ФР МБ: итоги октября и портфель на ноябрь
Продолжаю публикацию своих ежемесячных результатов и портфелей на следующий месяц (начало здесь: smart-lab.ru/blog/412664.php, результаты сентября: smart-lab.ru/blog/496726.php).
Вот как вел бы себя портфель, рекомендованный на октябрь:
Несмотря на пару купленных ахтунг-тикеров (Мечел и Иркут), модель показала за месяц результат -3.96%, на 1% опередив индекс ММВБ, потерявший за тот же период почти 5%. На реальном счете результаты аналогичные. Однако я total return инвестор, поэтому несмотря на опережение индекса — месяц, конечно, был ужасный, просадень внутри месяца достигала 5%, чего в этом году еще близко не было, даже 9.04 (тогда в моменте было -3%).
С начала года заработано 12.6% с максимальной просадкой 5%, это лучше индекса по доходности и особенно по рискам, так что продолжаем торговать. Годовой таргет 20% после такого октября теперь будет достичь достаточно сложно, однако если получится еще чутка поднаварить — для такого года я буду доволен. На треть счета модель залезла на забор, поскольку таргетов для приобретения сейчас видится совсем немного.
НА ПОКУПКУ: FXMM, TRNFP, UPRO
НА ПРОДАЖУ: GAZP, CHMF, AKRN, ROSN, MTLR, TATNP, NVTK, BANEP, GMKN, TATN, IRKT, MAGN, NLMK
ДЕРЖАТЬ: ALRS, LKOH, PIKK, SIBN, SNGSP
Итоговый портфель на ноябрь:
1. Помнится, у вас были проблемы с закрытием счета в открытии ради лояльности к комплаенсу. Почему продолжаете торговать?
2. Зачем при месячном удержании использовать FXMM? Там же за месяц доходность едва ли окупит издержки? Расчет на то, что основная часть позиции в FXMM будет тянуться из месяца в месяц?
1. Сейчас проблем нет — у меня нет счета в открытии
2. Расходы на круговую транзакцию в FXMM: 9 бипсов брок. комиссий + 0.1 / ~1500 ~ 1 бипс спрэда, итого ~0.1% всего костов на круговую транзакцию. А заработок за месяц — где-то 0.3-0.4%. Итого совсем не «доходность едва окупит издержки», издержки максимум треть прибыли получаются. Да и даже если бы вся прибыль уходила в издержки — все же это лучше чем держать у брокера кэш, который он в любой момент сможет вывести и свалить с ним в Лондон. А на всех сваливших в Лондон менеджеров лопнувших банков и брокерских контор «новичка» у нас пока не хватает, к сожалению (или жалеют) =(