ТОП-5 фондов на российские акции. В какие вкладываюсь я сам?

Альтернатива самостоятельному отбору акций — покупка биржевых паевых инвестиционных фондов (БПИФ) на бумаги российских компаний. Главные плюсы инвестирования через фонды — отсутствие налогов на дивиденды, хорошая диверсификация, экономия времени.

💰Сегодня я рассмотрю 5 крупнейших (по объему активов в управлении, т.е. доверию инвесторов) БПИФ на российские акции, которые торгуются на Московской бирже. Все фонды доступны для неквалифицированных инвесторов, некоторые из них торгуются без комиссии у определенных брокеров.

В моем телеграм-канале каждый день выходят обзоры на инвестиционные инструменты, авторская аналитика и инвест-юмор.

Фонды в сегодняшней подборке расположены по уменьшению стоимости чистых активов (СЧА).

1. SBMX — «ТОП российских акций»

● УК: Первая (Сбер)
● СЧА: >22 млрд руб.
● Цена пая: ~19 руб.
● Комиссии: до 1% в год
● Доходность за год: 51,32%
● Доходность за 3 мес.: 1,74%

Это самый гигантский по объему фонд на широкий российский рынок из представленных на Мосбирже. УК Первая (которой Сбер передал права на управление фондом в 2022 года после санкций) саккумулировала больше 22 млрд рублей клиентских денег.

✅Плюшки: в Сбере торгуется без комиссии брокера.

📌Подробнейший авторский разбор фонда SBMX я делал на днях в этой статье:

Фонд SBMX ETF от Сбера — обзор, состав и почему он занимает 1-е место в моем портфеле

2.EQMX — «Индекс МосБиржи»

● УК: ВИМ Инвестиции (ВТБ)
● СЧА: >8,1 млрд руб.
● Цена пая: ~140 руб.
● Комиссии: до 0,69% в год
● Доходность за год: 50,55%
● Доходность за 3 мес.: 2,01%

С гигантским отставанием от Сберовского собрата, на 2-м месте по объему вложенных денег идёт фонд EQMX от ВИМ Инвестиции.

Это бывший фонд ВТБ с тикером VTBX. После санкций и формальной смены управляющей компании, БПИФ сменил тикер на EQMX, но все активы в нём остались теми же.

📈Казалось бы, EQMX гораздо выгодней по комиссии, чем SBMX (расходы меньше почти на треть), однако на горизонте последнего года он показал меньшую доходность, чем Сберовский БПИФ.

✅Плюшки: в ВТБ торгуется без комиссии брокера.

3. AKME — Управляемые Российские Акции

● УК: Альфа-Капитал
● СЧА: >7,7 млрд руб.
● Цена пая: ~170 руб.
● Комиссии: до 1,73% в год
● Доходность за год: 78,61%
● Доходность за 3 мес.: 8,55%

Буквально в спину фонду EQMX дышит быстро набирающий популярность фонд от Альфы с тикером AKME.

✍️В отличие от остальных фондов, фонд AKME — активно управляемый, т.е. следует не за индексом Мосбиржи, а полагается на ручной выбор акций менеджером фонда.

📈Несмотря на драконовскую комиссию в 1,73%, этот фонд показал самую ошеломительную доходность — 8,55% за последний квартал и почти 80% за год!!! Остается только поаплодировать мастерству управляющего, который обогнал индекс более чем в 1,5 раза.

❗Однако следует помнить, что по статистике на коротком горизонте управляемые фонды могут обгонять индекс, а вот на длинном — часто отстают от него. У фонда AKME пока относительно небольшая биржевая история, поэтому делать однозначные выводы не стоит.

4. TMOS — Индекс МосБиржи

● УК: Тинькофф Капитал
● СЧА: >7,6 млрд руб.
● Цена пая: ~6,5 руб.
● Комиссии: до 0,79% в год
● Доходность за год: 50,92%
● Доходность за 3 мес.: 2,33%

Ноздря-в-ноздрю по объему вложенных средств с фондом AKME идет тинькоффский фонд TMOS «Индекс Мосбиржи». Как понятно из названия, это опять классический «пассивный» индексный фонд.

👀От аналогов он выделяется копеечной ценой пая: всего за 6,5 рублей вы сможете купить себе в портфель микро-кусочки всех основных российских акций. В остальном ничего выдающегося: средненькая комиссия, средненькая доходность.

✅Плюшки: в Тинькофф торгуется без комиссии брокера.

5. RCMX — Индекс МосБиржи полной доходности 15

● УК: Райффайзен Капитал
● СЧА: >2,0 млрд руб.
● Цена пая: ~1400 руб.
● Комиссии: до 0,50% в год
● Доходность за год: 50,11%
● Доходность за 3 мес.: 3,69%

Фонд от Райффайзен-банка резко отличается от других БПИФ тем, что содержит только 15 крупнейших российский компаний — фактически, это «фонд на голубые фишки». Вес каждой компании в фонде не может превышать 10%.

💸Цена пая кусается: почти 1400 рублей, «на сдачу» этот БПИФ явно не купишь. Зато комиссия у фонда — самая привлекательная, всего 0,5% в год (впрочем, и управлять таким фондом особой сложности не представляет).

При этом, RCMX показал самую скромную годовую доходность на фоне остальных рассмотренных фондов. Однако по прибыльности за последние 3 месяца он вырвался на 1 место среди всех пассивных БПИФ.

💼Какие фонды я держу в своем портфеле?

Я — известный в узких кругах диверсификатор и ценитель индексного инвестирования, особенно пассивного в духе «купил и забыл».

💼Поэтому в моем собственном портфеле есть ВСЕ перечисленные фонды, кроме AKME — меня всегда смущало активное управление и потенциальный риск «человеческого фактора». Однако, глядя на результаты БПИФ от Альфы за последний год, рука так и тянется к кнопке «Купить» 😅 Пока борюсь с этим искушением.

👉Присоединяйтесь к моему телеграм-каналу! Там десятки свежих обзоров на российские компании и различные инвестиционные инструменты.

Другие полезные материалы:

📍Фонды денежного рынка в рублях на Мосбирже: куда вложить деньги

📍Комиссии Мосбиржи на фондовом рынке 2024 – просто и понятно (с примерами)
--------------------

✅Ещё больше интересного — в моем телеграм-канале
Мой блог в Дзене: Инвестор Сид
Профиль в Тинькофф Пульс: sid_the_sloth