В сентябре я
первый раз изучил компанию Русаква по ее отчету за 2 квартал. Осталось много пробелов, в целом, конечно информации на первый раз было совсем недостаточно, чтобы составить полную картинку о компании. Вчера, разгребая прессу за неделю, я наткнулся на интервью директора Русаквы Коммерсанту (
kommersant.ru/doc/4510926 ). Вот так постепенно и заполняются пробелы в моем представлении о компании.
👉Импорт лосося в Россию 50+млрд руб в год. Скумбрии на 4 млрд, Сельди на 3 млрд. Мидий 2 млрд.
👉Основные объемы лосося идут в Россию с Фарерских островов, остальное из Чили
👉Россия ловит 5 млн т дикой рыбы, а разводит всего лишь 0,2 млн т аквакультуры, то есть в 25 раз меньше!
👉Основной продукт компании: потрошеный лосось с головой во льду в пенопластовой таре.
👉1/3 продаж — рестораны
👉40% продаж — розница, остальное — переработка
👉Раньше Акве принадлежал дистрибьютор «Русская рыбная компания». Сейчас они 50% продают через нее, хотя в 2017 могу через них продавали 86%.
👉Фермы компании находятся в Мурманске
👉Вся пригодная для лососеводства полоса =250-300км, из которых половина у Минобороны.
👉По Дальнему Востоку — пока не знают, пригодно ли для выращивания. По ДВ ведут исследования. Интересно тем, что можно продавать в Китай. По Крыму — точно не интересно.
👉100% смолта идут из Норвегии, из них половина с заводов которые принадлежит самой Русакве.
👉В 2019 инвестировали 1 млрд руб в производства в Норвегии (🤦♂️ почему не в производство в России??)
👉(расширили мощности завода Villa Smolt, который купили в 2017 году)
👉Свой завод в России строить тяжело из-за недостатка инфраструктуры. На всё выходит 3-4 млрд рублей, проектируют, но бабки тратить не спешат, потому что не уверены, что это будет рентабельно.
👉Компания сильно зависит от импорта: корм, смолт, оборудование, полистирол (ящики для рыбы)
👉Средний навес зарыбления составляет 150 г. (чем больше, тем лучше)
👉Холодная погода может привести к снижению темпов роста рыбы
👉Более 50% инвестиций компании — баржи, садки
👉Конкурент — компания «Русский лосось»
👉Они приостановили производство после гибели в 2015 году, в любой момент могут восстановить, тогда будет конкуренция.
👉Если рынок будет ок,
возможна допэмиссия!
p.s. смолт — это малёк лосося
Русскую Аквакультуру надо однозначно брать в лонг даже по текущим ценам (https://smart-lab.ru/blog/644689.php).
За последний квартал котировки акций уже 25% прибавили. И это ещё начало – после годовой отчетности цена за 300 перевалит.
Пока ты раздумываешь котировки уже сделают основной рост и придётся брать акции на хаях.
ПАО «Русская Аквакультура», крупнейшая российская компания в секторе товарного выращивания рыбы — аквакультуры, провела презентацию нового бренда охлажденного лосося и морской форели INARCTICA.
Имхо раза в 4 бумаге падать, если в твердой валюте считать, а не в попугаях.
Я не доверяю советам «из каналов». А вот своей логике доверяю. И раз в неделю покупаю филе семги или лосося — запекаю в фольге. Вкусная и полезная еда!
И еще я верю в рост цен на продукты питания, в т.ч. на рыбу. Красная рыба — чуть ли не единственный продукт, который мы можем делать сами, но до сих пор импортируем.
я анализировал контору, пока не нашел аргументов
То, что сейчас их начала телеграфная помойка раскручивать, конечно, печально… И без этого все будет хорошо!
штА ?
у меня в радиусе 50 км — 3 завода по производству пенополистирола.
(не, ну мы-то конечно завозим в магазин из соседнего региона — там откат больше )
с наскоку гугл не подсказывает.
а я уж спать собираюсь.
так что ответить мне нечего (
если компания даже отчетов не публикует
почему?
Просто Ноу Комментс — Респект и Уважуха!