комментарии Александр Е на форуме

Заколебали эти РДВ если честно. Берут приличные компании, которые стоят недёшево, и разгоняют их туда, где они стоят уже дорого. Нормальному инвестору портят все расчёты, сиди и жди, когда хомяки выйдут и бумага уйдёт на хорошие для закупа уровни. Или не уйдёт, эти кукловоды не первый раз акву гоняют.

Мировые цены на еду растут. Есть планы в Китай начать продавать лосось. Перспективы есть у компании.

Растёт неплохо, видимо на ОСА что-то интересное произошло, может дивы дадут.

ИнтерРАО падает, и неудивительно.
Инвесторы годами ждут, когда компания наконец начнёт платить нормальные дивы, не 25% от МСФО, а хотя бы 50%. Компания накопила на балансе огромный кэш — почти 250 млрд., но это не для инвесторов. 5-летняя огромная инвестпрограмма на 500 млрд, будут вкладываться в новое строительство и покупку ВИЭ. Жадная компания. И дорогая. Никогда не нравилась.

Александр Е, Тогда и не покупайте, лучший совет))) Апсайд хороший до 10р, в ближайший год))

Николай, затарились на всё депо? Заманчивая цель, непонятно на чём достижимая.

Падает вместе с золотом. Скоро можно будет думать подбирать.

ИнтерРАО падает, и неудивительно.
Инвесторы годами ждут, когда компания наконец начнёт платить нормальные дивы, не 25% от МСФО, а хотя бы 50%. Компания накопила на балансе огромный кэш — почти 250 млрд., но это не для инвесторов. 5-летняя огромная инвестпрограмма на 500 млрд, будут вкладываться в новое строительство и покупку ВИЭ. Жадная компания. И дорогая. Никогда не нравилась.

МВидео отросло отлично, жаль не додержал, в районе 640 слился. Причин сразу несколько: хорошая отчётность, переориентация стратегии на онлайн — ковид не страшен, плюс от карантина только выиграет — народ гаджеты будет тарить, плюс руководитель новый.

Но думаю на всём на этом идёт уже спекулятивная игра, очень сильно бумагу разогнали. 600 уже вполне хорошая цена.

Обычно в корма выращиваемого лосося добавляют кантаксантин. По данным Евро­пейской комиссии, потребление людьми в пищу лосося с повышенным содержанием кантаксантина приводит к разрушению радужной оболочки глаза и проблемам со зрением. В настоящее время в ЕС уста­новлена норма: содержание кантаксантина в кормах лососевых ферм не должно превы­шать 25 мк/кг.

В связи с тем, что большое количество рыбьей молоди выращивается в одном садке, в нем создаются идеальные условия для различных заболеваний. Чтобы этого не допустить, используются антибиотики и другие препараты. Остатки медикаментов могут попасть в океан или, через рыбу, в организм человека. Это, в свою очередь, повышает риск развития бактерий, не под­дающихся лечению антибиотиками, и сни­жает эффективность отдельных антибиоти­ков при лечении заболеваний человека.

Результаты большого исследования, опубликованные в журнале «Science», показывают, что потребление искусственно выращенно­го лосося чаще одного раза в месяц увели­чивает риск заболевания раком. Исследова­ние было основано на стандартах безопас­ного потребления рыбы, установленных Агентством по защите окружающей среды США. Отмечено, что культивируемый ло­сось содержит в 10 раз больше полихлорированного дифенила и диоксина, чем дикий.

В 2006 г. в России был введен временный запрет на ввоз и реализацию продукции из норвежского культивируемого лосося из-за повышенного содержания токсичных тяжелых металлов.

Тимофей Мартынов, я из-за этих вещей перестал покупать лосося вообще. Т.к. дикого у нас в магазинах похоже нет совсем. Антибиотики, специальный корм чтобы рыба росла быстрее и всё такое. Тот же бройлер, только под водой и задорого.
Привет любителям роллов.

По-моему, очевидно всё с падением. Факторов сразу несколько. Во-первых, размещение GDR по 28 долларов за бумагу, что собственно и дало ориентир для падения, ну и само по себе размытие капитала не очень здорово (привлекают 0,6 млрд долларов при капе порядка 5 млрд долл, ну это не мало). Во-вторых, не состоялись надежды на поглощение Сбербанком, теперь у основного конкурента мэйла — Яндекса — будет доступ к большим деньгам в виде капитала Тиньков-банка, а у Мэйла нет — приходится наращивать долг. Ну и в третьих, в целом волатильность на мировых рынках и перекупленность ИТ-компаний как в США, так и у нас.

Борода конечно нагнал жути. По итогам года спокойно вырулят в плюс.

Обувь России — отчёт МСФО 2 квартал

Отчёт Обуви России вышел ожидаемо негативным. Компания не успела (как например МВидео) подготовиться к карантину и достаточно усилить онлайн-продажи, делая ставку на оффлайн-маркетплейс, соответственно при закрытых магазинах бизнес встал, выручка сильно упала. 

Компания приняла ряд мер, вошла в список системообразующих и попыталась этим воспользоваться, в отчётности видно уступки по аренде в 8 млн, а также реструктурировала кредитные платежи. Но это не спасло.

Коронавирус ударил по компании с двух сторон. Во-первых, сильное падение продаж из-за карантина и недостаточно развитого онлайна (несмотря на все усилия и заявления). Во-вторых, просрочка по рассрочкам. В состав группы ОР входит микрофинансовая организация, которая кредитует покупателей и стимулирует продажи, в кризис неплатежи по рассрочкам и кредитам возросли, соответственно резервы на возможные кредитные убытки возросли до 432 млн с 275 млн и увели компанию в убыток.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Александр Е, По убыткам ОР от создания резервов по возможным кредитным убыткам. По сути, да. Но по факту убыток получен от ещё одной торговой дочки ООО Дизайн-студия. Арифметика, хоть и создала резерв на 342 млн., но в прибыли хорошей.

khornickjaadle, две дочки (Обувь России и Дизайн-Студия) настолько плотно пересекаются по процессам, что их можно считать одной. Обувь у Дизайна покупает сырьё, производит, готовую продукцию отдаёт дизайну, те клиентам. Результат есть результат.

Обувь России — отчёт МСФО 2 квартал

Отчёт Обуви России вышел ожидаемо негативным. Компания не успела (как например МВидео) подготовиться к карантину и достаточно усилить онлайн-продажи, делая ставку на оффлайн-маркетплейс, соответственно при закрытых магазинах бизнес встал, выручка сильно упала. 

Компания приняла ряд мер, вошла в список системообразующих и попыталась этим воспользоваться, в отчётности видно уступки по аренде в 8 млн, а также реструктурировала кредитные платежи. Но это не спасло.

Коронавирус ударил по компании с двух сторон. Во-первых, сильное падение продаж из-за карантина и недостаточно развитого онлайна (несмотря на все усилия и заявления). Во-вторых, просрочка по рассрочкам. В состав группы ОР входит микрофинансовая организация, которая кредитует покупателей и стимулирует продажи, в кризис неплатежи по рассрочкам и кредитам возросли, соответственно резервы на возможные кредитные убытки возросли до 432 млн с 275 млн и увели компанию в убыток.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Александр Е, Запасы выросли, возможно, из-за того, что товар поставщиков маркетплейса взяли на баланс. Соответственно, выросла кредиторка. Авансы по СТМ-товару не выросли, возможно и не выросли запасы и по товару СТМ.

khornickjaadle, может быть. Но если так, то продажи этих товаров тоже будут в выручке и рентабельность продаж должна быть другая, а она не изменилась год-к-году. (И я бы на их месте не ставил на баланс чужой товар, это портит структуру капитала)

Обувь России - отчёт МСФО 2 квартал

Отчёт Обуви России вышел ожидаемо негативным. Компания не успела (как например МВидео) подготовиться к карантину и достаточно усилить онлайн-продажи, делая ставку на оффлайн-маркетплейс, соответственно при закрытых магазинах бизнес встал, выручка сильно упала. 

Компания приняла ряд мер, вошла в список системообразующих и попыталась этим воспользоваться, в отчётности видно уступки по аренде в 8 млн, а также реструктурировала кредитные платежи. Но это не спасло.

Коронавирус ударил по компании с двух сторон. Во-первых, сильное падение продаж из-за карантина и недостаточно развитого онлайна (несмотря на все усилия и заявления). Во-вторых, просрочка по рассрочкам. В состав группы ОР входит микрофинансовая организация, которая кредитует покупателей и стимулирует продажи, в кризис неплатежи по рассрочкам и кредитам возросли, соответственно резервы на возможные кредитные убытки возросли до 432 млн с 275 млн и увели компанию в убыток.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Биол. активы = 7784 т. живой рыбы vs 14168 т. на конец 2019.
+ малек = 1547 т.
Реализация в 1П2020 = 9607 т.
Получается, что сокращение биол. активов почти в 2 раза должно быть предвестником снижения выручки в следующие полгода.
То есть рыбы продали много, а замещения вовремя не сделали, теперь надо ждать когда вырастет новая.

Тимофей Мартынов, да, плюс у них неравномерная выручка по полугодиям идёт.

Я так понимаю, что выручка тут вообще никакому прогнозу не поддается, равно как и убыток от переоценки биологических активов

Тимофей Мартынов, выручка поддается, они знают, сколько и когда рыбы заселили, сколько в среднем она растёт и сколько будет весить.
С переоценкой хуже, в этом году списали 2 ярда, т.к. вода была слишком холодная и рыба росла медленнее прогнозов :)

Александр Е, они-то конечно знают. А ты-то можешь узнать эти параметры?

Тимофей Мартынов, можно заморочиться и посчитать, мне пока лень, поскольку я поизучал компанию и нашёл её пока дорогой. В долгосрок интересная, но сейчас не тот момент, чтобы в долгосрок покупать что-то.

Я так понимаю, что выручка тут вообще никакому прогнозу не поддается, равно как и убыток от переоценки биологических активов

Тимофей Мартынов, выручка поддается, они знают, сколько и когда рыбы заселили, сколько в среднем она растёт и сколько будет весить.
С переоценкой хуже, в этом году списали 2 ярда, т.к. вода была слишком холодная и рыба росла медленнее прогнозов :)

Александр Е, а откуда ты узнал про холодную воду? это в отчете написано? или пресс-релизе?

Тимофей Мартынов, в пресс-релизе писали, когда комментировали списание.

Я так понимаю, что выручка тут вообще никакому прогнозу не поддается, равно как и убыток от переоценки биологических активов

Тимофей Мартынов, выручка поддается, они знают, сколько и когда рыбы заселили, сколько в среднем она растёт и сколько будет весить.
С переоценкой хуже, в этом году списали 2 ярда, т.к. вода была слишком холодная и рыба росла медленнее прогнозов :)

А сколько времени растет 1 лосось?

Тимофей Мартынов, долго, 20+ месяцев.

Ничего себе душ, хорошо, что ещё в конце июля скинул по 0.07385 ограничив убыток в 25%
Есть ли какая надежда и перспектива в акции?

Энди Д, в следующем году бумаге должно быть полегче. В этом году сформируют низкую базу по финпоказателям.

Кому выгоден Душ Шарко для MRKV, при стабильности операционных показателей компании, и регулярных дивидендах?

Игорь, где вы видите стабильность? выручка падает, убыток вместо прибыли.