В белом пальто. Или #яжегрил

Слово и дело.

Мои действия на российском рынке акций с лета прошлого года на графике цены БПиФ SBMX:


Сейчас в моем российском портфеле 87% — указанный фонд акций российских компаний и 13% — франки. Доходность с начала года — минус 15%

Бенчмарки
С чем сравнить мой результат?
Я не говорю о тех, кто покупал акции с плечом или в кредит. Большинство из них ушло с рынка.
Многие инвесторы, ранее регулярно публиковавшие свои результаты, перестали это делать. Это понятно и естественно. Ведь продается либо успех, либо страх. Неудачу не купят, но подвергнут критике и троллингу. Для многих из тех авторов — вполне заслуженно.

Тем не менее, можно получить вполне обьективную информацию результатов прошлых историй успеха, взглянув на наиболее популярные инвестиционные стратегии сервиса Comon.

• Наибольшая по числу подписчиков (почти 2000!) стратегия Гибридная на 17 марта дает минус 35%
• Наиболее популярная из стратегий Аленки, Alenka Capital Dividend (без плеча), — минус 32% с начала года.

Простой закон продолжает работать: наиболее популярные в данный момент стратегии дают неважный доход в следующем периоде.

Я, не обладая столь внушительными аналитическими ресурсами, по сравнению с указанными командами, имею вдвое лучший результат. Считаю это своим успехом.

Причина успеха.
Мои инвестиционные модели не прогнозные. Они позволяют определять состояние рынка. Степень его перегретости или, наоборот, охлаждения. А также оценить относительное положение ключевых классов активов. И выстраивать риск/защиту своих инвестиционных портфелей соответствующим образом.

#Яжегрил (имеющий уши, да услышит).

• 4 сентября. Предупреждение о предстоящем циклическом дне usdrub.
• 22 сентября. Сигналы о необходимости переключения портфеля в защиту.
• 6 октября. Cash is trash
• 13 октября. Китайские акции, а не российские.
• 30 Октября. Ралли российского рынка акций закончено.
• 17 ноября. Время собирать камни.
• И многое другое.

Обратите внимание: все эти посты, графики и сообщения опубликованы мной в открытом доступе. Не говорите, что вас не предупреждали!

Кто же воспользовался этой информацией тогда и нарастил защиту, а также уменьшил риск, как я?
Точно, не этот:

Пруф.

Можете посмеяться там над другими такими комментариями :)

Или вот этот:

Из поста о риске инвестиций, тем более, в российский рынок.

Хэджирование
Свою позицию в российских акциях (SBMX) я захэджировал лонгом usdrub (SIH2).

Вот график моего брокерского счета с лонгом Сишки:


Лонг закрыт на прошлой неделе. Начал неспеша собирать новый лесенкой вниз.

Подробнее о хеджировании инвестиционного портфеля российских акций мы с Сергеем (Amigotrader) записали видео.

Что мне с этого?

• Рынок очистился от той “инвестиционной” пены, которая накопилась с 16-го. Информационная среда в значительной степени освободилась от историй успеха “На пенсию в…”. Это позитив.
• События конца февраля показали всю ничтожность прогнозов, а также пагубность концентрации жадности и риска. Читатели и подписчики тех или иных авторов или ресурсов смогли увидеть тех, кто “купался голым”. Фанатики продолжат переживать боль потерь вместе со своими гуру. Иные, разочаровавшись, переключатся на новых кумиров, так и не создав собственной торговой или инвестиционной системы.
• Консервативные же инвесторы с широкой и системной диверсификацией, понеся те или иные потери, безусловно, продолжат наращивать капитал в долгосроке. Для нас история продолжится, даже не заметив обновления половины авторов и ников на этом ресурсе.
• За вдохом идет выдох, за ночью — день, а за приливом — отлив. Жизнь продолжается:)