27 октября 2023, 18:54

Задача для опционеров. Безубыточная стратегия в опционах.

Баловался графиком стратегий в опционах и получилось построить данную модель:

ЧТО МЫ ВИДИМ НА ДАННОМ ГРАФИКЕ?

Максимальная прибыль: 219,299 руб. (219 тысяч 299 рублей)
Гарантированная прибыль в моменте: 19,300 руб. (19 тысяч 300 рублей)
Максимальный убыток: 186 руб.

Друзья, опционеры, объясните пожалуйста, как мне удалось создать данную стратегию? Пусть будет для вас небольшой задачкой.

опционы MOEX Sber

Ярослав Березин

Санкт-Петербург

567

с 12 мая 2020

13 Комментариев

Геннадий А
27 октября 2023, 18:58
В реале построить такую стратегию с нынешней ликвидностью в опцах бумаг не получится.
+1
- Ярослав Березин
  27 октября 2023, 19:24
  Геннадий А, берём тогда меньший объём, а в случае, если цена к моменту экспирации первого опциона ниже, тогда покупаем фьючерс по цене 30000
  +1
Stanis
27 октября 2023, 19:23
Некий календарный спрэд

покупка за 250 /продажа за 2250 по 100 контрактов

( вертикальный медвежий колл спрэд в день экспирации, когда прилетел «черный лебедь»)

+1
- Ярослав Березин
  27 октября 2023, 19:32
  Stanis, не совсем, но это календарный спред.
  +1
  - Stanis
    27 октября 2023, 19:47
    Ярослав Березин,
    
    тогда классический диагональный колл-спрэд — ближняя нога продана на ЦС /дальняя куплена «вне денег»
    
    риск-профиль ограничен
    0
AndreyV
28 октября 2023, 00:26
Куплен колл в деньгах на страйке 30000 с близкой датой исполнения, продан колл вне денег на страйке около 35000 с дальней датой исполнения, причем после продажи этих коллов БА откатился вниз, поэтому профиль получился с гарантированной прибылью...
БА — скорее всего фьючерс на акции Сбербанка.
+2
- Ярослав Березин
  28 октября 2023, 00:39
  AndreyV, а вы разбирайтесь)
  0
  - AndreyV
    28 октября 2023, 00:43
    Ярослав Березин, у @Stanis на днях в топике была похожая конструкция на контракте Si
    0
    - Stanis
      28 октября 2023, 10:33
      AndreyV,
      
      да, похожая была.
      и позицию открыл и нарастил даже.
      но там хоть какая-то ликвидность, а в Сбере совсем уныло (((
      но автору спасибо за задачку для гимнастики ума, а вам за верный ответ
      0
- Stanis
  28 октября 2023, 10:29
  AndreyV,
  
  вы молодец!
  проглядел, что «тогда покупаем фьючерс по цене 30000», так как мысли вертелись только вокруг Сишки.
  на деривативах с БА на акции не торгую.
  надо будет присмотреться.
  вчера звонил в ПСБ по поводу премиальных опционов.
  увы, а воз и ныне там.
  ничего не обещают, инфы даже о планах нет.
  0
  - AndreyV
    28 октября 2023, 10:42
    Stanis, а я наоборот, Си не торгую из-за малого размера депо и сравнительно большого ГО. да и актив ведет себя очень нервно и непредсказуемо. То растем, то резко падаем, то топчемся на месте… везде соломки подстели, риск открытым не оставляй…
    0
    - Stanis
      28 октября 2023, 11:03
      AndreyV,
      да, все по-разному выбирают приоритетные для себя деривативы.
      так это и хорошо, в целом для рынка.
      но по Си уже сам чувствую, что пора его долю в портфеле ( более 90%) сокращать и диверсифицироваться.
      иначе запретят валюты у нас, и рынок увянет на оборотах (((
      0