NG - натуральный газ. Новый контракт на Мосбирже.

Здравствуйте, коллеги!

Можно поздравить Московскую биржу что несмотря на «колдобины на дороге» биржа вводит новые инструменты. 
(историю с инструментом U500  многие  знают, роковую роль здесь сыграло название, как вы лодку назовёте так она и поплывёт ;):
«Исходно (1935) лодки типа U задумывались как учебные, для тренировки противолодочных кораблей. Поэтому вооружение вначале не предусматривалось.» Потренировались? 

Скачать на сайте биржи спецификацию нового инструмента  можно здесь.
Количество срочных контрактов товарного рынка растёт, до мировых площадок ещё далеко:


Данный контракт в первую очередь будет интересен профессиональным игрокам рынка энергоресурсов. Спекулянту из спецификации:

1.3.1. Цена Контракта в ходе Торгов при подаче заявки и заключении Контракта указывается в долларах США за 1 (один) MMBtu .
1.3.2. Минимальное изменение цены Контракта в ходе Торгов (далее – минимальный шаг цены) составляет 0,001 (одну тысячную) доллара США.
1.3.3. Стоимость минимального шага цены рассчитывается в российских рублях и составляет 0,1 (одну десятую) доллара США по курсу доллара США к российскому рублю.
1.4. Лот Контракта составляет 100 (сто) MMBtu.

Формулы вариационной маржи приведены в спецификации.

!!! Памятка для тех кто помнит развод по нефти  в прошлом году  п.5.1:

5.1. В случае возникновения обстоятельств, которые приводят к существенному изменению условий исполнения Контракта, предусмотренных Спецификацией, в том числе:
(i) в случае приостановления/прекращения опубликования значения расчетной цены соответствующего фьючерса Henry Hub Natural Gas Futures;
(ii) в случае, если ранее опубликованное значение расчетной цены соответствующего фьючерса Henry Hub Natural Gas Futures, используемое для исполнения соответствующего фьючерса Henry Hub Natural Gas Futures, изменено биржей NYMEX,
(iii) в случае, если биржей NYMEX изменена дата последнего дня заключения соответствующего фьючерса Henry Hub Natural Gas Futures,

Henry Hub Natural Gas Futures, — наше всё, если праздник какой или «атака русских хакеров», а вы в это время на рынке… ваш маржин, а на ММВБ пьют виски с колой ;)

О фундаменте замолю слово. Спрос, предложение, добыча, погода. Есть ещё кое-что. 

Глобально рост потребления энергии стабилен:



Потребление по типам источников энергии:



Источник.

Основные: уголь, газ, нефть. От чего будут точно по возможности отказываться? От угля. Чем заменять будут? 

Далее: Морем перевозится более 80% всех грузов мировой торговли.

«Совкомфлот» считает, что использование СПГ в качестве топлива повышает экономическую эффективность эксплуатации флота. Внедрение СПГ-топлива в сегменте крупнотоннажных перевозок в районах высокой интенсивности судоходства обусловлено эффективностью применяемых решений. Выступая в Москве в рамках «Транспортной недели 2017» в декабре 2017 года, генеральный директор «Совкомфлота» Сергей Франк рассказал, что компания приняла принципиальное решение перейти к использованию СПГ в качестве судового топлива.

Были определённые проблемы, сегодня это тренд, — переход на СПГ в качестве топлива крупнотоннажных кораблей.

Резюмирую, даже если глобальное потепление грядёт, миграция с одного топлива на другое в разных сферах не даст цене на газ сильно припасть с текущих уровней.

Запасы US: Natural Gas Inventory имеют циклический характер и практически не оказывают влияние на цену если не аномально превышают диапазон. Резкое сокращение запасов в 2003 году:



 вызвало параболическое «движение» (изменение Среды) :



Из интересного на что стоит обратить внимание, кто куда и как поставляет газ:



Эта информация необходима на случай жёстких торговых войн, природных катаклизмов и возможных военных конфликтов. Цена на газ ракетой взлетит.

Анализируя методом Тактика Адверза, цена пробила восходящую линию тренда (квартальный линейный график построенный по ценам закрытия), скорректировалась от уровня НР 2.7638 МР(модели расширения) пробило его и «направляется» к 100%НР «увязнув» в «плотном» предыдущем движении. В моменте цена на хорошем уровне для долгосрочных покупок. В случае пробоя зоны 1.1960 ожидаю быстрое падение к уровню 100%НР 0.5491. Такую вероятность рассматриваю только в случае резкого глобального потепления или открытия нового источника энергии, дешевого и легко транспортируемого:



P.S. конкурсный пост.