдса, когда они начали торговаться на нашей бирже. Только там наоборот, был рост. Цена безосновательно (вне торгов на их родной, американской бирже) поднялась более чем на 17%. А когда началась основная торговая сессия у них дома, то цена вернулась к своему прежнему значению. Компания ухудшилась? Нет. Улучшилась? Тоже нет.

Kraken, Вы правы: В компании ничего не поменялось, а поменялся внешний фон. И он может изменить ситуацию в компании. По сделке с ОПЕК на долю России приходится сокращение производства на 2,5 млн баррелей в сутки. Логично этот объем сократить за счет нефти с более высокой себестоимостью (например сверхвязкая). Как это сделать? — отменить льготы по ее добыче. Да, возникнут проблемы у Татнефти (10% всей добычи у нее сверхвязкая нефть), но с точки зрения всего нефтяного сектора в нынешней ситуации отмена льгот на такую нефть — правильное решение.

Рухнули цены на графитированные электроды а это одна из основных затратных статей при выплавке жидкой стали это позитивно отразится на себестоимости металлопродукции всей группы

Зайков Антон, а почему цены на них рухнули? Может быть спрос на них упал, из-за того что уменьшилась выплавка стали?

Что тут происходит?))

Тимофей Мартынов, В январе должен решиться вопрос о выкупе доли Эльги у Газпромбанка. На эту сделку у Мечела денег нет и никто не даст. После того как ВТБ выкупил(выменял) у Сбербанка долг Мечела, из списка кредиторов уходит самый несговорчивый. ВТБ стал крупнейшим держателем всего долга.
Возможно, Мечел сделает допку в пользу ВТБ и выкупит Эльгу.

ЕBITDA компании 3 млрд. руб. за 2019 год прогноз, а капитализация ОР 4,8 млрд. руб. — абсурд, иррациональность рынка…

khornickjaadle, компания не выглядит недооцененной, если учитывать долг ~ 10 млрд. руб. Oтношение стоимости компании к EBITDA (EV/EBITDA) = 4,70. Если смотреть по ритейлу, то Лента, Пятерочка, Детский мир — около 5.

Отчет просто (_._) Рост выручки от продажи товаров за девять месяцев 0.0% при росте количества магазинов на 32%! И еще: количество собственных магазинов за последние 12 месяцев выросло на 179 шт., а рост торговой площади за это время составил 10400 кв. м, то есть средняя площадь открываемого магазина, внимание!, ~58 кв.метров. Это же просто ларьки по выдаче микрокредитов.

Bosphorus, А ты я смотрю разбираешься в обувных магазинах…

DRBUZZ, Извините, если задел что-то личное. По делу я так понимаю, сказать нечего