Управление опционными конструкциями(роллирование)

Фрагмент занятия по управлению опционными конструкциями:

На мой взгляд, весьма полезная информация для бесплатного видео:)

Роллирование опционы управление конструкции обучение

Виталий

Сочи

268

с 22 мая 2016

26 Комментариев

Savin
07 марта 2017, 16:00
роллирование — попытка откачать покойника куклой вуду купленой за свои деньги ближайшем бутике, сомнительная вещщ вобщем.
0
- Виталий
  07 марта 2017, 16:05
  юрий савин, многое зависит от мастерства «доктора». Так-то и дефибрилятором можно укакошить:)
  +1
- 42
  07 марта 2017, 16:19
  юрий савин, По подробнее можно? Что в этом плохого?
  0
Friendly Deep Space
07 марта 2017, 16:58
А в этом случае что делать для «фиксации» ?

0
- Виталий
  07 марта 2017, 17:26
  qlewer, я просто выложил интересное на мой взгляд видео. сам в этом не очень силен, но вот здесь уверен подскажут и не только по этому вопросу:
  www.infoclub.info/group/optsiony_forts_bezriskovaya_to
  Там насыщенные форум и много информации полезной
  0
- Gospodin
  08 марта 2017, 13:36
  qlewer, покупка-продажа фьючерса со стопом в безубыток, в зависимости от того, куда пойдет рынок. Мое ожидание- вверх на 115-118 и экспирация в районе 114000.
  0
  - Friendly Deep Space
    08 марта 2017, 14:30
    Gospodin, Т.е. например фьючерс начал расти, покупаю его, чтобы нога выпрямилась горизонтально, и в случае отката назад вновь убираю его из позиции?
    +1
    - 42
      08 марта 2017, 17:58
      qlewer, Дело в том, что Вы можете не дождаться момента для переноса в безубыток. Цена может сразу или через 10-50 пт пойти против фьючерса. Тут возникает вопрос: «Когда входить фьючерсом и когда ставить в Б/У. Можно хэджировать дельту (а в этом случае это именно так называется) разными способами. По ТА, от уровней, без стопов и еще ряд вариантов. Само по себе дельта-хэджирование в продаже Стреддла — вариант интересный, только управлять этим без опыта и знаний не просто. Работа внутри стреддла со стопами это утопие.
      +1
      - Friendly Deep Space
        08 марта 2017, 18:31
        42, Для меня, как начинающего, опционный пазл в ясную картину еще не начал складываться. Наблюдаю в анализаторе разные конструкции, разбираюсь. По этому проданному стрэддлу вижу три варианта — 1) закрыть все как есть, ибо флет уже несколько дней и он не вечен, а прибыль набежала относительно хорошая. 2) попробовал в анализаторе купить соседние страйки, в итоге ноги поднялись в безубыток, но соответственно сузился коридор, и все стало выглядеть как безубыточная бабочка. 3) удерживать дальше, с временным выравниванием одного из концов стрэддла фьючом, но механизм точно не понятен.
        0
        42
        08 марта 2017, 18:39
        qlewer, Опционный мир — это мир вариантов. Главное, знать в какой ситуации, отрезке времени, какими инструментами Вы вмешаетесь в ситуацию и как минимум сохраните профит и тем более депозит.
        +1
        Friendly Deep Space
        08 марта 2017, 18:47
        42, Согласен. Самый интересный инструмент из всех) Продажа привлекает набегающей тэтой, но сложно удержать то, что набежало.
        0
        Gospodin
        08 марта 2017, 20:51
        qlewer, именно так! Но эта конструкция рискованная и требует нервов.
        
        У меня самая любимая конструкция- вертикальный спред. Выглядит так:
        Дожидаюсь сильного уровня покупок или продаж. В данном случае уровня покупок, от которого было мощное движение. По фьючу РТС это 107-109000 и 102-104000.
        Ждем проявления сильных покупок от уровня и на тесте загружаю половину депо в покупку коллов страйка, до которого раньше быстро добегала цена (115000 или 117500). Опционы должны быть обязательно свежие, не менее 20 суток до экспирации. На данный момент апрельские- самое то.
        Если цена пойдет слабо, то сбрасываю всё с минимальной прибылью и жду уровня ниже.
        Если цена побежит хорошо вверх, то жду входа страйка в деньги. Продаю половину, отбив вложенное и зафиксировав прибыль. И на оставшиеся купленные коллы, продаю коллы страйком выше, например 117500 или 120000, как самые дорогие.
        Тем самым запираю цену в «коробочку»- купил дешевле а продал дороже, снижается ГО на конструкцию до уровня запертой прибыли. То есть, проданные коллы в такой конструкции ничего не стоят!
        Жду экспирацию...
        Соответственно, если цена развернется и пойдет вниз, то сгорает премия изначально уплаченная за покупку. Но полностью забирается прибыль от проданного жирного колла более высокого страйка.
        А если цена дальше полезет вверх, то забирается вся премия от проданного верхнего колла и маржа от страйка до страйка нижнего за минусом сгоревшей премии.
        Доходность такой конструкции от 50 до 1200% заблокированного ГО. Без головняка с хеджированием, роллированием, выравниванием дельты и прочей хрени))
        
        Вот гипотетический пример по апрельским. Купил как бы вчера на вечерке коллы 115000 апрельские, а продал через 2 недели коллы 117500 апрельские, когда цена фьючерса достигла 116000 пунктов.
        https://gyazo.com/2d6fe7a15c4f5fe92443cbe2c2a3eca7
        
        Т оже самое сейчас можно провернуть с путами. Продать дорого, а потом купить дешево. Похоже, что РТС упадет на открытии. Тем и лучше. Продаем 105000 апрельский пут при цене фьюча РТС через 2 дня 104000. А покупаем пут 107500 через 2 недели при цене фьючерса 113000.
        gyazo.com/b70ba9c7712fae604b3b9fe88ad4e073
        +1
        Friendly Deep Space
        08 марта 2017, 22:52
        Gospodin, спасибо за идею, ознакомлюсь со спредом тоже)
        +1
        Евгений Макеев
        16 марта 2017, 15:24
        Gospodin, а что делаете если цена пошла вниз? (против набранных колов)
        0
        Gospodin
        19 марта 2017, 08:48
        Макеев Евгений, ничего не делаю или покупаю ближайшие к экспирации путы, если движение имеет перспективу быстро добежать до сильного уровня покупок ниже. Скидываю и продаю эти путы, чтобы забрать тетту к экспирации.
        105 мартовские путы я так прокрутил. Правда рост весь не забрал купил в среднем по 550, а скинул по 1080. Зато потом на вечерке продал их по 1750 и додержал до экспирации, забрал всю тетту.
        
        Коллы 115 апрельские я не брал 7-го, потому что не было явного сигнала на покупку. А если бы и взял, то они уже в прибыли. Важно покупать свежие и обязательно на сильном уровне, тогда шанс получения убытка мал.
        
        Коллы прозевал, не купил внизу. На ускорении роста сделочка была. Сейчас присматриваюсь к 107 и к 105 путам апрельским. Подошли к зоне продаж. Посмотрю, как расторгуют эту зону. Вероятен тест покупок в район 109-107000. gyazo.com/6928cbe552274748292d8a83645c59a7
        0
        Евгений Макеев
        19 марта 2017, 12:42
        Gospodin, спасибо
        +1
        Gospodin
        21 марта 2017, 00:08
        Макеев Евгений, купил перед закрытием рынка 105 путов апрельских ртс. По фьючу плохое возобновление покупок после продажного импульса, покупатель сдох. Идеальная точка разворота. Цель 107500 в зону поглощения продаж. https://gyazo.com/44c176f4ba9374964f2658924476ed1a
        gyazo.com/bb33e131040dd666895372660425bac9
        0
        Gospodin
        21 марта 2017, 18:06
        усреднился, скинул добавку и на перехае снова добавился gyazo.com/798d88f76dcc18b2657c9c3e7a3f009d
        0